Багато інвесторів відчувають відчутний страх щоразу, коли чують термін «ведмежий ринок». Але серйозних падінь ринку неможливо уникнути, і вони зазвичай тривають недовго в порівнянні з бичачими ринками, коли вартість ринку зростає. Навіть під час ведмежого ринку можуть бути можливості зробити прибуткові інвестиції в криптовалюту чи акції. Продовжуйте читати, щоб дізнатися більше про те, що таке ведмежий ринок, що робити на ведмежому ринку, різницю між ведмежим ринком і проміжною ринковою корекцією, а також про те, як переконатися, що ваш портфель виживає (і навіть добре працює), поки ведмежий ринок не зміниться. в бичачий ринок.
Що таке ведмежий ринок?
«Ведмежий ринок» — це час, коли вартість активів падає. Зазвичай це трапляється, коли індекс широкого ринку падає на 20% або більше від свого останнього максимуму. Підвищувальний ринок є протилежністю ведмежому, і він визначається приростом 20% або більше.
Крім того, порогове значення становить падіння на 20%, але падіння цін зазвичай падає набагато більше, ніж це з часом. Підйоми допомоги — це короткі періоди відносної стабільності, які трапляються дуже рідко під час падіння ціни, але в цілому ринок все ще рухається в поганому напрямку. Ведмежі ринки виникають, коли інвестори втрачають віру в ринок. У той час як ціни швидко падають на ведмежому ринку, інвестори, як правило, нехтують будь-якими хорошими новинами та продовжують продавати. Падіння ціни закінчується, коли інвестори вирішують, що акції є хорошою угодою, і починають їх купувати.
Ведмежі ринки можуть вплинути на весь ринок (як видно з Dow Jones Industrial Average) або лише на одну акцію. Коли інвестори негативно ставляться до певних акцій, ринок в цілому навряд чи відреагує погано. Навіть з чудовими новинами та зростанням доходів, вартість акцій, як правило, падає, коли ринок або індекс падає.
Чи добре купувати на ведмежому ринку?
Ведмежі ринки лякають, але якщо вони тривають досить довго, вони можуть створити чудові можливості для купівлі. Зараз настав час інвестувати, якщо ви хочете придбати багато високоякісних акцій за ціною, яка є часткою від звичайної ціни. З іншого боку, купівля акцій — лише перший крок; Справжня проблема полягає в тому, щоб захистити такі інвестиції від падіння ринку. Це більш складний аспект інвестування.
Які характеристики ведмежого ринку?
У фінансовому секторі завжди бувають часи, коли справи йдуть вгору, і часи, коли справи падають. Про початок падіння ціни свідчать такі характеристики:
- Падіння фондового ринку: коли широкі ринкові індекси продовжують падати на 20% або більше протягом тривалого періоду часу, ми відчуваємо ведмежий ринок.
- Економічний спад: коли фондові ринки переживають ведмежий ринок, економіка в цілому, як правило, перебуває в стані занепаду. Це характеризується зростанням безробіття, падінням валового внутрішнього продукту (ВВП) і зменшенням доходів корпорацій.
- Негативні настрої: під час ведмежого ринку настрої на ринку погані. Через песимізм, який інвестори відчувають щодо майбутнього фондового ринку, більш імовірно, що вони продадуть свої активи, ніж збережуть їх. Через побоювання щодо того, як буде працювати ринок у майбутньому, інвестори, ймовірно, вкладуть свої гроші в більш надійні інвестиції, такі як облігації.
- Падіння ціни триває набагато довше, ніж типове падіння на фондовому та криптовалютному ринках. Потрібна принаймні двомісячна тенденція до зниження, щоб вважати ринок ведмежим. Середня тривалість падіння ціни становить близько десяти місяців.
Які причини ведмежого ринку?
Нижче наведено деякі з основних причин ведмежого ринку:
- Рецесії
- Ринкові бульбашки лопаються (технічна бульбашка, криза субстандартного житла в США)
- Політика в монетарній або фіскальній сфері є надмірно скорочувальною
- Кризи в системі охорони здоров’я (такі як ГРВІ та COVID-19
- Мляве зростання економіки та слабкі економічні дані
- Геополітичні кризи (такі як війна в Перській затоці та війна в Україні)
Тривалість ведмежого ринку є вирішальним фактором для визначення того, чи є він віковим чи циклічним. Постійне падіння ціни — це падіння, яке триває протягом тривалого періоду часу, як правило, років, і спричинене силами та впливами, які призводять до падіння ціни активів.
З іншого боку, циклічний ведмежий ринок зазвичай виникає через природну волатильність ринку, і його тривалість зазвичай вимірюється місяцями.
Як довго триває ведмежий ринок?
Ведмежі ринки можуть бути дуже поганими для багатства країни, але зазвичай вони тривають лише приголомшливо короткий час. Насправді типова тривалість ведмежого ринку становить лише 9.6 місяців. Таким чином, у переважній більшості випадків ведмежий ринок повинен закінчитися менш ніж за дванадцять місяців.
Що робити на ведмежому ринку
Ведмежі ринки можуть лякати інвесторів, і нікому не подобається, коли вартість їхніх активів падає. Однак, коли акції торгуються з дисконтом, це може бути вдалим моментом для довгострокових інвестицій.
Ось чим зайнятися на ведмежому ринку:
#1. Утримайтеся від будь-яких дій
Багато інвесторів часто стріляють собі в ногу, тому що у них недостатньо дисципліни або хороших інвестиційних звичок. Підводячи підсумок, інвестори, як правило, «купують радість» бичачого тренду та «продають похмурість» ведмежого ринку. У світі інвестування ви можете перемогти типового інвестора, нічого не роблячи. Не перевіряйте свої інвестиційні рахунки. Уникайте перегляду звітів фондового ринку. Слід уникати читання газет. Закрийте виписки з інвестиційного рахунку.
Якщо ви більше нічого не робите під час падіння ціни, поставте собі за мету робити якомога менше. Якщо ви чекаєте, поки ринок уже почне падати, перш ніж продавати високо і купувати дешево, ви можете пошкодувати. Крім того, ваша непрозора кришталева куля не підкаже вам, коли купувати, так само як вона не підкаже вам, коли продавати. Зрозумійте, що час, проведений на ринку, важливіший, ніж спроби визначити час на ринку. Оскільки вам не потрібно буде знімати гроші зі свого пенсійного рахунку протягом десятиліть, вам слід інвестувати відповідно.
#2. Відкладіть великі покупки, зосередьтеся на інвестиціях
Багато людей, які вкладають гроші на фондовий і криптовалютний ринки, не розуміють, що ведмежий ринок насправді надає одні з найкращих можливостей для отримання прибутку в довгостроковій перспективі. На ведмежому ринку вам слід збільшувати свої активи, а не продавати їх, оскільки ви можете отримати кращу угоду. Ось чому розумним кроком буде відкласти на деякий час покупку кількох дорогих речей. Зараз не час купувати нову машину, човен, кухню чи екзотичну відпустку, про яку ви завжди мріяли.
Скористайтеся тим фактом, що зарплати лікарів зазвичай дуже стабільні, навіть під час рецесії, зробивши внесок у бекдорні Roth IRA, прискоривши внески 401(k), відкривши оподатковуваний інвестиційний рахунок тощо. Лікарі можуть інвестувати під час ведмежого ринку, користуючись ринковими падіннями, щоб збільшити свої довгострокові прибутки.
#3. Квитанція про отримання податкових відрахувань
Державна допомога доступна для полегшення фінансових наслідків втрат у оподатковуваній та некваліфікованій звітності. Зберігати інвестиції, що зменшуються, в надії відшкодувати збитки є нерозумним; натомість вам слід продати їх і купити щось надзвичайно схоже, але не «суттєво ідентичне», як висловлюється Служба внутрішніх доходів. Ви можете вирахувати збитки зі своїх податків, помітивши незначні зміни в ефективності своїх інвестицій.
Збирання податкових збитків описує цю практику. Ваші податкові втрати можуть компенсувати майбутній приріст капіталу, якщо ви віднімете до 4,000 доларів США зі свого звичайного доходу. Незважаючи на те, що це, ймовірно, знизить вашу базу та підвищить ваш майбутній оподатковуваний прибуток, ви зможете відкласти сплату податків на цей прибуток на тривалий час, можливо, поки ви не потрапите в нижчу групу податку на приріст капіталу.
Пожертвування цінних акцій на благодійність або залишення їх спадкоємцям після смерті дозволяє одержувачам скористатися перевагами різкого збільшення бази після смерті без необхідності сплачувати податок на приріст капіталу. Це дозволить їм продати інвестицію без будь-яких податкових зобов’язань за прибуток, накопичений протягом вашого життя.
#4. Розгляньте розподіл активів і толерантність до ризику
Ви можете багато чого дізнатися про свою толерантність до ризику падіння ціни, особливо якщо це ваше перше. Якщо ви заснували свій розподіл активів або інвестиційну стратегію на прогнозі вашої толерантності до ризику, тепер ви можете дізнатися, чи вгадали ви занадто високо, занадто низько чи приблизно правильно.
Якщо ваша толерантність до ризику вища за ваш поточний розподіл активів, можливо, настав час вкладати більше грошей у ризиковані інвестиції. Навіть якщо ви не купуєте на дні, ви можете отримати кращу вартість, ніж на висоті ринку.
Якщо ви не можете спати через свої збитки, як і багато інших інвесторів, це ознака того, що у вас занадто багато ризикованих активів. Однак момент для переходу до менш ризикованого розподілу активів настав не зараз. Через рік, два або навіть три бик неминуче повернеться, і ви компенсуєте всі попередні втрати. Просто спробуйте продати невелику частину, якщо ви не можете більше витримувати. Ви не повірите, як скоро ви знову зможете заснути. Не продавайте в паніці все, що у вас є, але продайте достатньо, щоб прожити, поки ви не зможете спокійно спати. Лікарі, з якими я працював у минулому, були винні в цьому. На відміну від інших лікарів їхнього віку, які мають кращу інвестиційну дисципліну, вони все ще активно практикують медицину.
У 2022 році ми на ведмежому чи бичачому ринку?
У 2022 році акції США пережили ведмежий ринок, який визначається як падіння на 20% або більше. Різкий політичний крок Федеральної резервної системи на початку минулого року був ключовим компонентом, який сприяв нинішньому ведмежому ринку. У 2023 році клімат на фондовому ринку залишатиметься нестабільним.
Ведмежий ринок крипто
Ведмежі ринки криптовалют є неминучим компонентом ринкового циклу. Ведмежі ринки та їхні тенденції, характеристики та можливі інвестиційні можливості розглядаються детально.
Однак, коли ринок росте без жодних ознак зупинки, будь-хто може виглядати фінансовим генієм. Коли вони падають, особливо якщо деякий час залишаються низькими, все може ускладнитися. Це відоме як «ведмежий криптовалютний ринок» і є найгіршим, що може трапитися з інвесторами в будь-які активи, фізичні чи цифрові. Ніхто не знає, як довго триватиме ведмежий ринок криптовалюти, але важливо підготувати свій портфель до падіння.
Криптостратегії, які варто розглянути під час ведмежого ринку
Ведмежі ринки дуже важко перемогти, якщо у вас немає кришталевої кулі, вам неймовірно пощастить або ви не знаєте про те, як працює ринок більше, ніж Воррен Баффет. Однак є стратегії, які можна застосувати, щоб збільшити ймовірність того, що ваш інвестиційний портфель проживе ще один день.
#1. Вкладайте свої гроші в галузі, які процвітають під час економічного спаду
Які види інвестицій є ефективними на ведмежому ринку? Розглянемо товари першої необхідності, які клієнти не мають іншого вибору, окрім як купувати, оскільки це галузі, які, швидше за все, процвітатимуть на ведмежому ринку. Основні споживчі товари та комунальні послуги, як правило, йдуть краще на ведмежих ринках, тому що люди все ще потребують їх навіть за високої інфляції.
Біржові фонди та індексні фонди, які відповідають ринковим стандартам, дозволяють інвестувати в широкий спектр галузей за допомогою однієї покупки. Біржовий фонд (ETF), зосереджений на споживчих продуктах, наприклад, забезпечить доступ до компаній у секторі, який часто працює добре навіть під час економічного спаду. Купівля однієї акції менш диверсифікована, ніж покупка індексного фонду або біржового фонду (ETF).
#2. Навчіться використовувати усереднення вартості в доларах на свою користь
Щоб підвищити свої шанси отримати прибуток від ведмежого ринку, який багато інвесторів бачать як можливість, подумайте про прийняття стратегії усереднення вартості в доларах (DCA). DCA означає інвестування встановленої суми грошей в активи регулярно, незалежно від того, що робить ринок. Суть DCA полягає в тому, що він дає вам можливість накопичувати більше певного активу за певним рівнем ціни. Крім того, це повільно знижує вашу базову вартість, тобто середню суму, яку ви заплатили за одиницю активу.
#3. Не впадайте у відчай і не припускайте найгіршого про думку групи
Ніколи не дозволяйте своїм емоціям стати на заваді вашим інвестиційним рішенням. тим більше, коли ринок несприятливий. Коли інвестори лякаються, вони часто продають свої акції надто рано, що призводить до значних збитків. Завжди зберігайте високий рівень скептицизму, але ведмежі ринкові умови, коли такі місця, як Crypto Twitter, насичені страхом, тривогою та сумнівами, є особливо актуальними (FUD). Не будьте надто захоплені ентузіазмом або розчаруванням, які ви можете відчути. Не слухайте «якогось хлопця в Твіттері», який радить вам купити криптовалюту.
#4. Диверсифікуйте свої інвестиції
Збільшення диверсифікації вашого портфеля таким чином, щоб він включав різноманітні різноманітні активи, є ще однією важливою стратегією, незалежно від того, ринок чи ні, оскільки це дозволяє вам купувати акції за нижчими цінами.
На ведмежому ринку вартість кожної компанії в фондовому індексі, такому як S&P 500, зазвичай падає, хоча і не обов’язково на однакову суму. Ось чому так важливо розподілити свої інвестиції. Розподіляючи свій інвестиційний капітал між різними секторами та компаніями, ви можете зменшити вплив неефективності будь-якого окремого сектора на загальну ефективність вашого портфеля.
Ви б хотіли знати, хто виграє, а хто програє ще до початку гри. Через зв’язок між ведмежим ринком криптовалюти та спадом економіки розумні інвестори часто шукають активи, які продовжують приносити гроші, навіть коли ринок змінюється.
№5. Думайте довгостроково
Відвага інвесторів піддається випробуванню під час ведмежого ринку. Ведмежий ринок ніколи не приносить задоволення, але попередній досвід показує, що вам не доведеться довго чекати, щоб одужати. І якщо ви інвестуєте заради виходу на пенсію чи іншої довгострокової мети, ринки зростання, які ви відчуваєте, будуть більше, ніж компенсація ринків знижень, через які ви пройдете. Короткострокові цілі, визначені як цілі з часовим горизонтом менше п’яти років, не повинні інвестувати кошти на фондовому ринку.
Одна з найкращих речей, які ви можете зробити для свого портфеля криптовалют або акцій, — це уникнути бажання продавати інвестиції на ведмежому ринку. Попросіть фінансового консультанта обробляти ваші активи як під час підвищення, так і під час ведмежого ринків, якщо вам важко залишатися осторонь ринку під час останнього.
Бичачий проти ведмежого ринку
У порівнянні з ведмежим ринком, бичачий ринок є прямою протилежністю. Довгострокове зростання цін на акції називають «ринком підвищення», і воно часто супроводжується високим оптимізмом споживачів, низьким рівнем безробіття та потужним економічним зростанням.
Загальний консенсус полягає в тому, що бичачий ринок починається, коли ціни зросли принаймні на 20% від своїх мінімумів на ведмежому ринку; однак цей поріг є менш жорстким, ніж поріг ведмежого ринку. Наприкінці ведмежого ринку інвестори часто оголошують про початок наступного бичачого ринку. Візьмемо S&P 500 як приклад; він досяг дна в березні 2009 року, позначивши початок бичачого ринку, який триватиме до початку 2020 року.
Зокрема, новий бичачий ринок можна назвати, коли контрольні індекси досягли нових історичних максимумів, а ціна акцій зросла на 20% від останніх мінімумів на ведмежому ринку.
Деякі помітні відмінності включають:
#1. Коригування валового внутрішнього продукту
Млявість, яка виникає після ведмежого ринку, часто змушує споживачів скорочувати свої витрати, що, у свою чергу, зменшує ВВП. Компанії бачать збільшення доходів під час зростання ринку, а споживачі охочіше витрачати кошти під час економічного зростання.
#2. Економія від масштабу: попит і пропозиція
Ціни на акції зростають під час зростання ринку через підвищення попиту інвесторів на ці акції. Під час ведмежого ринку частіше зустрічається навпаки. Інвестори намагаються якнайшвидше повернути свої гроші, через що пропозиція цінних паперів зростає, а ціни на них падають.
#3. Варіації рівня безробіття
Під час зростання ринку, коли підприємства розширюються та приносять більше грошей, їм може знадобитися найняти більше людей і мати для цього фінансові ресурси, що, можливо, призведе до зниження рівня безробіття. Під час ведмежого ринку компанії зазвичай припиняють наймати нових людей і навіть відпускають деяких людей.
Ведмежий ринок проти корекції проміжного ринку
Різниця між ринковою корекцією та ведмежим ринком полягає в розмірі падіння цін на акції. Ці дві події також відбуваються різними темпами та в різні періоди часу. Люди використовують терміни «корекція» та «ведмежий ринок» як синоніми. «Корекція» — це падіння ринку в цілому, тоді як «ведмежий ринок» — це падіння певних активів. Ось коротка відмінність:
| Корекція ринку | Ринок ведмедів | |
| Час відновлюватися | Більш короткий період відновлення | Більш тривалий період відновлення |
| Термін | Невизначений час | На це потрібно не менше двох місяців |
| Зниження у відсотках порівняно з останнім максимумом | 10% | 20% |
| частота | більше | менше |
Корекція ринку визначається як втрата широкого ринкового індексу (або окремого активу) щонайменше на 10% від його останнього піку, але менше ніж на 20%. І навпаки, ведмежий ринок виникає, коли індекс широкого ринку падає на 20% або більше від свого попереднього максимуму.
Скільки готівки слід тримати на ведмежому ринку?
Важливо мати резерв готівки на випадок несподіваних витрат, і ви також повинні подумати про те, щоб мати під рукою трохи грошей, щоб інвестувати їх у фондовий ринок, коли ви вважаєте, що настав відповідний час. Загальна порада фінансових експертів полягає в тому, щоб відкладати витрати на життя в розмірі шести місяців готівкою.
Висновок
Коли ринкові ціни падають більш ніж на 20 відсотків від останнього максимуму, це може тривожити інвесторів, але єдине, чого їм слід уникати, — це панікувати. Але ведмежий ринок зазвичай триває менше року, і інвестори можуть зменшити вплив цих спадів, використовуючи прості стратегії, такі як усереднення вартості в доларах, диверсифікація, інвестування в галузі, які менше постраждали від рецесії, і стеження за довгостроковою перспективою. .
Поширені запитання щодо ведмежого ринку
Як часто відбуваються корекції ринку?
Незважаючи на лише близько 26 ведмежих ринків з 1929 року, ринкові корекції відбуваються значно частіше, в середньому раз на два роки.
Який найдовший ведмежий період на фондовому ринку?
Поточний рекорд найдовшого ведмежого ринку становить 929 днів, і він тривав між 2000 і 2002 роками.
Які етапи ведмежого ринку?
- Визнання
- Паніка
- стабілізація
- передбачення
Схожі повідомлення
- АВТОМОБІЛЬНЕ СТРАХУВАННЯ BEAR RIVER: тарифи, покриття та відгуки (оновлено!).
- ВАРТІСТЬ ХІРУРГІЇ НА НОСУ: повний розподіл витрат для всіх сценаріїв (оновлено).
- КУПІВЛЯ ПУТ-ОПЦІОНУ: усе, що вам потрібно знати, із прикладами.
- Чому банки зараз залучаються до криптовалютної біржі.
- ОРЕНДА БІЗНЕСУ: визначення, ідеї та як почати
Посилання
