Bir şirketin borç pozisyonunun analiz edilmesi, şirketin, bazı durumlarda bu şirket için faydalı olan, ticari büyümeyi sağlamak için borcu kullanıp kullanmadığını belirlemede yardımcı olabilir. Tehlike nerede olabilir gizlenmek bir şirketin kaldırabileceğinden daha fazla borç almasıdır. Bu nedenle, şirketin faiz ödemelerini karşılama kabiliyetinin ölçülmesi veya ödemelerin ne zaman yapılacağının anlaşılması, şirketin faiz ödemeleri üzerinde önemli bir etkiye sahip olabilir. nakit akımı işin.
Kısa vadeli borç
Cari borçlar, önümüzdeki 12 ay veya bir şirketin cari mali yılı içinde ödenmesi gereken yükümlülüklerdir. Kısa vadeli borçlar, kısa vadeli borçlar olarak da bilinir. Bir şirketin bilançosunun yükümlülükler bölümünde görülebilirler.
Kısa vadeli borç, gelecekte vadesi 12 aydan fazla olan borç yükümlülükleri olan uzun vadeli borcun aksine.
Kısa vadeli borç, en çok ticari kredi yükümlülükleriyle ilgili olarak tartışılır, ancak kişisel finansal yükümlülüklerle ilgili olarak da uygulanabilir.
Kısa Vadeli Borç Türleri
Kısa vadeli kredinin ilk ve en yaygın türü, bir şirketin kısa vadeli banka kredisidir. Bu tür krediler, şirket işletme sermayesi ihtiyaçlarını karşılamak için hızlı finansmana ihtiyaç duyduğunda şirketin bilançosunda görünür. Kısa vadeli bir kredi genellikle daha uzun finansman seçenekleri arasındaki boşluğu kapatmak için kullanıldığından, "banka fişi" olarak da bilinir.
Diğer bir yaygın kısa vadeli borç türü, ticari borçtur. Bu borç hesabı, üçüncü taraf sağlayıcılara ve ilgili taraflara yapılan tüm ödenmemiş ödemeleri takip etmek için kullanılır. Bir şirket, 10,000 gün içinde ödenecek kısa vadeli kredi olarak 30 ABD Doları karşılığında bir makine satın aldığında, 10,000 ABD Doları borç olarak sınıflandırılır.
Ticari senet, bir şirket tarafından verilen ve genellikle alacak hesaplarını ve envanteri finanse etmek ve bordro gibi kısa vadeli yükümlülükleri karşılamak için kullanılan teminatsız kısa vadeli borçtur. Vadeleri nadiren 270 günden fazla uzatılır. Ticari kağıtlar genellikle nominal değerden indirimli olarak verilir ve mevcut piyasa faiz oranlarını yansıtır. Faydalıdırlar çünkü bu yükümlülüklerin SEC'e kaydedilmesi gerekmemektedir.
İşverenlerin çalışanlarına nasıl ödeme yaptığına bağlı olarak, ücretler ve maaşlar bazen kısa vadeli borç olarak görülebilir. Örneğin, bir işçiye önceki dönemde yaptığı iş için ayın 15'inde ödeme yapılırsa, 15'inde ödenene kadar ödenmesi gereken ücretler için kısa vadeli borç hesabı oluşturulur.
Kira ödemeleri bazen cari borç olarak da kaydedilebilir. Çoğu kiralama uzun vadeli borç olarak kabul edilir, ancak bir yıl içinde geri ödenmesi beklenen kiralamalar vardır. Örneğin, bir şirket ofis alanı için altı aylık bir kira sözleşmesi imzalarsa, kısa vadeli borç olarak kabul edilir.
Kısa Vadeli Borç Örnekleri
Kısa vadeli borç çeşitli şekillerde olabilir. Kısa vadeli borçların en yaygın örneklerinden bazıları şunlardır:
- Borçları ödemek için: Ticari borçlar, bir şirketin ürünlerini depolamak için toptancılardan satın almalar yoluyla tedarikçilerden normal kredi alımları yoluyla borçlu olduğu tüm parayı içerir. Ayrıca, elektrik faturaları ve ofis kiralamaları gibi aylık faturaları da içerir.
- Kısa Vadeli Krediler: Çoğu zaman, bir işletmenin nakit akışı sorununu çözmek için bir bankadan veya başka bir kredi kuruluşundan kısa vadeli kredi alması gerekir. Bir şirket alacaklarını tahsil etmekte zorlandığında, yükümlülüklerini yerine getirmeyi zorlaştırabilir. Şirket, üç ay içinde ödenen 90 günlük bir senet gibi kısa vadeli bir kredi alabilir.
- Ticari Belge: Bazı şirketler, bir banka kredisine başvurmak yerine, genellikle dokuz ay veya daha kısa sürede vadesi gelen, teminatsız borçlunun senetleri olan ticari senet çıkarır.
- Kira Ödemeleri: Birçok şirketin satın almak yerine kiralamak yaygın bir uygulamadır. Önümüzdeki 12 ay içinde ödenmesi gereken bu kira ödemeleri, şirketin mevcut borcunun bir parçasıdır.
- Ödenecek Vergiler: Kısa vadeli borcun vergi bileşeni, bir şirketin borçlu olabileceği ve cari yılda ödenmesi gereken tüm yerel, eyalet, federal veya diğer vergileri içerir.
- Ücretler ve maaşlar: Cari yılda çalışanlara olan tüm ücretler de cari borcun bir parçasıdır.
- Hisse Senedi Temettüleri: Bir şirket hissedarlarına hisse senedi temettüleri beyan ettiğinde, ancak henüz onlara ödeme yapmadığında, temettüler şirketin kısa vadeli borcunun bir parçasıdır.
Ayrıca Oku: BORÇ SEÇENEKLERİ (DS): Tanımı, çeşitleri ve örnekleri.
Şirket Borçlarının Değerlendirilmesi
Finansal analistler, bir şirketin borç yükümlülüğünü incelemek ve şirketin finansal olarak ne kadar sağlam olduğunu belirlemek için genellikle çeşitli finansal ölçütler kullanır. Bir şirketin kısa vadeli borç yükümlülüklerine odaklanan yaygın olarak kullanılan iki ölçüt, cari ölçü ve işletme sermayesi oranıdır.
Kısa vadeli oran, şirketin kısa vadeli varlıklarının kısa vadeli yükümlülüklerine bölünmesiyle hesaplanır. Şirketin kısa vadeli borç yükümlülüklerini nispeten likit kaynaklarla karşılayabilme kabiliyetini gösterir.
1.0'lık cari oran, şirketin nakit ve nakit benzerlerinin kabaca mevcut yükümlülükleriyle aynı olduğunu gösterir. 1.0'dan büyük bir oran, kısa vadeli varlıklarınızın mevcut borç yükümlülüklerinizi karşılamak için fazlasıyla yeterli olduğunu gösterir.
İşletme sermayesi oranı, kısa vadeli varlıkların toplamından kısa vadeli yükümlülüklerin çıkarılmasıyla bulunur. Herhangi bir pozitif sayı, bir şirketin kısa vadeli borcunu ödemek için ihtiyaç duyduğundan fazla sermayeye sahip olduğunu gösterir.
Kısa Vadeli Borç Finansmanı
Kısa vadeli borç finansmanı genellikle, örneğin hisse senedi alımı, teslimatlar veya işçi ücretlerinin ödenmesi gibi günlük iş operasyonları için gerekli olan para için geçerlidir. Kısa vadeli borç finansmanı, bir işletme kredisi veya kısa vadeli bir kredi olarak bilinir, çünkü planlanan geri ödeme bir yıldan az sürer. Kredi limiti, kısa vadeli kredi finansmanına bir örnektir. Kredi limitleri genellikle varlıklarla (veya garantilerle) güvence altına alınır.
Kısa vadeli borç finansmanı, gelirleri devam eden masrafları karşılamak için yetersiz olduğunda geçici nakit akışı sorunları yaşama eğiliminde olan şirketler tarafından sıklıkla kullanılır. Startup'lar özellikle nakit akışı yönetimi sorunlarına eğilimlidir.
Kredi kartları, küçük işletmeler için popüler bir kısa vadeli finansman kaynağıdır. ABD Ulusal Küçük İşletmeler Birliği tarafından yapılan bir araştırmaya göre, 2017 yılında küçük işletme sahiplerinin %59'u kendilerini finanse etmek için kredi kartı kullandı.
Yapma Kısa Vadeli Yatırım Bir borcu temizlemenin akıllı bir yoludur.
Kısa Vadeli Borçların Artıları ve Eksileri
Kısa Vadeli Borçlanmanın artıları ve eksileri aşağıdadır:
Artılar
Kısa vadeli borç verenler genellikle geleneksel bankalardan veya SBA kredilerinden daha gevşek onay gereksinimlerine sahiptir. Bu, kredi borcu kötü olan borçlulara çok ihtiyaç duyulan sermaye kaynaklarına erişim sağlar. Geleneksel kredi piyasasının dışında kalan işletmeler için kısa vadeli bir kredi genellikle bir can simididir.
#2. Sadece birkaç saat veya gün içinde onaylanır
Acil sermaye ihtiyacı olan şirketler, genellikle birkaç saat veya gün içinde kısa vadeli krediler alabilirler. Bu, bir anlaşmayı sonuçlandırmak için genellikle haftalar veya aylar süren birçok geleneksel borç verenin tam tersidir.
#3. 18 ayı geçmeyen hızlı ödeme planları
Kısa vadeli krediler, tanım gereği, genellikle üç ila 18 ay arasında sınırlı bir süreye sahiptir. Bu, kısa vadeli borçlarınızın defterlerinizden hızlı bir şekilde silineceği anlamına gelir ve bu her zaman rahatlatıcıdır.
#4. Daha az evrak işi
Dokümantasyon gereksinimleri çok daha gevşektir - hesap özetleri genellikle sadece birkaç aydır. Meşgul girişimciler (veya geleneksel banka finansmanı almanın sıkıcı sürecinden geçen herkes) bu farkı takdir edecektir. İşletme sahipleri, minimum evrak işi gerektiren basitleştirilmiş bir süreçle sermayeyi güvence altına alarak, finansal ayrıntılarda boğulmak yerine günlük operasyonlara odaklanabilirler.
Eksiler
#1. Daha yüksek faiz oranları
Kısa vadeli bir kredi, neredeyse her zaman uzun vadeli bir krediden daha yüksek bir faiz oranına sahiptir ve çoğu zaman birçok kat daha yüksektir. Yüksek faiz oranlarına dikkat edin.
#2. Yüksek döngü riski
Paraya ihtiyacınız olduğu için kısa vadeli kredi alıyorsunuz. Nakit akışınız gerçekten düşükse bu krediyi ödeyememe riski vardır. Bu, orijinal ödemeyi telafi etmek için başka bir krediye ihtiyacınız olduğu anlamına gelebilir. Yaygın ve acı veren bir borç tuzağına düşmek istemezsiniz.
#3. alışkanlık yaratabilir
Kısa vadeli kredilerin kolay bulunabilirliği ve uygunluğu, genellikle borçluların bir miktar nakde ihtiyaç duyduklarında krediye yönelmelerine yol açar. Bu kesinlikle kullanışlı olsa da, karşılayabileceğinizden daha fazlasını harcıyor olabilirsiniz (veya aksi takdirde daha düşük vadeli bir krediye hak kazanabilirseniz, boşa harcıyor olabilirsiniz).
Sonuç
Kısa vadeli borcu veya finansmanı analiz etmek, sevdiğiniz bir şirketin likiditesini kontrol etmenin harika bir yoludur. Gördüğümüz gibi, kısa vadeli borca bakmak kolaydır ve muhasebe terimlerini anladığınızda, çok daha anlamlı hale gelir.
Bir şirketin kısa vadeli borcu, bir şirketin onu A noktasından B noktasına almak için aldığı kredilerden daha fazlasını kapsar. Vergileri, borçları ve temettüleri içerir.
İlgili Mesajlar:
- Getiri Eğrisini Kolaylıkla Anlama (Ayrıntılı Açıklama)
- ÖDEMELER DENGESİ: Tanımı ve Bileşenleri
- VERGİ ÖNCESİ KAZANÇ (EBT): Genel Bakış, Formüler, Önem
Kısa Vadeli Borç Hakkında SSS
Altın Kredisi nedir?
Altın nesneleri (18-24 karat aralığında) teminat olarak taahhüt ederek bir borç verenden teminatlı bir kredidir. Mevcut piyasa değerine ve altının kalitesine bağlı olarak, kredi tutarı altının yüzdesidir ve genellikle %80'e kadar çıkar.
Kısa vadeli borç örneği nedir?
Ödenecek hesaplar, cari vergiler, kısa vadeli krediler, çalışan maaşları ve ücretleri ve kira ödemelerinin tümü kısa vadeli borç örnekleridir.
Kısa vadeli borç neden uzun vadeli borçtan daha iyidir?
Kısa bir kredi vadesi, ihtiyacınız olan fonları daha hızlı elde etmenizi sağlar. Uzun vadeli kredi almak için ise sık sık büyük miktarda para talep etmeniz gerekir. Daha düşük kredi tutarları, krediyi geri ödemeyi ve borçtan daha erken çıkmayı kolaylaştırır.
