Індустрія приватного багатства значно розвинулася, оскільки світове багатство зросло, а люди взяли на себе все більшу відповідальність за управління власними фінансовими ресурсами. Отже, ця публікація розповість нам про управління приватним капіталом і як це працює. Ми також відкриємо найкращі в світі приватні компанії з управління капіталом, як-от Goldman Sachs та інші.
Що таке управління приватним капіталом?
Управління приватним багатством (PWM) — це управління активами, що належать багатим особам (HNWI) або акредитованим інвесторам. Менеджери приватного капіталу встановлюють тісні робочі відносини з багатими клієнтами, щоб зрозуміти їхні фінансові потреби та допомогти у розробці портфеля, який відповідає фінансовим цілям клієнта. Крім того, вони пропонують різноманітні послуги, включаючи управління портфелем, планування нерухомості, планування іпотеки, захист активів, управління податками та інші фінансові послуги. Величезні корпоративні фірми, індивідуальні фінансові консультанти та портфельні менеджери, які спеціалізуються на роботі з багатими приватними клієнтами, пропонують послуги приватного управління капіталом.
Великі фінансові фірми в Сполучених Штатах, такі як JP Morgan і Goldman Sachs, мають окрему приватну ділову секцію з управління капіталом з інвестиційними спеціалістами та консультантами клієнтів, які обслуговують HNWI. Оскільки заможні особи не мають часу та навичок для ефективного управління своїм багатством, вони консультуються з приватними менеджерами, які мають великий досвід управління фінансами для приватних осіб.
Що таке інвестор із високим капіталом?
Фізична особа з великим капіталом – це особа, яка має ліквідні фінансові активи не менше 1 мільйона доларів США. Особа, що має менше ніж 1 мільйон доларів США, але більше ніж 100,000 5 доларів США, називається суб-HNWI або заможним інвестором. Ті, у кого ліквідні фінансові активи понад 30 мільйонів доларів, дуже HNWI. Інвестори з надвисоким капіталом мають активи, які можна інвестувати, понад 1 мільйонів доларів. Однак особи з ліквідними активами на суму понад XNUMX мільйон доларів США, за винятком їх основного місця проживання, класифікуються як акредитовані інвестори Комісією з цінних паперів і бірж США.
Функції управління приватним капіталом
Приватні розпорядники капіталу використовують свій досвід у різних галузях, щоб допомогти багатим особам ефективно управляти своїм багатством. Ось деякі з послуг, які надає приватне управління капіталом:
№1. Заробляти гроші
Перше завдання приватного менеджера багатства - отримати новий дохід і збільшити поточне багатство клієнта. Через інфляцію та зростаючу кількість заможних осіб, мета клієнта – залишатися на вершині таблиці та підвищувати свою купівельну спроможність. Маючи багатий інвестиційний досвід, менеджери з капіталу повинні використовувати переваги різноманітних інвестиційних методів, які принесуть додатковий дохід щорічно. Крім того, вони можуть допомогти своїм клієнтам інвестувати в хедж-фонди та фонди прямих інвестицій, які можуть бути недоступні менш заможним особам.
№2. Захист активів і збереження капіталу
Управління приватним капіталом передбачає захист активів клієнтів від судових позовів, державних органів чи інших загроз. Однак багаті клієнти іноді подаються до суду з різних причин, включаючи правонаступництво, сімейні проблеми та майнові спори, і вони можуть бути змушені виплатити компенсацію іншим сторонам, якщо вони програють судові процеси. Розпорядники майна повинні бути активними в розгляді позовів, запобігаючи їх виникненню або досягаючи сприятливих позасудових угод. Вони також можуть перемістити частину статків клієнта в офшорні банки, щоб захистити їх від надмірного оподаткування.
№ 3. Податковий менеджмент
Заможні люди прагнуть сплачувати необхідні податкові платежі, щоб зберегти добрі стосунки з дядьком Семом. У зв’язку з тим, що клієнти часто мають кілька потоків оподатковуваного доходу, вони хочуть вибрати найефективніший податковий план, який дозволить їм заощадити гроші, дотримуючись вимог влади. Таким чином, невелика різниця в податках може призвести до великих відмінностей у прибутках після сплати податків, і приватний керуючий капіталом, який розуміє податкові норми, може допомогти клієнту вибрати найбільш вигідну комбінацію податків.
Скільки коштує управління приватним капіталом?
Клієнти часто платять частину своїх активів, які перебувають під управлінням, приватним підприємствам з управління капіталом. У графіках зборів більшості фірм є ступеневые ставки, що означає, що чим більше активів у вас під управлінням, тим нижчою буде ваша ставка. Goldman Sachs, наприклад, стягує комісію в розмірі 1.75 відсотка з приватних клієнтів з управління капіталом під управлінням 10 мільйонів доларів. Клієнтам з активами в управлінні понад 500 мільйонів доларів стягуватиметься 0.80 відсотка їхніх активів під управлінням. Хоча плата за активи є найбільш типовою, компанії можуть також встановлювати фіксовану вартість або комбінацію зборів.
Як працюють приватні компанії з управління капіталом
Більшість приватних груп з управління капіталом діють як невеликі сегменти у великих фінансових установах і призначені для надання спеціалізованого управління капіталом окремих осіб. Вони продають власні та немайнові інвестиції продукти та послуги багатим особам, щоб допомогти їм розвивати свої активи та забезпечувати майбутні покоління. У сегменті управління приватним капіталом зазвичай є різноманітні спеціалісти, які можуть надати консультації щодо різних видів інвестицій, таких як хедж-фонди, грошові ринки, прямі інвестиції та інші види інвестицій. Однак незалежні менеджери з управління капіталом використовують свій досвід в управлінні ризиками, оподаткуванні та плануванні нерухомості, щоб управляти багатством своїх клієнтів HNWI.
Велика частка приватних менеджерів з капіталу стягує зі своїх клієнтів відсоток від активів під управлінням. Платіжна шкала, на відміну від комісійної, забезпечує менший конфлікт інтересів і більший потенціал ефективності.
Платіж на основі комісій може спонукати приватних менеджерів рекомендувати інвестиційні продукти та послуги, які принесуть їм високі комісійні, але мають менший потенціал для збільшення багатства клієнта. З іншого боку, платіж на основі комісій дає змогу керуючим капіталом вибрати комбінацію портфелів з високою прибутковістю, яка збільшить багатство клієнта.
Заможні особи можуть також розглянути можливість створення сімейного офісу, щоб забезпечити більш індивідуальний підхід до своїх інвестицій. Також сімейні офіси можуть бути односімейними робочими місцями або багатосімейними офісами.
Читайте також: КРАЩІ БУХГАЛТЕРСЬКІ ФІРМИ: 35+ найкращих у світі (оновлено)
10 найкращих приватних компаній з управління капіталом
ADV Ratings опублікує свій рейтинг найбільших світових компаній з управління капіталом.
Активи під управлінням (AUM) використовується для ранжирування менеджерів капіталу. Нижче наведені рейтинги представляють десятку найбільших приватних компаній з управління капіталом з точки зору активів.
№1. UBS Wealth Management
З $2.6 трлн в AUM, UBS Wealth Management займає перше місце в списку.
Незважаючи на те, що UBS базується в Швейцарії, вона має офіси в більш ніж 50 країнах і працює з усіх великих міжнародних фінансових центрів. Приватна керуюча фірма має 286 філій у Сполучених Штатах.
Фінансові консультанти UBS у Сполучених Штатах надають послуги індивідуального планування, інвестування та банківських послуг, а також управління приватним капіталом. Фінансові консультанти UBS можуть допомагати підприємствам і організаціям з фінансового благополуччя, послугами пенсійного плану, послугами щодо плану капіталу, інституційними консультаціями та аналітикою на робочому місці.
#2. Credit Suisse
З 1.25 трильйона доларів США Credit Suisse займає друге місце в списку.
Credit Suisse, як і UBS Wealth Management, є швейцарською фірмою.
Послуги Credit Suisse з управління капіталом охоплюють збереження, накопичення та передачу багатства. Раніше компанія мала співробітників інвестиційно-банківських відділень у Бостоні, Чикаго, Х'юстоні, Лос-Анджелесі, Нью-Йорку та Сан-Франциско.
№3. Morgan Stanley Wealth Management
Morgan Stanley Wealth Management займає третє місце в списку з 1.24 трильйона доларів США.
Він пропонує 250 консалтингових фірм, які допомагають клієнтам збільшити їхній фінансовий, сімейний та соціальний капітал. Private Wealth Management має офіси у всіх 50 штатах, а також у Вашингтоні, округ Колумбія, згідно з нашим аналізом, налічує понад 15,600 600 менеджерів з капіталом у приблизно XNUMX філіях.
№ 4. Bank of America Global Wealth & Investment Management
З $1.22 трлн в AUM, Banks of America Global Wealth & Investment Management (включаючи Merrill Lynch Wealth Management і Bank of America Private Bank) посів четверте місце в списку.
Особи та сім’ї можуть користуватися послугами Bank of America з управління інвестиціями. Управління портфелем, доступ до ринків капіталу, спеціальне управління активами та стійкі та ефективні інвестиції є серед послуг, які пропонує організація.
Підрозділ Global Wealth & Investment Management зосереджується на двох групах клієнтів: тих, у кого загальна сума інвестиційних активів перевищує 250,000 20,000 доларів США, і особи з великим капіталом, які можуть скористатися комплексними рішеннями щодо управління капіталом від Bank of America. У ньому працює понад 750 XNUMX менеджерів із фінансування в XNUMX офісах.
№ 5. JP Morgan Private Bank
З 677 мільярдами доларів США JP Morgan Private Bank займає шосте місце в рейтингу ADV Ratings. Радники, стратеги та інвестори JP Morgan допомагають людям у розробці індивідуальних фінансових стратегій та досягненні поставлених цілей. У фірмі працюють фахівці з інвестицій, банківської справи, кредитування, а також трастів і нерухомості.
№6. Goldman Sachs & Co.
З 558 мільярдами доларів США Goldman Sachs посідає шосте місце в списку провідних приватних компаній з управління капіталом. Клієнти Goldman Sachs співпрацюють з приватними командами управління капіталом, щоб вибирати з широкого вибору інструментів інвестування, включаючи готівку, фіксований прибуток та акції, а також альтернативні альтернативи, такі як приватний капітал та хедж-фонди.
Фізичні особи також можуть звернутися за консультацією до Goldman Sachs' Investment Strategy Group (ISG) щодо розподілу активів та диверсифікації портфеля. Консультативна група з питань багатства також може допомогти клієнтам з плануванням нерухомості, плануванням подарунків, податковим плануванням без поколінь і благодійністю. У ньому працюють 500 менеджерів із 13 філій.
№ 7. Charles Schwab & Co.
З 506.3 мільярдів доларів США Чарльз Шваб посідає шосте місце серед компаній з управління капіталом. Чарльз Шваб надає послуги з управління капіталом через команду радників, відомих як Schwab Private Client. Ці консультанти враховують планування пенсійного доходу окремих клієнтів, планування нерухомості та потреби в страхуванні. Відданому співробітнику клієнта також доручено контролювати портфоліо та давати рекомендації, коли ринок розвивається.
У фірмі працює близько 2,000 менеджерів із фінансування та керує 345 філіями в Сполучених Штатах.
№ 8. Citi Private Bank
Citi Private Bank займає дев'яте місце серед найбільших у світі компаній з управління капіталом за версією ADV. Він має 500 мільярдів доларів США. Citi Private Bank надає послуги професійним інвесторам, багатим особам, сімейним офісам, а також юристам та юридичним фірмам. Citi підтримує надзвичайно високе співвідношення кількості радників і клієнтів, щоб гарантувати, що портфель кожного клієнта отримує необхідну увагу.
Вони створюють індивідуальні інвестиційні плани та надають глобальні банківські та інвестиційні послуги підприємствам, багатим особам, кваліфікованим інвесторам, понад тисячі сімейних офісів і юристам.
№ 9. BNP Paribas Wealth Management.
З 424 мільярдами доларів США BNP Paribas Wealth Management займає восьме місце в цьому списку. Досвід управління багатствами BNP Paribas включає складання портфеля для клієнтів на основі їхніх довгострокових цілей. Інвестиційні стратеги фірми можуть керувати, диверсифікувати або адаптувати ваш фінансовий портфель, а також надати рекомендації щодо різноманітних варіантів.
№ 10. Юліус Бер
З 423.5 мільярдів доларів США Юліус Бер посідає десяте місце в цьому списку. Радники Julius Baer у співпраці з широкою мережею зовнішніх експертів пропонують комплексний підхід до управління капіталом, включаючи фінансове планування, структурування статків, вихід на пенсію, спадкування податків, переїзд та благодійність.
У Julius Baer працює близько 6,700 людей по всьому світу. Фірма також управляє активами для приватних клієнтів з усього світу.
Чи включає інвестиційна банківська діяльність управління приватним капіталом?
Хоча клієнтами інвестиційно-банківських послуг є переважно корпорації, управління капіталом здебільшого пов’язане з наданням персоналізованих послуг людям. Діяльність компаній з управління активами та інвестиційних банкірів регулярно збігається.
Які інвестиції роблять менеджери приватного капіталу?
Їхня головна мета – управляти та збільшувати активи своїх клієнтів, щоб вони могли підтримувати майбутні покоління. Ці організації часто пропонують поради щодо широкого спектру інвестицій, включаючи готівку, цінні папери з фіксованим доходом, акції та альтернативні інвестиції.
Кому потрібне управління приватним капіталом?
Якщо ви відповідаєте вимогам щодо активів і вважаєте, що не можете ефективно керувати своїми фінансами самостійно чи за допомогою одного фінансового консультанта чи спеціаліста з фінансового планування, приватне управління капіталом може бути хорошим варіантом для вас.
Як менеджери приватного капіталу знаходять клієнтів?
Більшість консультантів отримують рекомендації клієнтів як пасивну вигоду, але вони можуть прийняти більш продуману, проактивну стратегію. Поки вони наполегливі у своєму охопленні, вони можуть збільшити кількість рекомендацій, які вони отримують від клієнтів, а також від впливових контактів у своїй мережі.
Чи займаються менеджери капіталом вашими інвестиціями?
Менеджер капіталу співпрацюватиме з вами, щоб створити інвестиційний план, який буде відповідати вашим цілям і рівню терпимості до ризику. В обмін на щорічну плату менеджер також може вибирати та управляти інвестиціями від вашого імені, якщо він є сертифікованим інвестиційним консультантом.
Висновок
Заможні особи часто звертаються за послугами професіонала, щоб керувати своїми фінансами. Хоча розмір — це ще не все, значна кількість активів під управлінням свідчить про те, що компанія обслуговує багатих клієнтів. Наступні рейтинги відображають десятку компаній з управління інвестиціями з точки зору активів і чистого доходу.
Поширені запитання про управління приватним капіталом
Чим займається приватний співробітник управління капіталом?
Приватні співробітники з управління багатствами виконують канцелярські завдання, щоб надати фінансові консультації клієнтам із високим капіталом.
Як отримують зарплату менеджеру з капіталу?
Менеджери багатства, як і більшість фінансових радників, заробляють гроші, беручи відсоток від активів, якими вони керують.
Скільки заробляють топ-менеджери приватного капіталу?
Кращі менеджери з приватного капіталу заробляють близько 900,000 XNUMX доларів на рік, не враховуючи бонуси за рекрутинг, які можуть сягати мільйонів.
Статті по темі
- КРАЩІ БУХГАЛТЕРСЬКІ ФІРМИ: 35+ найкращих у світі (оновлено)
- ФІНАНСОВИЙ РАДНИК: опис, вакансії, компанії, кар'єра (+ Легкий посібник, як стати радником)
- Державні фінанси: визначення, сфера застосування, важливість, типи та приклади (+ безкоштовні pdf-файли)
- Фінансова незалежність: прості поради щодо дострокового виходу на пенсію (+ безкоштовні електронні книги
