Você sabe como sua empresa está se saindo este ano em comparação com o passado? Não? Para descobrir, calcule o crescimento anual (ano a ano). O crescimento anual de sua empresa pode ajudá-lo a determinar quais áreas devem ser aprimoradas.
Conhecendo a saúde financeira da sua empresa coloca você em uma posição melhor para tomar decisões. Continue lendo para descobrir o que é o crescimento ano a ano, por que é importante, a fórmula e como calculá-lo (completo com exemplos fáceis de seguir).
Qual é o significado de YOY ano após ano?
Ano a ano é um método de examinar vários conjuntos anualizados de dados financeiros de uma empresa de diferentes anos para determinar como os dados evoluíram.
Os dados observados em um formato ano a ano podem ser obtidos de meses, trimestres ou mesmo anos inteiros separados, mas cada conjunto de dados deve ser do mesmo período de tempo para fornecer um contexto preciso – por exemplo, pode-se procurar sobre o desempenho de uma empresa no primeiro trimestre nos últimos quatro anos, mas comparar o desempenho de uma empresa no primeiro trimestre de 1 com o de janeiro seria inútil.
Essa abordagem também é frequentemente usada por analistas econômicos ao examinar países e sua posição econômica geral. Por exemplo, o método YoY revela que o PIB japonês aumentou 2% em 2016 em comparação com 2015, embora os economistas previssem anteriormente um ganho de 1.8%.
O desempenho ano a ano mede o desempenho da sua empresa em todas as áreas que podem ser medidas. Você pode encontrar seu crescimento YOY para medidas de desempenho de negócios, como:
- Receita
- Custo de cada aquisição
- Número total de empregados
- Tráfego para um site
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Noções básicas sobre métricas de ano a ano (ano a ano)
As comparações ano a ano (também conhecidas como ano a ano) são uma técnica popular e eficaz para avaliar o desempenho financeiro de uma empresa e de investimentos. Uma comparação YOY pode ser feita para qualquer evento quantificável que ocorra anualmente. O desempenho anual, trimestral e mensal são todas as comparações YOY comuns.
Razões para as métricas de crescimento ano a ano (ano a ano)
Ao examinar o desempenho de uma empresa, as comparações YOY são importantes porque ajudam a eliminar a sazonalidade, uma característica que pode afetar a maioria das empresas. Como a maioria das linhas de negócios tem uma temporada de pico e uma temporada de baixa demanda, as vendas, a lucratividade e outras medidas financeiras mudam ao longo do ano.
Os varejistas, por exemplo, têm pico de demanda durante a temporada de compras de fim de ano, que ocorre no quarto trimestre do ano. Faz sentido comparar receitas e lucros ano após ano para avaliar completamente o desempenho de uma empresa.
É fundamental comparar o desempenho do quarto trimestre de um ano com o desempenho do quarto trimestre dos anos anteriores. Se um investidor comparar o lucro do quarto trimestre de um varejista com os dados do terceiro trimestre anterior, pode parecer que a empresa está experimentando um crescimento extraordinário quando, na verdade, a diferença se deve à sazonalidade.
Da mesma forma, ao comparar o quarto trimestre com o primeiro trimestre seguinte, pode parecer haver uma queda substancial, mas isso também pode ser devido à sazonalidade.
YoY também é diferente da palavra “sequencial”, que compara um trimestre ou mês com o último e permite que os investidores vejam um crescimento linear. Por exemplo, o número de telefones celulares vendidos por uma empresa de tecnologia no quarto trimestre versus o terceiro trimestre, ou o número de passagens preenchidas por uma companhia aérea em janeiro versus dezembro.
O que significa YOY ano após ano para os investidores?
Os investidores às vezes dão um alto valor ao crescimento anual de uma empresa ao determinar se devem investir nessa empresa porque é uma das medidas mais claras do desempenho de uma empresa ao longo do tempo.
Os investidores geralmente gostam dos dados do ano anterior, pois ajustam os efeitos da sazonalidade comparando o mesmo período de tempo em anos sucessivos, fornecendo uma imagem mais clara da direção da empresa.
Mudança na porcentagem anual
A variação percentual ano a ano é a métrica usada para calcular o crescimento anual (ano a ano). Ele demonstra o quanto uma empresa está melhor ou pior em uma estatística específica quando comparada ao mesmo período do ano anterior.
Por exemplo, em vez de usar números brutos para descrever quanto o lucro líquido de uma empresa subiu entre o primeiro trimestre de 1 e o primeiro trimestre de 2019, uma mudança percentual ano a ano é expressa como um aumento de 1% no lucro.
Crescimento ano a ano
O crescimento ano a ano, ou crescimento ano a ano, é a aplicação mais típica dos dados ano a ano. Ele compara os dados anualizados de uma empresa entre dois períodos idênticos de anos consecutivos, concentrando-se em como esses dados mudaram.
A taxa de crescimento YOY é expressa como uma variação percentual. Quanto crescimento você fez este ano em comparação com o ano anterior? Você viu uma melhoria ou uma redução na área de desempenho que você está olhando?
Por que o crescimento ano a ano é importante?
Há várias razões para considerar o crescimento YOY. Os cálculos ano a ano podem ser usados para:
- Mostre o que funciona e o que não funciona.
- Ajudá-lo a obter investimentos
- Coloque a sazonalidade em seu contexto adequado.
- Ajudá-lo a detectar problemas
#1. Mostre o que funciona e o que não funciona.
Seus cálculos ano a ano podem ajudá-lo a medir o desempenho de sua empresa. Você pode dizer se sua empresa está crescendo ano após ano, não apenas mês após mês. As tendências de longo prazo e se sua empresa está melhorando ao longo do tempo são claramente visíveis.
Você pode ver o que funciona e o que não funciona medindo várias áreas de desempenho do negócio. Se algo não estiver funcionando, talvez seja necessário minimizar os custos ou fazer outras alterações para que funcione melhor.
Por exemplo, seu custo por aquisição pode ser menor para o Produto A, mas não para o Produto B ano após ano.
#2. Ajudá-lo a obter investimentos
Antes de fornecer dinheiro para negócios, a maioria dos investidores deseja verificar suas estatísticas ano a ano. Seu crescimento ano a ano indica se sua empresa é ou não um investimento viável para eles.
Seja o investidor um membro da família, um amigo, um investidor privado em sua pequena empresa ou outra pessoa, certifique-se de que sua comparação ano a ano esteja disponível.
#3. Coloque a sazonalidade na perspectiva adequada
Os cálculos YOY são muito úteis para empresas que experimentam picos sazonais. As vendas de uma estufa, por exemplo, podem atingir o pico na primavera e no verão, mas as receitas de um negócio de varejo podem atingir o pico em novembro e dezembro.
Qualquer volatilidade mensal é suavizada pela taxa de crescimento YoY. Você pode comparar seus números de negócios atuais com o mesmo período do ano passado para evitar aumentos e quedas significativos entre os meses sazonais.
Você poderia descobrir:
- Você está melhor do que no mês passado, mas ainda está abaixo do ano passado.
- Você está pior do que no mês passado, mas melhor do que no ano passado.
#4. Ajudá-lo a detectar falhas
Um estudo anual, como usando uma demonstração de resultados comparativa, pode ajudá-lo a descobrir erros e discrepâncias em seus registros.
Se houver aumentos ou diminuições significativos em relação ao ano anterior, você pode ter inserido algo errado. Examinar diferentes períodos de tempo ano após ano pode ajudá-lo a determinar quando você pode ter cometido o erro.
Como calcular o crescimento ano a ano
Existem alguns procedimentos que você deve seguir para calcular o crescimento ano a ano da sua empresa.
#1. Determine por que você está vendo um crescimento anual.
Em primeiro lugar, você deve identificar em quais áreas do seu negócio você deseja ver o crescimento anual. É dinheiro? Quantos funcionários existem? O que são KPIs de marketing? Quando se trata de crescimento ano a ano, o globo é sua ostra…
Desde que você tenha os números para seus cálculos. Depois de determinar por que você está calculando o crescimento YOY, colete os dados para os dois períodos que você está comparando. Isso nos leva a…
#2. Selecione um período de tempo.
Você deseja calcular o crescimento YOY entre dois meses, trimestres ou até anos distintos? Você tem uma opção. No entanto, ao selecionar períodos de tempo mais curtos, como meses, você pode ajudar a reduzir as dificuldades de sazonalidade.
#3. Aplique a fórmula para o crescimento ano a ano.
Não é difícil calcular o crescimento ano a ano. Após a extração de seus dados, você pode obter resultados rapidamente.
Para começar, subtraia o número do ano passado do número deste ano. Isso lhe dirá a diferença total do ano. Se o valor for positivo, você obteve lucro. Se o resultado for negativo, você sofreu uma perda.
Em seguida, divida a diferença pelo número do ano anterior. Isso calcula a taxa de crescimento ano a ano.
Por fim, multiplique o valor por 100 para convertê-lo em uma porcentagem para obter a variação percentual ano a ano.
A fórmula de crescimento YOY é a seguinte:
Crescimento A/A ano a ano = [(Este ano – ano passado) / ano passado] X 100.
Fórmula de crescimento anual
Exemplos ano a ano (ano a ano)
Você está pronto para pular direto? Examine os exemplos a seguir para saber como você pode calcular o crescimento YOY (ano a ano) para os seguintes indicadores de desempenho de negócios:
- Receita
- Clientes que são únicos
- Tráfego para um site
#1. receita
Suponha que você queira comparar sua receita em julho deste ano com julho do ano passado. Você ganhou US$ 40,000 em julho e US$ 25,000 em julho anterior.
Subtraia a receita de julho passado da receita de julho deste ano.
$ 40,000 - $ 25,000 = $ 15,000
Divida a diferença pela receita em julho do ano passado para encontrar a taxa de crescimento.
0.6 = $ 15,000 / $ 25,000
Transforme a taxa de crescimento em uma porcentagem.
60% = 0.6 x 100
Você aumentou sua receita em 60% ano após ano.
#2. Clientes que são únicos
Vejamos outro caso. Suponha que você queira comparar consumidores únicos do 1º trimestre deste ano com o 1º trimestre do ano anterior. Você teve 5,000 clientes únicos no primeiro trimestre. Você teve 7,500 clientes únicos no primeiro trimestre.
Subtraia os clientes do trimestre anterior dos clientes do trimestre atual.
-2,500 = 5,000 – 7,500
Para obter a taxa de crescimento, divida a diferença pela receita do trimestre anterior.
-0.33 = -2.500 / 7,500
Calcule a taxa de crescimento YoY como uma porcentagem.
-0.33 * 100 = -33%
Você teve um 33% queda de clientes ano a ano.
#3. Tráfego para um site
Suponha que você teve 100,000 visitantes do site em janeiro, uma queda significativa em relação aos 200,000 que você teve em dezembro. Antes de entrar em pânico, perceba que sua alta temporada é dezembro, o que pode ter contribuído para o declínio inesperado. Em vez disso, você opta por calcular seu crescimento ano a ano para comparar o tráfego do seu site em janeiro com o mesmo mês do ano passado.
Você teve 100,000 visitantes do site em janeiro. Você tinha 83,000 em janeiro do ano passado. Para calcular seu crescimento ao longo desse período de tempo, use a fórmula YoY.
[(100,000 – 83,000) / 83,000] X 100 = 20.48
O tráfego do seu site aumentou em 20.48 por cento ano a ano.
Mais exemplos de YOY
A maioria das estatísticas governamentais são publicadas mensalmente ou trimestralmente. Para ter uma visão completa, você precisará calcular os dados de crescimento ano a ano por conta própria. Aqui estão três principais indicadores econômicos onde as comparações ano a ano são críticas:
- Bens duráveis: O Departamento de Comércio publica essa informação mensalmente. No entanto, os cálculos ano a ano previram a Grande Recessão já em outubro de 2006.
- Trabalhos de manufatura: Durante anos, os Estados Unidos vêm cortando empregos na manufatura mensalmente. No entanto, como o crescimento do emprego começou a diminuir ano após ano em 2007, sinalizou a recessão iminente.
- Produto Interno Bruto (PIB): mede a rapidez com que a economia aumentou no trimestre mais recente. A taxa de crescimento do PIB é anualizada pelo Bureau of Economic Analysis. Ele mostra o quanto a economia criaria se continuasse crescendo na mesma taxa durante todo o ano. O BEA faz isso para facilitar a comparação do crescimento do PIB YOY com os anos anteriores.
Exemplo detalhado do mundo real de aplicação YOY
A Kellogg Company divulgou resultados mistos no quarto trimestre de 2018, de acordo com um relatório da NASDAQ de 2019, revelando que seus ganhos ano a ano continuam caindo, mesmo com o aumento das vendas devido a aquisições corporativas. A Kellogg espera que os lucros ajustados caiam de 5% a 7% em 2019, pois continua investindo em canais alternativos e formatos de pacotes.
A empresa também revelou intenções de reorganizar seus segmentos da América do Norte e Ásia-Pacífico, cortando várias divisões do primeiro e reorganizando o segundo na Kellogg Ásia, Oriente Médio e África. Apesar dos lucros mais baixos ano a ano, a presença estável da Kellogg e a reação às tendências de consumo do consumidor indicam que o futuro geral da empresa é positivo.
As vantagens e desvantagens do YoY
Vantagens do YoY
- Porque compara momentos distintos no tempo, nega a sazonalidade.
- Suaviza a volatilidade ao longo do ano para que os resultados líquidos possam ser comparados.
- É simples de calcular; nenhuma planilha ou calculadora financeira é necessária.
- Indica os resultados apresentados em forma de porcentagem para facilitar a comparação entre empresas de diversos portes.
Desvantagens do YoY
- Se um período de tempo tem crescimento negativo, os resultados são inúteis.
- Ao comparar os dados do ano inteiro YOY, é possível ocultar as dificuldades em um mês específico.
- A menos que combinado com outras medições, não fornece muita informação.
Sazonalidade e crescimento ano a ano
A técnica YoY também pode ser usada para analisar o crescimento mensal da receita, o que é especialmente relevante quando as fontes de receita são cíclicas. Isso permite uma comparação da receita de maçã para maçã, em vez de comparar a receita mês a mês, que pode ser afetada por variações sazonais substanciais.
No mercado de chocolates relativamente sazonal, por exemplo, comparar o crescimento da receita entre dezembro de 2016 e dezembro de 2017 (quando as vendas são fortes devido às vendas de inverno) seria mais informativo do que comparar março de 2016 a fevereiro de 2016, quando as vendas de fim de ano começaram a cair. Ao comparar meses ano a ano, a comparação se torna mais importante do que comparar dois meses consecutivos afetados pela sazonalidade ou outros motivos.
Medidas financeiras que são comumente usadas ano a ano
Aqui está uma lista das medidas financeiras mais usadas para comparar um ano com o seguinte:
- Receita de vendas: Quanto as vendas aumentaram ou caíram ano após ano?
- COGs (Custo das Mercadorias Vendidas): Com que sucesso a corporação administrou sua margem bruta?
- Despesas Gerais e Administrativas de Vendas (SG&A): Quão bem os líderes controlaram as despesas do escritório da empresa?
- EBITDA (Lucro Antes de Juros, Impostos, Depreciação e Amortização): Uma medida de lucro operacional e uma proxy para fluxo de caixa.
- Resultado líquido: Uma comparação dos resultados financeiros da empresa ao longo do tempo.
- Lucro por ação (EPS): É uma visão por compartilhamento no resultado final
Indicadores Econômicos Comuns Ano a Ano
Aqui está uma lista das métricas mais usadas para comparar um ano com o seguinte:
- Inflação: Qual é a tendência inflacionária?
- Taxas de desemprego: Qual é a tendência na participação da força de trabalho?
- PIB: A quantidade de produto interno bruto produzido por um país.
- Taxa de juros: Estamos experimentando taxas de juros crescentes ou decrescentes?
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Alternativas para a análise ano a ano
Um analista pode querer examinar outros dados de séries temporais além da análise YoY, como:
- Mês após mês
- Trimestre a Trimestre
- No acumulado do ano
- Taxas de crescimento compostas
Qual é a diferença entre YoY e YTD?
YOY considera uma mudança de 12 meses. O acumulado do ano, ou YTD, considera uma mudança desde o início do ano (geralmente 1º de janeiro).
Se você simplesmente considerar um período de um ano, calcular o quanto um número caiu de um ano para o outro é bastante simples. Subtraia o número do ano atual do número do ano anterior, divida o resultado pelo número do ano anterior e multiplique por 100. Se for negativo, essa é a porcentagem em que a métrica caiu no ano. Um número positivo representa um aumento.
Mas e se você tiver apenas dados de dois anos atrás? Ou que tal simplesmente seis meses? Ou dez anos? É possível calcular a % de variação anual desses dados para que possam ser comparados com outras estatísticas anuais?
Sim existe. Aqui está como fazê-lo.
Analisando a Fórmula
Vamos passar pelo princípio primeiro antes de mergulhar em um exemplo. O primeiro passo é dividir o valor inicial pelo valor final. Isso é feito independentemente da distância entre os números no tempo.
Depois disso, divida o número de anos entre os dois números por um. Então, se as datas tiverem dois anos de diferença, um dividido por dois é igual a 0.5. Se os números estiverem separados por seis meses (0.5 anos), um dividido por 0.5 anos é igual a dois. Mantenha esse número à mão para a próxima etapa.
Retire sua calculadora confiável neste momento. Nesta etapa, calcularemos um expoente usando a diferença entre os dois inteiros da etapa um como base e elevando-o à potência da diferença de tempo dividida por um.
Para finalizar, subtraia um desse expoente e multiplique por 100 para obter a variação percentual anual entre os dois números ao longo desse período. Segue a fórmula na íntegra:
Essa técnica se aplica a qualquer medida que você esteja analisando, seja o preço de uma ação, um número de vendas, lucro ou o total de ativos em um balanço patrimonial.
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Comparações QOQ, MOM e YOY
MOM (Mês a Mês):
Os aumentos nos níveis MoM (Mês a Mês) são expressos em comparação com o mês anterior. Os cálculos do MoM são mais voláteis, pois são mais influenciados por eventos únicos (por exemplo, queda da bolsa, desastres naturais, meses com muitos dias úteis, meses com muitas pessoas em férias, etc.).
Para calcular a mudança MoM, comparamos as médias do mês X e do mês Y. (por exemplo, uma média de junho com julho e um relatório em agosto, como o Índice de Preços ao Consumidor ou CPI)
((Mês X – Números do mês Y)/Mês X) * 100= Crescimento percentual
QOQ (trimestre a trimestre):
Os números QoQ (trimestre a trimestre) calculam a mudança em relação ao trimestre fiscal anterior, como comparar o segundo trimestre com o primeiro trimestre deste ano. Embora muitos números sejam divulgados semanalmente, vários indicadores cruciais, como o PIB, são divulgados trimestralmente (produto interno bruto). Os números trimestrais são mais variáveis do que os números ano a ano, mas menos voláteis do que os números mensais.
Para calcular a variação trimestral, comparamos a média do trimestre financeiro X com o trimestre financeiro Y. (por exemplo, uma média do primeiro trimestre de 1 com a média do segundo trimestre de 2009)
((Números do Trimestre X – Trimestre Y)/Número do Trimestre X) x 100 = Crescimento Percentual
Ano a ano (ano a ano):
Os números anuais (ano a ano) mostram como os dados de um ano mudaram em comparação com o ano anterior. Ele combina dados adicionais e, como resultado, fornece uma visão de longo prazo mais precisa do valor do relatório subjacente.
Para determinar a variação anual, comparamos a média dos anos X e Y. (por exemplo, uma média de junho de 2008 com a média de 09 de junho)
((Ano X - Números do Ano Y)/ Número do Ano X) x 100= Porcentagem de Crescimento
Veja a seguir como a taxa de crescimento anual composta (CAGR) é calculado:
CAGR=((4th Year/1st year)^(1/3))-1
Certifique-se de entender qual era está sendo comparada em qualquer relatório de tendência que você esteja analisando (ano, trimestre, mês, semana, dia). Como resultado, o desempenho de um blog pode cair 0.2% em julho (mês a mês), enquanto aumenta 4.1% no período de 12 meses encerrado em julho (ano a ano).
Os dados do MoM, como o CPI (Inflação de Preços ao Consumidor), são fornecidos com um atraso de duas semanas, para que as pessoas não saibam como a inflação deste mês afeta sua carteira até o meio do mês seguinte. Finalmente, jornalistas, investidores, analistas de orçamento e alta administração estão interessados nas taxas mensais e de 12 meses mais recentes.
Resumo
O crescimento ano a ano é uma métrica usada para medir o crescimento nos 12 meses anteriores. Ao comparar organizações ou economias, o YOY é uma excelente medida para controlar os efeitos da volatilidade.
Embora esta seja uma estatística útil, ela fica aquém de capturar a imagem inteira porque omite informações importantes. Essa estatística pode ser usada para identificar tendências que indicam uma desaceleração econômica iminente.
Perguntas frequentes sobre YOY
O que é YoY e MoM?
Os aumentos nos níveis MoM (Mês a Mês) são expressos em relação ao mês anterior. Os números anuais (ano a ano) mostram como os dados de um ano mudaram em comparação com o ano anterior.
Como você calcula o crescimento médio anual?
Você precisará saber os valores para cada ano, bem como o número de anos que você está comparando para a fórmula da taxa de crescimento médio de horas extras. O método da taxa média de crescimento ao longo do tempo é calculado dividindo o valor presente pelo valor histórico, multiplicando a potência 1/N e subtraindo um.
O que é uma boa taxa de crescimento anual?
Padrões industriais
Os padrões de taxa de crescimento variam de acordo com o estágio da empresa, mas, em média, as organizações expandem entre 15% e 45% ano após ano.
O que significa MTD, QTD e YTD?
YTD significa Year-to-Date (de 1º de janeiro deste ano até a data atual) QTD significa Quarter-to-Date (Desde a data de início do trimestre atual até a data atual) MTD significa Month-to-Date (De a data de início do mês atual para a data atual)
Como você calcula seu declínio anual?
Subtraia o número do ano atual do número do ano anterior, divida o resultado pelo número do ano anterior e multiplique por 100. Se for negativo, essa é a porcentagem em que a métrica caiu no ano. Um número positivo representa um aumento.
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