De verzekeringssector wordt gereguleerd door verschillende overheidsinstanties, afhankelijk van het land of de regio in kwestie. In de Verenigde Staten wordt de verzekeringssector meer gereguleerd door de staten dan door de federale overheid. Elke staat heeft zijn eigen verzekeringsafdeling, die verantwoordelijk is voor het toezicht op de solvabiliteit van verzekeringsmaatschappijen, ervoor zorgt dat zij voldoen aan de nationale wet- en regelgeving en voor de bescherming van consumenten.
Maar hoewel dit de fundamentele vraag beantwoordt: “Wie reguleert de verzekeringssector?” er zijn verschillende informatielagen die bij dit soort vragen horen. Daarom gaan we in dit artikel dieper in op deze stukjes informatie en op eigenlijk alles wat je moet weten over verzekeringsregels, inclusief waarom ze belangrijk zijn.
Wie reguleert de verzekeringssector: overzicht
Verschillende regeringen hebben verschillende instanties die verantwoordelijk zijn voor het toezicht op de verzekeringssector. Zoals eerder vermeld zijn de deelstaatregeringen, en niet de federale overheid, primair verantwoordelijk voor de verzekeringsregulering in de Verenigde Staten. Elke staat heeft zijn eigen verzekeringsafdeling die de financiële stabiliteit van verzekeraars controleert, ervoor zorgt dat zij de regels naleven en polishouders verdedigt.
Ondertussen is de National Association of Insurance Commissioners (NAIC) een non-profitorganisatie die modelregels en -voorschriften voor de verzekeringssector ontwikkelt. De NAIC ondersteunt ook de staatsverzekeringsafdelingen en biedt informatie en hulpmiddelen aan consumenten.
In het Verenigd Koninkrijk wordt de verzekeringssector gereguleerd door de Prudential Regulatory Authority (PRA) en de Financial Conduct Authority (FCA). De PRA is verantwoordelijk voor het bevorderen van de veiligheid en soliditeit van verzekeraars, terwijl de FCA reguleert hoe verzekeraars zich gedragen en consumenten beschermen.
In India wordt de verzekeringssector gereguleerd door de Insurance Regulatory and Development Authority of India (IRDAI). De IRDAI is verantwoordelijk voor het bevorderen van de groei en ontwikkeling van de verzekeringssector en het beschermen van de belangen van polishouders.
In andere landen wordt de verzekeringssector gereguleerd door een verscheidenheid aan verschillende instanties. In Canada wordt de verzekeringssector bijvoorbeeld gereguleerd door het Office of the Superintendent of Financial Institutions (OSFI). In Australië wordt de verzekeringssector gereguleerd door de Australian Prudential Regulation Authority (APRA).
Waarom is verzekeringsregelgeving belangrijk?
Er zijn een aantal redenen waarom verzekeringsregulering belangrijk is.
- Verzekeringen zijn een complex product en consumenten hebben vaak moeite met het begrijpen van de voorwaarden van hun polis. De regulering van de verzekeringssector draagt er dus toe bij dat klanten toegang hebben tot duidelijke en beknopte informatie over hun polissen en dat verzekeringsmaatschappijen behandel ze eerlijk.
- Regelgeving op het gebied van verzekeringen helpt consumenten te beschermen tegen oneerlijke of bedrieglijke praktijken van verzekeringsmaatschappijen. Toezichthouders op het gebied van verzekeringen kunnen bijvoorbeeld actie ondernemen tegen verzekeringsmaatschappijen die zich bezighouden met 'bait-and-switch'-tactieken of die de voorwaarden van hun polissen verkeerd voorstellen.
- Regelgeving op het gebied van verzekeringen helpt de concurrentie in de verzekeringssector te bevorderen. Concurrentie kan leiden tot lagere prijzen en betere producten voor de consument. Verzekeringstoezichthouders kunnen ervoor zorgen dat er een verscheidenheid aan verzekeringsmaatschappijen is om uit te kiezen en dat consumenten prijzen en producten kunnen vergelijken voordat ze een polis kopen.
- Verzekeringsregulering helpt ervoor te zorgen dat verzekeringsmaatschappijen financieel gezond zijn en dat zij claims aan hun polishouders kunnen uitbetalen. Toezichthouders op het gebied van verzekeringen eisen dat verzekeringsmaatschappijen bepaalde kapitaalniveaus aanhouden en aan bepaalde financiële normen voldoen. Dit helpt consumenten te beschermen tegen het risico van insolventie.
Lees ook: HOE VERDIENEN VERZEKERINGSMAATSCHAPPIJEN GELD IN 2023
Geschiedenis van de verordening verzekeringssector
In het verleden werd het verzekeringsbedrijf grotendeels gereguleerd door de regeringen van de afzonderlijke staten. In 1851 kreeg New Hampshire zijn eerste staatscommissaris voor verzekeringen. Het systeem van staatsgebaseerde verzekeringsregulering groeide in hetzelfde tempo als de verzekeringssector. Vóór die tijd werden verzekeringen grotendeels gecontroleerd door het bedrijfsstatuut, de staatsstatuten en de beslissingen van de rechtbanken, die ook als regelgeving werden beschouwd.
De National Association of Insurance Commissioners is een non-profit handelsgroep van staatsverzekeringsagentschappen die samenwerken om beslissingen te nemen. Het komt ook met modelwetten die leden kunnen kiezen om te accepteren.
Omdat verschillende deelstaatregeringen hun eigen verzekeringsregels opstelden, was het moeilijk voor verzekeringsmaatschappijen die in meer dan één staat zaken deden, omdat de regels en normen niet altijd hetzelfde waren en de staatstoezichthouders een voorkeur hadden voor hun eigen staten. Deze bedrijven en de mensen die er een aandeel in hadden, sloten zich aan bij een groeiende beweging voor federale verzekeringsregulering. Omdat er echter nog geen sterk federaal regelgevingskader bestond, ging deze beweging wellicht meer over het vermijden van regelgeving dan over het daadwerkelijk ondersteunen van federale superioriteit.
Lees ook: WETTEN VOOR KLEINE BEDRIJVEN: regels en voorschriften die u moet kennen
Toen het Hooggerechtshof van de Verenigde Staten in 1869 in Paul v. Virginia besloot dat het verstrekken van een verzekeringspolis geen zakelijke transactie was en daarom niet onder de federale wetgeving viel, maakte het de verzekeringsregulering op staatsniveau tot wet van het land.
Maar in de zaak Verenigde Staten versus South-Eastern Underwriters Association, meer dan zeventig jaar later, vernietigde het Hooggerechtshof die uitspraak. Ze zeiden dat verzekeringen onderworpen waren aan federale wetten, zoals het federale antitruststatuut. De Zuid-Oost-zaak ging vooral over de manier waarop de federale antitrustwetgeving (de Sherman Act) van toepassing was op de verzekeringssector. Sommige mensen waren echter van mening dat het besluit betekende dat de federale overheid de verzekeringssector breder zou kunnen gaan reguleren en dat het op de staat gebaseerde systeem voor het reguleren van verzekeringen spoedig voorbij zou zijn.
Het Amerikaanse Congres reageerde vrijwel onmiddellijk. De McCarran-Ferguson Act werd in 1945 door het Congres aangenomen. De McCarran-Ferguson Act maakt duidelijk dat het in het algemeen belang is dat deelstaatregeringen de verzekeringssector reguleren. De wet zegt ook dat, tenzij de federale wet rechtstreeks verband houdt met het verzekeringsbedrijf, geen enkele federale wet mag worden gezien als een ongeldige, belemmerende of vervangende wet die door een deelstaatregering is opgesteld om het verzekeringsbedrijf te reguleren.
Na de McCarran-Ferguson Act bleven de wettelijke en administratieve wetten van de staat de verzekeringssector door de jaren heen in grote mate beheersen. De regels voor verzekeringen in elke staat zijn ook meer vergelijkbaar, dankzij zaken als de accreditatienormen van de National Association of Insurance Commissioners en andere gezamenlijke inspanningen.
Het vergroten van de macht van de regering
Hoewel verzekeringen al lange tijd door de staten worden gereguleerd, is de federale overheid de afgelopen decennia steeds meer betrokken geraakt bij de regelgeving.
De National Flood Insurance Act van 1968 was een van de eerste federale wetten die werd aangenomen. Er was ook een Federaal Misdaadverzekeringsprogramma, maar het Government Accountability Office zei dat dit in 1982 zou moeten eindigen.
Halverwege de jaren zeventig sprak het Congres bijvoorbeeld over het idee om verzekeringsmaatschappijen een optioneel overheidshandvest te geven. Vastgoed- en veiligheidsverzekeraars hebben veel problemen met hun solvabiliteit en voldoende capaciteit.
Het idee was om een optioneel federaal regelgevingssysteem te creëren dat verzekeraars konden gebruiken in plaats van het huidige staatssysteem. Dit zou vergelijkbaar zijn met de manier waarop banken worden gereguleerd door twee verschillende soorten charters te hebben. Het plan voor optionele federale chartering werd in de jaren zeventig neergeschoten, maar het vormde de weg vrij voor een debat over optionele federale chartering in de afgelopen tien jaar.
Het opzetten van risicobehoudgroepen die niet onder overheidsregulering vielen, werd in de jaren tachtig eenvoudiger.
Tussen 276 en 1986 gingen verzekeraars 1992 keer failliet. De National Association of Insurance Commissioners (NAIC) reageerde op de problemen door een reeks modelwijzigingen goed te keuren voor de manier waarop staatsverzekeringswetten zouden moeten worden geschreven.
Lees ook: Autoverzekering voor kinderen: wat u moet weten
Deze veranderingen omvatten op risico gebaseerde kapitaalvereisten, normen voor accreditatie van financiële regelgeving en een plan om boekhoudprincipes op te schrijven in de moderne wettelijke boekhoudprincipes. Er werd opnieuw gesproken over federale verzekeringsregulering en er werden nieuwe wetten geïntroduceerd voor een systeem van staats- en federale controle op de solvabiliteit van verzekeringen. Maar naarmate steeds meer staten kopieën van deze modelhervormingen goedkeurden, bestond er steeds minder behoefte aan federale hervormingen van de verzekeringsregulering.
Het congres keurde in 1999 de Gramm-Leach-Bliley Financial Modernization Act goed. Daarin werd gesteld dat hun verzekeringswetten en -regels aan bepaalde basisnormen moesten voldoen, anders zouden ze door de federale wet terzijde worden geschoven.
De afgelopen tien jaar zijn er steeds meer oproepen aan de federale overheid om verzekeringsmaatschappijen te reguleren. Eén zo’n voorstel is de Nationale Verzekeringswet van 2006.
De meest recente problemen met de manier waarop staten verzekeringen reguleren, zijn wellicht ook de belangrijkste, omdat ze laten zien dat staten hun macht nog meer verliezen. De Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act (“Dodd-Frank”) en de Patient Protection and Affordable Care Act (“PPACA”) zijn beide belangrijke voorbeelden van overheidswetgeving die betrokken raakt bij de verzekeringssector.
Praktijk
Om advocaat op het gebied van verzekeringstoezicht te zijn, moet u kennis hebben van het bestuursrecht, het algemene ondernemings- en vennootschapsrecht, het contractenrecht, trends en jurisprudentie op het gebied van verzekeringsgeschillen, nieuwe wetten en vele andere juridische kwesties en gebieden, en deze kunnen uitleggen. Een advocaat die gespecialiseerd is in verzekeringsregelgeving helpt bedrijven met een breed scala aan juridische problemen die verband houden met zakendoen, verzekeringen, transacties en regelgeving.
Het verzekeringsregelgevingsrecht is de praktijk van het geven van juridisch advies en diensten over een breed scala aan administratieve, zakelijke, verzekerings-, transactionele en regelgevende problemen.
Marktgedrag
‘Marktgedragsexamens’ zijn wat verzekeringstoezichthouders doorgaans doen om er zeker van te zijn dat verzekeraars in het beste belang van hun klanten handelen. Maar deze onderzoeken verschillen van staat tot staat. Sommige staten doen dit regelmatig, terwijl andere ze alleen doen als ze een trend zien. De tests kunnen jaren duren en verzekeringsmaatschappijen betalen er meestal voor.
In 2018 zijn de meeste staten begonnen met het verplichten van zorgverzekeraars om informatie in te sturen over hoe zij zich op de markt gedragen.
Tarieven instellen
Tariefregulering is een strikte manier om prijzen te controleren die al lange tijd wordt gebruikt en die in veel staten nog steeds wordt gebruikt. Toezichthouders kunnen elke tariefwijziging toestaan of afwijzen. De wet zegt meestal dat de tarieven niet te laag of te hoog mogen zijn. Te lage tarieven verhogen het risico op faillissement, en te hoge tarieven worden als oneerlijk beschouwd. Een andere wet die hetzelfde doet, staat wellicht geen ‘oneerlijke discriminatie’ in tarieven toe. Dit betekent dat tarieven niet kunnen worden gewijzigd zonder een verschil in risico.
Verzilveren
Kortingen, wat inhoudt dat een deel van de aankoopprijs wordt teruggegeven of dat elke klant een korting krijgt, is op sommige terreinen populair. Vanaf 2009 hadden 48 staten en DC het echter in de verzekeringsbranche verboden door wetten aan te nemen die waren gebaseerd op het NAIC Model Unfair Trade Practices.
Regelgeving inzake Solvabiliteit
De wet op het standaardwaarderingsmodel werd na de financiële crisis van 2008 gewijzigd om een “op principes gebaseerde” methode te gebruiken voor het reserveren van levensverzekeringen. Een aantal staten hebben dit overgenomen.
Wie reguleert de verzekeringssector bij ons?
De NAIC stelt normen en best practices vast voor de verzekeringssector in de Verenigde Staten en biedt hulp aan verzekeringstoezichthouders. Het biedt consumenten ook informatie en hulpmiddelen.
Wie reguleert de Britse verzekeringssector?
De Prudential Regulatory Authority (PRA), onderdeel van de Bank of England, ondersteunt de veiligheid en soliditeit van verzekeraars, evenals de bescherming van polishouders. De Financial Conduct Authority (FCA) houdt toezicht op het gedrag van deze bedrijven en op de algehele integriteit van de Britse financiële markten.
- Stablecoins die de cryptomarkt veranderen: zijn ze stabiel genoeg?
- Heeft u een bedrijfsadvocaat nodig?
- BELASTINGEN VOOR KLEINE ONDERNEMINGEN: HOE HET WERKT
- NSF-vergoeding: overzicht, voorbeelden en 5 tips om ze te vermijden
- Hoe vindt u een betrouwbare Amerikaanse Forex-makelaar? Enkele dingen om te overwegen
Referenties
