Bir işe başlarken, işin günlük maliyetlerini nasıl ödeyeceğinizi düşünmek önemlidir. Aile ve arkadaşlar, banka kredileri ve kredili mevduatlar, risk sermayedarları ve iş melekleri, yeni ortaklar, hisse senedi ihraçları, ticari kredi, leasing, kiralama-satın alma ve devlet teşvikleri gibi dış finansman kaynaklarından para alabilirsiniz. Daha iyi anlamak için bu makalede dış finansman kaynaklarına bakacağız.
Dış Finans Ne Demektir?
Bir işletme, şirket dışındaki kaynaklardan finansman sağladığında, "dış finansman" ile meşgul olurlar. Bunu yapmanın en yaygın yöntemi hisse senedi satışıdır. Para ödünç almak başka bir seçenektir. Dış kaynaklardan para toplamanın maliyeti, genellikle mevcut fonları kullanarak bir projeyi finanse etmenin maliyetinden daha yüksektir. Şirketiniz dışındaki kişi veya kuruluşlardan para almaya “dış” finansman almak denir. Bankalardaki ve diğer mali kurumlardaki kredi limitleri, kredilerden ve yatırımcılardan hisse senedi ve hisse şeklinde alınan para kadar sayılır.
Dış finansman seçeneklerini güvence altına almak daha zor olabilir, ancak daha büyük boyutları, önemli miktarda nakit akışı gerektiğinde onları dikkate almaya değer kılar. Bu seçimler ortalıkta fazla parası olmayan işletmeler için önemlidir, ancak yeni fikirler, ürünler veya işler keşfederken de devreye girerler.
Başlıca Dış Finansman Türleri Nelerdir?
Yeni başlayan işletmelerin çoğu, kurucunun kişisel birikimleri ve aile ve arkadaşlardan alınan krediler dahil olmak üzere bir kaynak kombinasyonuna güvenir. İki ana dış finansman kaynağı türü vardır:
1 numara. Özsermaye Finansmanı,
Özsermaye finansmanı, şirketteki bir hisse ve gelecekteki kârlardan bir pay karşılığında para verildiği zamandır.
2 numara. Borç finansmanı,
Hangi para ödünç alınır ve faiziyle geri ödenmesi gerekir. Burslar ve hibeler, geri ödeme gerektirmeyen ve özel vakıflar, devlet programları ve hatta kâr amaçlı işletmeler tarafından sunulabilen mali yardım biçimleridir.
Dış Finans Kaynaklarına Örnekler Nelerdir?
İşletmelerin hem iç hem de dış finansman kaynaklarına erişebilmesi önemlidir. Aile ve arkadaşlar, banka kredileri ve kredili mevduatlar, risk sermayedarları ve iş melekleri, yeni ortaklar, hisse ihraçları, ticari kredi, leasing, kiralama-satın alma ve devlet teşviklerinin tümü, bir işletmeyi finanse etmenin harici yöntemlerine örnektir.
1 numara. Bankalardan Krediler
Banka kredileri, küçük işletmeler için dış finansman sağlamanın yaygın bir yoludur. İşletme, banka, tasarruf, kredi veya kredi birliği gibi bir finans kuruluşundan finansman almak için başvuruda bulunur. Başvuru, kredinin kullanım amacını, istenen tutarı ve başvuranın işletme kredisini ayrıntılarıyla açıklar. Banka bilgileri inceler, kredinin verilip verilmeyeceğine karar verir ve kredinin faiz oranını belirler. Şirketin kredi yükümlülüklerini yerine getirmemesi durumunda, banka, kredinin anapara ve faizinin geri ödenmesini sağlamak için verdiği teminatlara el koyabilir.
2 numara. tahvil ihraçları
Borç finansmanına ihtiyaç duyan küçük işletmeler, tahvil ihraç etmek gibi banka kredilerinin ötesinde seçeneklere sahiptir. Sınai Kalkınma Gelir Tahvili (IDRB) programı, işletmelerin yerel devlet kurumlarıyla ortaklık kurarak büyük endüstriyel projeleri finanse etmelerine yardımcı olur. IDRB onayını aldıktan sonra, şirketler halka tahvil ihraç edebilir. Yerel kalkınma ajansı şirketten anapara ve faiz ödemelerini alır ve tahvil sahiplerine dağıtır.
#3. Melekler tarafından finanse edildi
Özkaynak finansmanı, borç finansmanı ile ilgili riskleri üstlenmek istemeyen işletmeler için bir seçenektir. Sözde "melek yatırımcı" bir tür öz sermaye finansörüdür. Hedef şirketin öz sermayesinin bir kısmı karşılığında, bu yatırımcılar ekipman finansmanı, pazarlama stratejileri ve endüstri uzmanlığı gibi konularda yardımcı olurlar. Paralarını geri almak için melek yatırımcılar, ortalamanın üzerinde getiri (ROI) ile işletmeleri desteklemek istiyor.
#4. Girişim Sermayesi
Risk sermayesi, başka bir yaygın öz sermaye finansmanı türüdür. Risk sermayesi endüstrisindeki yatırımcılar, yüksek büyüme potansiyeline sahip işletmeleri ararlar ve şirkette büyük bir hisse karşılığında bu işletmelere fon sağlamayı teklif ederler. Birçok genç işletme, risk sermayesi şirketlerinin sağladığı kaynaklardan ve rehberlikten yararlanabilir. Risk sermayesi firmaları hem para hem de bilgi yatırımı yaptıklarından, destekledikleri şirketlerin başına genellikle kendi sektör gazilerini koyarlar.
# 5. Arkadaşlar ve aile
Küçük bir işletme işletiyorsanız ve küçük yatırımlar arıyorsanız, arkadaşlarınız ve ailenizle başlamak için harika bir yer. Bu şekilde kredi almak heyecan verici çünkü faiz ödemeye gerek yok ve süreç şeffaf. Arkadaşlarınızın ve aile üyelerinizin çoğu tecrübeli iş yatırımcıları olmadığından, şirketiniz için bir öz sermaye yapısı oluşturmaya gelince, sağlam kararlar almanıza yardımcı olamayabilirler.
Dış Finansman Gereksinimleri Nelerdir?
1 numara. Dahili Büyüme
"İç büyüme oranı" terimi, bir şirketin yeni borç almak yerine şirket içinde ne kadar hızlı büyüyebileceğini açıklamak için kullanılır. Bu nedenle, şirketin kazançlarını yeniden yatırabileceği ve büyüyebileceği anlamına gelir. Ancak ROI, net gelirin toplam varlıklara bölünmesiyle belirlenir. ROA, bir şirketin kârlılığının bir ölçüsüdür ve şu şekilde hesaplanır: Net gelirin toplam varlıklara bölümü, varlıkların getirisine eşittir.
2 numara. Sürdürülebilir büyüme
Bir şirketin sürdürülebilir büyüme oranı, kaldıracını artırmadan elde edebileceği en hızlı genişleme oranıdır veya borç oranı. Bununla birlikte, bu, firmanın mevcut operasyon seviyesini sermaye artırmadan koruyabileceğini gösterir. Sermaye piyasaları veya ek borç almak. Çevreyi tehlikeye atmayacak büyüme oranını belirlemek için aşağıdaki formülü kullanıyoruz:
Özkaynak Kârlılığının Elde Tutma Oranına Oranı = Büyümeyi Sürdürmenin Formülü
Dış Finans Neden Önemli?
Başka bir deyişle, dış finansman kaynakları önemlidir çünkü şirketin artırması gereken sermaye miktarını kesin olarak belirlemesine yardımcı olurlar. İşletmelerin faaliyetlerini devam ettirebilmeleri için ne ölçüde dış finansmana ihtiyaç duyacaklarının farkında olmaları gerekir.
Dış kaynaklardan sağlanan finansman, bunlarla sınırlı olmamak üzere çok çeşitli amaçlar için kullanılabilir: büyümeyi hızlandırma, yeni ekipman veya mülk satın alma, nakit akışını düzeltme, öz kaynakları serbest bırakma, pazarlama kampanyalarını finanse etme, envanteri yeniden stoklama, acil durumlara müdahale etme ve daha fazla.
Dış Finansmanın Avantajları
Dış finansman kaynaklarının aşağıdaki avantajlarını göz önünde bulundurun:
1 numara. Kaynaklarınızı Sağlam Tutabileceksiniz
Dış kaynaklardan fon sağlanması, fonların iç operasyonlardan yönlendirilmesi anlamına gelir. Şirketin kendi parasını yeni aldığı banka kredisinden daha yüksek getiri sağlayan bir yatırıma yatırmak ve dış kaynaklardan topladığı parayı işi yürütmek için kullanmak mantıklıdır. Tedarikçilere yapılan nakit ödemeler, şirketinizin kredi puanına yardımcı olabilir, bu nedenle, bu amaçla dahili fonlardan bir miktar para ayırmak iyi bir fikirdir.
2 numara. Genişleyen
İşletmelerin dış finansman aramasının bir nedeni, başka türlü karşılayamayacakları genişleme projelerini üstlenebilmektir. Dış finansman, örneğin şirketiniz üretim kapasitesinin mevcut konumunuzu aştığı bir noktaya geldiyse, fabrikanıza bir ek inşa etmek için ihtiyaç duyduğunuz parayı almanıza yardımcı olabilir. Genişleme için gerekli sermaye ekipmanına yapılan önemli yatırımlar, dış finansman kullanılarak finanse edilebilir.
Finansman kurumları genellikle sağlam iş tavsiyeleri için mükemmel kaynaklar olarak ikiye katlanır. Diğer küçük işletmeler için sorunlara neden olan tuzaklardan nasıl kaçınılacağı konusunda, örneğin diğer birçok küçük işletmeyi finanse etmiş olan bankacınızdan tavsiye alabilirsiniz. Teknoloji girişiminize yatırım yapan bir yatırımcının muhtemelen katkıda bulunacak bir bilgisi vardır ve olmasa bile iyi kaynakları nerede bulacağını biliyor olabilir.
Dış Finansmanın Dezavantajları
Dış finansman kaynaklarının dezavantajlarına bakalım:
1 numara. Mülk
Yatırımcılar veya hissedarlar gibi dış kaynaklardan para arıyorsanız, işinizin kontrolünden biraz vazgeçmeniz gerekebilir. Yatırımcı, yeni ürününüzü piyasaya sürmek için ihtiyaç duyduğunuz önemli sermaye akışını sağlayabilir, ancak şirketin nasıl yönetileceği konusunda da söz sahibi olacaktır. Bu da şirketi kurarken ulaşmak için belirlediğiniz hedefleri tehlikeye atabilir.
#2. Faiz
Yatırımcıların mali destekleri için tazmin edilmesi beklenmektedir. Bankaların bir krediye faiz uygulamasına benzer şekilde, yatırımcılar yatırımlarının geri dönüşünü bekleyeceklerdir. Faiz ödemek zorunda kalırsanız, borç para almanın maliyeti artacaktır. Ancak, dış finansman bulmayı tahmin ettiğinizden daha zor hale getirebilir.
#3. Çok Emek Gerektirir
Dış kaynaklardan para toplamaya çalışmak başlı başına tam zamanlı bir iş gibi gelebilir. Olası finansman seçeneklerini araştırmanız, cilalı bir yazı yazmanız gibi şeyler yapmanız gerekecek. iş planı, konuşmanızı geliştirin ve düzinelerce kişiyle yüz yüze toplantılar ayarlamak (veya en azından ayarlamaya çalışmak) için tonlarca telefon görüşmesi yapın. Bu faaliyetler aynı zamanda önemli bir zaman ve kaynak yatırımı gerektirmektedir. Bunlardan herhangi birinin ihtiyacınız olan parayı elde etmenize yardımcı olacağına dair hiçbir garanti yoktur.
İç ve Dış Finans Nedir?
Bir kuruluş içinden toplanan para, "dahili finansman kaynağı" olarak bilinir. Sahiplerin sermayesi, birikmiş karlar ve varlıkların satışı, iç finansman seçeneklerinden sadece birkaçıdır. İşletmelerin hem iç hem de dış finansman kaynaklarına erişebilmesi önemlidir. Bununla birlikte, aile ve arkadaşlar, banka kredileri ve açık krediler, risk sermayedarları ve iş melekleri, yeni ortaklar, hisse ihraçları, ticari kredi, leasing, kiralık satın alma ve devlet teşvikleri bir işletmenin kullanabileceği harici yöntemlerin tüm örnekleridir. sermaye artırmak.
İç Finansman Örnekleri
Hisse senedi satışı en tipik iç finansman kaynağıdır. Bu, işletmenizin temel taşıdır, müşterilerin para karşılığında sizden satın aldığı şeydir. İç finansman, borç tahsilatı uygulamasını da içerir. Çoğunlukla bu, geçmişte sağlanan mal ve hizmetler için borçlu olunan paradır, ancak bunlar için ödeme gecikmiş olabilir. Şirketin sabit varlıklarının satışı, normal iş faaliyetlerini desteklemek için daha fazla paraya ihtiyaç duyulduğunda kullanışlı olabilecek bir başka önemli iç finansman türüdür.
Dış Finans Kaynakları Örnekleri
Bir finans kuruluşundan alınan bir kredi limiti veya borç, yaygın bir dış finansman biçimidir. Bir şirket sıfırdan ilk kez yola çıktığında, genellikle ilk önemli miktarda parayı bu şekilde getirir, ancak herhangi bir aşamada kullanılabilir. Yatırımcıları şirkete yatırım yapmaya teşvik eden hisse senedi satışı, bir başka yaygın dış finansman şeklidir.
İç ve Dış Finans Kaynakları Farkı
İç ve dış finansman arasındaki temel fark, paranın nereden geldiğidir. İç finansman işletmeden sağlanır. Kendi kendine yeten bir finansman türüdür. Hissedarlar veya borç verenler gibi dışarıdan gelen yatırımcılar, şirkette öz sermaye sağlanması yoluyla fon sağlar.
Tasfiye edilebilecek hisse senetleri veya varlıkları olan kurulu işletmeler, iç finansman sağlamayı daha kolay bulabilir. Bununla birlikte, yeni ve küçük işletmeler için, bir dış finansman kaynağı, nakit akışı şeklinde bir cankurtaran halatı olabilir. Hiç şüphe yok ki kurulan işletmeler, sahip oldukları özellikler nedeniyle kaydını izlemek, üçüncü taraflardan finansman sağlamayı daha kolay bulabilir.
FAQs
En iyi dış finansman kaynağı nedir?
Özsermaye finansmanı, dış kaynaklardan sağlanan en yaygın finansman biçimlerinden biridir…
2 tür finansman kaynağı nelerdir?
En yaygın iki finansman türü borç ve öz sermaye yatırımlarıdır. Bir işletmenin belirli yönlerinin devletten gelen hibelerle finanse edilmesi olasılığı vardır.
Finansın tam anlamı nedir?
"Finansman" terimi, bir finansal harcama için para veya sermaye elde etmek için kullanılan yöntemi ifade eder. Finansal yeniden mühendislik, parayı en iyi şekilde kullanabilecek işletmelere kredi, kredi ve yatırılan sermayeyi yönlendirme uygulaması anlamına gelir.
İlgili Makaleler
- DIŞ DENETİM: Tanım, Roller ve En İyi Yazılım Seçimleri
- Dış Satışlar: En İyi 2022 Uygulamaları ve Ayrıntılı İpuçları (Güncellendi)
- SATICI FİNANSMANI: Nasıl Çalışır?
- Küçük İşletmelerde Yönetilen BT Hizmetlerinin Dört Faydalı Kullanımı
Referanslar
