Birçok kamu şirketi ve bazı özel şirketler, özellikle yeni kurulan şirketler, ödül olarak öz sermaye tazminatı sunar. Nitekim, işletmelerin öz sermaye tazminat planları bile vardır. Bu, yeni kurulan kuruluşların üst düzey personeli çekmek için kullanabileceği bir taktiktir. Bu şirketler fonlara sahip olamazlar veya genişleme planlarını finanse etmek için nakit akışlarını kullanmayı tercih edebilirler. İster start-up ister daha köklü firmalar olsun, teknoloji şirketleri çalışanlarını ödüllendirmek için her zaman öz kaynak ödemesini kullanmışlardır. Çeşitli türlerden planlarına ve hatta özel sermayeye kadar öz sermaye tazminatına ilişkin çok sayıda şeye bakacağız.
Özkaynak Tazminatı nedir?
Öz sermaye tazminatı, çalışanların alabileceği bir tür gayri nakdi tazminattır. Seçenekler, kısıtlı hisse senedi ve performans hisseleri gibi yatırım araçlarının tümü, öz sermaye tazminatına dahil edilebilir. Hepsi işçilere işletmede sahiplik verir. Çalışanlara takdir yoluyla şirketin kârını paylaşmanın bir yolunu verir. Ayrıca, özellikle hak kazanma prosedürleri mevcutsa, çalışanların elde tutulmasını da artırır. Piyasa oranının altındaki bir ücret, bazen hisse senedi tazminatı ile gelebilir.
Hisse senedi tazminatı aldıktan sonra para kazanma olasılığı asla garanti edilmez. Öz sermaye tazminatına kıyasla, tam olarak ne aldığınızı biliyorsanız (veya özsermaye ödemesi ile bağlantılı olarak) maaş almak avantajlı olabilir. Çok sayıda şeyin öz sermaye tazminatınız üzerinde etkisi olabilir.
Neden Özkaynak Tazminatı Kullanılır?
Öz sermayeye dayalı ödemenin en önemli avantajlarından biri, hem işveren hem de çalışan için finansal faydalar sunmasıdır. İşletmelerin, hem şirket hem de çalışan için harika olan, kârlılıklarını olumsuz etkilemeden çalışanlarına daha fazla fayda sağlamalarını mümkün kılar. Öz sermaye tazminatının diğer avantajları
- Yetenekleri çekmeye ve elde tutmaya yardımcı olun: Yeni kurulan küçük işletmeler, ellerinde çok fazla nakit olmadığında bile, çalışanlara potansiyellerinin bir kısmını vermek için kullanabilirler. Bu, öncelikle sürekli finansal istikrarlarını sağlamak içindir.
- Daha fazla hizalama elde edildi: İş hedeflerinin çalışan değerleriyle uyumlu hale getirilmesi işverenlere fayda sağlar.
- Azaltılmış devamsızlık elde edilir: Ücretleri performanslarına bağlı olduğundan, çalışanlar daha çok çalışır ve daha üretkendir.
- Içalışan bağlılığını geliştirir: Çalışan sahibi oldukları ve hissedar oyları yoluyla şirketin yönü üzerinde sıklıkla önemli bir etkiye sahip oldukları için, çalışanlar bir işbirliği ruhu geliştirmeye daha yatkındır.
- Vergi avantajları almak: Nitelikli ESPP'ler ve ESOP'lar gibi hem işveren hem de çalışan için vergi avantajlarına izin veren birkaç izin verilen plan vardır.
- Nakit akışını kontrol etmede yardım: Nakit olarak ödenen tutar, sınırlı nakit akışı olan şirketler için faydalı olan öz sermaye tazminatı ile azaltılır.
Çalışan tazminat eşitliği ile ilgili sorunlar ortaya çıkabilir
Stok tazminatı birçok endüstride popüler olmasına rağmen, en büyük dezavantajı genellikle karmaşıklık olarak belirtilmektedir.
- Birkaç raporlama ve düzenleyici gereklilik vardır. Bu, hakkaniyet tazminatına uygulanan çok sayıda yargı bölgesini ve vergi yasasını içerir.
- Katılımcı uygunluğu, hakediş takvimi, öz sermaye dağıtım tutarı ve plan vadesini içeren planın tasarımı da çok fazla çalışma ve düşünme gerektirmektedir.
- Ek olarak, öz sermaye planlarını yönetmekten sorumlu mevcut departmanlarınız tarafından halihazırda yapılmakta olan iş miktarını artırabilir. Bu, sahiplik değişikliklerinin izlenmesini ve raporlanmasını ve belgelerin, politikaların ve prosedürlerin gözden geçirilmesini içerir. Paydaşlarla konuşma, yönetim kurulunuzla bağlantı kurma ve uyumluluğu sağlamayı da kapsar.
Özkaynak Tazminat Türleri
İlk kez eşitlik tazminatı alıyorsanız, dile alışmak zor olabilir. Karşılaşmanız en muhtemel dört tür öz sermaye tazminatı, teşvik edici hisse senedi opsiyonları (ISO'lar), niteliksiz hisse senedi opsiyonları (NSO'lar), kısıtlı hisse senedi veya kısıtlı hisse senedi birimleri (RSU'lar) ve çalışan hisse senedi satın alma programları (ESPP'ler) (ESPP'ler) .
#1. Teşvik Stok Seçenekleri (ISO'lar)
İki ana hisse senedi opsiyonundan biri olan ISO'lar, uygun vergi muameleleri nedeniyle özellikle cazip olabilir. ISO'larla anında iş hisseleri ihraç etmek yerine, daha sonra önceden belirlenmiş bir fiyattan hisse satın almak için ilk önce olası bir şans veya “seçenek” verilir. "Kullanım fiyatı" veya "alıştırma fiyatı", hisseleri satın alabileceğiniz önceden belirlenmiş fiyattır ve "hibe tarihi", seçenekleri aldığınız gündür.
Çoğu zaman, seçenekler, ticari hisse satın alma seçeneğinizi kullanmayı seçebileceğiniz bir dizi tarihi özetleyen bir hakediş planına sahiptir. Ancak, opsiyon uygulaması düzenli gelir vergisi amaçları için göz ardı edilse bile, hisseler için ödediğiniz fiyat ile hisse senedinin kullanım tarihindeki adil piyasa değeri arasındaki fark, alternatif minimum vergilendirilebilir gelirinize (AMTI) dahil edilmelidir ve alternatif asgari vergiye (AMT) tabi olabilirsiniz.
#2. Nitelikli olmayan hisse senedi opsiyonları (NSO'lar)
Niteliksiz hisse senedi opsiyonlarının (NSO'lar) ISO'larla aynı vergi avantajlarını sunmamasına rağmen, yine de ödeme paketinizi büyük ölçüde iyileştirebilirler. Yukarıda bahsedilen ISO'lara benzer şekilde, NSO'lar, bir hak kazanma planına göre önceden belirlenmiş bir fiyattan şirket hissesi satın alma seçeneğine izin verir. NSO'lar ve ISO'lar benzer şekilde işlev görebilirken, ikisi arasında önemli vergi farklılıkları vardır. Telafi edici gelir olarak görülen, opsiyon kullanım fiyatı ile hisse senedinin kullanım anındaki adil piyasa değeri arasındaki fark, hissedarları NSO'lar kapsamında gelir ve bordro vergilerine maruz bırakır. Ayrıca, çalışma yılı için W-2 Formunuzdaki vergiye tabi maaşlarınıza dahil edilir.
Geleneksel bir sınırlı hisse senedi planı kapsamında, bir şirket, bir çalışana fiili hisse senetleri verir; ancak, çalışanın oy hakkı olmasına ve genellikle temettü ödemesi almasına rağmen, hisse senedi devredilemez ve hisseler hak kazanana kadar müsadere tabidir. Hak kazanma programı, seçeneklere benzer şekilde dereceli hak kazanma veya uçurum hak etme esasına dayalı olabilir. Belirli kurumsal veya çalışan performans hedeflerine ulaşılmasını gerektiren koşullar genellikle dahil edilecektir.
Hemen hisse senedi ihraç etmek yerine, birkaç şirket kısıtlı hisse senedi birimleri (RSU'lar) sunar. Hakedilmeden önce, RSU'lar yalnızca gelecekte hisse ihraç etmek için fonlanmamış bir vaattir; çalışan, bu süre zarfında hisseler üzerinde oy hakkı kullanmaya veya temettü toplamaya uygun değildir (bazı planlar temettü eşdeğeri ödemeler sağlasa da). Ayrıca, ne RSU'lar ne de kısıtlı stok, hibe sırasında vergiye tabi değildir. Ancak, hisselerin tam adil piyasa değerini hakediş sırasında tazminat geliri olarak kabul edeceksiniz ve sonuç olarak federal gelir vergisi ve bordro vergisi stopajına tabi olacaktır.
#4. Çalışan Hisse Senedi Satın Alma Planları (ESPP'ler)
Nitelikli bir çalışan hisse senedi satın alma planı veya ESPP, çalışanlar tarafından şirket hissesi satın alınması için bordro kesintilerine olanak tanır. Hisse senedi opsiyonlarının aksine, bir ESPP aracılığıyla satın aldığınız hisseler, genellikle şirketin piyasa fiyatından %5 ila %15 daha düşük, önceden belirlenmiş bir indirimle gelir. Daha da iyisi, bazı planlar, satın alma fiyatını teklif döneminin başında veya satın alma döneminin sonundaki daha düşük hisse senedi fiyatına dayandıran ve plan süresince çalışanın en uygun fiyatını kilitleyen bir "geriye bakma" hükmü içerir. .
ESPP'den en fazla vergi avantajını elde etmek için, hisselerin arz tarihinden itibaren en az iki yıl ve satın alma tarihinden itibaren bir yıl süreyle elde tutulmasını gerektiren “nitelikli tasarruf” için elde tutma süresi gereklilikleri tipik olarak karşılanmalıdır.
Özel Sermaye Tazminatı
Havuzlanmış yatırım aracına bir örnek, özel sektöre yatırım yapmak için diğer fonlardan, kurumlardan, zengin bireylerden ve diğer kaynaklardan sermaye toplayan özel sermaye (PE) firmasıdır. Varlık sahiplerini onlarla yatırım yapmaya ikna ederler ve bu varlıkları yönetmek ve büyütmek karşılığında bir ücret talep ederler. PE firmaları, varlıkları dikkatli ve metodik olarak analiz etmeyi vurgulayan canlı bir entelektüel ortam sağlar.
Özel sermaye maaşları, satın alma tarafına geçmeyi düşünenler için önemli bir husustur. Bu yazıda, önlisans seviyesinden başlayarak yatırım bankacılığı ve özel sermayede çalışan kişiler için ücret skalalarını analiz edeceğiz.
Özel Sermaye Düzeyine Göre Ortalama Maaşlar
Yukarıda bahsedilen grafik, tipik özel sermaye maaş aralıklarını göstermektedir. Genel olarak konuşursak, örgütsel yapı yükseldikçe ücretler daha az şeffaf hale geldiğinden, genel müdürlerin (MD'ler) ve müdürlerin ücret bilgilerini dahil etmedik.
Özel Sermaye Maaşına Karşı Yatırım Bankacılığı Maaşı
Tipik özel sermaye iştiraki bir ila iki yıllık yatırım bankacılığı deneyimine sahip olduğundan, özel sermaye işletmelerinin çoğu yatırım bankacılığında ortalama tazminatın üzerinde ödeme yapar.
Birçok profesyonel, daha yüksek maaş, biraz daha az saat ve satın alma tarafında çalışma fırsatı (danışmanlıktan ziyade yatırım) dahil olmak üzere çeşitli nedenlerle danışmanlıktan özel sermayeye geçer.
Özkaynak Tazminat Planları
Öz sermaye tazminat planları söz konusu olduğunda, bunlar çok çeşitli kuruluşlar için pratik ve esnek araçlardır. Tomurcuklanan girişimlerden köklü şirketlere kadar her şirketin öz sermaye tazminat planları vardır. Artık kullanımlara gelince, işletmeler yeni yetenekleri çekmek ve ayrıca çalışanları performans hedeflerine ulaşmaları için motive etmek için öz sermaye tazminat planlarını kullanabilir. Ayrıca, uzun süredir görev yapan çalışanları övüyor ve personel üyelerini elinde tutuyor. Bir kuruluş, birine nakit olarak ödeme yapmak yerine işte bir pay vermek için bir öz sermaye tazminat planı kullanabilir. Belirli bir kuruluş için en iyi format, o kuruluşun benzersiz koşullarına ve hedeflerine bağlı olacaktır; bu planlar çeşitli biçimlerde mevcuttur.
İşte ilk beş öz sermaye tazminat planının hızlı bir özeti
#1. Stok Opsiyon Planları
Öz sermaye tazminat planları listemizdeki ilk seçenek, Hisse Senedi seçeneğidir. Bir hisse senedi opsiyon planı, genellikle belirli kriterleri yerine getirdikten sonra, daha sonraki bir tarihte belirli bir fiyatta öz sermayeyi garanti eder. Bir opsiyon, sahiplerine bir süre sonra belirli sayıda hisseyi sabit bir fiyattan satın alma fırsatı verir.
İşletme sahipleri, şirketin büyümesini desteklemek için üst düzey yetenekleri işe almak ve elde tutmak için genellikle fonları olmayan yeni başlayanlar için özellikle çekici olduklarından, şirketlerini kurmadan önce dikkate alınması gereken hususlardan biri olan hisse senedi opsiyonu planlarını yapmalıdır. Hisse senedi opsiyon planlarını kullanmanın çeşitli sakıncaları vardır. Bunlardan en büyüğü, opsiyon sahiplerinin opsiyonlarını kullanma olasılığıdır. Bu, diğer hissedarların şu anda sahip olduğu hisse miktarını azaltabilir. Bunlardan en önemlisi, nakit ikramiye veya daha yüksek nakit tazminata kıyasla opsiyon sahibinin likidite eksikliğidir. Hisse senedi opsiyon şemalarında aşağıdaki dillerden herhangi birini veya tamamını kullanabilirsiniz;
- Tercih edilen seçim.
- Hisse senedi opsiyonları için bir sözleşme.
- Ortaklık sözleşmesi
Gerçek paylar yerine, kısıtlanmış pay birimleri, bir RSU planındaki katılımcılara dağıtılır. Ödül veren şirketin adi hisselerinin piyasa değeri dalgalanarak RSU'ların değerini etkiler. Plan üyesi daha sonra belirli koşulları yerine getirdikten sonra bir hakediş planına uygun olarak RSU'ların temelini oluşturan hisseleri alır. Basit bir örnek, şirket için belirli bir süre çalışmaya devam ediyor. Aşağıdaki terimleri RSU Planlarında bulacaksınız:
- Yönetim
- İhraç Bekleyen Rezerv Hisse Senetleri.
- RSU Hibe Sözleşmesi.
SAR Planlarına katılanlar, şirketten hisse takdir hakları alırlar. Her bir SAR'a katılanlar, SAR'ların kazanıldığı ödül tarihi ile hak kazanma tarihi arasındaki farkı, şirketin hisselerinin piyasa değerinde almaya hak kazanır.
Plan, Gelir Vergisi Yasası kapsamındaki maaş erteleme düzenlemelerine ilişkin kuralların geçerli olmaması için uygun şekilde düzenlenmişse, ertelenmiş hisse birim planları, tazmin eden şirketin ödeme yapan yöneticilerine tazminatlarını uzatmak için kullanılabilir. Bunun nedeni, DSU'lara verildikleri yıl yerine yalnızca yerleştikleri yılda vergilendirilmeleridir.
Ertelenmiş hisse planlarına ve kısıtlı hisse planlarına katılanlar şirketten bedelsiz hisse alırlar. Ancak, hisseler şartlı olarak verilir ve ancak şart yerine getirildiğinde katılımcıya sunulur. Seçim kriterleri zamana dayalı, performansa dayalı veya her ikisi olabilir. Bu tür programlar Kanada'da nadirdir. Bunun nedeni, Kanada'daki katılımcıların sık sık ödülleri için teslimat sırasında vergi ödemesidir.
Öz sermayeye dayalı tazminatın iki örneği nelerdir?
Çalışanlar, performans payları, sınırlı hisse senedi ve opsiyonlar gibi nakdi olmayan ücretler alabilirler.
Öz sermaye tazminatının en yaygın kullanılan şekli nedir?
En popüler öz sermaye tazminatı türü hisse senedi opsiyonlarıdır.
Özkaynak Tazminatını Nasıl Hesaplarsınız?
Formül, aşağıdaki gibi iki faktöre dayanmaktadır: Toplam Tazminat Halka Açık Şirket = Taban + Herhangi Bir İkramiye + RSU'lar. Bilinmeyen, özellikle stok bileşenini ifade eder. Toplam Özel Ödül, Taban + Bonuslar + Seçeneklerin Gelecekteki “Değeri” olarak hesaplanır.
Öz sermaye tazminatı neden önemlidir?
Özsermaye ücreti, özellikle hak kazanma kısıtlamaları varsa, personelin şirketin kazançlarına takdir yoluyla katılmalarına izin vererek personelin elde tutulmasına yardımcı olabilir.
Eşitlik maaşla aynı şey midir?
Bir şirketin nakit akışını artırmaya yönelik bir teknik öz sermaye tazminatıdır. Çalışan, maaş yerine şirketin bir kısmını alır. Özkaynak ücreti, çalışanın başlangıçtaki getirisinin olmaması da dahil olmak üzere koşullara tabidir.
Özkaynak tazminatını ne zaman nakde çevirebilirsiniz?
Hak kazandığı anda, bir çalışan özkaynaklarının tüm haklarını elde eder. Bunun ne zaman olacağı, her bireyin işvereniyle yaptığı bir tazminat düzenlemesindeki hakkaniyetine bağlıdır. Birisi öz sermayesinin tamamına sahip olduğunda, şirketteki payını işverenine geri satarak nakde çevirmeyi seçebilir.
Çalışanlara ne kadar öz sermaye vermeliyim?
Yeni başlayanların çoğu, çalışanların sahip olduğu toplam mülkiyet yüzdesini yüzde 10 ila 20 arasında sınırlar. Ancak önümüzdeki 18 ayda ne kadar büyüme elde etmek istediğiniz, işletmenizin içinde bulunduğu gelişme aşaması da dahil olmak üzere çeşitli şeylere bağlı olacaktır. Genel olarak konuşursak, istikrarı korumak için bunu %20'nin altında tutmanız önerilir.
Hisse mi yoksa maaş mı almalıyım?
Genel olarak konuşursak, nakit temelinizin ötesindeki her şey için eşitlik sağlanacaktır. Kariyerinizde mevcut gelire (tazminat) gelecekteki getiri potansiyelinden (özkaynak) değer verdiğiniz bir andaysanız yanlış bir şey yoktur.
Eşitlik bir ikramiye olarak kabul edilir mi?
Nakit yerine öz sermaye, performans bonusları sağlamak için kullanılır. çalışanlara, kuruluşun harcadığı para miktarını azaltırken performans hedeflerine ulaşmaları için mali bir teşvik sağlar.
Öz sermaye tazminatı vergiye tabi midir?
Öz sermayeye dayalı ödeme kazanmaya başladığınızda vergileriniz biraz daha yanıltıcı olabilir.
Sonuç
Kuruluşların çalışanlarını nasıl yönettiğine ilişkin kurallar bulunmamakla birlikte, çalışan devri önemlidir. Bu nedenle, işletmeler bunu sadece çalışanları elde etmek için değil, aynı zamanda ideal işgücünü motive etmek ve elde tutmak için kullanır.
Öz Sermaye Tazminatı SSS'leri
Öz sermaye tazminatı özel bir şirkette nasıl çalışır?
Çalışan öz sermaye ödeme planları, esasen işçilere işverenlerinin mülkiyetini veren sözleşmelerdir. Çalışanlara, belirli bir süre boyunca önceden belirlenmiş bir fiyattan belirli sayıda hisse satın almalarını sağlamak için hisse senedi opsiyonları veya hisse senedi hibeleri verilir.
Maaşta özsermaye düzeltmesi nedir?
Pozisyon sınıflandırma planı kapsamında sınıflandırılan herhangi bir çalışan, adil ödeme bağlantılarını sürdürmek için ücretlerini maaş grubu aralığındaki herhangi bir orana göre ayarlayabilir.
- 401(a): 401(a) Planının Ne Olduğunu Kolaylıkla Anlamak
- 403(b) vs 401(k): Hangisi Daha İyi Plan? (+ Artıları ve Eksileri)
- Fon Muhasebesi: Tanım, Temel Bilgiler, Maaş, İşler (+Hızlı Kılavuz)
- Kaynak Yönetimi: Tanımı, Önemi ve Planlama
- Hakediş Dönemi: Anlamı, Nasıl Çalıştığı ve Faydaları
Referanslar
