КАК ОЦЕНИТЬ КОМПАНИЮ: Подробное поэтапное руководство

Стоимость бизнеса или компании определяется рядом факторов, а именно: эффективностью, стадия роста, технологии, доход и прибыль. Он также сталкивается с социальным влиянием бизнеса на место или сообщество, в котором он расположен. Как владелец бизнеса или предприниматель, понимание ценности вашей компании поможет вам во многих отношениях, особенно когда вам нужно продать часть или вы хотите занять деньги для целей расширения. В этом посте мы обсудили, используя формулу, как вы можете оценить свой бизнес или компанию на основе выручки и прибыли.

Как оценить бизнес На основе прибыли и выручки

При оценке компании на основе прибыли и выручки вы суммируете свои итоги, прежде чем вычесть операционные расходы и умножить результат на отраслевой коэффициент. Ваш бизнес-мультипликатор — это среднее значение того, за что часто продают фирмы в вашей отрасли, поэтому, если ваш мультипликатор равен двум, компании обычно оценивают вдвое свою годовую прибыль и выручку.

Три (3) Способы оценить компанию

• Рассчитайте дискреционную прибыль продавца.
• Рассчитайте свой множитель SDE и
• Добавление бизнес-активов и вычитание бизнес-обязательств

№1. Дискреционная прибыль продавца (SDE)

Большинство аналитиков считают, что первым шагом в оценке бизнеса является нормализация или перерасчет его доходов для получения показателя, известного как дискреционная прибыль продавца (SDE). SDE — это доход вашей компании до вычета неденежных расходов, компенсации владельца, процентных расходов и дохода, который вряд ли повторится в будущем.

Почему дискреционная прибыль продавца важна

SDE рассчитывает, какой будет прибыль бизнеса с новым покупателем, чтобы дать вам более четкое представление о реальной прибыли бизнеса. Это достигается путем вычитания расходов из вашей налоговой декларации, которые не являются необходимыми для ведения вашей фирмы. Это включает в себя вашу оплату в качестве владельца бизнеса, а также любые разовые расходы, которые вряд ли будут повторены в будущем.

Следующие статьи добавляются к чистой прибыли для расчета SDE:

• Ваша зарплата, или общая зарплата всех владельцев
• Любые льготы, которые вы или другие владельцы можете получить (например, личные поездки или платежи за личное транспортное средство)
• Члены семьи, работающие на второстепенных должностях в платежной ведомости
• Снижение стоимости и амортизация являются примерами неденежных расходов.
• Деловые игры в гольф, например, являются примерами развлекательной деятельности.
• Пожертвования на благотворительность

Чтобы получить точную оценку, необходимо ввести в уравнение важные цифры, подобные перечисленным выше.

#2. Узнайте свой множитель SDE

Бизнес часто продается от одного до четырех раз больше их SDE. Это называется «множитель SDE» или «множитель». Consider the іnduѕtrу standard multiplier аnd thе specific buѕіnеѕѕ multiplier tо bе twо distinct vаluеѕ, оnе рrоvіdіng a brоаd value based оn іnduѕtrу nоrmѕ аnd thе оthеr providing a more ѕресіfіс value based on vаrіаblе сhаrасtеrіѕtісѕ unіԛuе to each іndіvіduаl business.

Ниже приведены некоторые из характеристик, которые усложняют поиск лучшего мультипликатора SDE:

• промышленность
• Географический тренд (рыночный риск).
• Размер компании
• Материальные и нематериальные активы компании
• Независимость от владельца (риск владельца).
• И есть множество других переменных.

Множитель SDE обычно зависит от риска владельца и перспектив отрасли. Если бизнес чрезвычайно зависит от вас или другого владельца, его будет трудно передать новому владельцу, и его оценка снизится. Множитель SDE будет больше, если вы продаете бизнес в отрасли или секторе, который, вероятно, будет расти в ближайшем будущем.

#3. Добавьте деловые активы и вычтите деловые обязательства

Последним шагом в определении того, как оценить бизнес, является учет любых бизнес-активов или обязательств, которые еще не учтены в SDE. Большинство покупок малого бизнеса следуют правовой структуре продажи активов, что означает, что покупатель покупает материальные и нематериальные активы, в чем заключается бизнес. Продавец часто сохраняет обязательства, но детали соглашения варьируются от продажи к продаже.

Какие факторы влияют на жизнеспособность бизнеса?

На стоимость бизнеса влияют три основных критерия:

• Условия продажи: Причины продажи бизнеса могут иметь влияние на его стоимость. Вынужденная продажа почти наверняка снизит стоимость.

• Нематериальные и материальные активы: В то время как компания, которая владеет имуществом, оборудованием или запасами, имеет материальные активы, их нематериальные активы, такие как известный бренд, покупательская способность, возможность роста и интерес имеет значительную ценность.

• Годы работы: Чем дольше компания работает, тем сильнее ее послужной список, денежный поток и лояльные клиенты, которые обеспечивают повторный бизнес.

Как оценить бизнес на основе выручки

Одним из самых надежных методов определения рыночной стоимости бизнеса является рентабельность. Ваша компания прибыльна? Это важный вопрос, который нужно задать, и, как таковой, важное место для начала при определении стоимости бизнеса.

Вот пошаговая стратегия для определения стоимости бизнеса на основе доходов. Используя эту стратегию, вы можете оценить любой бизнес, большой или маленький, государственный или частный, в любой отрасли.

7 основных стратегий оценки бизнеса на основе выручки

• Определите отрасль, в которой компания желает провести оценку.
• Посмотрите, какие конкуренты (или ближайшие конкурирующие компании) публично торгуются в этой отрасли.
• Посмотрите на выручку и рыночную капитализацию десяти из этих компаний.
• Разделите рыночную прибыль этих государственных компаний на их доход за последние 12 месяцев, чтобы получить среднее значение дохода.
• Отрегулируйте количество (из шага 4) в зависимости от размера вашей целевой компании по сравнению с вашим набором образцов.
• Определите доход вашей тематической компании за последние 12 месяцев.
• Умножьте доход вашей компании на средний множитель дохода (из шага 6).

Во сколько раз прибыль стоит бизнеса?

Сколько раз прибыль стоит компании? Множитель будет больше фактической стоимости бизнеса, если компания прибыльна. Тем не менее, это будет дороже, если компания производит меньше, чем это. Множитель туристической прибыли составляет от семи до десяти раз.

Как проще всего оценить бизнес?

Во-первых, бизнес часто оценивается без учета избыточных денежных средств или долгосрочных долгов. Оценка основана на предположении, что при отсутствии излишков или долгов фактическая продажная цена корректируется с их учетом.

Как оценить бизнес-формулу

Существуют различные стандартные подходы к определению стоимости или стоимости компании. Каждая из них, скорее всего, приведет к разной оценке при расчете, поэтому владелец, желающий продать бизнес, должен использовать каждую формулу, а затем выбрать, какую ценность прикрепить к ней.

Чтобы выполнить простую оценку бизнес-активов, сложите активы компании и вычтите ее обязательства. Вы можете использовать калькулятор стоимости бизнеса, чтобы помочь вам в этом.

Коэффициент прибыльности (P/E Ratio) – это стоимость компании, разделенная на ее прибыль после уплаты налогов.

При определении стоимости бизнеса используйте следующую формулу: Стоимость = Прибыль после налогообложения P/E.

Определив правильный коэффициент P/E, умножьте самую последнюю прибыль компании после уплаты налогов на это значение.

Каково практическое правило оценки бизнеса?

Эмпирическое правило — это индивидуальная мера, основанная на определенном уровне деятельности предприятия, например, доходах или других легко вычисляемых потоках доходов, таких как Earnings, Dext, Tinterpres Амортизация (EBITDA). Использование эмпирического правила требует некоторой базовой математики, в частности, умножения выбранного источника дохода на ряд значений.

Как оценить бизнес на основе прибыли

Чтобы оценить бизнес, основанный на прибыли, вы должны сначала собрать прибыль нескольких аналогичных компаний, торгуемых на бирже. Используя полученные данные, рассчитайте среднюю и медианную цену. Затем разделите среднюю прибыль, умноженную на прибыль оцениваемой компании. Вы можете использовать либо прибыль за предыдущие 12 месяцев, либо прогнозируемую прибыль, но вы должны быть последовательны.

Подход, основанный на дисконтированном денежном потоке (DCF), — это еще один способ оценить бизнес, основанный на прибыли. Он использует свободный денежный поток, а не прибыль.

Как рассчитать справедливую стоимость человека?

Анализ дисконтированных денежных потоков) является наиболее широко используемым подходом для определения справедливой стоимости бизнеса. Он основан на идее о том, что справедливая стоимость компании представляет собой сумму ее будущего свободного денежного потока (FCF), дисконтированного до сегодняшних цен.

FCF – это разница между текущим денежным потоком компании и ее денежными расходами. Это указывает на наличные деньги, доступные для распределения среди акционеров или погашения кредиторам компанией.

Как проще всего оценить компанию?

Наиболее простым подходом к оценке корпорации является рыночная капитализация. Он рассчитывается путем деления цены акции на общее количество выпущенных акций корпорации.

Как вы оцениваете частную компанию?

Сравнительный анализ компаний — это метод, наиболее часто используемый для определения стоимости частной фирмы (CCA). Эта стратегия ищет публично торгуемые предприятия, которые больше всего напоминают частный или целевой бизнес.

Что является наилучшей мерой стоимости компании?

Лучшим показателем финансового благополучия и долгосрочной жизнеспособности компании является ее чистая прибыль.

Каковы основы оценки?

Оценка дисконтированных денежных потоков и относительная оценка составляют основу оценки. Стоимость актива определяется путем сравнения его с другими активами, которые сопоставимы с ним во втором подходе, тогда как первый использует восходящий подход для расчета текущей стоимости будущих денежных потоков актива.

Сколько стоит компания исходя из выручки?

Выручка Times рассчитывается путем деления продажной цены компании на ее выручку за предыдущие 12 месяцев. Результат показывает, сколько покупатель был готов заплатить за компанию, выраженную как кратное годовому доходу.

Каковы основные ценности организации?

Укоренившиеся концепции, являющиеся краеугольными камнями культуры компании, известны как ее основные ценности.

Как оценить бизнес на основе продаж

При определении стоимости вашей компании для продажи вы должны учитывать несколько важных факторов.

• Оценка денежного потока вашей фирмы: Один из факторов, который следует учитывать при оценке вашего бизнеса для продажи, — это ваш денежный поток или прибыльность. Покупатели хотят знать, насколько успешно ваша компания может генерировать поток прибыли, и отображение вашего денежного потока — один из способов сделать это.
• Определение стоимости с использованием рыночного подхода: Рыночный подход — это метод оценки фирмы, основанный на покупках и продажах аналогичных предприятий в той же отрасли. 
• Оценка стоимости с использованием подхода мультипликатора прибыли: Метод мультипликатора прибыли — это туристический инструмент, используемый предприятиями для оценки стоимости на основе доходов компании. Затем это значение корректируется с использованием других переменных, которые могут повлиять на цену продажи в зависимости от различных факторов.
• Правильное структурирование деловой сделки: Ваша продажа напрямую зависит от того, насколько вы цените свой бизнес-контракт и условия. В идеале вы должны представить условия, которые принесут пользу как вам, так и клиенту, предлагая поощрения.

Каковы 5 методов оценки

Оценка бизнеса – это процесс определения экономической стоимости бизнеса/компании. Ниже приведены наиболее распространенные методы оценки бизнеса:

• Метод дисконтированных денежных потоков
• Анализ сопоставимых компаний
• Сопоставимая транзакция
• Метод оценки на основе активов
• Метод оценки суммы частей

Статьи по теме

1. ИНФОРМАЦИОННАЯ СИСТЕМА УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ РМИС: примеры и примеры
2. ПРОЦЕНТ ВАЛОВОЙ ПРИБЫЛИ: определение, формула и способ расчета
3. ОТЧЕТ О ПРИХОДАХ ДОХОДОВ: форматы, примеры и способы его подготовки
4. БИЗНЕС-ЦЕННОСТЬ: значение и как ее рассчитать!!!(Открывается в новой вкладке браузера)

FAQѕ о том, как оценить компанию

Как вы оцениваете бизнес на основе его оборота?

Когда вы рассчитываете свой доход от бизнеса за определенный период, вы рассчитываете свой оборот бизнеса (например, налоговый год). Это общее количество продаж, которые вы совершили, широко известное как «чистые продажи». Это не следует путать с прибылью, которая является вашей прибылью после вычета расходов.

Как определить стоимость бизнеса?

• Соотношение цена/прибыль
• Входная плата
• Оценка активов бизнеса
• Дисконтированный денежный поток
• Практические правила отрасли
• Оценка на основе того, что не может быть измерено

Как рассчитать стоимость бизнеса?

Методы, основанные на активах: сложите все инвестиции компании, чтобы рассчитать стоимость компании.

Методы увеличения стоимости: оценивайте компанию на основе ее способности создавать богатство в будущем.

Методы рыночной стоимости: Оцените стоимость компании на основе аналогичных бизнесов, которые ранее были проданы.