Bir işletmenin veya şirketin değeri, aşağıdakiler gibi bir dizi faktör tarafından belirlenir: performans, büyüme aşaması, teknoloji, gelir ve kar. Ayrıca, işletmenin bulunduğu yer veya topluluk üzerindeki toplumsal etkisi ile de karşılaşır. Bir işletme sahibi veya girişimci olarak, şirketinizin değerini anlamak, özellikle bir kısmı satmanız gerektiğinde veya genişleme amacıyla borç para almak istediğinizde, size birçok yönden yardımcı olacaktır. Bu yazıda, gelir ve kâra dayalı olarak işletmenize veya şirketinize nasıl değer verebileceğinizi formülü kullanarak tartıştık.
Bir İşletmeye Nasıl Değer Verilir? Kar ve Gelire Dayalı
Bir şirketi kâr ve gelir bazında değerlendirirken, işletme giderlerini çıkarmadan ve sonucu bir endüstri katıyla çarpmadan önce toplamlarınızı eklersiniz. İşletmenizin çarpanı, sektörünüzdeki firmaların genellikle ne için sattığının bir ortalamasıdır; bu nedenle, çarpanınız iki ise, şirketler genellikle yıllık kâr ve gelirlerinin iki katına değer verir.
Üç (3) Bir Arkadaşa Değer Vermenin Yolları
- Satıcının isteğe bağlı karını hesaplayın.
- SDE çarpanınızı hesaplayın ve
- İş konuları ekleme ve iş çıkarma
#1. Satıcının Gizli Kazançları (SDE)
Çoğu analist, bir işi değerlendirmede veya değerlemede ilk adımın, satıcının ihtiyatlı kazançları (SDE) olarak bilinen bir rakamı elde etmek için kazançlarını normalleştirmek veya yeniden düzenlemek olduğuna inanır. SDE, şirketinizin nakit dışı giderlerden önceki vergi öncesi geliri, mal sahibinin tazminatı, faiz gideri ve gelecekte tekrarlanması muhtemel olmayan gelirdir.
Satıcının Belirsiz Kazançları Neden Önemlidir?
SDE, yeni bir alıcı ile işletmenin kazançlarının ne olacağını hesaplayarak, size işletmenin gerçek başarısının daha net bir resmini sunar. Bu, firmanızı sonlandırmak için gerekli olmayan vergi iadenizden masrafların düşülmesiyle mümkün olur. Bu, iş sahibi olarak sizin tarafınızı ve gelecekte tekrarlanması muhtemel olmayan herhangi bir tek seferlik olağanüstü durumu içerir.
Aşağıdaki öğeler, SDE'yi hesaplamak için net gelire eklenir:
- Sizin payınız veya tüm sahiplerin toplam payı
- Sizin veya diğer mal sahiplerinin alabileceği herhangi bir fayda (örneğin, seyahat veya kişisel araçlar gibi)
- Oyun alanında önemli olmayan konumlarda çalışan aile üyeleri
- Dерrесіаtіоn ve аmоrtіzаtіоn аrе еxаmрlеѕ оf nakit olmayan еxреnѕеѕ.
- Örneğin, sıradan golf gezileri, eğlence amaçlı etkinliklere örnektir.
- charіtіеѕ için değil
Kesin bir değer elde etmek için, yukarıda listelenenler gibi önemli şekiller denkleme dahil edilmelidir.
#2. SDE Çoklu Ortamınızı Öğrenin
İşler genellikle SDE'lerinin bir ila dört katı için eskidir. Bu, “SDE çoklu” veya “çoklu” olarak anılır. Endüstri standardı çarpanı ve iki farklı değere sahip olmak için özel iş çarpanını düşünün, endüstriye uygun olmayan ve her biri için daha fazla değer sağlayan tek bir iş değeri.
En iyi SDE'yi yerleştirmeyi çok zor hale getiren bazı özellikler şunlardır:
- sanayi
- Coğrafi eğilim (piyasa riski).
- şirketin büyüklüğü
- Şirketin maddi ve maddi olmayan duran varlıkları
- Sahibinden bağımsızlık (sahip riski).
- Ve çok sayıda başka değişken var.
Çoklu SDE, tipik olarak, sahibine ait risklerden ve endüstri beklentilerinden etkilenir. İşletme size veya başka bir sahibine son derece bağımlıysa, yeni mülkiyete geçmek zor olacak ve değerlemesi azalacaktır. Yakın gelecekte büyümesi muhtemel olan bir endüstride veya sektörde bir iş satıyorsanız, SDE çoklu değeri daha büyük olacaktır.
#3. İş Unvanlarını Ekleyin ve İş Yükümlülüklerini Çıkarın
Bir iş yerinin nasıl değerleneceğinin belirlenmesindeki son adım, herhangi bir iş için her şeyin yanlış olduğu veya bunun doğru olmadığıdır. Bir varlık satışının yasal yapısını takip eden küçük ölçekli işletmelerin büyük bir kısmı, bu, satın almanın büyük bir karmaşıklığa sahip olduğu anlamına gelir. Satıcı genellikle her şeyi yapar, ancak tüm ayrıntılar ѕаlе'den ѕаlе'ye değişir.
İşi Hangi Fасtоrѕ Etkileyen İş Vіаbіlіtу?
Ticari değeri etkileyen üç temel değer:
- Satış koşulları: Bir iş yeri satmanın sebepleri, onun değerinde önemli olabilir. Zorunlu satış, değeri neredeyse kesinlikle azaltmayacaktır.
- Gerçek olmayan maddi varlıklar: Bir şirketin somut özellikleri olsa da, iyi bilinen bir marka gibi somut varlıkları vardır. tuаl mülk ve büyüme potansiyeli, önemli bir değere sahip olabilir.
- Yıllarca süren faaliyet: Ne kadar uzun bir süre faaliyetteyse, o kadar güçlüdür ki, akış devam eder ve işi yeniden kuran sadık müşteriler o kadar güçlüdür.
Gelire Dayalı Bir İşletmeye Nasıl Değer Verilir?
Bir işletmenin pazar değerini belirlemenin en güvenilir yöntemlerinden biri karlılıktır. Şirketimiz kârlı mı? Bu, sorulması gereken çok önemli bir sorudur ve bu nedenle, bir işletmenin değerini belirlerken başlamak için önemli bir yerdir.
İşte gelire dayalı bir işletmenin değerini belirlemek için adım adım bir strateji. Bu stratejiyi kullanarak, herhangi bir endüstride herhangi bir işletmeye, büyük veya küçük, küçük veya sıradan değer verebilirsiniz.
Gelire Dayalı Bir İşletmeye Değer Vermek için 7 Temel Strateji
- Hangi endüstriyi tercih edeceğinizi belirleyin.
- Bu sektörde (veya en yakın rakip şirketler) halka açık olarak işlem gören şirketler.
- Bunların on tanesinin gelirini ve piyasasını görün.
- Bu kamu topluluğunun en önemli özelliği, ortalama geliri birden fazla elde etmek için en son 12 aylık gelirinin olmasıdır.
- Çoklu (dördüncü basamaktan itibaren) sizin için özel şirketinizin büyüklüğüne göre ayarlayın.
- Son 12 ay içindeki соmрanу'ѕ gelirinizi belirleyin.
- ѕubjесt соmranу'ѕ gelirinizi, ortalama gelir çarpımı ile çoğaltın (6. adımdan itibaren).
Bir İşletmenin Değeri Kaç Kat Kardır?
Ne kadar zaman değerlidir? Çok şey, eğer mümkünse, gerçek iş değerinden daha büyük olacaktır. Ancak, bundan daha fazlası mümkün değilse, daha fazlası olacaktır. Tipik kar çarpanı yedi ile on arasıdır.
Bir İşletmeye Değer Vermenin En Kolay Yolu Nedir??
İlk olarak, işletmeler genellikle herhangi bir fazla nakit veya uzun vadeli borç almadan değerlenir. Değerleme, fazlalık veya borç olmadığında, gerçek satış fiyatının onlara göre ayarlandığı varsayımına göre çalışır.
Bir İş Formülüne Nasıl Değer Verilir?
Bir şirketin değerini veya değerini belirlemek için çeşitli standartlar vardır. Her biri satın alındığında farklı bir değerle sonuçlanması en olası olacaktır, bu nedenle bir işletmeyi satmak için bir mal sahibi, belirli bir formül kullanmalı ve bu değere bağlı kalmalıdır.
Basit bir iş değerlemesi gerçekleştirmek için, bir şirketin varlıklarını ve borçlarını ekleyin. Bu konuda size yardımcı olması için bir iş değeri hesaplayıcısı kullanabilirsiniz.
En iyi fiyat oranı (P/E oranı), vergi sonrası fiyattan elde edilen bir değere değer.
Bir işletmenin değerini belirlerken aşağıdaki formülü kullanın: Değer = Vergi sonrası F/K oranı.
Doğru F/K oranını belirledikten sonra, bu değerle şirketin vergiden sonraki en son kârını katlayın.
Bir İşletmeyi Değerlemede Temel Kural Nedir??
Temel bir kural, bir iş dünyasının belirli bir yönüne dayalı basit bir önlemdir. amortіzаtіоn (FAVÖK). Temel bir kuralın kullanımı, bazı temel matematik, genellikle bir değer aralığına göre seçilen geliri birden çok kez kullanmaktır.
Kâra Dayalı Bir İşletmeye Nasıl Değer Verilir?
Bir işletmeye değere dayalı değer vermek için, öncelikle çok sayıda ticarete konu olan şirketlerin çok sayıda ürününü toplamanız gerekir. Elde ettiğiniz verileri kullanarak ortalama ve medyan fiyatı hesaplayın. Ardından, ortalamayı çok değerli olanın kârına bölün. Ya önceki 12 aylık süreyi ya da önceden belirlenmiş kârı kullanabilirsiniz, ancak kesin olarak emin olmalısınız.
Kesintisiz akış (DCF) ise, bir işletmeye temel olarak değer vermenin başka bir yoludur. Bunun yerine nakit akışını serbest bırakır.
Bir Ailenin Adil Değerini Nasıl Hesaplarsınız?
İndirgenmiş nakit akışı analizi), bir işletmenin gerçek değerini belirlemek için en yaygın olarak kullanılan yaklaşımdır. Bir hissenin gerçeğe uygun değerinin, gelecekteki serbest nakit akışının (FCF) bugünün fiyatlarına indirgenmiş toplamı olduğu fikrine dayanmaktadır.
FCF, şirketin mevcut nakit akışı ile nakit giderleri arasındaki farktır. Bu, topluluk tarafından alacaklılara geri ödeme yapmak veya geri ödeme yapmak için mümkün değildir.
Bir şirkete değer vermenin en basit yolu nedir?
Bir şirkete değer vermenin en basit yaklaşımı piyasa değeridir. Hisse fiyatının, ortaklık için tedavüldeki toplam hisse sayısına bölünmesiyle hesaplanır.
Özel bir şirkete nasıl değer verirsiniz?
Karşılaştırılabilir şirket analizi, özel bir şirketin değerini (CCA) belirlemek için en sık kullanılan yöntemdir. Bu strateji, özel veya hedef işletmeye en çok benzeyen, halka açık işletmeleri arıyor.
Bir şirket için en iyi değer ölçüsü nedir?
Bir şirketin finansal sağlığının ve uzun vadeli uygulanabilirliğinin en iyi tek göstergesi, nihai kar marjıdır.
Değerlemenin temelleri nelerdir?
İndirgenmiş nakit akışı değerlemesi ve göreli değerleme, değerlemenin temelini oluşturur. İkinci yaklaşımda bir varlığın değeri, onunla karşılaştırılabilir diğer varlıklarla karşılaştırılarak belirlenirken, ilki bir varlığın gelecekteki nakit akışlarının bugünkü değerini hesaplamak için aşağıdan yukarıya bir yaklaşım kullanır.
Gelire dayalı olarak bir şirketin değeri ne kadardır?
Times geliri, bir şirketin satış fiyatının önceki 12 aydaki gelirine bölünmesiyle hesaplanır. Sonuç, bir alıcının yıllık gelirin katı olarak ifade edilen bir şirket için ne kadar ödemeye istekli olduğunu gösterir.
Bir organizasyonun temel değerleri nelerdir?
Bir şirketin kültürünün temel taşları olarak işleyen kökleşmiş kavramlar, şirketin temel değerleri olarak bilinir.
Satışa Dayalı Bir İşletmeye Nasıl Değer Verilir?
Satılacak şirketinizin değerini belirlerken, birkaç önemli faktörü göz önünde bulundurmalısınız.
- Fіrm'inizin Nakit Akışını İyileştirir: İşinizi fiyatlandırırken göz önünde bulundurmanız gereken bir yol, nakit akışınız veya daha iyi olmasıdır. Alıcılar, şirketinizin ne kadar başarılı bir akış oluşturabileceğini bilmek ister ve bunu yapmanın tek yolu nakit akışınızı göstermektir.
- Piyasayı Kullanarak Değer Belirleme Aррrоасh: Pazarlama stratejisi, aynı endüstrideki benzer ürünlerin satışına ve satışına dayanan bir firmaya değer verme yöntemidir.
- Profіt Çarpanı Kullanarak Değer Tahmin Etme Aррrоасh: En iyi çok yönlü yöntem, işletmeler tarafından bir halka dayalı değere dayalı olarak kullanılan genel bir yöntemdir. Bu değer daha sonra diğer değişkenler kullanılarak ayarlanır, bu da çeşitli faktörlere bağlı olarak satış fiyatını etkileyebilir.
- Bir İş Trafiğinin Daha Doğru Yapılandırılması: Ürününüz, işinize ve şartlarınıza ne kadar değer verdiğinizden doğrudan etkilenir. Her zaman hem size hem de müşterinize fayda sağlayan kesinlikle iyi şartlar sağlamalısınız.
Değerlemenin 5 Yöntemi Nelerdir?
Bir iş değerlemesi, bir iş/соmranу değerinin есоnоmіс değerini belirlemenin bir yoludur. Aşağıdakiler en yaygın ticari değerleme yöntemleridir:
- İndirimli Nakit Akışı Yöntemi
- Karşılaştırılabilir Şirket Analizi
- Karşılaştırılabilir İşlem İşlemi
- Ast-tabanlı Değerleme Yöntemi
- Parça Değerleme Yönteminin Toplamı
İlgili Makaleler
- RİSK YÖNETİM BİLGİ SİSTEMİ RMIS: Tyреѕ ve Exаmрlеѕ
- BRÜT KÂR YÜZDESİ: Tanım, Formül ve Nasıl Hesaplanır
- GELİR TABLOSU: Formatlar, Örnekler ve Nasıl Hazırlanır?
- İŞ DEĞERİ: Anlamı ve Nasıl Hesaplanır!!!(Yeni bir tarayıcı sekmesinde açılır)
SSSѕ Bir Şirkete Nasıl Değer Verilir?
Ciroya dayalı bir işletmeye nasıl değer verirsiniz?
Belirli bir dönemdeki iş gelirinizi hesapladığınızda, iş cironuzu hesaplamış olursunuz (örneğin vergi yılı). Bu, genellikle 'net satış' olarak bilinen, yaptığınız tüm ürünlerin toplam miktarıdır. Bu, giderler düşüldükten sonra sizin için en önemli şey olan kârla karıştırılmamalıdır.
Bir işletmenin değerini nasıl belirlersiniz?
- Fiyat-kazanç oranı
- Giriş şöleni
- Bir işletmenin değerlerine değer vermek
- Bilinmeyen akış
- Endüstrinin temel kuralı
- Ölçülemeyen şeye dayalı değer
Bir işletmenin değerini nasıl hesaplarsınız?
Asta dayalı yöntemler: Şirketin değerini hesaplamak için şirketin tüm yatırımlarını ekleyin.
Değer kazanma yöntemi: Toplum, gelecekte zenginlik yaratma yeteneğine dayalıdır.
Marka değeri yöntemleri: Şirketin değerini daha önce eskimiş işlere dayalı olarak tahmin edin.
