De Home Mortgage Disclosure Act (HMDA), geïmplementeerd door verordening C, is al bijna vier decennia van kracht. Het verplicht hypotheekverstrekkers om informatie over hun kredietpraktijken in te dienen. Hier leert u over de Home Mortgage Disclosure Act en het doel ervan, waarom het belangrijk is en hoe u HMDA-gegevens online kunt krijgen.
Wat is de openbaarmakingswet voor woninghypotheken?
De Home Mortgage Disclosure Act (HMDA) is een federale wet die in 1975 werd aangenomen en die hypotheekverstrekkers dwingt om belangrijke informatie over hun kredietverlening te bewaren en deze bekend te maken aan regelgevende instanties. Het werd geïmplementeerd door de Federal Reserve via Regulation C. In 2011 nam de Consumer Financial Protection Agency (CFPB) de regelschrijvende autoriteit van Regulation C over.
Inzicht in de Wet op de openbaarmaking van woninghypotheken
Regulation C en de Home Mortgage Disclosure Act bevatten beide verplichtingen voor wettelijke registraties en openbare bekendmakingen. Titel 12, Hoofdstuk 29 van de United States Code bevat de volledige Home Mortgage Disclosure Act. Voorschrift C is ook een belangrijk onderdeel van de wet. De Federal Reserve heeft Regulation C uitgevaardigd om de verplichtingen van de wet aan te vullen en om bepaalde aanvullende normen te specificeren die banken moeten volgen.
Over het algemeen zijn de belangrijkste doelen van de Home Mortgage Disclosure Act en Regulation C het monitoren van de geografische doelen van hypotheekverstrekkers, het bieden van een methode om uitbuitende of discriminerende kredietverleningspraktijken te identificeren en het bekendmaken van informatie over de hypotheekmarkt aan de overheid. De HMDA ondersteunt ook door de overheid gesponsorde gemeenschapsinvesteringsinitiatieven door een hulpmiddel te bieden voor het analyseren van de toewijzing van middelen.
Overheidsinstanties, consumentenorganisaties en bankonderzoekers gebruiken de gegevens om te bepalen of wordt voldaan aan verschillende federale regels voor eerlijke huisvesting en kredietverlening, zoals de Equal Credit Opportunity Act, de Fair Housing Act, de Community Reinvestment Act (CRA) en staatswetten.
In overeenstemming met de Home Mortgage Disclosure Act van 1975 kreeg de Federal Financial Institutions Examination Council (FFIEC) in 1980 de taak om de openbare toegang tot hypotheekinformatie van financiële instellingen te vergemakkelijken.
De HMDA vereist dat geldschieters het geslacht, de huidskleur en het inkomen van personen die een hypotheek aanvragen of verwerven, identificeren, maar de informatie wordt geanonimiseerd in de administratie.
Wat is het doel van de Wet openbaarmaking hypotheekrenteaftrek?
Na groeiende zorgen over kredietbeperkingen in bepaalde stedelijke, vaak minderheidswijken, werd de Home Mortgage Disclosure Act van kracht. Het congres was van mening dat sommige hypotheekverstrekkers bijdroegen aan de afnemende groei in bepaalde gebieden door bij de vaststelling van het statuut woninghypotheken af te wijzen aan anderszins gekwalificeerde aanvragers.
Als gevolg hiervan is het belangrijkste doel van HMDA en Regulation C het bijhouden van de geografische gebieden die worden bediend door hypotheekverstrekkers. Het laat ook zien of financiële instellingen voldoen aan de huisvestingsbehoefte van de gebieden waarin zij actief zijn.
Het HMDA-statuut was ook een nuttig instrument voor overheidsfunctionarissen om overheidsinvesteringen te volgen in regio's waar ze nodig waren. Door middel van tijdige rapportage helpt de wet bij het toezicht op gemeenschapsinvesteringsinitiatieven die worden gesponsord door overheidsinstanties.
HMDA-gegevens laten zien of middelen correct worden gebruikt om gemeenschapsactiviteiten ten goede te komen. Het FIRREA-amendement uit 1989 vereist dat geldschieters gegevens over de kenmerken van de aanvraag verzamelen en indienen om overheidsfunctionarissen te helpen bij het identificeren van roofzuchtige kredietpraktijken die een rechtvaardige toegang tot woningkrediet kunnen ondermijnen en antidiscriminatieregelgeving kunnen afdwingen.
Gegevens van de HMDA worden gebruikt om de grondoorzaken van discriminatie op het gebied van huisvestingskrediet bloot te leggen. Wanneer er een redelijk vermoeden van discriminatie bestaat, richt het onderzoek van de regelgevende instanties zich op de vraag of aan specifieke klassen van aanvragers woonkrediet is geweigerd om andere redenen dan aanvaardbare eigenschappen, zoals onvoldoende onderpand.
De wet voorziet niet in een quotasysteem voor de toewijzing van hypotheekleningen in elk geografisch gebied waar hypotheekverstrekkers gevestigd zijn, en stelt ook geen regels vast voor de specifieke activiteiten van kredietverstrekkers.
HMDA-rapportage
Sommige hypotheekverstrekkers zijn door HMDA en Regulation C verplicht om specifieke informatie over hypotheekleningen bij te houden voor rapportagedoeleinden. In 2019 rapporteerden 5,496 geldschieters 8.1 miljoen nieuwe leningen, goed voor 88% van alle verwachte nieuwe leningen in de Verenigde Staten5.
De CFPB heeft in april 2020 een definitieve regel vrijgegeven die de gegevensrapportagecriteria voor het verzamelen en rapporteren van gegevens over gesloten hypothecaire leningen onder de HMDA verhoogde van 25 naar 100 leningen, met ingang van 1 juli 2020.6
Met HMDA-gegevens kunnen regelgevers hypotheekleningen en leningspatronen in verschillende categorieën onderzoeken, waaronder het aantal voorafgaande goedkeuringen, verstrekte hypotheken, geleende bedragen en de doeleinden van individuele leningen. De federale rapportage gaat ook behoorlijk diep in op de goedkeuringen van andere door de overheid gesponsorde leningen, zoals die van de Federal Housing Administration, Farm Service Agency, Rural Housing Services en Veterans Affairs.
Federale verordening C vereist dat kredietverstrekkers in elke filiaallobby een prominente poster plaatsen met informatie over toegang tot hun unieke HMDA-statistieken.7 Deze statistieken zijn ook gratis online beschikbaar voor het publiek in de CFPB-gegevensrepository.
Hoewel deze cijfers uiteraard interessant zijn voor potentiële leners, kunnen ze ook een waardevol onderzoeksinstrument zijn voor investeerders die zich bezighouden met bankieren en kredietverlening. Een belegger kan eenvoudig bepalen of de hoofdactiviteit van een geldschieter groeit door statistieken van de afgelopen jaren te vergelijken.
Wat is de betekenis van HMDA-rapportage?
HMDA-statistieken zijn een uitgebreide bron van openbaar beschikbare informatie over de hypotheeksector in de Verenigde Staten. De rapportage is cruciaal om een beter beeld te krijgen van wie krediet krijgt en welke banken hypotheken verstrekken. Deze informatie helpt regelgevers ook bij het identificeren van symptomen van hypotheekdiscriminatie.
HMDA-rapportage kan kredietverstrekkers voorzien van nuttige prestatiegegevens.
"Het kan ons veel leren over ons eigen bedrijf, wat onze collega's doen en waar we van mening verschillen en/of op één lijn zitten", zegt Kimberly Wachtel van Inlanta Mortgage in Pewaukee, Wisconsin. "Klantenverstrekkers kunnen hun gemeenschappen beter van dienst zijn als ze beter op de hoogte zijn van de leningprestaties." Financiële instellingen moeten hun gegevens regelmatig evalueren om ervoor te zorgen dat hun leninggegevens overeenkomen met hun kredietstrategie.”
Welke informatie is opgenomen in HMDA-rapportage?
HDMA-rapportage omvat informatie zoals etniciteit, ras, geslacht en inkomen van een hypotheekaanvrager.
"U kunt meer te weten komen over de lening, de eigenschappen van het onroerend goed, de demografische gegevens van de aanvrager en de geldschieter voor elk record", voegt Maxwell toe.
U kunt er bijvoorbeeld achter komen of een lener is goedgekeurd voor een hypotheek of dat deze is geweigerd, de aanvraag niet heeft voltooid of dat er iets anders is gebeurd waardoor de lening niet kon worden aangemaakt. Er wordt ook leningspecifieke prijs- en kosteninformatie verstrekt, inclusief negatieve spreads, evenals details over leningkenmerken zoals ballonbetalingen en negatieve afschrijvingen. Preapprovations en leningen verkocht van de ene instelling naar de andere zijn ook opgenomen in de statistieken.
Om de privacy van een sollicitant te beschermen, worden bepaalde gegevens, zoals de naam van de sollicitant, de data van de aanvraag en uitgevoerde activiteiten, het adres van het pand en de kredietscore, achtergehouden voor openbare rapportage. Om dezelfde reden worden aanvullende parameters zoals het geleende bedrag, de leeftijd, de verhouding schulden/inkomen (DTI) en de waarde van het onroerend goed omgezet in reeksen.
Wat is er veranderd met betrekking tot HMDA-rapportage?
Volgens Wachtel heeft HMDA in de loop der jaren een paar veranderingen ondergaan om beter aan zijn doelstellingen te voldoen, zoals wijzigen wie de gegevens moet indienen, prijsinformatie toevoegen en vereisen dat er in totaal meer gegevens worden verzameld.
Volgens Sicuranza wordt van hypotheekverstrekkers nu verwacht dat ze meer dan 100 velden invullen in tal van datapunten op jaar- of kwartaalbasis, afhankelijk van de grootte van de instelling, met behulp van een nieuw rapportageplatform.
"De toegenomen hoeveelheid gegevensvelden, evenals veranderingen in openbare toegankelijkheid en de technologie-interface, stellen alle leden van het publiek in staat om kredietpatronen in hun gebieden beter te begrijpen en te visualiseren", legt Sicuranza uit.
Financiële instellingen worden verplicht om in 2018 gegevens te publiceren over kredietlijnen voor eigen vermogen (HELOC's), wat voorheen optioneel was. Ze waren ook verplicht om dekkingsvereisten te specificeren als de instelling in de voorgaande twee kalenderjaren ten minste 100 gesloten hypotheken of 200 open-end kredietlijnen had verstrekt.
De CFPB is onlangs ook begonnen met het opvragen van adviezen over HMDA.
"Met andere woorden, verdere HMDA-aanpassingen kunnen in het verschiet liggen voor consumenten om in de gaten te houden," zei Sicuranza.
Waar heb ik online toegang tot HMDA-gegevens?
Op de CFPB-website kunt u gemakkelijk en vrijelijk HMDA-gegevens verkrijgen. Ga naar het gedeelte "HMDA-gegevens downloaden", waar u gegevens van 2007 tot 2017 kunt downloaden of toegang kunt krijgen tot recente gegevens en samenvattingen, inclusief gegevens voor een specifieke financiële instelling. Er is ook een HMDA-gegevensbrowser beschikbaar, waarmee u HMDA-gegevenssets kunt filteren, aggregeren, downloaden en visualiseren.
Wet & Regeling Melding Woninghypotheek C
Het Bureau of Consumer Financial Protection herziet verordening C om wijzigingen op te nemen in de Home Mortgage Disclosure Act, opgelegd door sectie 1094 van de Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act (Dodd-Frank Act). In overeenstemming met sectie 1094 van de Dodd-Frank Act introduceert het Bureau nieuwe rapportageverplichtingen en verduidelijkt het bestaande. Het Bureau wijzigt ook de institutionele en transactiereikwijdte van Regulation C. De definitieve regel bevat ook substantiële richtlijnen voor het naleven van zowel de bestaande als de nieuwe verplichtingen.
Wat is verordening C?
De Home Mortgage Disclosure Act van 1975 wordt geïmplementeerd onder Regulation C. Verschillende financiële instellingen zijn op grond van Regulation C verplicht om op jaarbasis leninggegevens te verstrekken over de gemeenschappen waaraan zij woninghypotheken hebben verstrekt. Als gevolg hiervan kunnen regelgevende instanties beoordelen of de geldschieter adequaat inspeelt op de behoeften van potentiële kredietnemers in die gemeenschap.
Hoe werkt verordening C?
Alle aanbieders van hypotheken die in welke hoedanigheid dan ook door de overheid worden gedekt, moeten jaarlijks het aantal en het bedrag in dollars bekendmaken van alle hypotheken die in het voorgaande jaar zijn verstrekt. Deze leningen moeten worden geclassificeerd volgens het volkstellingsgebied waarin de eigendommen zich bevinden.
Vanaf 2023 is elke leningverstrekkende instelling met een balanstotaal van $ 50 miljoen of minder vrijgesteld van de vereisten voor gegevensverzameling die zijn vastgelegd in Regulation C.1. Dit geldt ook voor banken, spaarverenigingen en kredietverenigingen met een balanstotaal van $ 50 miljoen of minder.1 De drempel wordt regelmatig verhoogd om gelijke tred te houden met de inflatie zoals gemeten door de consumentenprijsindex (CPI). Dit betekent dat de drempel in 2023 en daarna weer kan worden opgeheven.
Voorschrift C is bedoeld om informatie aan te bieden die kan worden gebruikt om:
- Helpen bij het bepalen of banken, spaarverenigingen en kredietverenigingen voldoen aan de huisvestingsbehoeften van hun gemeenschap.
- Overheidsfunctionarissen helpen bij het toewijzen van overheidsuitgaven om particuliere investeringen aan te trekken voor gebieden in nood.
- Hulp bij het identificeren van mogelijke discriminerende leengewoonten en het implementeren van federale antidiscriminatiewetten.
- Voorschrift C is niet bedoeld om onethische kredietverleningspraktijken of de verkeerde toewijzing van krediet te bevorderen.
De richtlijnen voor Regulation C kunnen worden gewijzigd naarmate er nieuwe definitieve regels worden opgesteld. In april 2020 heeft het Bureau of Consumer Financial Protection (Bureau) bijvoorbeeld Regulation C herzien om de lat hoger te leggen voor het rapporteren van gegevens over hypothecaire leningen met een gesloten einde. De barrière voor het rapporteren van gegevens over open-end kredietlijnen werd vastgesteld op 200 als onderdeel van deze regelwijziging, van kracht op 1 januari 2022, na het verstrijken van de eerdere tijdelijke drempel van 500 open-end kredietlijnen.
Wat is hypotheekverordening C?
Regulation C, vaak bekend als de Home Mortgage Disclosure Act, houdt toezicht op het verzamelen van gegevens en het vrijgeven van bepaalde hypotheekgerelateerde informatie. Voorschrift C vereist dat financiële instellingen met activa boven specifieke criteria, zoals banken, spaarmaatschappijen en kredietverenigingen, statistieken indienen.
Op wie is verordening C van invloed?
Voorschrift C is van toepassing op zowel gesloten als open consumentenleningen of kredietlijnen die zijn gedekt door onroerend goed. Dit omvat eerste en tweede hypothecaire leningen, evenals hypothecaire leningen en kredietlijnen.
Samengevat
De Home Mortgage Disclosure Act (HMDA) is een federale wet in de Verenigde Staten die hypotheekverstrekkers verplicht informatie over hun kredietpraktijken te bewaren en te rapporteren.
HMDA-gegevens worden door toezichthouders gebruikt om de transparantie op de markt voor woninghypotheken te vergroten en om de geografische gebieden te volgen die worden gedekt door hypotheekverstrekkers.
Het belangrijkste doel van de HMDA-wet is om het publiek informatie te geven over de vraag of hypotheekverstrekkers voorzien in de behoeften van de gebieden waarin ze zich bevinden.
Gerelateerde artikelen
- Eigenaar, bekijk 5 tips voor het huren van uw woning!
- Hoe u ervoor kunt zorgen dat uw bedrijf HIPAA-compatibel blijft?
- Wat is een Schedule C-belastingformulier en wie moet het indienen?
- FCRA-COMPLIANCE: waarom werkgevers compliant moeten zijn (+ snelle tips)
Referenties
