Eminim tahvilleri daha önce duymuşsunuzdur, ancak bunların bir yatırım olarak nasıl çalıştığını biliyor musunuz? Tahvil, faizli düzenli ödemeler karşılığında bir şirkete veya devlete verebileceğiniz bir kredi türüdür. Bu blog gönderisinde, tahvillerin bir yatırım olarak nasıl çalıştığına ve bilmeniz gereken her şeye bakacağız. Farklı tahvil türlerini, yatırım yapmanın içerdiği riskleri, tahvillere yatırım yapmaya başlamak için ne kadar paraya ihtiyacınız olduğunu, tahvillerin nasıl para kazandırdığını, tahvillerin iyi bir yatırım olup olmadığını, tahvillere yatırım yapmak için en iyi yaşın hangisi olduğunu ele alacağız. tahvillere yatırım yapmanın farklı yolları. Tahviller ve bunların nasıl harika bir yatırım olabileceği hakkında daha fazla bilgi edinmek istiyorsanız, okumaya devam edin!
Tahvil nedir?
Bir tahvil, esasen bir borç alan ile borç veren arasındaki bir anlaşmadır. Borç alan genellikle bir hükümet veya şirkettir ve borç veren genellikle bir birey veya kurumdur. Borçlu, borç verene belirli bir miktarda para (anapara) ve önceden belirlenmiş aralıklarla faiz ödemeleri yapmayı kabul eder. Buna karşılık, borç veren, borçluya belirli bir süre için borç vermeyi kabul eder. Tahviller, borçlunun krediyi geri ödeme taahhüdü ile desteklendiği için düşük riskli yatırımlar olarak kabul edilir.
Tahviller, hükümet projelerini finanse etmek, kurumsal genişlemeler için ödeme yapmak ve yeni işletmeleri finanse etmek dahil olmak üzere çeşitli amaçlar için kullanılabilir. Ayrıca genellikle bir portföyü çeşitlendirmenin bir yolu olarak kullanılırlar. Tahvillere yatırım yaparak, yatırımcılar risklerini dağıtabilir ve potansiyel olarak diğer yatırımlardan daha fazla para kazanabilirler.
Farklı Tahvil Türleri Nelerdir?
Diğer birçok varlık gibi tahviller de risk ve kâr arasında bir denge kurar. Düşük riskli tahviller genellikle daha düşük faiz oranları öder; daha yüksek riskli tahviller, yatırımcının bir miktar güvenlikten vazgeçmesi karşılığında genellikle daha yüksek oranlar öder. Çeşitli tahvil biçimleri vardır.
1 numara. Amerika Birleşik Devletleri Hazine bonoları
Hazine tahvilleri federal hükümet tarafından desteklenir ve en güvenli yatırım seçeneklerinden biri olarak kabul edilir. Bu tahvillerin dezavantajı, düşük faiz oranlarına sahip olmalarıdır. Hazine tahvilleri (bono, tahvil ve bonolar), Hazine Enflasyona Karşı Korunan Menkul Kıymetler veya TIPS gibi vade tarihlerine göre sınıflandırılır.
2 numara. şirket tahvilleri
Kurumsal tahviller, şirketler tarafından fon toplamaya ihtiyaç duyduklarında ihraç edilir.
Örneğin, bir firma yeni bir tesis geliştirmek isterse tahvil ihraç edebilir ve tahvilin vadesi gelene kadar yatırımcılara sabit bir faiz oranı ödeyebilir. Orijinal ilke de şirket tarafından geri ödenir.
Hisse senedinden farklı olarak, şirket tahvili satın almak size şirketin mülkiyetini vermez.
Şirket tahvilleri, yüksek getirili veya yatırım yapılabilir olarak sınıflandırılır. Daha zayıf bir kredi notuna sahipler ve daha büyük bir temerrüt şansı karşılığında daha yüksek faiz oranları sağlıyorlar. Yatırım sınıfı, daha yüksek bir kredi notuna sahip oldukları ve temerrüde düşme olasılıkları daha düşük olduğu için daha düşük faiz oranları ödedikleri anlamına gelir.
#3. Belediye Tahvilleri
Genel olarak munis olarak bilinen belediye tahvilleri, eyaletler, kasabalar ve ilçeler gibi federal olmayan hükümet kuruluşları tarafından çıkarılır. Şirket tahvilleri gibi, belediye tahvilleri de okul inşaatı veya otoyol inşaatı gibi eyalet veya şehir projeleri için ödeme yapar.
Vergi avantajları sağlayabilirler. Tahvil sahiplerinin kazanılan faiz üzerinden federal vergi ödemeleri gerekmeyebilir, bu da ihraççının faiz oranının düşmesine neden olabilir. Muni tahvilleri, eyaletinizde veya şehrinizde düzenleniyorsa eyalet ve yerel vergilerden muaf olabilir.
Belediye tahvillerinin farklı vadeleri vardır: kısa vadeli tahviller ana parasını bir ila üç yıl içinde geri öderken, uzun vadeli tahviller on yıla kadar sürebilir.
Tahviller Nasıl Çalışır?
Tahviller, borçluya düzenli faiz ödemeleri karşılığında para sağlayarak çalışır. Borçlu, tahvilin vadesi gelene kadar her yıl belirli bir miktarda faiz (kupon oranı) ödeyecektir. Bu noktada, borçlu anaparayı (orijinal kredi tutarı) geri ödeyecektir. Faiz ödemeleri, kupon oranı ve anapara tutarı üzerinden hesaplanır.
Bir tahvil satın aldığınızda, esas olarak faizli düzenli ödemeler karşılığında borçluya borç para vermiş olursunuz. Tahvil ihraç eden (borç alan), tahvilin vadesi gelene kadar tahvilin faiz ödemelerini size ödeyecektir. Tahvil vadesi geldiğinde, ihraççı anapara tutarını geri ödeyecektir.
Tahvillerin vadesinden önce alınıp satılabileceğine dikkat etmek önemlidir. Bu, tahvil vadesinden önce tahvili başka bir yatırımcıya satabileceğiniz anlamına gelir. Bu, bir komisyoncu aracılığıyla veya bir tahvil borsasında yapılabilir.
Diğer yatırımlar gibi tahvillerin de avantajları ve dezavantajları vardır.
Tahvil Satın Alma Avantajları
1 numara. Tahviller nispeten güvenli yatırımlardır.
Tahviller, bir yatırım portföyünde dengeleyici bir güç görevi görebilir: varlıklarınızın büyük bir kısmı hisse senetlerine yatırılmışsa, tahvil eklemek, varlıklarınızı çeşitlendirmenize ve genel riskinizi azaltmanıza yardımcı olur. Tahviller bir miktar risk içerebilse de (örneğin, ihraççının faiz veya anapara ödemelerini yerine getirememesi), hisse senetlerinden çok daha az tehlikelidir.
2 numara. Tahviller bir tür sabit getirili yatırımdır.
Tahviller, düzenli ve öngörülebilir aralıklarla ve oranlarda faiz öder. Emekliler veya aylık gelir alma fikrini takdir eden diğer kişiler için satın alınacak sağlam bir varlık olabilirler.
Tahvil Satın Alma Dezavantajları
Faiz oranları düşüktür. Ne yazık ki, daha düşük faiz oranları güvenliğe eşlik ediyor. Uzun vadeli devlet tahvilleri geleneksel olarak yılda ortalama %5 civarında getiri sağlarken, borsa tarihsel olarak yılda ortalama %10 getiri sağlamıştır.
1 numara. Bazı riskler.
Tahviller, genellikle hisse senetlerinden daha az riskli olmalarına rağmen risksiz değildir. Örneğin, özellikle faiz oranları yükselirse, sahip olduğunuz bir tahvili satarken zorluk yaşama ihtimaliniz her zaman vardır. Tahvil ihraççısı, temerrüt riski olarak bilinen yatırımcının faizini ve/veya anaparasını zamanında ödeyemeyebilir. Enflasyon ayrıca satın alma gücünüzü zaman içinde düşürerek tahvilin sabit gelirini zaman içinde daha az cazip hale getirebilir.
Tahvillere Yatırım Yapmanın Riski Nedir?
Tahvillere yatırım yaparken, ilgili riskleri anlamak önemlidir. Tahviller genellikle düşük riskli yatırımlar olarak kabul edilir, ancak yine de bilmeniz gereken riskler vardır.
İlk risk temerrüt riskidir. Bu, borçlunun krediyi geri ödeyememe riskidir. Borçlu krediyi temerrüde düşerse, ana paranızı veya herhangi bir faiz ödemesini alamayabilirsiniz.
İkinci risk enflasyon riskidir. Bu, faiz ödemelerinin değerinin enflasyona ayak uyduramama riskidir. Bu, faiz ödemelerinin değerinin zaman içinde düşebileceği anlamına gelir.
Üçüncü risk faiz oranı riskidir. Bu, faiz oranlarının zaman içinde değişme riskidir. Faiz oranları yükselirse tahvilinizin değeri düşebilir.
Tahvillere Yatırım Yapmaya Başlamak İçin Ne Kadar Paraya İhtiyacınız Var?
Tahvillere yatırım yapmaya başlamak için ihtiyacınız olan para miktarı, yatırım yaptığınız tahvilin türüne bağlıdır. Hazine tahvilleri tipik olarak minimum 1,000 $ yatırım gerektirirken, şirket tahvilleri genellikle minimum 5,000 $ yatırım gerektirir. Tahvil alım satım masraflarını karşılamak için ek paraya da ihtiyacınız olabilir.
Tahvillerin genellikle uzun vadeli yatırımlar olarak kabul edildiğini not etmek önemlidir. Bu, tahvilleri en az birkaç yıl tutmayı planlamanız gerektiği anlamına gelir. Kısa vadeli olarak tahvil alıp satmanız önerilmez.
Tahviller Nasıl Para Kazandırır?
Tahviller, tahvil sahibine yapılan faiz ödemeleri yoluyla para kazanır. Faiz ödemeleri genellikle altı ayda bir veya yılda bir gibi düzenli aralıklarla ödenir. Faiz ödemelerinin miktarı, kupon oranı ve kredi tutarına göre belirlenir.
Tahvil vadesi geldiğinde, borçlu anapara tutarını da geri ödeyecektir. Bu, başlangıçta ödünç alınan para miktarıdır. Bu para tahvil vadesi geldiğinde tahvil sahibine geri ödenir.
Tahviller İyi Bir Yatırım mı?
Tahviller, finansal hedeflerinize ve risk toleransınıza bağlı olarak iyi bir yatırım olabilir. Borçlunun krediyi geri ödeme taahhüdü ile desteklendikleri için tahviller genellikle düşük riskli yatırımlar olarak kabul edilir. Bu, tahvilin vadesi gelene kadar faizli düzenli ödemeler almayı bekleyebileceğiniz anlamına gelir.
Bununla birlikte, tahvillere yatırım yapmanın içerdiği riskleri anlamak önemlidir. Riskler temerrüt riski, enflasyon riski ve faiz oranı riskini içerir. Tahvillere yatırım yapmadan önce bu riskleri anlamak önemlidir.
Tahvillere Yatırım Yapmak İçin En İyi Yaş Nedir?
Tahvillere yatırım yapmak için en iyi yaş, finansal hedeflerinize ve risk toleransınıza bağlıdır. Genel olarak, tahviller her yaştan insan için iyi bir yatırım olarak kabul edilir. Bununla birlikte, genç yatırımcılar daha yüksek getiri elde etmek için hisse senedi gibi daha riskli yatırımlara yatırım yapmayı düşünmek isteyebilirler.
Daha yaşlı yatırımcılar için tahviller, bir portföyü çeşitlendirmek ve riski azaltmak için iyi bir yol olabilir. Bu yatırımcılar, düzenli faiz ödemeleri almak için daha kısa vadeli tahvillere yatırım yapmayı da düşünebilirler.
Tahvillere Yatırım Yapmanın Farklı Yolları Nelerdir?
Tahvillere yatırım yapmanın birkaç farklı yolu vardır. En yaygın yol, doğrudan ihraççıdan bireysel tahvil satın almaktır. Bu, tahvilleri doğrudan hükümetten veya şirketten alacağınız anlamına gelir.
Ayrıca bir yatırım fonu veya borsa yatırım fonu (ETF) aracılığıyla tahvillere yatırım yapabilirsiniz. Bu fonlar çeşitli tahvillere yatırım yapar ve portföyünüzü çeşitlendirmenize yardımcı olabilir.
Son olarak, bir komisyoncu aracılığıyla tahvillere de yatırım yapabilirsiniz. Bir komisyoncu, tahvil piyasasında tahvil alıp satmanıza yardımcı olabilir.
Tahvil Terminolojisi
Tahviller, alıcıya (size), satıcıya veya her ikisine de fayda sağlayan niteliklere sahip olabilir. Bir tahvil seçmeden önce, aşağıdaki terimlere aşina olmalısınız:
- Olgunluk: Tahvillerin bir vadesi vardır. Bu ömür, bağın türüne bağlı olarak bir aydan 50 yıla kadar değişebilir.
- çağrılabilirlik – Bu, tahvili ihraç eden kurum veya acentenin herhangi bir zamanda geri çağırma hakkına sahip olduğunu gösteren bir terimdir. Başka bir deyişle, şirket tahvili vadesinden önce geri satın alır. Faiz oranları düştüğünde, bir ajans bunu daha düşük oranlarda yeni tahvil ihraç etmek ve tasarruf etmek için yapabilir. Tahvilleri satın alan kişiler için bu her zaman kötü bir anlaşma değildir, çünkü tahvilin nominal değerine ek bir prim eklenir.
- provizyon koy – Çağrılabilirlik, satıcının bonoyu vadesi dolmadan önce geri aramasına izin verdiği gibi, bazı tahvillerde (hepsinde değil) tahvili satın alan kişinin tahvili vadesi gelmeden önce nominal değerinden geri satmasına izin veren bir satma hükmü bulunur.
- Dönüştürülebilir tahviller: Onları ihraç eden şirkette hisse senedine dönüştürülebilen tahviller, dönüştürülebilir tahviller olarak bilinir. Hisse senedine dönüştürülebilir tahvil ihraç edilirken ne zaman ve hangi fiyattan hisse senedine çevrilebileceği belirtilir.
- teminatlı tahviller - Teminatlı tahviller, teminatla desteklenen tahvillerdir. Bu, tahvili ihraç eden şirketin veya devlet kurumunun tahvilin nominal değerini karşılamaya yetecek kadar fon veya varlığa sahip olduğunu gösterir.
- teminatsız tahviller: tahvil olarak da bilinir, teminatla garanti edilmez; bunun yerine, tahvilleri ihraç eden firma veya ajansın kredi itibarı ile desteklenirler. Amerika Birleşik Devletleri hükümeti çok güvenilir olduğundan, devlet tahvilleri teminatsızdır.
Son Düşünceler – Tahvillere Yatırım Yapmak Sizin İçin Doğru mu?
Tahviller, paralarını yatırmak için düşük riskli bir yol arayanlar için harika bir yatırım olabilir. Borçlunun krediyi geri ödeme taahhüdü ile desteklendikleri için tahviller genellikle düşük riskli yatırımlar olarak kabul edilir. Bununla birlikte, tahvillere yatırım yapmanın içerdiği riskleri anlamak önemlidir.
Portföyünüzü çeşitlendirmenin ve faizle düzenli ödemeler elde etmenin bir yolunu arıyorsanız, tahvillere yatırım yapmak sizin için doğru olabilir. Bununla birlikte, ilgili riskleri anlamak ve yatırdığınız para miktarı konusunda rahat olduğunuzdan emin olmak önemlidir.
Tahvillerin bir yatırım olarak nasıl çalıştığını anlayarak, onların sizin için doğru olup olmadığına dair bilinçli bir karar verebilirsiniz. Doğru bilgi ve anlayışla tahviller, portföyünüzü çeşitlendirmek ve faizle düzenli ödemeler kazanmak için harika bir yol olabilir.
İlgili Makaleler
- Yüksek Getirili Yatırımlar: Yüksek Getirili Yatırımlar Nasıl Belirlenir (En İyi Seçenekler Güncellendi!)
- Tahviller 2023'de Şu Anda İYİ BİR YATIRIM MI?
- İYİ YATIRIMLAR: Hemen Başlamak İçin En İyi 15 Seçenek!!! (Güncellenmiş)
- 2023 YILININ EN İYİ UZUN VADELİ YATIRIMLARI
Referanslar
