期权交易是一种合约，允许或使投资者能够在特定日期以预定价格买卖股票、证券、抵押贷款、ETF 或任何商品。 它允许股票交易者选择或多样化来管理风险并获利。 期权交易需要清楚了解进行交易的策略和风险管理。 但是，它是基于帮助投资者保持受保护、利用资金并在股市中赚取更多收入的策略进行的。 这些策略错综复杂，但我们会让你了解最佳期权交易策略，初学者的期权交易策略，以及适合初学者使用的最佳期权策略书籍。
期权交易策略
这些是指导交易者买卖证券、股票等的计划或技术分析。这些策略使交易者能够在股票市场的任何交易点限制风险并最大化回报。 然而，这些策略主要是为处理系统性风险而设计的，这是不可避免的，但可能对贸易产生灾难性影响。
此外，交易者必须在进行交易之前对当前的市场趋势和模式进行广泛的市场研究。 在创建策略时，交易者应咨询经纪交易商以选择有利可图的交易工具并管理交易操作。
初学者的期权交易策略
初学者的期权交易策略是
- 购买电话
- 买入看跌期权
- 涵盖电话
- 覆盖看跌期权
＃1。 购买电话
这是一个看涨策略，仅仅意味着买入看涨期权。 当交易者怀疑市场价格走势向上时，使用此策略。 在这里，据说交易者看涨，因此他们发出看涨期权（多头或空头）以获利。
例如，黄金的交易价格为 50 美元。 一位交易员预计市场价格会上涨，因此他买入了 认购期权 1克拉的黄金合约，行使价为50美元。 费用为 50 美元，保费为 50 美元*1。 然后，随着市场价格从 50 美元上涨到 90 美元。 他以 250 美元赚 80 美元。
损失：损失是为期权支付的溢价。 在执行价格 A 和盈亏平衡点之间的任何时间点，您都会蒙受损失，尽管不是最大损失。
| 黄金价格@到期 | 净价 |
| $350 | $90 |
| $250 | $80 |
| $150 | $70 |
| $50 | $60 |
| $0 | $55 |
| - $ 50 | $50 |
| - $ 50 | $40 |
| - $ 50 | $30 |
| - $ 50 | $20 |
| - $ 50 | $10 |
#2。 买入看跌期权
当交易者预计市场价格方向处于下行方向时，这是一种看跌策略。 据说交易者看跌，因此他将看跌期权作为买方以预定价格出售其股票的权利。 同时，如果标的股票上涨，上行风险有限。
例如，黄金的交易价格为 50 美元。 交易者 X 预计市场价格方向将向下移动，因此他买入 看跌期权 1克拉的黄金合约，行使价为50美元。 费用为 50 美元，保费为 50 美元*1。 然后，随着市场价格从 50 美元跌至 90 美元，他用 150 美元赚了 70 美元。
| 黄金价格@到期 | 净价 |
| - $ 50 | $90 |
| - $ 50 | $80 |
| - $ 50 | $70 |
| - $ 50 | $60 |
| - $ 50 | $50 |
| $0 | $45 |
| $50 | $40 |
| $150 | $30 |
| $250 | $20 |
| $350 | $10 |
＃3。 承保电话
这是一种中性策略，当交易者持有股票但预计相关股票价格会小幅上涨或下跌但在短期内适度看涨时设计。 因此，交易者出售他拥有的股票的看涨期权。
同时，如果股票在到期时仍低于行使价，看涨期权的卖家会保留它并可以写下另一个备兑看涨期权。 同时，如果股票上涨超过行使价，投资者必须以行使价将股票卖给看涨买方。
例如，如果黄金的交易价格为 60 美元，而交易者已经以 1 美元的价格购买了 50 手黄金。 该策略是通过以 70 美元 @ 5 卖出看涨期权行使价来应用的。交易者预计标的价格不会超过 70 美元。
| 黄金手数 | 订单类型 | 罢工 | 高级版 |
| 5 | 购买底层证券 | $50 | $50*5（流出） |
| 5 | 卖出看涨 | $70 | 5 美元（流入） |
＃4。 覆盖看跌期权
这也是一种中性策略，当持有股票的交易者预计基础股票价格会出现小幅上涨或下跌，但在短期内会适度看跌时，就会制定这种策略。 因此，交易者出售他拥有的股票的看跌期权。
同时，如果股票上涨超过行使价，交易者必须以行使价将股票卖给看涨买方。
例如，如果黄金的交易价格为 60 美元，而交易者已经以 70 美元的价格卖出一手黄金，则当交易者预计标的价格不会超过 50 美元时，通过以 5 美元的价格卖出看跌期权来应用此策略。
| 黄金手数 | 订单类型 | 罢工 | 高级版 |
| 5 | 卖出看跌期权 | $50 | 5 美元（流入） |
| 5 | 卖出底层证券 | $70 | $50*5（流入） |
最佳期权交易策略
＃1。 看涨策略
当投资者预测资产的市场价格将上涨时，这是采用的最佳期权策略之一。 为了获利，投资者要买入看涨期权，无论是多头还是空头。
然而，如果市场价格反其道而行之，投资者就有亏损的风险。 但是，当资产价格上涨温和时，许多投资者可以选择限制风险，这就是牛市价差策略。 看涨期权策略只是让投资者获得最小的利润，同时将他们的损失降到最低。 同时，投资者必须购买两种看涨期权，一种具有较高的执行价格，另一种具有较低的执行价格。 其优势之一是交易者可以加入从基础证券价格上涨中获利的头寸，同时还可以控制其他关键方面，例如风险水平或必要的现金数量。
其他看涨期权策略是
- 长时间通话
- 卖空
- 公牛呼叫传播
- 公牛看跌期权
- 牛市比率价差
- 空头牛市比率价差
- 牛蝴蝶价差
- 牛秃鹰传播
- 牛市看涨阶梯价差
＃2。 看跌策略
这是投资者在预期资产的市场价格方向在预定时间内下跌时使用的策略。 投资者监控市场并通过在价格大幅下跌时购买多头看跌期权来获利，但如果市场价格方向相反，这是有风险的。
但是，当市场价格变化率适中时，熊利差用于管理亏损风险。 其他看跌选项是：
- 长仓
- 短电话
- 熊看跌期权
- 熊市价差
- 熊比价差
- 空头比率价差
- 熊蝴蝶传播
- 熊证阶梯价差
＃3。 中性策略
当投资者预期资产价格无方向变动时，这是一种策略。 该方向旨在在确定的范围内保持均匀的上升和下降运动。 然而，交易者通过卖出各种行权看涨期权和看跌期权以希望股票保持在规定范围内，从而根据市场价格波动获利。 同时，当资产价格的上涨和下跌方向高时，它可能是看涨波动，而当资产价格的上涨和下跌方向最小时，它可能是看跌波动。 这是初学者的期权交易策略之一。
中性期权策略是
- 涵盖电话
- 有盖呼叫项圈
- 覆盖看跌期权
- 短跨
- 短扼杀
- 短肠
- 日历电话价差
- 流传着一句话！
- 赎回比率差价
- 看跌比率价差
- 跨日历
- 蝴蝶传播
- 神鹰传播
- 信天翁传播
- 铁蝴蝶蔓延
- 铁信天翁传播
＃4。 股票组合策略gy
这是一种结合同一标的资产的看跌期权和看涨期权的策略。
这是一种交易者在同一标的资产上买入或卖出两个到期日相同但执行价格不同的期权的技术。 但是，在到期日或之前，组合方法允许您从执行价格的差异中获利。 它采用价差和跨式等策略。
虽然“组合”一词可以指代任何金融合约的集合，但它最常与期权相关联。 交易者经常选择这种方法，因为它通过提供适合交易者风险承受能力的回报来降低风险。 因此，它不是初学者的期权交易策略之一。
此外，它可以降低风险并从时间到期和市场波动等替代方案中受益。 组合的例子是
- 项圈
- 跨骑
＃5。 事件驱动策略
这是一种策略，交易者利用合并、收购、分拆和破产等公司事件引起的定价效率低下。
但是，这是一种仅关注发生在业务事件之前或之后的临时股票错误定价的策略。 因为它需要评估公司事件以成功实施的基本技能，所以它最常被私募股权或对冲基金使用。 此外，收购、重组、破产、并购、分拆和许多其他商业事件都是公司事件的例子。 事件驱动的方法利用了公司股价在过渡期间下跌的趋势。
事件驱动策略的类型是
- 并购套利
- 可转换套利
- 特殊情况
- 苦恼的投资
- 激进投资
期权交易策略书籍
有很多关于期权交易策略的书籍，但下面列出的书籍是最好的。
傻瓜交易选项 通过乔杜阿尔特
这本书之所以得名，是因为它是为新手和任何知识很少或根本不了解的人创建的。 它是关于期权交易策略的最佳书籍之一，因为它针对初学者投资者并引导他们了解期权策略的基本原理。 Joe Duarte 就如何为您的投资组合选择最佳选项提供了分步指导，包括如何保护投资免受市场下跌的影响、增加投资回报，甚至在不卖出的情况下从证券的价格波动中获利。
作为战略投资的选择 通过劳伦斯麦克米兰
劳伦斯为初学者撰写了大多数关于期权交易策略的最佳书籍，但这本书将启发投资者了解某些期权策略以及它们最有效的市场条件。 它强调的投资将帮助您最大限度地了解期权，从而增加您的利润。 劳伦斯还为初学者撰写了其他有关期权交易策略的书籍，但这本书也适用于专业人士。
据说这是退休人员最好的书。 由于最近股市的不确定性，斯科特讨论了如何改善一个人的财务状况，特别是如果他们以前从未在股市取得成功。 这本书解释了备兑看涨期权的基础、选择执行价格的最佳策略，以及为什么备兑看涨期权策略对交易期权的退休人员有利。
期权交易速成课程 弗兰克·里奇蒙d
作者考虑的是对股市知之甚少的初学者。 本书将帮助投资者从零开始更好地了解期权市场，找到合适的投资，计算风险，并从中获利。 它更多地讨论了充分利用您的投资资本的期权策略。
期权波动率和定价 谢尔顿·纳滕伯格
本书适用于想要掌握许多期权交易策略、风险管理技术以及理论定价模型如何运作的专业人士。 然而，考虑到交易者对市场环境和趋势的评估，最好并鼓励专业交易者学习如何应用期权评估原则来设计最有可能成功的策略。
新手期权注意事项
- 了解选项
- 选择一个好的在线经纪人
- 开设并熟悉期权账户
- 练习交易期权
- 开始期权交易
期权交易中的常见错误
- 选择错误的有效期
- 忽略波动性
- 无交易计划
- 忽略概率的使用
- 仅限于一种策略
- 使用保证金购买期权
- 缺乏退出计划
什么是最成功的期权策略？
最好的选择策略之一是 看涨期权交易策略. 例如，Bull Call Spread 是通过买入一份看涨期权并同时卖出另一份成本较低、行使价较高且到期日相同的看涨期权而形成的。
成功期权交易者的 10 个特征
- 忍耐
- 纪律
- 冒险能力
- 数学技能
- 主动学习者
- 灵活
- 出色的记录保存
期货和期权有什么区别？
- 期权赋予买方在合同有效期内的任何时间以特定价格购买（或出售）资产的权利，但没有义务。 同时，期货合约要求买方有义务在未来的特定日期购买特定资产，而卖方有义务出售和交付该资产。
- 买期货要交保证金，买期权要交溢价
- 未来合同在合同约定的日期执行。 同时，期权合约可以在到期日之前的任何时间执行。
什么是行使价？
期权的执行价格是可以行使看涨或看跌期权合约的价格。 选择正确的行使价是投资者在投资期权时必须做出的关键决定之一。
期权和股票一样吗？
他们不是。
- 股票也称为股权，允许股东拥有部分业务。 期权是用于交易不同资产（包括股票）的衍生合约。
- 股票是长期投资，而期权是短期投资。
- 期权对期权持有人没有任何好处。 但股票可以带来股息、投票权等好处。
看涨期权和看跌期权有什么区别？
- 当推测价格上涨时使用看涨期权。 但是，当预期价格下跌时，会选择看跌期权。
- 看涨期权赋予在固定日期以特定价格购买资产的权利。 而看跌期权允许您在未来某个日期以固定价格出售资产。
结论。
对于初学者交易期权的最佳建议是花时间学习并保持简单。 最好从低风险选项开始，然后找到进入高风险选项的途径。 每个初学者都应该阅读一些关于期权交易策略的推荐书籍。 书籍如 期权交易速成课程 弗兰克·里奇蒙d. 了解新手期权交易策略，如卖出备兑看跌期权、买入多头看涨期权等。在相对较短的时间内产生高回报的同时亏损的可能性很高。
期权交易策略常见问题
期权交易只是赌博吗？
期权交易不是赌博，因为与赌博不同，它不仅仅取决于运气，而且有不同的风险控制策略。
什么是最安全的期权策略？
备兑看涨期权是最安全的期权策略，因为它是一种中性策略，可以帮助投资者获利，而且还可以限制股价上涨带来的预期收益。
谁是最富有的期权交易者？
Daniel J Zanger 是世界上最富有的期权交易员，因为股市投资组合记录他在 29000 年内从 1 美元变成 10,775 万美元，获得了 18% 的交易
{
“@context”：“https://schema.org”，
“@type”：“常见问题页面”，
“主要实体”：[
{
“@type”：“问题”，
“name”: “期权交易只是赌博吗？”,
“接受的答案”：{
“@type”：“答案”，
“文本”： ”
期权交易不是赌博，因为与赌博不同，它不仅仅取决于运气，而且有不同的风险控制策略。
“
}
}
, {
“@type”：“问题”，
“name”: “最安全的期权策略是什么？”,
“接受的答案”：{
“@type”：“答案”，
“文本”： ”
备兑看涨期权是最安全的期权策略，因为它是一种中性策略，可以帮助投资者获利，而且还可以限制股价上涨带来的预期收益。
“
}
}
, {
“@type”：“问题”，
“name”: “谁是最富有的期权交易者？”,
“接受的答案”：{
“@type”：“答案”，
“文本”： ”
Daniel J Zanger 是世界上最富有的期权交易员，因为股市投资组合记录他在 29000 年内从 1 美元变成 10,775 万美元，获得了 18% 的交易
“
}
}
] }
相关文章
- 卖空期权：概述、示例（+交易技巧）
- 看跌期权：如何通过简单的步骤交易看跌期权
- 日历价差期权：关于看跌和看涨策略的详细指南
- Long Put：完整的初学者指南（+快速工具）
- 黄金作为一种金融投资：要知道的 4 件事
- 基点：定义与应用
(曲马多)
