子供の頃、「かくれんぼ」のゲームをしたことを覚えていますか？ 誰もが家のさまざまな場所に隠れていたので、それは完璧な計画でした。 そして、たとえXNUMX人かXNUMX人の子供が明らかな隠れ場所に捕らえられたとしても、残りのプレーヤーはまだゲームに勝つチャンスがあります。 これは、実際には、分散がすべてであるということです（それが投資または戦略に関係しているかどうかにかかわらず）。 とにかく、これを初めて聞いた場合は、ポートフォリオの分散の意味と投資の分散のヒントを確認する間、しっかりと待ってください。
ポートフォリオの多様化意味
ポートフォリオの分散とは、ポートフォリオの全体的なリスクを軽減するために、さまざまな資産クラスや証券に投資する慣行です。
すべての資本を単一の投資に投入するとどうなるかを考えてみてください。 在庫が良好に機能し続ける限り、すべてがうまくいくでしょう。 ただし、市場が急変した場合、一挙に投資全体を失う可能性があります。
これは、かくれんぼゲームの誰かが同じ場所に隠れたときに起こることと似ています。 シーカーが現れると、全員が逮捕され、ゲームオーバーになります。
ポートフォリオ分散の目的
ポートフォリオの多様化の主な目標は、投資のリスク、特に非体系的なリスクを軽減することです。
非体系的リスクは、状況リスクとも呼ばれ、単一の事業または市場セグメントに固有のリスクです。 これは、ポートフォリオを多様化することによって削減しようとしているリスクです。 結果として、市場イベントがすべての資産に同じように影響を与えるわけではありません。
投資ポートフォリオをどのように分散しますか？
ポートフォリオの分散は、投資の最も重要な信条のXNUMXつであり、リスク管理に不可欠です。 しかし、多様化にはいくつかの利点がありますが、注意して扱う必要があります。 ポートフォリオを効果的に分散する方法は次のとおりです。
投資を分散させる（分散投資）
株式への投資は有益ですが、すべてのお金を単一の株式や事業に投資するべきではありません。 同じことが、固定預金、投資信託、金などの他のポートフォリオにも当てはまります。
たとえば、XNUMXつの株式に投資する場合があります。 しかし、市場全体が下落すると問題が発生します。 この問題は、在庫が製造業などの同じ業界にある場合に悪化します。 これは、ある生産株のパフォーマンスに影響を与えるニュースや情報が、他の株のパフォーマンスにも何らかの形で影響を与えるという事実によるものです。
同じ資産に投資する場合でも、さまざまなセクターや業界に投資することでポートフォリオを多様化することができます。 調査対象の産業やセクターは、製薬、情報技術（IT）、消費財、鉱業、航空、石油など、数多くあります。
他の投資手段を探る
他の投資オプションと資産をポートフォリオに追加することができます。 その他の投資オプションには、投資信託、株式、不動産、年金制度が含まれます。 さらに、証券にさまざまなレベルのリスクがあり、さまざまな市場動向に対応していることを確認してください。
たとえば、債券市場と株式市場は反対方向にシフトすることが知られています。 その結果、これらの市場の両方に投資することで、一方のマイナスのリターンをもう一方のプラスの動きで均等にすることができます。 一般的に、あなたは負け負けの状況に陥ることを避けることができます。
インデックスファンドまたは債券ファンドへの投資を検討してください
健全な分散戦略の一環としてポートフォリオにインデックスファンドまたは債券ファンドを追加すると、ポートフォリオに非常に必要とされる安定性がもたらされます。 さらに、インデックスファンドは手数料が安いため、積極的に運用されているファンドよりも費用効果が高くなります。
一方、債券ファンドは、市場の変動や不確実性からポートフォリオを保護するだけでなく、市場のボラティリティ中に利益が失われるのを防ぎます。
ポートフォリオを構築し続ける
これは、ポートフォリオを多様化するためのもうXNUMXつの方法です。 株式、証券、固定リターン商品などのさまざまな資産グループに投資することにより、ポートフォリオを多様化し続ける必要があります。 この戦略を採用することで、ボラティリティへの対処を改善できます。
また、投資信託に投資している場合は、体系的な投資計画（SIP）を設定することをお勧めします。これにより、市場サイクル中に投資を継続し、ルピーのコスト平均法の原則から利益を得ることができます。
いつ出るかを知る
いつ投資を辞めるかを知ることもポートフォリオの多様化の一部です。 あなたが投資してきた資産クラスが長い間うまくいかなかった場合、またはその基本的な構造があなたの優先順位とリスクの食欲に合わない方法で変更された場合、あなたは終了する必要があります。
また、市場連動型商品に投資した場合は、短期的な変動があるため、外に出ないでください。
手数料を監視する
注目すべきもう一つのことはこれです。 スペシャリストを雇った場合に受けるサービスと引き換えに支払う料金を調べてください。
コミッションは最終的な収益に悪影響を与える可能性があるため、これは重要です。 高い手数料はあなたの利益を損なうでしょう。
多様化のメリットとデメリット
ポートフォリオをうまく多様化するための意味と方法を経験した後、この道を進むと、利点と欠点があることを知っておく必要があります。 特に欠点。 これはあなたが真剣に受け止めるべきものです。 この時点で、不利な点がなければ何も起こらないことはすでに明らかです。投資の多様化を含みます。
それでは、ポートフォリオ分散戦略について学習したので、それぞれのメリットとデメリットを見てみましょう。
投資分散のメリット
以下は、投資を多様化することの利点です。
ポートフォリオをより耐衝撃性にします
これは、多様化の最も重要な利点のXNUMXつです。 市場の低迷時には、十分に分散されたポートフォリオがショックに耐えるのに役立ちます。 さまざまな資産グループに投資すると、リスクが分散します。
さらに、ある資産クラスのパフォーマンスの低下は、別の資産クラスのパフォーマンスによって補われます。 簡単に言えば、ポートフォリオが十分に分散されているため、損失をより適切に管理できます。
天気の良い市場サイクル
どんな経済も循環を経験します。 市場は、ある期間にわたって上昇、下降、停滞、上昇、下降、そして再び上昇します。 ポートフォリオを多様化すれば、市場サイクルをより良くし、強気の動きから利益を得ることができます。
また、クラッシュ後の市場ラリーから利益を得るのにも役立ちます。 これは、単一の資産クラスで重く加重されている非分散ポートフォリオには当てはまりません。
リスク調整後リターンを増やす
これは、ポートフォリオを多様化することのもうXNUMXつの大きな利点でもあります。 XNUMXつのポートフォリオが同じリターンを生み出す場合、分散されたポートフォリオは集中されたポートフォリオよりもリスクが少なくなります。 後者は前者よりも不安定であると予想されます。
その結果、リスク調整後リターンを向上させるには、資産クラス全体に投資する分散ポートフォリオを持つことが重要です。
他の業界の成長機会を活用する
さまざまな業界のさまざまな資産に投資する場合、利用可能なさまざまな成長機会を利用できます。 たとえば、金は最近印象的な利益をもたらし、黄色の金属に投資した人々はかなりの報酬を獲得しました。
市場では、あるセクターが他のセクターよりも優れているというサイクルが頻繁に発生します。このセクターから利益を得ることができるのは、そのセクターにさらされている場合のみです。
あなたに安心と安定を与えます
分散戦略のもうXNUMXつの重要な利点は、ポートフォリオに関して非常に必要とされている柔軟性と安心感を提供することです。 これは、ご存知のとおり、不況と戦うのに役立つためです。 それは、より安定したリターンで、望ましい目標を達成するために必要な投資から感情的な商を取り除きます。
投資分散の欠点
前に言ったように、そこにあるすべての戦略には欠点があります。
文字通りの意味は、ポートフォリオを多様化するという過度の利点があっても、注意すべきことがいくつかあるということです。 以下は、ポートフォリオを多様化することの不利な点のいくつかです
船外に行く
投資家はしばしばポートフォリオの多様化のために熱狂し、彼らが必要としないほど多くの資産に投資することになります。
たとえば、多くの投資家は、同じ株を保有する株式ファンドを購入しすぎることになります。 これはポートフォリオを肥大化し、リターンを希薄化します。
税の合併症
多様化のもうXNUMXつの重大な欠点は、これです。 さまざまな資産クラスの課税はさまざまであり、それらの購入と販売は複雑になる可能性があります。 たとえば、エクイティミューチュアルファンドは、デットミューチュアルファンドとは異なる税制を持っています。 同様に、銀行のFD所得は、不動産所得とは異なる方法で課税されます。
その結果、さまざまな資産グループに投資するときは、さまざまな税制に注意する必要があります。
未知の資産に投資するリスク
分散投資の名の下に、あなたは今まで聞いたことのない資産に投資することになるかもしれません。 その資産への投資があなたの国で合法でない場合、あなたは不意を突かれるかもしれません。 さらに、未知の資産に投資すると、時間の経過とともにキャピタルロスが発生し、ポートフォリオ全体のリターンが低下する可能性があります。
投資を困難にする可能性があります
分散しすぎると、投資が難しくなる可能性があります。 続行する前に、まず資産クラスの構造と操作を理解する必要があります。これは困難な作業になる可能性があります。
一方、少数の資産グループに投資する場合、問題の数は少なくなる傾向があります。
逃した風雨
ポートフォリオの多様化のもうXNUMXつの欠点は、単一のセクターで急上昇が発生した場合、完全な利益を失う可能性があることです。
歴史的に、投資家は彼らの株のほんの一部しか利益を上げていないという事実を嘆いてきました。 ただし、これが特定の資産クラスでいつ発生するかを判断するのは困難です。
ポートフォリオを多様化する最も簡単な方法は何ですか?
考慮すべき6つの多様化戦略
- 株式対債券だけではありません。
- インデックスファンドを利用して分散を増やしましょう。
- お金のことを忘れないでください。
- ターゲット デート ファンドが役立ちます。
- 頻繁なリバランスにより、順調に進みます。
- 投資に関しては、グローバルに考えてください。
多様化で考慮すべき 3 つの要素とは?
多様化は多くのことに影響されます。 これらには、会社の財政状態、業界または市場の魅力、利用可能な労働者の数、政府による事業の規制方法が含まれます。 企業がどのように多様化するかは、その財務がどれほど健全であるかによって異なります。
多様化されたポートフォリオの主な構成要素は何ですか?
分散ポートフォリオのXNUMXつの柱
- 国内在庫…
- 絆
- 短期投資。* マネー マーケット ファンドへの投資は、損失をもたらす可能性があります。
- 国際株。
- セクターファンド
- 商品に特化したファンド。
- 不動産ファンド。
最適な多様化戦略とは?
さまざまなインデックスに連動する証券への投資は、ポートフォリオを長期的に多様化する優れた方法です。 債券投資をポートフォリオに追加することで、市場のボラティリティと不確実性からポートフォリオをさらに保護できます。
結論として
多様化は、あなたが損失を被らないことを保証するものではありません。 プロセス全体を経た後でも、お金を失う可能性があります。 結局のところ、危険を完全に根絶する方法はありません。 一方、分散投資は、市場損失のリスクを最小限に抑えるのに役立ちます。
ポートフォリオについて常に考えずに良いリターンを得るには、リスクとリターンのバランスをとるようにしてください。
