Відстеження акцій компаній, що не зареєстровані на біржі, може бути дуже складним, оскільки від них не потрібно подавати звіти про відповідність вимогам та заяви про розкриття інформації на біржі, що регулюють. На відміну від компаній, які зареєстровані на біржі, які повинні подавати заяви про розкриття інформації та відповідні документи до Комісії з цінних паперів і бірж (SEC), коли вони продають свої акції новим власникам, компанії, що не зареєстровані на біржі, не повинні цього робити.
Відсутність потреби у звітності чи публічному розкритті ускладнює відстеження акцій незареєстрованих компаній. На щастя, все ще є способи відстежити результативність ваших інвестицій у незареєстровані компанії. По-перше, ви можете контролювати компанії, які не зареєстровані на біржі, за допомогою таких платформ, як Торт Акціонерний капітал та інші подібні сайти.
Нижче наведено кілька порад та рекомендацій щодо відстеження інвестицій, які не зареєстровані на біржі.
# 1. Налагодьте активні комунікації з корпоративним керівництвом
Перше, що вам потрібно зробити, якщо ви інвестували гроші в компанії, які не зареєстровані на біржі, це налагодити хороші та активні лінії зв’язку з тими, хто відповідає за управління компаніями, які не зареєстровані на біржі, у які ви інвестували. Той факт, що ви можете інвестувати в компанію, яка не котирується на біржі, означає, що ви можете знати, як її акції продаються, купуються та торгуються. Але не будьте надто самовдоволені, тому що компанії постійно змінюють людей в керівництві практично з будь-якої причини, яку вони можуть придумати.
Якщо ви все ще перебуваєте на тому етапі, коли ви думаєте, чи варто вам йти в компанію, яка не зареєстрована на біржі, застосовна та сама порада. Ви повинні визначити способи, за допомогою яких ви можете мати хороші та активні лінії зв’язку з керівництвом — бажано з вищим керівництвом — компанії, яка не котирується на біржі. Наскільки це можливо, вибирайте компанії, які мають раду директорів, що складається з професійних керівників і менеджерів з різноманітних незалежних і широких інтересів.
Ви повинні переконатися, що інвестуєте лише в компанії, які не зареєстровані на біржі, члени ради яких відомі в бізнес-спільноті своєю чесністю, чесністю та професійною підзвітністю. Читайте про них, а також знайте навіть те кредитний рейтинг компанії. Пам’ятайте, що такі компанії не включені до переліку та не мають таких самих зобов’язань щодо розкриття інформації, як перелічені. Коротше кажучи, вони не зобов’язані бути настільки прозорими для інвестора, як компанії, які перебувають на біржі, оскільки вони не пропонують акції для продажу широкій публіці на біржовій біржі.
# 2. Читайте стратегічні плани та звіти
Ви завжди повинні читати стратегічні річні бізнес-плани, а також усі відповідні фінансові звіти та звіти незареєстрованої компанії, яку ви відстежуєте. Більшість із них здається просто паперовими концепціями та презентаціями, але вони принаймні дають вам уявлення про публічні зобов’язання керівництва корпорації щодо того, куди вони мають намір вести компанію та що вони збираються робити найближчим часом. Деякі з них відрізняються від цих планів, але, загалом, вони є хорошою інформацією щодо корпоративного управління та підзвітності.
Встановивши хороші комунікації та ділові стосунки з вищим керівництвом, а також фінансово-бухгалтерським відділом, ви повинні завчасно попросити копії всіх відповідних корпоративних та управлінських документів, які ви маєте право бачити. Це дасть вам доступ до важливих оновлень про компанію незареєстровані акції. Як співвласник, ви маєте право на цю інсайдерську інформацію. Це також буде основою для будь-якого запиту, який ви можете надіслати керівництву щодо їхніх планів щодо майбутнього зростання доходу.
# 3. Регулярно читайте фінансові звіти та звіти
Часто легко скласти найкращі корпоративні бачення та стратегічні плани. Ви просто зберете постійних геніїв у компанії та змусите їх створити презентації, що містять останні корпоративні модні слова, і у вас буде корпоративне бачення, яке може залучити найгарячіших інвесторів.
Але єдиний спосіб зрозуміти, як працює компанія, — це регулярно читати й аналізувати фінансові звіти та звіти. Єдиний спосіб дізнатися, що відбувається насправді, без необхідності відвідувати приміщення вашої компанії – це зануритися в фінансові звіти та звіти.
Фінансові звіти та звіти містять найбільш доречну інформацію про те, як компанія витрачає свої гроші та який прибуток вона отримує. Як кажуть, тут гума зустрічається з дорогою. У фінансових звітах і звітах зазначено, куди пішли гроші компанії. Це дає вам уявлення про те, чи використовує керівництво максимально ефективно фінанси компанії. У звітах також буде точно зазначено, скільки компанія заробляє щомісяця, кварталу чи року. Маючи цю інформацію, ви можете мати об’єктивну основу для оцінки компанії.
Однак, на відміну від компаній, які перебувають на біржі, ви не зможете отримати копії цих фінансових звітів і звітів, які лежать десь в Інтернеті. Вам доведеться завчасно запитувати їх у фінансових або бухгалтерських відділах компанії. Якщо вони ініціюють нові проекти чи продукти, іноді ви також можете попросити інформацію в їхніх відділах розвитку бізнесу чи продуктів. Це дає вам змогу швидко зазирнути в те, як виглядає дорога попереду для ваших інвестицій у компанію, яка не зареєстрована на біржі.
# 4. Будьте в курсі ділових і фінансових новин
Також варто бути в курсі ділових і фінансових новин. Певні фундаментальні фактори, такі як економічні умови, ділові та фінансові події, політична стабільність та інші ринкові події, однаково впливатимуть як на компанії, які зареєстровані на біржі, так і на компанії, які не зареєстровані на біржі. Компанія, яка не зареєстрована на біржі, у яку ви інвестували, може мати інтереси та інвестиції в сферах, де збої можуть призвести до втрати або продуктивності або навіть втрати доходу. Було б розумно попередити про ці речі.
Окрім загальної картини, ви також повинні стежити за тим, що відбувається з компанією, яка не зареєстрована на біржі, на рівні підприємства. Ви можете зробити це, запитуючи прогнози продажів і звіти про продаж як у відділів маркетингу, так і в відділах продажів, так часто, як вони дозволяють. Це дозволить вам мати чітке уявлення про фінансову життєздатність і результативність компанії, порівнявши середньо- та довгострокову перспективу, представлену виконавчим керівництвом у своїх звітах, із фактичними показниками бізнесу компанії, зазначеними у звітах про продажі.
Винос: якнайбільше можливостей бути інсайдером
Найважливіше, що потрібно зробити, щоб відстежувати свої акції в компанії, яка не зареєстрована на біржі, — це підтримувати добрі ділові відносини з управлінською командою, а також вищими менеджерами у відділах ділових операцій, фінансів та бухгалтерського обліку. Ці люди першими відчують або дізнаються, чи щось не так.
Будьте активним інвестором. Читайте бізнес-плани, фінансові звіти та звіти. Попросіть копії маркетингових планів і звітів про результати продажів. По-своєму підтримуйте та рекламуйте свою компанію, яка не зареєстрована на біржі.
