Trong thế giới kinh doanh ngày nay, đầu tư tư nhân đã lên một tầm cao mới. Các nhà đầu tư hiện thích đầu tư vào các quỹ tư nhân hơn do ít bị Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC) giám sát hơn. . Ngay cả các khoản đầu tư tư nhân vào vốn cổ phần công hiện đang được sử dụng ở khắp mọi nơi. Bài viết này sẽ giúp bạn phát triển ý thức về trách nhiệm trong việc biết các định nghĩa và cũng như các công ty đầu tư tư nhân tốt nhất trên thế giới. chúng tôi cũng sẽ xem xét gỗ hồng sắc và hai khoản đầu tư tư nhân sigma.
Chúng ta hãy tiếp tục với nó, phải không?
Đầu tư tư nhân
Quỹ đầu tư tư nhân là một tổ chức đầu tư không kêu gọi vốn từ công chúng. Các thành viên của một đầu tư tư nhân về cơ bản công ty có kiến thức rộng về ngành cũng như các khoản đầu tư ở nơi khác.
Tuy nhiên, không phải mọi cá nhân / quỹ đều được gọi là nhà đầu tư / quỹ tư nhân. Có những tiêu chí được nêu trong Đạo luật Công ty Đầu tư năm 1940 mà một quỹ phải đáp ứng. Thật vậy, nó là 3C1 or 3C7 các miễn trừ trong Đạo luật thường được thực hiện để thành lập một quỹ như một quỹ đầu tư tư nhân.
Các quỹ giao dịch công khai đôi khi rất khó khăn do các yêu cầu pháp lý và quy định đối với chúng. Do đó, tại sao quỹ đầu tư tư nhân lại giao dịch dễ dàng hơn vì các yêu cầu về quản lý và pháp lý thấp hơn nhiều.
Ngoài ra, đạo luật này giới hạn cả số lượng và loại nhà đầu tư có thể sở hữu cổ phần trong quỹ. Tại Hoa Kỳ, theo Đạo luật Công ty Đầu tư năm 1940, quỹ 3C1 có thể có tối đa 100 nhà đầu tư được công nhận. Trong khi quỹ 3C7 có thể có giới hạn đơn giản là khoảng 2,000 nhà đầu tư đủ điều kiện.
Định nghĩa Đầu tư Tư nhân
Thật vậy, rất nhiều định nghĩa xung quanh chủ đề này. Có thể là do chủ đề rộng như thế nào. Nhưng chúng ta hãy đưa ra một vài định nghĩa về đầu tư tư nhân
Như đã đề cập trước đó, quỹ đầu tư tư nhân là một tổ chức đầu tư không kêu gọi vốn từ công chúng.
Một định nghĩa khác về đầu tư tư nhân là một công ty kinh doanh mua và bán vốn cổ phần, các khoản nợ, tài sản thay thế, v.v. nhưng không được niêm yết trên các sàn giao dịch công cộng.
Hơn nữa, theo quan điểm kinh tế vĩ mô, đầu tư tư nhân là việc mua một tài sản vốn cần thiết để tạo ra thu nhập, tăng giá trị hoặc tạo ra cả hai.
Đầu tư tư nhân vào cổ phần công
Bạn có thể nhầm lẫn về cách đầu tư tư nhân phù hợp với vốn cổ phần công. Trước hết, chúng ta hãy xem ý nghĩa của đầu tư tư nhân vào vốn cổ phần công (PIPE).
Đầu tư tư nhân vào vốn cổ phần đại chúng (PIPE) là Giao dịch cổ phiếu được giao dịch công khai với mức giá thấp hơn giá trị thị trường hiện tại (CMV) trên mỗi cổ phiếu. Một lần nữa, việc các nhà đầu tư tư nhân mua cổ phiếu được giao dịch công khai với giá thấp hơn giá hiện hành đã được niêm yết trên thị trường cũng là hành vi của các nhà đầu tư tư nhân.
Ngoài ra, theo Wikipedia, 'Đó là sự phân bổ cổ phần trong một công ty đại chúng không thông qua việc chào bán ra công chúng tại một sàn giao dịch chứng khoán'.
Do đó, PIPE có các yêu cầu quy định ít khắt khe hơn so với các đợt chào bán ra công chúng, giúp tiết kiệm thời gian và tiền bạc cho các công ty và huy động vốn nhanh hơn.
PIPE hoạt động như thế nào?
Cụ thể, có hai loại thỏa thuận PIPE - thỏa thuận PIPE truyền thống và có cấu trúc. Trong một giao dịch PIPE truyền thống, một công ty sẽ bán riêng cổ phần bằng cổ phiếu phổ thông công khai hoặc cổ phiếu ưu đãi với tỷ lệ giảm gần với giá thị trường cho một nhà đầu tư được ủy quyền.
Khi ở trong một PIPE có cấu trúc, công ty phát hành sẽ phát hành khoản nợ có thể chuyển đổi. Nó thường có thể chuyển đổi thành cổ phiếu của công ty phát hành theo ý muốn của người mua.
Nhìn chung, công ty chào bán đang cố gắng huy động đủ vốn. Đôi khi, vì họ cần nó gấp hoặc vì họ không thể có được nó thông qua các phương tiện khác. Công ty thu mua (thường là quỹ tương hỗ hoặc quỹ phòng hộ) có lợi thế khi mua với giá thấp hơn. Điều này là do những cổ phiếu được bán trực tiếp này hầu như không có tính thanh khoản. Người mua chỉ có lãi nếu họ có thể nhận được cổ phiếu với giá chiết khấu.
Các giao dịch PIPE phổ biến vì năng lực của chúng. Cũng bởi vì họ phải tuân theo ít quy định hơn từ Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch (SEC).
Bất kỳ công ty đại chúng nào cũng có thể mở một giao dịch PIPE với một nhà đầu tư được công nhận. Điều này chủ yếu hữu ích cho các công ty nhỏ hơn hoặc ít được biết đến hơn có thể gặp khó khăn trong việc huy động vốn.
Bây giờ chúng ta đã biết tất cả những gì chúng ta phải biết về đầu tư tư nhân. Hãy cùng chúng tôi điểm qua một số công ty đầu tư tư nhân tốt nhất.
Đầu tư tư nhân tốt nhất
Các công ty đầu tư tư nhân được liệt kê dưới đây thực sự kiếm được một vị trí trong danh sách này bằng cách phát triển các quỹ lớn về cơ bản dẫn đến lợi nhuận ổn định theo thời gian. Đây là 5 công ty đầu tư tư nhân tốt nhất.
Nhóm Blackstone
Nhóm Blackstone rất nổi tiếng ngay cả với những người ít quan tâm đến Phố Wall. Trụ sở chính của công ty là ở New York. nó có văn phòng tại các trung tâm tài chính lớn trên thế giới. Họ cho phép nhiều sản phẩm đầu tư và cung cấp các dịch vụ như cổ phần tư nhân, bất động sản, quỹ đầu cơ và tín dụng.
Được thành lập bởi hai anh em vào năm 1985, nó đã mở rộng trở thành công ty cổ phần tư nhân lớn nhất trên thế giới. Ngay cả các công ty đại chúng cũng mua cổ phiếu trên Sở giao dịch chứng khoán New York với mã BX.
Blackstone tuyên bố quản lý 457 tỷ USD và có 2,400 nhân viên. Nó đã huy động được 58.3 tỷ đô la trong năm năm qua. 95 công ty danh mục đầu tư của nó đạt được hơn 79 tỷ đô la doanh thu hàng năm và sử dụng 470,000.
Nhóm Carlyle
Đã đạt được 201 tỷ đô la tài sản được quản lý và 40.1 tỷ đô la tiền tích lũy trong 1987 năm qua. Tập đoàn Carlyle là một nhân vật quan trọng trong ngành tài chính. Nó được thành lập vào năm XNUMX và giao dịch trên NASDAQ với mã chứng khoán là CG. trụ sở chính của nó ở Washington, DC
Các ngành nghề kinh doanh chính tại The Carlyle Group bao gồm cổ phần tư nhân, bất động sản, tín dụng toàn cầu và các ngành khác. Carlyle tập trung vào mười ngành công nghiệp quan trọng mà nó coi là lĩnh vực chuyên môn của mình. Nó sử dụng 1,600 công nhân tại các văn phòng của mình trên khắp thế giới.
Kohlberg Kravis Roberts
Thường được biết đến với cái tên KKR. Công ty này có 41.6 tỷ USD trong 195 năm qua và kiểm soát tổng tài sản 1976 tỷ USD. KKR ra đời vào năm XNUMX. Ngoài ra, nó là một động lực chính trong vụ mua lại đòn bẩy xấu của RJR Nabisco, được ghi lại trong cuốn sách bán chạy nhất Barbarians at the Gate.
Công chúng có thể mua Kohlberg Kravis Roberts trên Thị trường Chứng khoán New York với ký hiệu KKR. Tương tự như các công ty cổ phần tư nhân lớn khác, nó tham gia vào nhiều lĩnh vực kinh doanh khác nhau bao gồm bất động sản, quỹ đầu cơ, tín dụng, v.v.
Thủ đô TPG
TPG Capital có trụ sở tại Fort Worth Texas đã huy động được 36.1 tỷ đô la trong 70 năm qua. Nó điều hành trụ sở thứ hai tại San Francisco. Trước đây được gọi là Texas Pacific Group. Công ty xử lý danh mục đầu tư hơn XNUMX tỷ đô la tài sản như vốn cổ phần tư nhân, bất động sản, tín dụng và các bộ phận quỹ đầu cơ.
Được thành lập vào năm 1992. Nó đã thực hiện hơn 175 giao dịch. Các cổ đông lớn bao gồm công ty bảo mật máy tính, McAfee. Các khoản đầu tư chính của nó bao gồm Neiman Marcus, Harrah's Entertainment, First Data, trong số những người khác.
Năng lượng và công nghệ là những ngành công nghiệp cốt lõi của nó. Các ngành khác bao gồm bán lẻ, chăm sóc sức khỏe, bất động sản và công nghiệp. Nó có hai trụ sở chính ở trung tâm của đất nước dầu mỏ và Thung lũng Silicon.
Quản lý toàn cầu Apollo
Công ty này có tài sản 248.9 tỷ USD đang được quản lý. Nó cũng đã mua được 24 tỷ đô la trong năm năm qua. Apollo Global Management ra đời vào năm 1990. Nó được niêm yết trên Sàn giao dịch Chứng khoán New York với ký hiệu APO. Công ty này được biết đến với việc mua lại bằng đòn bẩy và mua các công ty bị thiệt hại. Kể từ khi thành lập, nó đã nắm giữ hơn 150 công ty danh mục đầu tư. Những công ty đó bao gồm ADT, Claire's, Caesars Entertainment, CareerBuilder, Qdoba và Rackspace.
Chúng ta hãy cùng tìm hiểu sơ lược về hai công ty đầu tư tư nhân khác (rosewood và hai sigma private investment). Có phải không?
Đầu tư tư nhân Rosewood
Với trụ sở chính tại Dallas, khoản đầu tư tư nhân của rosewood là công ty cổ phần tư nhân của Rosewood Corporation. Nó là một công ty do gia đình hậu thuẫn nhưng có tổ chức với các hoạt động và đầu tư khác nhau trên toàn thế giới. Rosewood thuộc sở hữu hoàn toàn của Caroline Hunt Trust Estate, được thành lập vào năm 1935 bởi HL Hunt.
Quá trình hình thành và lịch sử đầu tư tư nhân của Rosewood cho phép họ trở thành một đối tác đầu tư linh hoạt và nguồn lực duy nhất. Nó đầu tư vào vốn của các công ty có chung cam kết với chủ nghĩa kinh doanh, tính chính trực và các nguyên tắc kinh doanh đúng đắn.
Đầu tư tư nhân Two Sigma
Được thành lập vào năm 2001 bởi John Overdeck, David Siegel và Mark Pickard. Hai Sigma đã được chú ý trong giới kinh doanh nhờ tỷ suất sinh lợi cao đáng kể. Vào tháng 2014 năm 3.3, Two Sigma đã huy động được XNUMX tỷ đô la cho một quỹ đầu cơ vĩ mô tại một trong những quỹ đầu tư mới lớn nhất.
Có một số bộ phận chức năng tập trung vào đầu tư tư nhân, đầu tư mạo hiểm (tập trung vào các công ty hoạt động trong lĩnh vực khoa học dữ liệu), tư vấn cho các khách hàng tổ chức và những người khác.
Kết luận
Kiến thức về định nghĩa đầu tư tư nhân khi mới bắt đầu là một rào cản đối với những người khác. Các công ty đầu tư tư nhân ở khắp nơi trên thế giới. Chọn những cái bạn có thể đầu tư vào vì bài viết này chỉ dành cho mục đích cung cấp thông tin.
Câu hỏi thường gặp về Đầu tư Tư nhân
Ý bạn là gì về đầu tư tư nhân?
Quỹ đầu tư tư nhân là một tổ chức đầu tư không kêu gọi vốn từ công chúng. Các thành viên của một công ty đầu tư tư nhân về cơ bản có kiến thức rộng về ngành cũng như các khoản đầu tư ở nơi khác.
Cụ thể, có hai loại giao dịch PIPE - giao dịch PIPE truyền thống và có cấu trúc. Trong một giao dịch PIPE truyền thống, một công ty sẽ bán riêng cổ phần bằng cổ phiếu phổ thông công khai hoặc cổ phiếu ưu đãi với tỷ lệ giảm gần với giá thị trường cho một nhà đầu tư được ủy quyền.
- Tài chính phát triển: Các phương pháp hay nhất dễ dàng để mở rộng quy mô bất kỳ Doanh nghiệp nào (+ Các khóa học chi tiết)
- NGÂN HÀNG PHÁT TRIỂN: Hướng dẫn dành cho người mới bắt đầu với các ví dụ (+ Lựa chọn tốt nhất)
- Trợ cấp: Định nghĩa, Loại, Ví dụ và Tính đủ điều kiện
- Nguồn tài chính: Một danh sách phù hợp cho các doanh nghiệp nhỏ và doanh nhân
- QUẢN LÝ TÀI CHÍNH CÔNG: TẤT CẢ BẠN CẦN BIẾT (+ HƯỚNG DẪN CHI TIẾT)
![QUỸ ĐÃ ĐÓNG: Ý NGHĨA, VÍ DỤ & SỰ KHÁC BIỆT [Hướng dẫn đầy đủ]](https://businessyield.com/wp-content/uploads/2023/04/clo-380x220.png)
