قد يكون لدى العديد من الأفراد اهتمام ضئيل أو لا يهتمون بالمواضيع المتعلقة باهتماماتهم. ونتيجة لذلك ، فإنهم يشعرون بالتوتر عندما يكونون في أو على وشك بدء مناقشة تتعلق بالعبارات المالية و / أو الكليشيهات. ومع ذلك ، إذا كنت تدير شركة تقرض الائتمان ، فإن معرفة كيفية تحديد أسعار الفائدة وكيف تؤثر على عملك أمر بالغ الأهمية. ومن ثم ، هناك نوعان من أسعار الفائدة: معدلات الفائدة السنوية الاسمية والفعالة. في حين أن الفترة المركبة لا تؤخذ في الاعتبار في سعر الفائدة الاسمي ، فإن EAR ، من ناحية أخرى ، تأخذ في الاعتبار الوقت المركب وبالتالي توفر تمثيلًا أكثر واقعية لمدفوعات الفائدة. في هذا المنشور ، سنغطي ، كيفية حسابه ، وآلة حاسبة EAR ، والصيغة ، وأي حساب لديه أعلى سعر فائدة سنوي فعال.
إذا كنت في القدر أعلاه ، فلا تقلق لأن هذه القطعة مصممة خصيصًا لك. استمتع بالقراءة ...
ما هو معدل الفائدة السنوي الفعلي؟
معدل الفائدة الفعلي السنوي ، وهو نفس مصطلح المعدل السنوي المكافئ ، والسعر الفعلي ، ومعدل الفائدة الفعلي ، هو العائد الفعلي على حساب التوفير أو أي استثمار آخر يدفع فائدة عند أخذ التأثيرات المركبة بمرور الوقت في الاعتبار . هو معدل الفائدة السنوي الذي يمكن للمستثمر الحصول عليه أو دفعه بعد المضاعفة.
عندما تولد أو تربح فائدة على استثمار أو ربما تدفع واحدًا على قرض نتيجة تراكم الفائدة بمرور الوقت ، فإن هذه الفائدة هي معدل الفائدة السنوي الفعلي. بشكل عام ، يكون معدل EAR دائمًا أعلى من المعدل الاسمي أو APR. وبالمثل ، يمكنك استخدامه لمقارنة المنتجات المالية المختلفة بفترات مركبة مختلفة ؛ أسبوعيًا ، شهريًا ، سنويًا ، وما إلى ذلك.
ومع ذلك ، عندما تكون هناك زيادة في عدد الفترات المركبة ، يرتفع معدل الفائدة الفعلي بمرور الوقت.
فهم سعر الفائدة السنوي الفعال
معدل الفائدة السنوي الفعلي هو معدل الفائدة الحقيقي المرتبط باستثمار أو قرض. وفي الوقت نفسه ، فإن الميزة الأكثر أهمية لمعدل الفائدة السنوي الفعلي هي أنه يراعي حقيقة أن العديد من الفترات المركبة المنتظمة تؤدي إلى متوسط عائد سنوي أكبر. إنها الصيغة التي تستخدمها لمعرفة مقدار الأموال التي تجنيها من الائتمان الذي تمنحه لعملائك. أو مقدار الأموال التي تدين بها لدائنيك بالقيمة الفعلية.
عادة ، وبدون أدنى شك ، تتباعد معدلات العائد الاسمية والفعالة في كثير من الأحيان. ومع ذلك ، فإن هذا يرجع إلى حقيقة أن حساب الفائدة (المركب) يعتمد بشكل صارم على أساس شهري أو نصف شهري أو نصف سنوي أو سنوي.
افترض أن لديك قرضين ، كل منهما بسعر فائدة محدد قدره 10٪ ، أحدهما يتضاعف سنويًا والآخر يتضاعف مرتين في السنة. حتى لو كان لكل منهما معدل فائدة محدد بنسبة 10٪ ، فإن القرض الذي يتراكم مرتين سنويًا سيكون له معدل فائدة سنوي أعلى بشكل كبير.
ومع ذلك ، قد يقلل المقترضون من رسوم الرهن العقاري إذا كانوا لا يعرفون معدل الفائدة السنوي الفعلي. يطلب المستثمرون ذلك في سعيهم للتنبؤ بالمعدل الحقيقي للعائد الذي تتوقعه على الاستثمار ؛ صندوق السندات ، على سبيل المثال.
حاسبة سعر الفائدة السنوية الفعالة
بشكل عام ، يعد معدل الفائدة السنوي الفعلي ، أو حاسبة EAR ، أداة مفيدة لحساب المعدل السنوي الفعلي لاستثمار المستثمر أو القرض.
كيف تعمل حاسبة سعر الفائدة السنوية الفعالة؟
لاستخدام حاسبة EAR ، تحتاج إلى ضبط المتغيرات التالية وتدوينها. بمجرد تعيين هذه المعلمات وتطبيقها باستخدام حاسبة معدل الفائدة السنوية الفعلية ، ستظهر النتائج على الفور.
- معدل الفائدة السنوي: معدل الفائدة الاسمي لمدة عام.
- معدل الفائدة الدوري: المعدل الدوري هو السعر الذي يتقاضاه المقرض أو أن يدفعه المقترض كل فترة. يشير المصطلح "معدل الفائدة السنوي الفعلي" إلى تكرار التراكب ، وهو نفس فترة السداد.
- تردد يضاعف: عدد المرات في السنة التي يحدث فيها هذا المركب.
- EAR هو الشكل المختصر للمعدل الفعال السنوي الفعال.
- مصطلح
- الرصيد الأصلي أو الفعلي
أي حساب لديه أعلى معدل EAR؟
أ. الحساب 1. حساب براتب 8٪ فائدة رمزية مع تراكم شهري.
ب. الحساب 2. حساب يدفع فائدة اسمية 8٪ مع تراكم سنوي.
ج. الحساب 3. حساب يدفع 7 نسبة فائدة رمزية مع تراكم يومي (365 يوم).
د. الحساب 4. حساب بفائدة اسمية 7٪ يُدفع بمضاعفات شهرية.
هـ. الحساب 5. حساب يدفع فائدة رمزية 8٪ مع تراكم يومي (365 يومًا).
كيفية احتساب معدل الفائدة السنوي الفعال
اتبع هذه الإجراءات لحساب معدل الفائدة السنوي الفعلي باستخدام صيغة EAR:
# 1. اكتشف ما هو سعر الفائدة المحدد
يظهر سعر الفائدة المحدد ، أو النسبة المئوية السنوية أو المعدل الاسمي ، في عناوين اتفاقية القرض أو الإيداع. لنأخذ المعدل السنوي البالغ 36 بالمائة ورسوم الفائدة الشهرية كدراسة حالة.
# 2. تحديد عدد الفترات المركبة التي ستكون هناك
بشكل عام ، يحدث التركيب على أساس شهري أو ربع سنوي. يمكن أن يكون في غضون 12 شهرًا (365 يومًا في السنة) أو 4 أشهر للتركيب ربع السنوي (حوالي 4 أرباع السنة).
# 3. اعتماد واستخدام معدل الفائدة السنوي الفعال وفقًا للصيغة التالية
أساسًا ، معادلة معدل الفائدة السنوية الفعلية: EAR = (1+ i / n) n - 1
- ن = فترات مضاعفة
- أنا = سعر الفائدة المعلن أو المحدد
بشكل أساسي ، هناك عنصران للمعادلة يمكننا استخدامهما لحساب معدل الفائدة السنوي الفعلي باستخدام حاسبة EAR:
n: عدد الفترات المركبة
I: معدل الفائدة المحدد (APR)
قبل أن تبدأ وتحسب معدل الفائدة السنوي الفعلي والفترات المركبة ، إليك الشكل الذي قد تبدو عليه المعادلة:
EAR = (1 + i / n)n - 1
لحساب معدل الفائدة السنوي الفعلي لبطاقات الائتمان
يمكنك ملاحظة كيف يتغير معدل النسبة المئوية السنوية (APR) والأذن المالية (EAR) عند النظر إليهما من خلال عدسة رصيد بطاقة الائتمان. من أجل احتساب معدل الفائدة السنوي الفعلي لبطاقة ائتمان بمعدل سنوي قدره 36٪ وفائدة شهرية:
معدل الفائدة المحدد: 36٪
عدد الفترات المركبة: 12
لذلك ، EAR = (1 + 0.36 / 12) ^ 12-1 = 0.4257 أو 42.57٪.
لحساب معدل الفائدة السنوي الفعال للاستثمار
تشير EAR إلى الأموال التي يتلقاها المستثمر على الاستثمار ، ولكن هذا يعمل بنفس الطريقة. على سبيل المثال ، دعنا نلقي نظرة على الخيارين التاليين:
مستثمر يتلقى شهريا فائدة مركبة بنسبة 10٪ على الاستثمار "أ" بينما يدفع "استثمار ب" 10.1 بالمائة على أساس نصف سنوي. أي من هذين الخيارين سيأتي بصفته أكبر صفقة؟
في الأساس ، سعر الفائدة المحدد لكلتا الحالتين هو سعر الفائدة الاسمي. ومن ثم ، فإننا نشتق معدل الفائدة السنوي الفعلي بضرب معدل الفائدة الاسمي في عدد الفترات المركبة التي يمر بها المنتج المالي في فترة زمنية معينة. في هذا الرسم التوضيحي ، قررنا استخدام مصطلح "سنة واحدة". مع وضع ذلك في الاعتبار ، يمكننا الآن الانتقال إلى الصيغة التالية لحساب ومعرفة معدل الفائدة السنوي الفعلي:
EAR = (1 + (i / n)) ^ n - 1
- الاستثمار أ ، ستكون النتيجة: 10.47٪ = (1 + (10٪ / 12)) ^ 12-1
- بينما بالنسبة للاستثمار B ، سيخرج: 10.36٪ = (1 + (10.1٪ / 2)) ^ 2 - 1
على الرغم من الحسابات المذكورة أعلاه ، فإن الاستثمار B له معدل فائدة اسمي أعلى ، ومعدل الفائدة السنوي الفعلي أقل من معدل الاستثمار A. في ظرف يستثمر بموجبه المستثمر 5 ملايين دولار في أحد هذه المشاريع ، سيخسر هذا المستثمر أكثر من 5,800 دولار سنويًا إذا قام بالاختيار الخاطئ.
الفرق بين APR و EAR
APR ، أو معدل النسبة السنوية ، يغطي جوانب مختلفة ويركز على ما هو أبعد من مجرد الفائدة من خلال الكشف عن التكلفة الكاملة لاقتراض الأموال. عندما تستثمر في العقارات ، على سبيل المثال ، يشمل معدل الفائدة السنوية كلاً من الرسوم التي تدفعها للحصول على القرض والفائدة التي ستدفعها. ومع ذلك ، فإن معدل الفائدة السنوية لا يأخذ في الحسبان تراكم الفائدة.
من ناحية أخرى ، يأخذ معدل الفائدة السنوي الفعلي في الاعتبار عواقب تراكم الفائدة.
معدل النسبة المئوية السنوي
على الرغم من وجود معاني عديدة لـ APR ، فإننا سنستخدم المصطلح للإشارة إلى معدل الفائدة الاسمي. ببساطة ، هذا هو معدل الفائدة السنوي مضروبًا في عدد فترات الدفع في السنة. إذا كانت تكلفة بطاقة الائتمان 1٪ فائدة كل شهر ، فإن ضرب ذلك في 12 يوفر معدل النسبة المئوية الاسمي السنوي البالغ 12٪.
تحدد الحقيقة في قانون الإقراض كيفية احتساب معدل الفائدة السنوية في الولايات المتحدة. يشمل معدل الفائدة السنوية أي رسوم يتم دمجها في الرصيد الأساسي للقرض بموجب هذه المعايير.
معدل الفائدة السنوي الفعال
يميل معدل الفائدة السنوية الفعال إلى أخذ الفائدة المركبة في الاعتبار وهو مهم لتحليل القروض ذات الفائدة المركبة على أساس منتظم ، مثل اليومية والشهرية. في حين أن معدل الفائدة السنوية الاسمي لبطاقة الائتمان التي تكلف فائدة 1٪ شهريًا هو 12 بالمائة ، كما هو الحال في تفسير أبريل. ومع ذلك ، ستذهب هذه الفائدة أو العائد إلى رصيدك كل شهر. على هذا النحو ، سيكون هناك رسوم فائدة على أي رسوم فائدة معلقة ولكن هذا في الشهر التالي. في الواقع ، تفرض معظم بطاقات الائتمان فائدة يومية.
ما مدى أهمية المعدل السنوي الفعال للشركات؟
بشكل عام ، يعتبر معدل الفائدة السنوي الفعلي أداة مفيدة لتحديد مصروف فائدة القرض وتحليل العائد الحقيقي على الاستثمار. ومن ثم ، يجب أن يكون لدى المقترضين وعي شامل بتكلفة الدين وكيف تؤثر على الأداء المالي لشركتهم واستقرارها.
ومع ذلك ، فإن مصروفات الفائدة المرتفعة تقلل من نسبة دفع تعويضات الشركة ، مما قد يحد من قدرتها على خدمة الديون المستقبلية. علاوة على ذلك ، فإن زيادة مدفوعات الفائدة ستقلل من صافي ربح الشركة واستدامتها.
من ناحية أخرى ، سيحقق المستثمرون الربح والاستفادة إذا كانت التكلفة الفعلية أكبر من السعر الاسمي للمُصدر. كما أنهم يستخدمون هذا المعدل لتحليل ومقارنة المحافظ الاستثمارية المختلفة عبر فترات متفاوتة من التعقيد. هذا مع ذلك يساعد بطريقة رائعة في عملية اتخاذ قرار مستنير و / أو الاختيار.
وفي الختام
معدل الفائدة السنوي الفعلي هو مقياس مهم لتحديد العائد الحقيقي على الاستثمار أو معدل الفائدة الحقيقي على القرض.
ومع ذلك ، نظرًا لتأثيرات التراكب ، يمكن أن يختلف سعر الفائدة الاسمي المقتبس وسعر الفائدة الفعلي بشكل كبير. ومع ذلك ، فإن معدل الفائدة الفعلي أمر بالغ الأهمية عند اختيار أفضل قرض أو تحديد الاستثمار الذي يحقق أفضل عائد.
بالإضافة إلى ذلك ، تكون EAR دائمًا أعلى من معدل الفائدة السنوي المشار إليه عند التركيب.
الأسئلة الشائعة
لماذا سعر الفائدة السنوي الفعال مهم؟
يعد تحويل المعدل السنوي الاسمي إلى المعدل السنوي الفعلي (EAR) طريقة رائعة لتقييم القيم الفعلية للقروض المختلفة أو معدلات العائد على أنواع الاستثمارات عند مضاعفة الفروق.
لماذا لا تستخدم البنوك معدل الفائدة السنوي الفعلي؟
يتم استخدام معدل الفائدة المعلن عنه بدلاً من معدل الفائدة السنوي الفعلي عندما تفرض البنوك فائدة. يتم ذلك لإعطاء انطباع بأن المستهلك يدفع سعر فائدة مخفض.
كيف تعمل الفائدة المركبة؟
على القرض أو الوديعة ، يتم احتساب الفائدة المركبة على رأس المال الأولي بالإضافة إلى جميع الفوائد المتراكمة من الفترات السابقة. عند حساب الفائدة المركبة ، يكون لمقدار الفترات المركبة تأثير كبير.
ما هو تعريف معدل الفائدة الاسمي؟
لا يشمل سعر الفائدة الاسمي أي رسوم أو فوائد مركبة. كثيرا ما يتم الاستشهاد بالمعدل من قبل المؤسسات المالية.
مقالات ذات صلة
