Veel beleggers krijgen een tastbaar gevoel van angst wanneer ze de term 'bearmarkt' horen. Maar ernstige marktdalingen kunnen niet worden vermeden, en ze duren meestal maar van korte duur in vergelijking met bullmarkten, wanneer de marktwaarde stijgt. Zelfs tijdens een bearmarkt kunnen er kansen zijn om winstgevend te investeren in crypto of aandelen. Blijf lezen om meer te weten te komen over wat een bearmarkt is, wat te doen in een bearmarkt, het verschil tussen een bearmarkt en een tussentijdse marktcorrectie, en hoe u ervoor kunt zorgen dat uw portefeuille overleeft (en zelfs goed presteert) totdat de bearmarkt omslaat in een bullish markt.
Wat is een berenmarkt?
Een "bearmarkt" is een tijd waarin de waarde van activa daalt. Dit gebeurt meestal wanneer een brede marktindex met 20% of meer daalt vanaf het meest recente hoogtepunt. Een bullish markt is het tegenovergestelde van een bearmarkt en wordt bepaald door winsten van 20% of meer.
Bovendien is de drempel een daling van 20%, maar een prijsdaling daalt doorgaans veel meer dan dat in de loop van de tijd. Hulprally's zijn korte periodes van relatieve stabiliteit die zelden voorkomen bij een prijsdaling, maar over het algemeen gaat de markt nog steeds de verkeerde kant op. Bear markets ontstaan wanneer investeerders het vertrouwen in de markt verliezen. Terwijl de prijzen snel dalen in een bearmarkt, hebben beleggers doorgaans de neiging om elk goed nieuws te negeren en door te gaan met verkopen. De prijsdaling eindigt wanneer beleggers besluiten dat de aandelen een goede deal zijn en ze beginnen te kopen.
Bearmarkten kunnen de hele markt beïnvloeden (zoals te zien in de Dow Jones Industrial Average) of slechts één aandeel. Wanneer beleggers bearish zijn over een bepaald aandeel, zal de markt als geheel waarschijnlijk niet slecht reageren. Zelfs met uitstekend nieuws en stijgende winsten, hebben aandelen de neiging om te dalen als de markt of index daalt.
Is het goed om te kopen in een bearmarkt?
Bearmarkten zijn angstaanjagend, maar als ze lang genoeg duren, kunnen ze leiden tot geweldige koopkansen. Dit is het moment om te beleggen als u veel hoogwaardige aandelen wilt kopen voor een prijs die een fractie is van wat ze normaal zouden kosten. Aan de andere kant is het kopen van aandelen slechts stap één; de echte uitdaging ligt in het beschermen van dergelijke beleggingen tegen een dalende markt. Dit is het meest uitdagende aspect van beleggen.
Wat zijn de kenmerken van een bearmarkt?
In de financiële sector zijn er altijd tijden dat het omhoog gaat en tijden dat het omlaag gaat. De volgende kenmerken duiden op het begin van een prijsdaling:
- Dalingen op de aandelenmarkt: wanneer brede marktindexen gedurende een langere periode met 20% of meer blijven dalen, hebben we te maken met een bearmarkt.
- Economische neergang: Wanneer aandelenmarkten een bearmarkt doormaken, heeft de economie als geheel de neiging om in een staat van neergang te verkeren. Dit wordt gekenmerkt door toegenomen werkloosheid, een daling van het bruto binnenlands product (bbp) en een daling van de inkomsten van bedrijven.
- Negatief sentiment: tijdens een bearmarkt is het marktsentiment slecht. Door het pessimisme dat beleggers hebben over de toekomst van de aandelenmarkt, is de kans groter dat ze hun vermogen zullen verkopen dan behouden. Vanwege hun angst over hoe de markt in de toekomst zal presteren, zullen beleggers hun geld waarschijnlijk in veiligere beleggingen zoals obligaties steken.
- Een prijsdaling duurt veel langer dan typische dalingen op de aandelen- en cryptomarkten. Er is minimaal een neerwaartse trend van twee maanden nodig om van een bearmarkt te spreken. De gemiddelde duur van een prijsdaling is ongeveer tien maanden.
Wat zijn de oorzaken van een bearmarkt?
De volgende zijn enkele van de belangrijkste redenen voor een bearmarkt:
- recessies
- Marktbubbels barsten (Tech-zeepbel, Amerikaanse subprime-huisvestingscrisis)
- Beleid op monetair of fiscaal gebied dat buitensporig verkrampt is
- Crises in de volksgezondheid (zoals SARS en COVID-19
- Trage groei van de economie en zwakke economische cijfers
- Geopolitieke crises (zoals de Perzische Golfoorlog en de oorlog in Oekraïne)
De duur van een bearmarkt is een cruciale factor om te bepalen of het seculier of cyclisch is. Een seculiere prijsdaling is er een die al langere tijd aan de gang is, meestal jaren, en wordt aangedreven door krachten en invloeden die ertoe leiden dat de prijs van activa daalt.
Aan de andere kant wordt een cyclische bearmarkt meestal veroorzaakt door de natuurlijke volatiliteit van de markt en wordt de duur meestal gemeten in maanden.
Hoe lang duurt de bearmarkt?
Bearmarkten kunnen erg slecht zijn voor de welvaart van een land, maar ze duren meestal maar schrikbarend kort. In feite is de typische duur van een bearmarkt slechts 9.6 maanden. Daarom zou de bearmarkt in de overgrote meerderheid van de gevallen in minder dan twaalf maanden voorbij moeten zijn.
Wat te doen in een bearmarkt
Bearmarkten kunnen beangstigend zijn voor beleggers en niemand ziet graag de waarde van hun bezit dalen. Wanneer aandelen echter met korting worden verhandeld, kan het een goed moment zijn om een langetermijninvestering te doen.
Hier zijn dingen die u kunt doen in een bearmarkt:
#1. Onderneem geen actie
Veel beleggers schieten zichzelf vaak in de voet omdat ze niet genoeg discipline of goede beleggingsgewoonten hebben. Samengevat, beleggers hebben de neiging om "de opwinding" van een bullish trend te kopen en "de somberheid" van een bearmarkt te "verkopen". In de wereld van beleggen kunt u de gemiddelde belegger verslaan door niets te doen. Controleer uw beleggingsrekeningen niet. Vermijd het zien van de beursrapporten. Je moet de krant niet lezen. Sluit uw beleggingsrekeningafschriften af.
Als je niets anders doet tijdens een prijsdaling, maak er dan een punt van om zo min mogelijk te doen. Als u wacht tot de markt al begint te dalen voordat u hoog verkoopt en laag koopt, krijgt u er misschien spijt van. Bovendien zal uw ondoorzichtige kristallen bol u niet vertellen wanneer u moet kopen, net zoals hij u niet heeft verteld wanneer u moet verkopen. Realiseer je dat de tijd die je op de markt doorbrengt belangrijker is dan proberen de markt te timen. Omdat u tientallen jaren niet hoeft op te nemen van uw pensioenrekening, moet u dienovereenkomstig beleggen.
#2. Stel grote aankopen uit, focus op investeringen
Veel mensen die geld in de aandelen- en cryptomarkten steken, realiseren zich niet dat een bearmarkt op de lange termijn enkele van de beste kansen biedt om winst te maken. In een bearmarkt zou u uw posities moeten vergroten in plaats van ze te verkopen, omdat u een betere deal kunt krijgen. Daarom is het een slimme zet om het kopen van een paar grote items een tijdje uit te stellen. Dit is niet het moment om die nieuwe auto, boot, keuken of exotische vakantie te kopen die je altijd al hebt gewild.
Profiteer van het feit dat de salarissen van artsen meestal erg stabiel zijn, zelfs tijdens recessies, door bij te dragen aan achterdeur Roth IRA's, 401 (k) bijdragen te versnellen, die belastbare investeringsrekening te openen, enzovoort. Artsen kunnen investeren tijdens een bearmarkt en profiteren van dieptepunten op de markt om hun langetermijnwinsten te vergroten.
#3. Ontvangst van belastingaftrek
Overheidssteun is beschikbaar om de financiële impact van verliezen op belastbare en niet-gekwalificeerde rekeningen te verlichten. Vasthouden aan afnemende investeringen in de hoop verliezen goed te maken is contra-intuïtief; in plaats daarvan zou je ze moeten verkopen en iets extreem vergelijkbaars moeten kopen, maar niet 'substantieel identiek', zoals de Internal Revenue Service het stelt. U kunt het verlies aftrekken van uw belastingen terwijl u weinig verandering ziet in de prestaties van uw beleggingen.
Het oogsten van belastingverliezen beschrijft deze praktijk. Uw fiscale verliezen kunnen toekomstige vermogenswinsten compenseren als u tot $ 4,000 aftrekt van uw gewone inkomen. Ook al zal dit uw basis waarschijnlijk verlagen en uw toekomstige belastbare winsten verhogen, u zult het betalen van belasting over die winsten lange tijd kunnen uitstellen, mogelijk totdat u in een lagere belastingschijf voor vermogenswinstbelasting zit.
Door gewaardeerde aandelen aan een goed doel te schenken of ze bij overlijden aan erfgenamen na te laten, kunnen de ontvangers profiteren van de sterke verhoging van de basis bij overlijden zonder vermogenswinstbelasting te betalen over de waardestijging. Hierdoor kunnen ze de investering verkopen zonder enige belastingplicht voor tijdens uw leven opgebouwde winsten.
#4. Overweeg uw assetallocatie en risicotolerantie
U kunt veel leren over uw risicotolerantie bij een prijsdaling, vooral als het uw eerste is. Als u uw activaspreiding of beleggingsstrategie hebt gebaseerd op een voorspelling van uw risicotolerantie, kunt u er nu achter komen of u te hoog, te laag of ongeveer goed hebt geraden.
Als uw risicotolerantie hoger is dan uw huidige activaspreiding, is het misschien tijd om meer geld in risicovolle beleggingen te steken. Zelfs als u niet onderaan koopt, kunt u een betere waarde krijgen dan op het hoogtepunt van de markt.
Als u niet kunt slapen vanwege uw verliezen, zoals veel beleggers, is dat een teken dat u te veel risicovolle activa heeft. Het moment om over te stappen op een minder risicovolle assetallocatie is echter niet nu. Na een jaar, twee of zelfs drie jaar zal de stier onvermijdelijk terugkeren en heb je al je eerdere verliezen goedgemaakt. Probeer gewoon een klein beetje te verkopen als je er niet langer tegen kunt. Je zult niet geloven hoe snel je weer in slaap kunt vallen. Verkoop niet in paniek alles wat je bezit, maar verkoop genoeg om rond te komen totdat je lekker kunt slapen. Artsen met wie ik in het verleden heb gewerkt, hebben zich daar schuldig aan gemaakt. In tegenstelling tot andere artsen van hun leeftijd die een betere beleggingsdiscipline hebben, oefenen ze nog steeds actief geneeskunde uit.
Zitten we in 2022 in een bear- of bullmarkt?
In 2022 beleefden Amerikaanse aandelen een bearmarkt, gedefinieerd als een daling van 20% of meer. De drastische beleidswijziging van de Federal Reserve begin vorig jaar was een belangrijk onderdeel dat bijdroeg aan de huidige bearmarkt. Het klimaat op de aandelenmarkten in 2023 zal volatiel blijven.
Berenmarkt cryptovaluta
Bearmarkten in crypto zijn een onvermijdelijk onderdeel van de marktcyclus. De bearmarkten en hun trends, kenmerken en mogelijke investeringsmogelijkheden worden in detail bekeken.
Wanneer de markt echter bullish is zonder tekenen van stoppen, kan iedereen eruit zien als een financieel genie. Als ze dalen, vooral als ze een tijdje laag blijven, kan het ingewikkeld worden. Dit staat bekend als een "crypto-bearmarkt" en is het ergste wat beleggers kan overkomen in elk soort activum, zowel fysiek als digitaal. Niemand weet hoe lang een crypto-bearmarkt zal duren, maar het is belangrijk om uw portefeuille voor te bereiden op een daling.
Crypto-strategieën om te overwegen in een bearmarkt
Berenmarkten zijn heel moeilijk te verslaan, tenzij je een kristallen bol hebt, ongelooflijk veel geluk hebt of meer weet over hoe de markt werkt dan Warren Buffett. Er zijn echter strategieën die u kunt gebruiken om de kans te vergroten dat uw beleggingsportefeuille een andere dag zal overleven.
#1. Steek uw geld in industrieën die gedijen tijdens economische neergang
Welke soorten beleggingen doen het goed in een bearmarkt? Overweeg de benodigdheden die klanten niet anders kunnen dan kopen, aangezien dit de sectoren zijn die het meest waarschijnlijk zullen gedijen in een bearmarkt. Basisconsumptiegoederen en nutsvoorzieningen doen het over het algemeen beter in bearmarkten omdat mensen ze nog steeds nodig hebben, zelfs als de inflatie hoog is.
Op de beurs verhandelde fondsen en indexfondsen, die een marktbenchmark volgen, stellen u in staat om met één enkele aankoop in een breed scala van sectoren te beleggen. Een exchange-traded fund (ETF) gericht op basisconsumptiegoederen zou bijvoorbeeld blootstelling bieden aan bedrijven in een sector die vaak goed presteert, zelfs in economische neergang. Het kopen van een enkel aandeel is minder gediversifieerd dan het kopen van een indexfonds of exchange-traded fund (ETF).
#2. Leer om Dollar-Cost Averaging in uw voordeel te gebruiken
Om uw kansen te vergroten om te profiteren van de bearmarkt, die veel beleggers als een kans zien, kunt u overwegen om een dollar-cost averaging (DCA)-strategie toe te passen. DCA betekent op regelmatige tijdstippen een vast bedrag in activa beleggen, ongeacht wat de markt doet. De kern van DCA is dat het u de mogelijkheid biedt om meer van een bepaald activum te verzamelen tegen een bepaald prijsniveau. Het verlaagt ook langzaam uw kostenbasis, het gemiddelde bedrag dat u per eenheid van een activum hebt betaald.
#3. Raak niet in paniek en ga niet uit van het slechtste over de geest van de groep
Laat uw emoties uw investeringsbeslissingen nooit in de weg staan. des te meer als de markt ongunstig is. Wanneer beleggers bang worden, verkopen ze hun aandelen vaak te vroeg, waardoor ze aanzienlijke verliezen lijden. Houd te allen tijde een hoge mate van scepsis aan, maar bearmarktomstandigheden - wanneer plaatsen zoals Crypto Twitter doordrenkt zijn van angst, bezorgdheid en twijfel - zijn vooral relevant (FUD). Laat je niet te veel meeslepen door het enthousiasme of de ontzetting die je kunt ervaren. Luister niet naar "een gozer op Twitter" die je adviseert om cryptocurrency te kopen.
#4. Houd uw beleggingen gediversifieerd
Het vergroten van de diversificatie van uw portefeuille, zodat deze een verscheidenheid aan verschillende activa omvat, is een andere belangrijke strategie, of het nu down-market is of niet, omdat u hierdoor aandelen tegen lagere prijzen kunt kopen.
In een bearmarkt daalt de waarde van elk bedrijf in een aandelenindex, zoals de S&P 500, doorgaans, hoewel niet noodzakelijkerwijs met hetzelfde bedrag. Daarom is het zo belangrijk om uw beleggingen te spreiden. Door uw investeringskapitaal te spreiden over een aantal verschillende sectoren en bedrijven, kunt u de impact verminderen van de ondermaatse prestaties van een bepaalde sector op de algehele prestaties van uw portefeuille.
Je zou willen weten wie er gaat winnen en wie gaat verliezen voordat het spel zelfs maar begint. Vanwege het verband tussen een crypto-bearmarkt en een neergang in de economie, zoeken slimme investeerders vaak naar activa die geld blijven verdienen, zelfs als de markt verandert.
#5. Denk op lange termijn
Alle moed van beleggers wordt op de proef gesteld tijdens een bearmarkt. Een bearmarkt is nooit leuk, maar eerdere ervaring leert dat u niet lang hoeft te wachten om te herstellen. En als u belegt voor uw pensioen of een ander langetermijndoel, zullen de bullish markten die u ervaart meer dan goedmaken voor de bearmarkten die u zult doormaken. Kortetermijndoelen, gedefinieerd als doelen met een tijdshorizon van minder dan vijf jaar, mogen hun geld niet op de aandelenmarkt laten beleggen.
Een van de beste dingen die u voor uw crypto- of aandelenportefeuille kunt doen, is voorkomen dat u investeringen in een bearmarkt wilt verkopen. Laat een financieel adviseur uw vermogen beheren tijdens zowel bullish als bearish markten als u het moeilijk vindt om tijdens de laatste markt uit de markt te blijven.
Bullish versus bearmarkt
In vergelijking met een bearmarkt is een bullish markt precies het tegenovergestelde. Een langdurige stijging van de aandelenkoersen wordt een 'bullish market' genoemd en gaat vaak gepaard met een hoog consumentenoptimisme, lage werkloosheid en sterke economische groei.
De algemene consensus is dat een bullish markt begint wanneer de prijzen met minstens 20% zijn gestegen ten opzichte van hun dieptepunten op de bearmarkt; deze drempel is echter minder rigide dan die van een bearmarkt. Aan het einde van een bearmarkt kondigen beleggers vaak het begin aan van de volgende bullmarkt. Neem de S&P 500 als voorbeeld; het bereikte een dieptepunt in maart 2009, wat het begin markeerde van de bullmarkt die zou voortduren tot begin 2020.
Concreet kan een nieuwe bullish markt worden opgeroepen wanneer de benchmarkindexen nieuwe recordhoogtes hebben bereikt en de prijs van aandelen met 20% is gestegen ten opzichte van hun recente dieptepunten op de bearmarkt.
Enkele opvallende verschillen zijn:
#1. Aanpassingen aan het bruto binnenlands product
De traagheid die volgt op een bearmarkt zorgt er vaak voor dat consumenten bezuinigen op hun uitgaven, wat op zijn beurt het bbp verlaagt. Bedrijven zien hun omzet stijgen tijdens een stijgende markt en consumenten zijn meer bereid om geld uit te geven in tijden van economische expansie.
#2. Schaalvoordelen: vraag en aanbod
Aandelenkoersen stijgen tijdens een bullish markt als gevolg van een stijging van de vraag van investeerders naar die aandelen. Tijdens een bearmarkt komt het tegendeel vaker voor. Beleggers proberen hun geld zo snel mogelijk terug te krijgen, waardoor het aanbod van effecten stijgt en hun koersen dalen.
#3. Variaties in het werkloosheidspercentage
Tijdens een stijgende markt, wanneer bedrijven uitbreiden en meer geld binnenhalen, moeten ze mogelijk meer mensen aanwerven en hebben ze mogelijk de financiële middelen om dit te doen, wat mogelijk resulteert in een lager werkloosheidspercentage. Tijdens een bearmarkt is het gebruikelijk dat bedrijven stoppen met het aannemen van nieuwe mensen en zelfs sommige mensen laten gaan.
Bearmarkt versus tussentijdse marktcorrectie
Het verschil tussen een marktcorrectie en een bearmarkt is de grootte van de daling van de aandelenkoersen. Deze twee ontwikkelingen vinden ook met verschillende snelheden en over verschillende tijdsperioden plaats. Mensen gebruiken de termen "correctie" en "bearmarkt" door elkaar. Een "correctie" is een daling van de markt als geheel, terwijl een "bearmarkt" een daling van bepaalde activa is. Hier is een kort verschil:
| Marktcorrectie | Bear Market | |
| Tijd om te herstellen | Kortere herstelperiode | Langere herstelperiode |
| Tijdsbestek | Onbepaalde tijd | Het duurt minimaal twee maanden |
| Procentuele daling van recent hoogtepunt | 10% | 20% |
| Frequentie | Meer | Minder |
Een marktcorrectie wordt gedefinieerd als een verlies in een brede marktindex (of een individueel actief) van ten minste 10% vanaf de meest recente piek, maar minder dan 20%. Omgekeerd vindt een bearmarkt plaats wanneer een brede marktindex met 20% of meer daalt ten opzichte van het vorige hoogtepunt.
Hoeveel contant geld moet u aanhouden in een bearmarkt?
Het aanhouden van een kasreserve voor onverwachte uitgaven is belangrijk, en u zou ook moeten overwegen om wat geld achter de hand te houden om in de aandelenmarkt te beleggen wanneer u denkt dat de tijd rijp is. Een veelvoorkomend advies van financiële experts is om de kosten van levensonderhoud voor zes maanden contant opzij te zetten.
Conclusie
Wanneer de marktprijzen met meer dan 20 procent dalen ten opzichte van hun meest recente hoogtepunt, kan dat verontrustend zijn voor beleggers, maar het enige dat ze moeten vermijden, is in paniek raken. Maar een bearmarkt duurt meestal minder dan een jaar, en beleggers kunnen de impact van deze recessies verminderen door eenvoudige strategieën te gebruiken, zoals dollar-cost averaging, diversificatie, beleggen in sectoren die minder door recessies worden getroffen en door de lange termijn in de gaten te houden. .
Veelgestelde vragen over de bearmarkt
Hoe vaak vinden marktcorrecties plaats?
Ondanks de ongeveer 26 bearmarkten sinds 1929, komen marktcorrecties aanzienlijk vaker voor, gemiddeld eens in de twee jaar.
Wat is de langste bear run op de aandelenmarkt?
Het huidige record voor de langste bearmarkt is 929 dagen, dat duurde tussen 2000 en 2002.
Wat zijn de stadia van een bearmarkt?
- Erkenning
- Paniek
- Stabilisatie
- Verwachting
Vergelijkbare berichten
- BEAR RIVER AUTOVERZEKERING: tarieven, dekkingen en beoordelingen (bijgewerkt!).
- KOSTEN VAN NEUSCHIRURGIE: uitgebreide kostenverdeling voor alle scenario's (bijgewerkt).
- EEN PUTOPTIE KOPEN: Alles wat u moet weten met voorbeelden.
- Waarom banken nu in Crypto Exchange zijn.
- BEDRIJFSVERHUUR: definitie, ideeën en hoe u er een start
Referentie
