Подписной договор — хороший вариант для компаний, которые хотят привлечь частных инвесторов, не выходя на биржу. Он содержит все подробности о сделках, такие как количество акций и цена, а также положения о конфиденциальности.
В договоре подписки частный инвестор соглашается вложить в бизнес крупную сумму. С другой стороны, компания использует соглашение о подписке, чтобы отслеживать, сколько акций было продано и по какой цене.
Узнайте, подходит ли соглашение о подписке для вашего бизнеса, прочитав эту статью.
Что такое подписное соглашение?
Подписной договор — это взаимное соглашение между компанией и инвестором о покупке акций компании по согласованной цене.
Это приглашение инвестора в товарищество с ограниченной ответственностью (LP). Здесь компания соглашается продать определенное количество акций по определенной цене, а инвестор, с другой стороны, обещает купить акции по согласованной цене.
Соглашение о подписке содержит все детали, необходимые для этой коммерческой сделки. Более того, он используется для мониторинга акций, которые хорошо работают, а также владения акциями и контроля возможных конфликтов, которые могут возникнуть в результате выплаты акций.
Инвестор заполняет форму, которая показывает его или ее пригодность для инвестирования в товарищество, и условия соглашения связывают их всех.
Некоторые соглашения включают конкретную норму прибыли, которую инвесторы обязательно получат. Это может быть процент от чистой прибыли компании или определенная сумма в виде единовременных выплат, которые должны быть выплачены в определенные дни.
Соглашения о подписке чаще всего встречаются со стартапами и небольшими компаниями. Они используются, когда у владельцев бизнеса нет ресурсов, чтобы работать с венчурными капиталистами или сделать компанию публичной.
Общие типы инвесторов, которые принимают соглашения о подписке; Друзья и семейные инвесторы, инвесторы-ангелы и стартап-инвесторы.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Альтернативные инвестиции: руководство для начинающих по вариантам инвестирования
Как работают соглашения о подписке
Соглашения о подписке различаются в зависимости от участвующей компании и причины, по которой она предлагается.
Хорошо организованное и хорошо структурированное соглашение о подписке будет включать подробную информацию о сделке, количестве продаваемых акций и цене за акцию, а также любые юридически обязывающие соглашения и положения о конфиденциальности.
Кроме того, соглашение о подписке, которое использует ваша компания, зависит от ее потребностей и размера.
Выполните следующие действия из советник по контрактам понять, как работает написание договора подписки;
- Примите решение о заключении соглашений о подписке в письменной форме.
- Убедитесь, что ваши соглашения о подписке просты
- Правильно определить участников соглашения и инвесторов
- Запишите все ключевые детали сделки
- Закрепите обязательства по рассмотрению в камне
- Предусмотрите меры защиты на случай, если сторона захочет расторгнуть договор.
- Определите, как вы будете разрешать споры с инвесторами
- Держите ваши переговоры и контракты конфиденциальными
- Наймите юристов по ценным бумагам для составления ваших соглашений о подписке
Можно использовать шаблон соглашения о подписке онлайн. Тем не менее, вы должны попросить адвоката просмотреть ваши контракты, чтобы убедиться в отсутствии ошибок.
ПРОЧИТАЙТЕ БОЛЬШЕ: Инвестиционная стратегия: лучшие инвестиционные стратегии для начинающих
Как регулируются соглашения о подписке
Соглашение о подписке является приемлемым вариантом для компаний, которые нуждаются в финансировании, но не хотят становиться публичными.
При этом инвесторы вступают в товарищество с ограниченной ответственностью, что означает, что они становятся молчаливыми партнерами и обязаны делать единовременные инвестиции.
Это снижает риск инвестиций, но также ограничивает вклад инвесторов в решения компании.
Как правило, соглашения о подписке подпадают под действие правил SEC. 506 (б) и 506 (с) Положения Д.
Эти правила четко определяют метод размещения и объем информации, которую компании могут раскрывать инвесторам.
Когда в партнерство вступают новые инвесторы, генеральные партнеры получают согласие существующих партнеров перед внесением изменений в соглашение о подписке.
Привлечение капитала посредством инвестиций в соответствии с Положением D предполагает выполнение значительно менее неудобных требований, чем публичное предложение. Это позволяет компаниям экономить время и продавать ценные бумаги, которые они в противном случае не смогли бы выпустить в некоторых случаях.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Проникновение на рынок: лучшие стратегии 2021 года и конкретные примеры (обновлено)
Почему важны соглашения о подписке?
Соглашения о подписке важны по разным причинам. Прежде всего, компания выбирает соглашение о подписке, потому что она не выросла до уровня, когда она может привлечь венчурных капиталистов или инвестиционные банки.
Кроме того, они выбирают соглашение о подписке для сбора денег от частных инвесторов без регистрации в Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC).
С другой стороны, инвесторы могут защитить себя от компаний, изменив условия сделки.
Как компания, продающая акции или доли, это не позволяет инвестору передумать прямо перед тем, как инвестор вступит в сделку. Наличие соглашения о подписке поможет превратить обещание в фиксированную транзакцию.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: НЕПРЕРЫВНАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ: значение, концепция, передача и все, что вам нужно
Соглашения о подписке с частными размещениями
Когда компания хочет привлечь капитал, она выпускает акции для покупки либо широкой публикой, либо путем частного размещения.
Частное размещение — это продажа акций ограниченному числу аккредитованных инвесторов, отвечающих желаемым критериям.
Согласно SEC, желаемые критерии включают в себя определенный уровень инвестиционного опыта, активов и собственного капитала.
В качестве альтернативы проспекту инвесторы получат меморандум о частном размещении. Меморандум содержит менее полное описание инвестиций.
В большинстве случаев к меморандуму прилагается договор о подписке. В некоторых соглашениях указывается конкретная норма прибыли, которую получит инвестор, например, определенный процент от чистой прибыли компании или единовременные выплаты.
Эта структура дает инвесторам более высокий приоритет, поскольку они получают норму прибыли на инвестиции перед спонсорами компании или другими владельцами.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Торговое финансирование: обзор, определение, курс, примеры
Ключевые части соглашения о подписке
Ключевые части соглашения о подписке включают в себя;
- разрешение директора
- Размещенные акции
- Пункт о конфиденциальности
- Структура владения акциями
- Решение акционера
- Условия выплаты
- Прецедентные условия
- Книги протоколов
- Возмещение и гарантия
- Соглашение об отказе от конкуренции
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Рабочий адрес электронной почты: как настроить рабочий адрес электронной почты
Плюсы и минусы соглашения о подписке
Ниже приведены хорошие и плохие стороны соглашения о подписке.
Плюсы соглашения о подписке
Соглашение о подписке имеет следующие преимущества;
- Соглашения о подписке позволяют продавать акции без регистрации ценных бумаг в Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC).
- Это служит привлекательной инвестиционной возможностью для рынка.
- Соглашение о подписке, как правило, представляет собой товарищество с ограниченной ответственностью без какой-либо личной ответственности.
- Это одноразовая инвестиционная возможность, в отличие от венчурного инвестирования, которое требует многократных вложений.
- Он имеет гибкие условия.
- Поскольку вы молчаливый инвестор, это не требует от вас особых обязательств.
- Это дает возможность инвестировать на ранней стадии и наблюдать, как ваши инвестиции растут по мере роста компании.
- Между вовлеченными сторонами существует прозрачность.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Рентабельность собственного капитала: значение, формула и способы расчета (+Быстрые инструменты)
Минусы соглашения о подписке
Ниже приведены недостатки договора подписки.
- В соглашении о подписке у вас нет права голоса, чтобы помочь бизнесу стать более успешным.
- Инвесторы могут потерять деньги, если компания не будет расти, как ожидалось.
- Это одноразовая вещь. Это означает, что если вы вложили свои деньги, нет возможности вернуть их обратно.
- Это требует крупного вклада вместо традиционных акций, которые можно купить за меньшие суммы.
- Должен соблюдать юридические и фидуциарные обязательства перед другими сторонами
- Наблюдается отсутствие надзора, потому что SEC не участвует.
- Множество юридических вопросов может возникнуть, если нет надлежащего адвоката для изучения и предоставления экспертных рекомендаций по сделке.
ЧИТАЙТЕ ТАКЖЕ: Как получить кредит для бизнеса: лучшие эффективные шаги, чтобы следовать прямо сейчас !!!
Как написать пункт о подписке?
В соответствии с положениями и обстоятельствами настоящего Соглашения Подписчик настоящим соглашается подписаться и приобрести, а Компания настоящим соглашается выпустить и продать Подписчику после оплаты Цены покупки Подписанные акции при Закрытии (как определено ниже).
Являются ли услуги по подписке контрактами?
Существуют и другие соглашения, которые должны быть заключены до того, как услуга на основе подписки начнет свою первую продажу, даже если условия обслуживания могут быть наиболее важным договором для предприятий, работающих по подписке (да, технически это договор).
Что такое соглашение о подписке в Канаде?
Основным договором при закрытом размещении долговых обязательств или эмиссионных ценных бумаг между эмитентом и инвестором или замещающими покупателями является договор подписки.
Каковы три типа подписки?
Как мы видели, компании электронной коммерции обычно используют один из трех различных типов моделей подписки: курирование, пополнение или доступ.
Почему это называется соглашением о подписке?
Соглашение о подписке — это документ, который инвесторы используют для подписки на товарищество с ограниченной ответственностью. Процент акций компании продается инвестору в рамках соглашения по заранее определенной цене, и инвестор обязуется приобрести эти акции по этой цене в будущем.
Являются ли соглашения о подписке обязательными?
Обе стороны должны заключить договор купли-продажи, который имеет юридическую силу, до завершения продажи акций. Соглашение о корпоративной подписке или соглашение об акциях — это то, что это известно.
Какова цель подписки?
Клиентам неоднократно выставляются счета за товар или услугу в рамках модели подписки. Они сами решают, как часто и как долго они хотят получать каждое предложение, и большинство подписок предоставляют им возможность продлевать или отменять их в любое время. Подписку можно рассматривать как контракт между вами и клиентом.
Заключение
Я надеюсь, что в этой статье подробно объясняется, что такое соглашение о подписке и какие преимущества оно дает вашему бизнесу.
Если у вас есть какие-либо вопросы или предложения, пожалуйста, дайте мне знать в разделе комментариев.
Желаем вам удачи!
Рекомендация
- Деловые расходы: список деловых расходов
- Выкуп менеджментом: руководство по процессу выкупа менеджментом и финансированию
- Бизнес-аналитика: определение и реальные примеры
- МЕТОДЫ ПРОГНОЗИРОВАНИЯ: Полное руководство по прогнозированию
- Вырезать: лучшие практики для любого бизнеса (+ бесплатные советы)
Рекомендации
