Заборгованість без права регресу – це тип позики, яка зазвичай забезпечена нерухомістю як застава. Навіть якщо застава не покриває заборговану суму в повному обсязі, емітент може взяти її, якщо позичальник не поверне заборгованість. Вони не можуть йти за позичальником за додаткові гроші. Позичальник не несе особистої відповідальності за безрегресний борг. Якщо вартість перепродажу застави позики падає нижче непогашеної суми протягом усього терміну позики, безрегресний борг піддає кредитору більший ризик, ніж регресний борг. У цій статті обговорюється, чи борг без права регресу збільшує базу оподаткування, регрес проти боргу без права регресу та визначення боргу без права регресу в партнерстві.
Що таке безрегресний борг
Регресний борг є відповідальністю позичальника, але безрегресний борг забезпечений певною заставою. Якщо позичальник не повертає кредит, він повинен продати заставу, щоб погасити залишок. Позичальнику не потрібно компенсувати різницю між вартістю застави та залишком кредиту. У більшості випадків відсоткова ставка за боргом без права регресу вища, ніж за боргом із правом регресу, оскільки кредитор бере на себе більший ризик. Люди часто використовують нерухомість як заставу, але можливі й інші види.
Позики без права регресу зазвичай не надаються в банках. Це залишає підприємства відкритими для збитків, якщо їхні клієнти не можуть повернути свої кредити, а їх застави недостатньо. Якщо після продажу активу, забезпеченого позикою, все ще є борг, кредитор несе відповідальність за будь-які збитки. Він не має права на будь-які інші гроші, майно чи доходи, що належать позичальнику.
Докладніше про безрегресний борг
Потенційним позичальникам може сподобатися ідея очікування безрегресних позик, але процентні ставки за такими позиками, як правило, вищі. Вони поширюються лише на тих, хто має зразковий кредитний рейтинг. Неповернення боргу без права регресу має наслідки, такі як втрата застави, погіршення кредитного рейтингу позичальника та, можливо, необхідність сплати податків. Заборгованість без регресу – це не картка без кредиту.
Однак ви можете використовувати фінансові активи, обладнання та інші об’єкти для забезпечення безрегресних позик. Типовими прикладами боргів без права регресу є іпотека. Кредитори зазвичай позичають менше 80% комерційної вартості нерухомості, щоб захистити себе. ДуріПід час нинішньої кризи субстандартного кредитування багато разів вони видавали безрегресні позики на повну вартість майна. Через той факт, що вартість активів була значно нижчою за залишок непогашеної іпотеки, коли вартість житла почала падати, а позичальники почали дефолтувати, кредитори зазнали значних збитків.
Чи збільшує базу оподаткування заборгованість без регресу
Зазвичай заборгованість без права регресу збільшує базу розподілу партнера. Правила групи ризику, однак, не відчувають цього збільшення основи. Вони враховують ці правила, віднімаючи збитки від партнерства.
На відміну від регресного боргу, який підвищує базу партнера для розподілу та відрахування збитків, цей борг відрізняється. Це робиться для того, щоб, якщо позичальник не повертає позику, кредитор міг лише спробувати повернути свої гроші за рахунок майна, яке було використано як застава.
Що таке податкова база?
База оподаткування інвестування в нерухомість стосується капіталу, вкладеного в нерухомість для цілей оподаткування. Розраховуючи такі речі, як амортизація та амортизація, IRS починає з партнерської бази.
IRS розраховує податки на приріст капіталу від продажу нерухомості на основі.
Важливо знати, що фундамент зазвичай відрізняється від оціночної вартості нерухомості.
Що таке кваліфікований борг без права регресу?
Заборгованість партнерства часто можна розділити на три категорії: кваліфікований безрегресний борг, регресний борг і безрегресний борг. Між цими двома фразами є різниця в тому, наскільки позичальник несе особисту відповідальність за свою частку боргу.
Використовуючи кваліфіковану безрегресну заборгованість, кваліфікована особа може уникнути самостійного повернення боргу партнерства. У цьому випадку людина, яка регулярно видає кредити в рамках своєї роботи, наприклад банк, має кваліфікацію. Фінансова установа це завжди віртуально. Ці безрегресні позики також можуть видаватися урядом або гарантуватися ним.
Приклади боргу без права регресу
«Борг без права регресу» стосується позики, яка забезпечена певною часткоюf власність. Здебільшого вони зазвичай використовують частину нерухомості для забезпечення такого типу боргу.
Вартість нового автомобіля зазвичай зменшується після покупки, якщо автокредитор позичить клієнту 30,000 22,000 доларів США під нульовий відсоток для п’ятирічної позики на покупку автомобіля. Якщо позичальник перестає платити, через рік автомобіль коштуватиме 26,000 XNUMX доларів, але він все ще винен XNUMX XNUMX доларів.
Через те, що клієнт не сплатив плату, позикодавець вилучає автомобіль і продає його за повною ринковою вартістю, залишаючи дефіцит 4000 доларів. Якщо позика була без права регресу, збитки несе позикодавець.
Регресний борг проти безрегресного боргу
Під час пошуку кредиту на нерухомість часто використовуються дві загальні категорії кредитів без права регресу та кредитів із правом регресу. Подаючи заявку на отримання позики, будь то для житлової чи комерційної нерухомості, безсумнівно, є багато речей, які слід взяти до уваги. Важливими факторами є процентні ставки, сума, яку може собі дозволити позичальник, і наскільки комфортно вони почуваються з кредитором. Але вибір між позикою з правом регресу та позикою без права регресу є однією з найважливіших речей.
Якщо позичальник не повертає позику, а сума заборгованості перевищує вартість застави, позикодавець може отримати інші активи за допомогою регресної позики. Кредитор без права регресу може продати заставу, лише якщо позичальник не виконує зобов’язання.
Можливе забезпечення будь-якого кредиту під заставу. Якщо позичальник не повертає позику, позикодавець може конфіскувати частину власності позичальника, щоб повернути свої гроші. Однак регресний борг дозволяє кредитору конфіскувати активи позичальника понад вартість застави для покриття збитків.
Докладніше про регресний борг проти безрегресного боргу
Якщо позичальник не повертає борг, регресний борг дає кредитору право вимагати від позичальника повну суму. Як незабезпечені, так і забезпечені особисті позики можуть бути регресними боргами, що означає, що позичальник несе особисту відповідальність і несе весь ризик. Будь-який надлишок, що залишився після ліквідації застави, називається «дефіцитом».
Позикодавець може подати до суду та отримати рішення про нестачу, щоб повернути ці гроші.
Коли борг не має права регресу, позикодавець може продати цінний папір, але не може спробувати повернути несплачену суму. У кредиті без права регресу банк несе більшу частину ризику.
Що таке безрегресний борг у партнерстві?
Якщо жоден партнер або фізична особа, пов’язана з партнером, не несе фінансового ризику збитків, відповідальність партнерства є безрегресною. Коли справа доходить до партнерства, безрегресні зобов’язання повністю погашаються лише з прибутку підприємства.
Який ризик кредиту без права регресу?
Якщо позичальник не повертає позику без права регресу, позикодавець може отримати лише майно, яке було використано як застава кредиту. Кредитор бере на себе ризик і часто втрачає гроші, якщо вартість нерухомості падає або якщо з нею виникають великі проблеми, які не є очевидними.
Кому вигідна позика без права регресу?
Позики без права регресу корисні для позичальника, оскільки йому не потрібно виставляти власні активи на карту. Ви не можете подати до суду на позичальника, незалежно від того, що робив кредитор чи банк. Цей вид боргу, який неможливо повернути, зазвичай також не шкодить кредитному рейтингу позичальника.
Чи надають банки кредити без права регресу?
Безрегресні кредити банки надають рідко. Деякі позичальники можуть їх отримати, але умови та процентні ставки можуть бути набагато дорожчими.
Чи дає борг без права регресу партнерську основу?
Зазвичай заборгованість без права регресу збільшує базу розподілу партнера. Правила групи ризику, однак, не відчувають цього збільшення основи. Під час віднімання збитків від товариства ці положення враховуються.
На відміну від регресного боргу, який підвищує базу партнера для розподілу та відрахування збитків, цей борг відрізняється. Якщо позичальник не повертає позику, єдине, що може зробити кредитор, це забрати майно, яке було використано як застава.
Чи може обмежений партнер гарантувати позику?
З іншого боку, обмежений партнер не несе відповідальності за борги товариства, якщо вони не підпишуть особисту гарантію за позику. Однак генеральні партнери зазвичай несуть індивідуальну відповідальність за ці позики.
Чи можна отримати регресний борг у товаристві з обмеженою відповідальністю?
Коли товариство з обмеженою відповідальністю не повертає свої регресні позики, кредитор не може переслідувати партнерів особисто. Це тому, що партнерство обмежене. Ключова відмінність між товариствами з обмеженою відповідальністю та повними товариствами полягає в цьому.
Банки, ймовірно, вимагатимуть від будь-яких партнерів підписання особистої гарантії, якщо вони володіють понад 20% бізнесу, навіть якщо товариства з обмеженою відповідальністю пропонують більше безпеки для партнерів, ніж загальні товариства.
Як уникнути особистої відповідальності
Коли інвестори дізнаються про відповідальність, вони, природно, намагатимуться максимально обмежити свій ризик. Більшість кредиторів не схвалили б угоди, за якими оператори не несуть особистої відповідальності у разі дефолту, принаймні на початку. Деякої відповідальності можна уникнути шляхом реєстрації або створення товариства з обмеженою відповідальністю.
Не чекайте, що кредитори ризикнуть взяти позику, яка може призвести до фінансових втрат для них. Щоб побудувати довіру, оператори повинні мати хороші робочі відносини з кредитором і чисту історію, або угода повинна бути настільки хорошою, що банк міг майже гарантувати погашення кредиту, якщо оператори не повернуть кредит.
Однак після встановлення довіри банки будуть більш схильні надавати кредити тим операторам із кращими умовами та меншими обмеженнями.
Як розподілити заборгованість без регресу між партнерами?
Відповідно до законодавства безрегресні зобов'язання мають бути розподілені на три етапи:
Мінімальний прибуток партнерства
По-перше, кожен партнер повинен отримати безрегресні зобов’язання, які дорівнюють його частці «мінімального прибутку для партнерства». Це буде лише у випадку, якщо товариство володіє активами, що амортизуються, і є частиною забезпечення позики без права регресу.
Різниця між основною сумою позики без права регресу та базою амортизації майна є мінімальним прибутком для партнерства. Цей термін було вигадано, оскільки в розділі 1001 зазначено, що товариство вважається таким, що продало майно на суму основної суми позики, якщо воно повертає майно позикодавцеві в обмін лише на погашення боргу.
Прибуток відповідно до розділу 704(c)
Відповідальність має бути покладена на партнера згідно з Кроком 2 у тій мірі, в якій зобов’язання перевищують податкову базу на момент внеску, якщо партнер вніс цінне майно в товариство, яке забезпечувало зобов’язання.
Коефіцієнт прибутку
Якщо немає мінімального прибутку або прибутку відповідно до розділу 704(c), легко зрозуміти, як розділити зобов’язання без права регресу. Частку партнера у зобов’язанні без права регресу слід визнавати як зобов’язання за правом регресу та призначити цьому партнеру, якщо партнер надав позику або особисто гарантував борг. Дотримуючись цих правил, вони передадуть будь-яку відповідальність, що залишилася без регресу, потрібній особі. Повна частка прибутку без права регресу має бути присуджена відповідно до коефіцієнта прибутку, якщо немає мінімального прибутку або доходу за Розділом 704(c), який потрібно розподілити.
Коли позика видається без права регресу?
Закон штату часто визначає, чи є борг регресним чи безрегресним.
У деяких регіонах може вимагатися, щоб усі іпотечні кредити були безрегресним боргом, і в разі невиконання зобов’язань кредитори не можуть вимагати рішення про нестачу після арешту майна.
Чи потрібно повертати регресну позику?
Позики, які можна повернути з додатковими відсотками, називаються регресними позиками. Якщо цього вимагають умови позики, її необхідно повернути. Якщо ви не можете повернути позику повністю за процентною ставкою, позикодавець може взяти інші активи, щоб компенсувати збитки.
Хто може претендувати на безрегресну позику?
Оскільки заборгованість без регресу є більш ризикованою для кредитора, позичальникові може знадобитися хороша кредитна оцінка та низьке співвідношення позики та вартості. Позики без права регресу також можуть мати вищі процентні ставки як спосіб компенсації ризику.
Як оплачуються зобов’язання за регресною позикою?
Після вилучення застави рішення про нестачу може стягнути гроші з банківських рахунків позичальника або зняти гроші з його чи її заробітної плати для покриття суми, що залишилася.
Заключні думки
Заборгованість без регресу характеризується високими капітальними витратами, тривалими термінами позики та неясними джерелами доходу. Андеррайтинг є обов’язковою умовою для досвіду фінансового моделювання та глибоких технічних знань для цих позик. Кредитори змушують позичальників відповідати суворішим кредитним вимогам, щоб зменшити ймовірність того, що вони не повернуть свої позики. Оскільки ризик безрегресних позик є більшим, процентні ставки вищі, ніж у регресних позиках.
Статті по темі
- БЕЗРЕГРЕСНЕ ФІНАНСУВАННЯ: значення та як це працює
- ФАКТОРИНГ МАЛОГО БІЗНЕСУ: найкращий посібник для власників малого бізнесу
- Знижка рахунків-фактур: пояснення!! (+ Швидкі інструменти та все, що вам потрібно)
- АФІЛІЙОВАНЕ ПАРТНЕРСТВО: визначення, приклади та шаблони угод
- ФІНАНСИ ПРОЕКТУ: Просте керівництво для початку будь-якого проекту (+ найкращі варіанти)
посилання
