Het analyseren van de schuldpositie van een bedrijf kan nuttig zijn om te bepalen of het bedrijf schulden gebruikt om bedrijfsgroei te stimuleren, wat in sommige gevallen gunstig is voor dit bedrijf. waar gevaar kan op de loer liggen is wanneer een bedrijf meer schulden aangaat dan het aankan. Daarom kan het meten van het vermogen van het bedrijf om aan haar rentebetalingen te voldoen, of inzicht in wanneer betalingen verschuldigd zijn, een aanzienlijke impact hebben op de cash flow van het bedrijf.
Schulden op korte termijn
Lopende schulden zijn verplichtingen die binnen de komende 12 maanden of het huidige fiscale jaar van een bedrijf moeten worden betaald. Kortlopende schulden worden ook wel kortlopende schulden genoemd. Ze zijn te zien in de passivasectie van de balans van een bedrijf.
Kortlopende schulden zijn in tegenstelling tot langlopende schulden, dit zijn schuldverplichtingen met een looptijd van meer dan 12 maanden in de toekomst.
Kortlopende schulden worden het meest besproken met betrekking tot zakelijke leningverplichtingen, maar het kan ook worden toegepast met betrekking tot persoonlijke financiële verplichtingen.
Soorten kortlopende schulden
Het eerste en meest voorkomende type kortlopende lening is de kortlopende banklening van een bedrijf. Dit soort leningen verschijnt op de balans van een bedrijf wanneer het bedrijf snel financiering nodig heeft om aan zijn werkkapitaalbehoeften te voldoen. Het wordt ook wel een 'bankplug' genoemd, omdat een kortlopende lening vaak wordt gebruikt om een brug te slaan tussen langere financieringsmogelijkheden.
Een ander veelvoorkomend type kortlopende schulden is bedrijfsschuld. Op deze aansprakelijkheidsrekening worden alle openstaande betalingen aan derden-aanbieders en geïnteresseerden bijgehouden. Wanneer een bedrijf een machine koopt voor $ 10,000 in kortlopend krediet dat binnen 30 dagen moet worden betaald, wordt de $ 10,000 geclassificeerd als een verplichting.
Commercial paper is een ongedekte kortlopende schuld die wordt uitgegeven door een bedrijf en die over het algemeen wordt gebruikt om debiteuren en voorraden te financieren en om kortlopende verplichtingen zoals salarisadministratie te dekken. De looptijden worden zelden met meer dan 270 dagen verlengd. Commercial papers worden gewoonlijk uitgegeven tegen een korting van de nominale waarde en weerspiegelen de huidige marktrentetarieven. Ze zijn handig omdat deze verplichtingen niet bij de SEC hoeven te worden geregistreerd.
Afhankelijk van hoe werkgevers hun werknemers betalen, kunnen lonen en salarissen soms worden gezien als kortlopende schulden. Als een werknemer bijvoorbeeld op de 15e van de maand wordt betaald voor werk dat in de voorgaande periode is gedaan, wordt een kortlopende schuldrekening aangemaakt voor het verschuldigde loon totdat deze op de 15e wordt betaald.
Leasebetalingen kunnen soms ook als kortlopende schuld worden geregistreerd. De meeste leases worden beschouwd als langlopende schulden, maar er zijn leases die naar verwachting binnen een jaar zullen worden afgelost. Als een bedrijf bijvoorbeeld een huurcontract van zes maanden voor kantoorruimte tekent, wordt het als kortlopende schuld beschouwd.
Voorbeelden van kortetermijnschulden
Kortlopende schulden kunnen verschillende vormen aannemen. Enkele van de meest voorkomende voorbeelden van kortlopende schulden zijn:
- Om schulden te betalen: Handelsschulden omvatten al het geld dat een bedrijf verschuldigd is via normale kredietaankopen van leveranciers via aankopen bij groothandels om hun producten op te slaan. Het omvat ook maandelijkse rekeningen zoals energierekeningen en kantoorhuur.
- Kortlopende leningen: Vaak moet een bedrijf kortlopend krediet krijgen van een bank of andere kredietinstelling om een cashflowprobleem op te lossen. Wanneer een bedrijf moeite heeft om zijn vorderingen te innen, kan dit het moeilijk maken om aan zijn verplichtingen te voldoen. Het bedrijf kan een kortlopende lening krijgen, zoals een bankbiljet van 90 dagen dat binnen drie maanden wordt afbetaald.
- Commercial Paper: in plaats van een banklening aan te vragen, geven sommige bedrijven commercial paper uit: ongedekte lenersnota's die doorgaans binnen negen maanden of minder vervallen.
- Leasebetalingen: Het is gebruikelijk voor veel bedrijven om te leasen in plaats van te kopen. Deze leasebetalingen, die binnen de komende 12 maanden verschuldigd zijn, maken deel uit van de huidige schuld van het bedrijf.
- Verschuldigde belastingen: De belastingcomponent van kortlopende schulden omvat alle lokale, staats-, federale of andere belastingen die een bedrijf verschuldigd is en die in het lopende jaar moeten worden betaald.
- Lonen en salarissen: Alle lonen die in het lopende jaar aan werknemers verschuldigd zijn, maken ook deel uit van de lopende schuld.
- Aandelendividend: wanneer een bedrijf stockdividenden aan zijn aandeelhouders bekendmaakt maar deze nog niet heeft betaald, maken de dividenden deel uit van de kortlopende schulden van het bedrijf.
Lees ook: SCHULDBEWIJZEN (DS): Definitie, typen met voorbeelden.
Bedrijfsschuld beoordelen
Financiële analisten gebruiken vaak verschillende financiële statistieken om de schuldenlast van een bedrijf te onderzoeken en te bepalen hoe financieel gezond het bedrijf is. Twee veelgebruikte maatstaven die zich richten op de kortlopende schuldverplichtingen van een bedrijf zijn de huidige maatstaf en de werkkapitaalratio.
De kortetermijnratio wordt berekend als de kortetermijnactiva van de onderneming gedeeld door de kortetermijnverplichtingen. Geeft het vermogen van de onderneming aan om met relatief liquide middelen aan haar kortlopende schuldverplichtingen te voldoen.
Een huidige koers van 1.0 geeft aan dat de geldmiddelen en kasequivalenten van het bedrijf ongeveer gelijk zijn aan de kortlopende verplichtingen. Een ratio groter dan 1.0 geeft aan dat uw korte termijn vermogen ruim voldoende is om aan uw huidige schuldverplichtingen te voldoen.
De werkkapitaalratio is het totaal van kortlopende activa minus kortlopende schulden. Elk positief getal geeft aan dat een bedrijf meer kapitaal heeft dan nodig is om zijn kortetermijnschuld af te betalen.
Schuldfinanciering op korte termijn
Kortlopende schuldfinanciering is over het algemeen van toepassing op geld dat nodig is voor de dagelijkse bedrijfsvoering, bijvoorbeeld voor de aankoop van voorraden, leveringen of de betaling van arbeiderslonen. Kortlopende schuldfinanciering staat bekend als een zakelijke lening of een kortlopende lening omdat de geplande aflossing minder dan een jaar duurt. Een kredietlijn is een voorbeeld van een lening op korte termijn. Kredietlijnen zijn vaak ook gedekt door activa (of garanties).
Kortlopende schuldfinanciering wordt vaak gebruikt door bedrijven die vaak tijdelijke cashflowproblemen hebben wanneer de inkomsten onvoldoende zijn om de lopende kosten te dekken. Startups zijn bijzonder vatbaar voor problemen met cashflowbeheer.
Creditcards zijn een populaire bron van kortetermijnfinanciering voor kleine bedrijven. In 2017 gebruikte 59% van de eigenaren van kleine bedrijven creditcards om zichzelf te financieren, volgens een onderzoek van de Amerikaanse National Small Business Association
Het maken van een Korte termijn investering IS EEN slimme manier om een schuld af te lossen.
Voors en tegens van kortlopende schulden
Hieronder staan de voor- en nadelen van kortlopende schulden:
VOORDELEN
Kortlopende kredietverstrekkers hebben vaak strengere goedkeuringsvereisten dan traditionele banken of SBA-leningen. Dit geeft leners met een slecht krediet toegang tot de broodnodige bronnen van kapitaal. Voor bedrijven die zijn uitgesloten van de conventionele kredietmarkt, is een kortlopende lening vaak een reddingsboei.
#2. Wordt binnen een paar uur of dagen goedgekeurd
Bedrijven met onmiddellijke kapitaalbehoeften kunnen doorgaans binnen enkele uren of dagen kortlopende leningen verkrijgen. Dit staat in schril contrast met veel traditionele kredietverstrekkers, die er vaak weken of maanden over doen om een deal te sluiten.
#3. Snelle betalingsplannen van niet meer dan 18 maanden
Kortlopende leningen hebben per definitie een beperkte looptijd, doorgaans tussen de drie en 18 maanden. Dit betekent dat uw kortlopende schuld snel uit uw boeken wordt vereffend, wat altijd een geruststelling is.
#4. Minder papierwerk
De documentatievereisten zijn veel ruimer – rekeningafschriften vaak maar voor een paar maanden. Drukke ondernemers (of iedereen die het moeizame proces van het verkrijgen van traditionele bankfinanciering heeft doorlopen) zullen dit verschil waarderen. Door kapitaal veilig te stellen via een gestroomlijnd proces dat minimaal papierwerk vereist, kunnen bedrijfseigenaren zich concentreren op de dagelijkse activiteiten in plaats van verzanden in financiële details.
NADELEN
#1. Hogere rentetarieven
Een kortlopende lening heeft vrijwel altijd een hogere rente dan een langlopende lening en is vaak vele malen hoger. Pas op voor hoge rentetarieven.
#2. Hoog cyclusrisico
U krijgt een kortlopende lening omdat u het geld nodig heeft. Als uw cashflow erg laag is, bestaat het risico dat u deze lening niet kunt betalen. Dit kan betekenen dat u nog een lening nodig heeft om de oorspronkelijke betaling in te halen. U wilt niet verstrikt raken in een veelvoorkomende en pijnlijke schuldenval.
#3. Kan gewoonte creëren
De gemakkelijke beschikbaarheid en het gemak van kortlopende leningen leiden er vaak toe dat leners ervoor kiezen wanneer ze wat geld nodig hebben. Hoewel dit zeker handig is, geeft u mogelijk meer uit dan u zich kunt veroorloven (of verspilt u geld als u anders in aanmerking zou kunnen komen voor een lening met een kortere looptijd).
Conclusie
Het analyseren van kortlopende schulden of financieringen is een geweldige manier om de liquiditeit van een bedrijf dat u leuk vindt te controleren. Zoals we hebben gezien, is het gemakkelijk om naar kortlopende schulden te kijken, en als je eenmaal de boekhoudkundige termen begrijpt, is het veel logischer.
De kortlopende schuld van een bedrijf omvat meer dan de leningen die een bedrijf aangaat om het van punt A naar punt B te krijgen. Inclusief belastingen, verplichtingen en dividenden.
Gerelateerde berichten:
- Opbrengstcurve gemakkelijk begrijpen (gedetailleerde uitleg)
- BETALINGSBALANS: definitie en componenten
- WINST VOOR BELASTING Voor belastingen (EBT): overzicht, formule, belang
Veelgestelde vragen over kortlopende schulden
Wat is een gouden lening?
Het is een beveiligde lening van een geldschieter door gouden voorwerpen (binnen het bereik van 18-24 karaat) als zekerheid te verpanden. Op basis van de huidige marktwaarde en kwaliteit van goud is het geleende bedrag een percentage van het goud, vaak tot 80%.
Wat is een voorbeeld van kortlopende schulden?
Crediteuren, actuele belastingen, kortlopende leningen, salarissen en lonen van werknemers en leasebetalingen zijn allemaal voorbeelden van kortlopende schulden.
Waarom is schuld op korte termijn beter dan op lange termijn?
Met een korte leentermijn kunt u sneller over het benodigde geld beschikken. Voor het verkrijgen van een langlopende lening moet u daarentegen vaak een grote som geld aanvragen. De lagere leenbedragen maken het makkelijker om de lening terug te betalen en sneller uit de schulden te komen.
