Bir aile ofisi, paralarını artırmalarına ve bir sonraki nesle aktarmalarına yardımcı olmak için ultra yüksek net varlığa sahip ailelerle çalışan tam hizmetli bir servet ve varlık yönetimi kuruluşudur. Çoğu insan bir aile ofisine ihtiyaç duymaz, ancak sundukları hizmetleri anlamak önemlidir. Bazı işletmeler, herhangi bir minimum standardı karşılamadan arkadaşlarınızın ve ailenizin hizmetlerini kullanmasına izin verir. Bir aile ofisi yerine, çoğu kişi benzer görevleri daha düşük maliyetle gerçekleştirmek için bir mali danışman çalıştırabilir.
Aile Ofisi Nedir?
Başlangıç olarak, “aile ofisi” tam olarak nedir? Bir şirketin aile ofisi olarak adlandırılması bile kime sorulduğuna bağlı olarak değişir. Bununla birlikte, aile ofislerini nihai ilke adına doğrudan yatırım yapan herhangi bir varlık olarak görüyorum. Koruma fonları, emeklilik fonları, vakıflar ve diğer kurumların aksine aile ofisleri, üçüncü şahıs sermayesini bir havuzda toplayıp daha sonra yatırıma dönüştürmez. Tek veya çok sayıda ailenin varlıklarıyla çalışıyorlar.
Sonuç olarak, bir aile ofisi belirlemek bile zordur. Daha önce belirtilen tanıma göre, annesinin 500,000 $'lık emeklilik hesabını çevrimiçi bir hesapta hisse senedi ticareti yaparak yöneten bir oğulun bir aile ofisi vardır. İlginç bir şekilde, yalnızca müdür ve bir danışmandan oluşan bir aile ofisi ile karşılaştım (her ne kadar 4 milyar doları aşan AUM yukarıdaki örneğimden biraz daha fazla olsa da).
Çoğu uygulayıcı, 100 milyon dolarlık net varlık düzeyini, birinin potansiyel olarak bir aile ofisine sahip olabileceği nokta olarak kabul eder. 2018 tarihli bir Credit Suisse analizine göre, dünyada net değeri 50,230 milyon dolardan fazla olan 100 kişi var. Bu insanların birçoğu servetlerini işleri aracılığıyla yönetiyor, birçoğu çoklu aile ofisleri oluşturmak için varlıklarını bir araya getiriyor ve birçoğu aynı ailenin farklı şubeleri. Sonuç olarak, Credit Suisse'in ayrı aile ofislerinin sayısına ilişkin tahminleri 6,500 ile 10,500 arasında değişiyor.
FİNANS DANIŞMANLARI NASIL PARA KAZANIR? Mali Müşavir Kazanmak İçin Ne Yapar?
Sonuç olarak, “bir aile ofisi tanıdığınızda, bir aile ofisi bilirsiniz” diye bir söz vardır. Aile ofisleri şu özelliklere göre farklılık gösterir:
- Kaynak: Aile ofisleri, tek bir ilke ("tek aile") veya çok sayıda ilke ("çoklu aile") etrafında organize edilebilir.
- Boyut: Yönetim altında birkaç yüz milyondan milyarlarca dolara kadar.
- Yapı: En kurumsal firmalarla bile rekabet edebilen tam teşekküllü yatırım danışmanlarından, referans verilen tek bir bireysel danışmana kadar.
- Strateji: Gerçek servetin korunması genellikle birincil hedef olsa da, anapara takdiri veya büyüme, ilkelerin doğasına bağlı olarak eşit derecede önemli olabilir.
Aile Ofislerini Anlamak
Bir aile ofisi, varlıklı kişiler için özel olarak tasarlanmış çeşitli hizmetler sunar. Aile ofisleri, hayır kurumlarına rehberlik etmekten yatırım yönetimine kadar her şeyi halletmeleri için müşterilerine uzman profesyonellerden oluşan bir ekip sağlayabilir.
Aile tarafından işletilen işletmeler, güven veya ailenin kaynakları için bir temel dahil olmak üzere halefiyet planlama çerçevelerine ihtiyaç duyabilir. Müşteriler, bu karmaşık durumlarda varlıkları yönetme ve çıkarlarını koordine etme konusunda yardım alması için bir aile ofisi tutabilir.
Bir aile ofisi ayrıca özel eğitim için ödeme yapma, seyahat planları yapma ve diğer küçük ev detayları gibi mali olmayan konuları da halledebilir.
Tekli aile ofisi ve çoklu aile ofisi, yaygın olarak kabul edilen iki aile ofisi türüdür (MFO'lar). Tekli aile ofisleri yalnızca tek bir varlıklı aileye hitap eder. MFO'lar, geleneksel özel servet yönetimi yöntemlerine daha yakındır. İşlerini büyütmek için müşterilerini genişletmeyi hedefliyorlar.
Bir aile ofisinin görevlerinin büyük ölçüde değişebileceğini belirtmek çok önemlidir. Bir müşteri yaşam tarzı taleplerini karşılamak için bir aile ofisine ihtiyaç duyabilirken, diğer bazı müşteriler bir aile ofisinin çeşitli profesyonellerden yüksek kalitede rehberlik almasını isteyebilir.
Bir Aile Ofisinin İşlevleri
Kapsamlı bir servet yönetimi stratejisi, bir profesyonel danışmanın ultra zengin ailelere yeterince tavsiyede bulunabilmesi ve hizmet verebilmesi için çok karmaşıktır.
İyi koordine edilmiş ve işbirliğine dayalı hukuk, sigorta, yatırım, emlak, iş ve vergi alanlarında uzmanlardan oluşan bir ekip çalışmasına ihtiyaç duyar.
Bir aile ofisi, bütünleştirici bir yaklaşım kullanarak genellikle üst düzey finansal planlama sunar. Aile ofisleri, yaşam tarzı yönetimi, varlık yönetimi, finansal planlama, nakit yönetimi, risk yönetimi ve diğer hizmetleri birleştirerek müşterilere servet yönetiminin karmaşık dünyasında rehberlik eder.
1 numara. Eski Planlama ve Yönetim
Yüksek net değere sahip aileler, ömür boyu zenginlik elde ettikten sonra miraslarını optimize etmeye çalışırken çeşitli zorluklarla karşılaşabilir. Bu zorluklar, ailevi veya ticari sorunları, müsadere edilen emlak vergilerini ve emlak yasalarını içerebilir.
Bu karmaşıklık göz önünde bulundurulduğunda, kapsamlı bir servet transferi planı, ticari işletmelerin yönetimi veya devri, mülkün dağıtımı, aile tröstlerinin yönetimi, insani amaçlar için finansman ve aile yönetişimi gibi ailenin servetinin tüm yönlerini dikkate almalıdır.
Aile ofisleri, ailenin servet transferi planının iyi organize edildiğinden ve mirasına göre optimize edildiğinden emin olmak için gerekli mesleklerin her birinden bir grup danışmanla işbirliği yapar.
2 numara. Yaşam Tarzı Yönetimi
Çok sayıda ofis aynı zamanda bir ailenin konsiyerj görevi görür, özel hayatlarını yönetir ve yaşam tarzı gereksinimleriyle ilgilenir.
Kişisel ve profesyonel personel, ev ve seyahat güvenliği, tekne ve uçak yönetimi, seyahat planlaması ve yerine getirilmesi ve iş süreci verimliliği ile ilgili geçmiş kontrollerinin tümü bu hizmet kategorisine girebilir.
#3. Yatırım Yönetimi
Bir aile ofisi, tek bir ailenin yatırım portföyünü, ticari gayrimenkul alımını, elden çıkarılmasını ve mülk yönetiminin yanı sıra özel sermaye işlemlerini, riskten korunma fonu yatırımlarını ve risk finansal varlıklarını yönetebilir.
#4. Aile Servet Eğitimi
Daha genç aile üyelerine servetle nasıl başa çıkılacağı ve ailenin bir aile ofisi idealleri tarafından kullanılabileceği ve kullanılması gerektiği öğretilmelidir. Aile ofisi, gelecek nesillerin servetlerinin yanı sıra gereksinimleri hakkında bir anlayış geliştirmelerine yardımcı olacaktır. Bir aile ofisi, doğru eğitimle aile uyumunun korunmasına ve finansal konularda nesiller arası çekişmenin önlenmesine yardımcı olur.
Aile Ofisi Türleri
# 1. Geleneksel Aile Ofisi
Zengin bir kişi, ailenin servetini yönetmek için geleneksel bir aile ofisi kurar. Genellikle zenginliklerle ilgilenen ve zenginlikleri artıran bir uzman ekibi vardır. Personelde bir para yöneticisi, vergi uzmanı, emlak danışmanı, muhasebeci ve diğerleri olabilir. Herkes aile için çalıştığından, diğer finansal kuruluşların onları kiralaması durumunda var olacak mal ve hizmetlerle ilgili herhangi bir çıkar çatışması yoktur. Ailenin zorlu mali çıkarlarına hizmet etmek ana amaçtır.
2 numara. Çoklu Aile Ofisi
Birden çok ailenin servetiyle ilgilenen bir şirket, çoklu aile ofisi olarak bilinir. Tipik bir aile ofisi ile aynı türden hizmetleri sağlar. Çeşitli profesyonelleri, her ailenin parasal ve ev içi gereksinimlerine özel servetle ilgili çözümler üretir.
Yatırım yönetiminin yanı sıra, bu hizmetler fatura ödemeyi, servet planlarını aktarmayı, hayır kurumu rehberliğini, servet eğitimini ve diğer şeyleri içerebilir. Çoklu aile ofislerinin hizmetleri için standart ücret, yönettikleri portföylerdeki kaynakların bir yüzdesidir.
Birden çok aileye hizmet verdikleri için, geleneksel aile ofislerinden daha az maliyetli olabilirler. Bununla birlikte, bir ailenin bu sağlayıcılar üzerinde çok daha az gücü vardır.
#3. Dış Kaynaklı Aile Ofisi
Mali müşavirler, avukatlar, muhasebeciler vb. gibi nitelikli hizmet sağlayıcılardan oluşan bir ağ, bir müşteri için dış kaynaklı bir aile ofisi olarak birlikte çalışır. Genellikle, tüm iletişimleri ve eylemleri denetlemek için uzmanlardan biri seçilir.
Aynı hizmetleri sunan diğer profesyonellerden, bir ailenin mali işleriyle ilgili olarak birbirleriyle istişare etmelerine izin verilmesi bakımından farklılık gösterirler.
Dışarıdan hizmet verilen bir aile ofisi, geleneksel ve çoklu aile ofislerinin karşılaştığı bazı sorunların üstesinden gelebilir. Hayırseverlik planlaması ve aile serveti eğitimi bunlardan bazıları olabilir. Genel olarak, bu tür bir aile ofisi geleneksel bir aile ofisinden biraz daha ucuzdur. Ancak ailenin uzmanlar üzerinde genellikle çok daha az gücü vardır.
Aile Ofisinde Kimler Çalışır?
Bir aile ofisi, çeşitli hizmetler sağlayan bir grup uzmanı işe alır. Aşağıdakiler, bir aile ofisinde görmeyi bekleyebileceğiniz en sık meslekler arasındadır:
# 1. Varlık yöneticileri ve Yatırım
Bu ihtiyatlı adamlar servete bakarlar. Görevlerini birçok şekilde yerine getirebilirler ve müşterilerinin fonlarına yatırım yaparlar. Bu çalışanlar, bir aile ofisinin idare ettiği muazzam miktardaki para göz önüne alındığında, karşılıklı bir fona yatırım yapmaktan müşterilerinin tercihlerine göre hazırlanmış yepyeni bir fon başlatmaya kadar çeşitli alternatiflere sahiptir.
# 2. Vergi Danışmanları
Büro, sıklıkla vergiyle ilgili bir grup kararlı avukat ve muhasebeci istihdam etmektedir. Müşterinin mümkün olan en iyi vergi avantajlarını almasını garanti ederler. Onların yardımıyla bir müşteri yüzbinlerce dolar tasarruf edebilir.
# 3. Avukatlar
Bir aile ofisi, çeşitli konularda hukuk danışmanına ihtiyaç duyar. Müşteriler, gayrimenkul hukuku, mali konular, tröstler, mülkler ve hatta ceza davaları konusundaki anlayışlarına bağlıdır. Ofisin aldığı her karar, müşterinin çıkarları göz önünde bulundurularak alınmalıdır. Bilgili yasal rehberlik olmadan, bu yapılamaz.
Elbette bunlar iş yerinde karşılaşacağınız mesleki bilgilerden sadece birkaçı; tüm görevleri kapsamazlar. Tipik bir aile ofisinde, destekleyici çalışanlara ek olarak müşterinin ihtiyaçlarını karşılamaya yardımcı olabilecek birkaç profesyonel istihdam edilir.
Bir aile ofisi için ne kadar paraya ihtiyacınız var?
Aile ofisi maliyetleri tipik olarak, nakit varlıklar, tröst varlıkları ve yatırım portföyleri dahil olmak üzere ailenin aktif varlıklarının %1 ila %2'si arasında değişir. Bu nedenle, 155 milyon dolarlık aktif varlığa sahip küçük bir aile ofisinin yıllık maliyeti 1.5 milyon dolar ile 3.1 milyon dolar arasında olacaktır.
Bir aile ofisinin faydaları nelerdir?
Bir aile ofisi, bir ailenin tüm hassas bilgileri yalnızca az sayıda kişinin erişebildiği tek bir güvenli konuma kaydetmesini sağlar. Bu nedenle aile ofisi, ailenin mahremiyetinin koruyucusu ve savunucusu olarak hareket edebilir.
Bir aile ofisinin yapısı nasıldır?
Zengin bir kişi, ailenin servetini denetlemek için geleneksel bir aile ofisi kurar. Genellikle zenginliklerle ilgilenen ve zenginlikleri artıran bir uzman ekibi vardır. Personelde bir finansal planlamacı, vergi uzmanı, emlak yöneticisi, muhasebeci ve diğerleri olabilir.
Bir aile ofisi nasıl para kazanır?
Aile ofisleri için olası yatırımlar arasında özel sermaye, risk sermayesi, riskten korunma fonları ve ticari mülkler sayılabilir. Birçok aile ofisi, risk/getiri değerlendirme hedeflerine dayalı olarak faiz uyumu için hedge fonlara başvurur. Bazı aile ofisleri nazik bir yaklaşım sergileyerek harici yöneticilere para verir.
Bir aile ofisini kim yönetir?
Büyümeyi ve zenginliği nesiller boyunca başarılı bir şekilde aktarmayı amaçlayan bir aile ofisi, varlıklı aileler için yatırımları ve serveti yöneten özel bir şirkettir. Bu ailelerin genellikle 50 ile 100 milyon dolar arasında yatırım yapılabilir varlıkları vardır. Aile serveti, şirketin mali sermayesi olarak hizmet eder.
Aile Ofislerinde Emlak Yönetimi
Birçok yönden, bir aile ofisinin birincil görevi mülk idaresidir. Servetin gelecek nesiller için devam etmesini sağlamak bu ofisin sorumluluğundadır.
Bir aile ofisi, birkaç neslin taleplerini karşılamak için fon tahsis eder. Bu, aile emanetlerini yönetmeyi, güven koşullarına uyulmasını sağlamayı ve paranın ihtiyatlı bir şekilde yönetilmesini sağlamayı içerir. Aynı zamanda, diğer durumlarda neredeyse hiç ortaya çıkmayan vergi zorluklarıyla uğraşmayı da gerektirir. Amerikalı ailelerin yalnızca küçük bir yüzdesi emlak vergisine tabidir, ancak aile ofisi olan herkes şüphesiz bu vergileri öder.
Ek olarak, bir aile ofisi likit olmayan varlıkların transferlerini denetler. Bir nesilden diğerine, varlıklar, şirketler ve emlak ile birlikte nesilden nesile aktarılacaktır. Bu, özellikle parayı korumanın önemi ile genç neslin gereksinimleri arasında bir denge kurulmasını gerektirir.
Ailenin yönetimine de bir aile ofisi yardımcı olur. Hem kişilerarası hem de mali gözetim sunulabilir. Halihazırda paraya sahip olan kişilerin bir kısmını gelecekte ihtiyaç duyacak başkaları için biriktirmesini sağlamak için gerekli adımları atar.
Sonuç
Çeşitli nedenlerle, ultra yüksek net değere sahip kişiler aile ofisleri kurar. Bir aile ofisi her şeyden önce serveti yönetmeli ve artırmalıdır. Ayrıca, bir ailenin bu zenginliğin getirdiği zorlukları ve talepleri yönetmesine yardımcı olabilecek çok çeşitli başka olanaklar da sunmalıdır.
Bazı varlıklı kişiler ve aileleri bir aile ofisine sahip olmaktan kazanç sağlayabilirken, çoğu varlıklı kişi bir varlık danışmanlığı firmasının profesyonelleriyle çalışmaktan yararlanacaktır.
İlgili Makaleler
- Aile Bütçesi Oluşturma: Kolay Şablon
- SERVET YÖNETİMİ ARAÇLARI: Tanımı ve En İyi Servet Yönetimi Araçları
- OFİS YÖNETİM SİSTEMİ: 2023'de En İyi Ücretsiz ve Ücretli Seçenekler
- Varlık Yönetimi En İyi Uygulamaları: Önde Gelen Varlık Yöneticilerinden En İyi 5 İpucu
Referanslar
