交易所交易基金 (ETF) 因其低成本和稳定的回报而受到投资者的欢迎。 它们是新投资者分散投资组合的一种廉价方式。 另一方面，固定收益交易所交易基金是一种 ETF，如果您想购买政府债券，它可能特别有用。 无论您是新手还是经验丰富的投资者都没有关系。
什么是固定收益ETF？ 什么是最好的固定收益 ETF 投资？ 那么，本文将回答您关于固定收益 ETF 的许多问题。 阅读愉快！
这些固定收益 ETF 是什么？
仅投资于债券的交易所交易基金被称为固定收益 ETF（也称为“债券 ETF”）。 固定收益 ETF 只持有债券，而普通 ETF 持有一系列股票或商品。
固定收益 ETF 可以持有数百种（如果不是数千种）不同的债券。 大多数固定收益 ETF 只持有一部分债券。
以下是一些最受欢迎的集中领域：
＃1。 政府证券：
这些固定收益 ETF 持有联邦政府或地方政府发行的债券（市政债券）。 美国发行的国债被广泛认为是最赚钱的政府债券类型。
＃2。 公司债券：
一些固定收益 ETF 将只包含大公司发行的公司债券。
＃3。 国际债券：
这种固定收益 ETF 将包含外国政府发行的债券。
＃4。 到期日：
一些固定收益 ETF 只持有短期债券，而另一些只持有长期债券。
固定收益 ETF 是一项好的投资吗？
固定收益是一种专注于资本和收益保全的投资策略。 它通常包括政府和公司债券、存款证和货币市场基金等投资。
固定收益投资可以提供各种固定收益 ETF 回报和潜在收益，具体取决于您的财务目标，包括：
股票市场风险分散
人们普遍认为固定收益的风险低于股票。 这是因为固定收益资产不太容易受到衰退和其他宏观经济问题的影响。
如果您想随着时间的推移增加您的财富投资以便为退休或其他长期目标储蓄，您的投资组合中可能会有大量股票。 但是，通过将您的投资组合的一部分分配给固定收益投资，您可以在股市波动时抵消损失。
资本保障
这需要通过明确的本金回报目标来保护您投资的绝对价值。 临近退休的投资者可能依赖他们的投资获得收入。
对于弥补损失的时间较短的投资者来说，固定收益资产可能是一个不错的选择，因为它们通常承担的风险较小。 但是，牢记通货膨胀会有所帮助，因为它会导致您的投资随着时间的推移而失去价值。
产生收入
固定收益 ETF 的投资可以帮助您产生稳定的收入来源。
债券持有人通过息票支付定期获得固定收入。 对于某些市政债券，固定收益可以免税。
总利润
一些固定收益 ETF 投资有可能提供有吸引力的固定收益 ETF 回报。 投资者可以通过承担更多的信贷或利率风险来增加固定收益 ETF 的回报。
债券 ETF/固定收益 ETF 是个好主意吗？
固定收益 ETF，而不是股票 ETF，是固定收益基金，允许投资者从利息支付中赚取定期收入。 许多债券交易所交易基金 (ETF) 专注于市政、企业、政府和国际债务。 其他人遵循彭博美国综合债券指数等基准。
投资者也可以购买具有特定到期日的固定收益 ETF。
我应该如何选择固定收益ETF？
固定收益 ETF 与股票 ETF 一样，提供对一篮子证券（在本例中为一篮子债券）的敞口。 固定收益 ETF 覆盖整个市场，从投机性新兴市场债务到顶级美国政府债务。
选择固定收益 ETF 类似于选择任何其他资产类别。 首先，您必须确定您的目标敞口和您感兴趣的债券类型。然后，考虑 ETF 相关证券的信用评级和利率风险。
固定收益ETF大致分为四类：
＃1。 君主
以主权政府、美国财政部和英国国债发行的固定收益证券为目标的 ETF 属于此类。
＃2。 公司
投资于公司固定收益证券的 ETF 就是这里的例子。
＃3。 市政当局
这些是投资于美国市政当局发行的固定收益证券的 ETF。
＃4。 大盘ETF
广泛的市场 ETF 是那些投资于主权债务和公司债务的 ETF。
在选择固定收益 ETF 时，您还必须选择您想要的地域敞口。 您想投资在美国发行的证券吗？ 还是在英国或欧盟发行的固定收益证券？ 传统观点认为，欠发达市场存在增长机会，但也伴随着额外的风险。
了解固定收益 ETF 跟踪的指数如何选择和权衡其持有量也很重要。 虽然 ETF 追踪的大多数固定收益指数是根据市场价值（未偿债务发行总额）选择和加权的，但其他指数是根据信用评级、流动性或货币面额选择的。
什么是最好的固定收益 ETF？
iShares 固定收益 ETF（核心 United States Aggregate）是市场上最大的固定收益 ETF，拥有 79 亿美元的基金。 该基金拥有超过 8,000 个头寸，持有美国市场的债券。
它包括联邦和地方政府债券以及小型和大型企业发行的公司债券。 鉴于其规模，它也是流动性最强的债券 ETF。
＃2。 ETF Vanguard 总债券市场 (BND)
Vanguard 还拥有一支规模庞大且多元化程度高的债券基金，资产约为 60 亿美元。 Vanguard基金拥有约18,000个持仓量，是上述iShares安硕固定收益ETF基金持仓量的两倍多。 它还持有较高比例的美国国债，使其风险较小。
这种风险较高的债券不包括政府债券，只包括具有较高盈利潜力的公司债券。 Anheuser-Busch、CVS 和 Microsoft 都在公司债券之列，因此您可以确信这些公司将履行其还款义务。
＃4。 先锋道达尔国际债券 ETF (VTI) (BNDX)
这是一只拥有大约 30 亿美元国际债券的债券 ETF。 该基金比率最高的是日本、法国和德国债券，美国债券较少。 这意味着如果您已经持有大量美国股票，那么它是一个很好的投资债券 ETF。
＃5。 SPDR彭博巴克莱1-3个月期国债ETF
长期债券对投资者来说风险更高，因此如果您的风险承受能力较低，请寻找像这样的短期债券 ETF。 该基金的投资组合非常小，只有十几种债券，期限从一到三个月不等。
对于希望在债券市场获得经验的新投资者来说，这可能是一个不错的选择。
＃6。 先锋中期公司债券 ETF（先锋）（VCIT）
有兴趣投资于高收益的公司债券而不是低收益的政府债券吗？ VCIT 包括美国银行和好事达等知名公司的债务。
该基金价值 46 亿美元，是最大的 ETF 之一。 此基金只投资知名公司发行的债券及蓝筹股，投资者可高枕无忧。
＃7。 Direxion 每日 20 年以上国债公牛 (TMF)
它是表现最好的债券发行商之一。 它对20年期国债进行三倍杠杆持仓，旨在为投资者提供高回报。 它目前管理着价值 300 亿美元的资产。
iShares 固定收益 ETF 涉及美国政府，可以说是全球市场上最稳定和可靠的投资之一。 该ETF投资的国债均为20年以上，属于低风险进入债市的方式。
可转债到底是什么？ 指数的证券可以转换为现金或股票。 这很有吸引力，因为它降低了交易价格对利率变化的敏感度。
iShares (ICVT) 为投资者提供可转换债券策略。 特斯拉和 Zillow 等大牌持有该债券的大量股份。
LKOR 使用专有评分方法选择至少十年的投资级债券。 他们只选择未偿还本金至少为 500 亿美元的公司发行的债券。
FlexShares 管理着 Verizon、Home Depot、花旗集团和其他家喻户晓的公司的不到 51 万美元的债券。
结论
固定收益 ETF 涉及债券投资。 它只持有债券，但普通的 ETF 持有一系列股票或商品。
其中一些固定收益 ETF 可以持有数百种不同的债券，而另一些则只持有一部分债券。
固定收益 ETF 常见问题解答
固定收益ETF的运作是怎样的？
固定收益 ETF 是债券基金，其股票每天在证券交易所交易。 他们专注于跟踪彭博巴克莱综合债券指数的公司、政府、市政、国际和全球债务和基金。
我应该如何选择固定收益ETF？
选择固定收益 ETF 类似于选择任何其他资产类别。 首先，您必须确定您的目标敞口，然后是您感兴趣的债券类型。 还必须考虑 ETF 的基础证券的信用评级和利率风险。
当利率上升时，固定收益 ETF 会发生什么变化？
利率上升导致债券价格下跌，导致大多数债券和债券基金的股价下跌以及股东的资本损失。
固定收益 ETF 是否支付股息？
固定收益 ETF 支付利息而不是股息。 不合格的股息通常由房地产投资信托 (REIT) ETF 支付（尽管有些可能是合格的）。
持有最广泛的债券 ETF 是什么？
持有最广泛的债券 ETF 是：
- 富达总债券 ETF FBND。
- iShares Core Total 美元债券市场 ETF IUSB。
- iShares Core 美国综合债券 ETF AGG。
- SPDR 投资组合综合债券 ETF SPAB。
- 先锋免税债券 ETF VTEB。
- Vanguard Total Bond Market ETF BND。
相关文章
参考文献s
