将来の投資家から金融投資を受け入れる場合、あなたのビジネスの真の価値を理解することが不可欠です。 投資家の資金調達能力や企業に潜在的に提供できるその他の価値提案を考慮して、投資家にとって最適な投資量とそれに対応する株式の持ち分を確認することが不可欠です。 販売するビジネスを評価する方法、収益と利益に基づいてビジネスを評価する方法について説明します。 さっそく掘り下げていきましょう！
概要
事業とその資産の総合的な価値を決定することは、一般に企業評価または事業評価と呼ばれます。 このプロセスでは、評価者はビジネスのあらゆる側面を徹底的に評価し、会社または部門の現在の価値を決定します。 人々は、アイテムの市場価格の決定や納税義務の履行など、さまざまな理由で評価を行います。
ビジネスをどのように評価しますか
事業評価の決定は、資産と負債全体、および現在および予想される収益を含む多数の要因に左右されます。 これらの予測は、コンセプトの質と市場の可能性によって決まります。 この評価を確認する決定的な方法はありませんが、さまざまな観点から評価することが賢明です。 これにより、投資家や将来の協力者は、あなたが綿密に調査を行っていることを認識できるようになります。 ビジネスを評価する方法は次のとおりです。
#1. あなたの会社の資産簿価
総資産から義務全体を差し引きます。 評価額の出所は帳簿から直接得られるため、簡単に追跡できます。 ただし、これは現在の価値のスナップショットに似ているため、将来の収入や収益を考慮していない可能性があります。
#2. お金の価値を見積もる
会社のキャッシュ フローを分析する方法を知っている場合は、現在と将来の利益についてすでに考えているはずです。 このガイドラインは一定期間のみ有効です。この視点をまだ持っていない場合は、公認会計士 (CPA)、デジタル会計ツール、または財務アドバイザーを通じて得ることができます。 その後の経済状況における現在の通貨の価値は、割引現金価値の研究を使用して計算することもできます。
#3. 所得乗数
企業は多くの場合、現在の売上高または収益に複数の「スコア」を乗じて、企業の潜在的な価値を大まかに推定します。 株主の存在により、一般に株価収益率として知られるこの手法を適用する可能性が高まります。 PPS を計算するには、企業の EPS を株式の現在の市場価値で割ります。 この方法を使用して、会社が XNUMX 株あたりで得た純利益を計算できます。 一株あたりの利益は大きい方が望ましい。 その結果、株価を他の同様の企業の株価と比較することができます。 また、XNUMX つのプレゼンテーションを作成する必要がある可能性もあります。XNUMX つは税引き前の収入の詳細を説明し、もう XNUMX つは税引き後の収入の詳細を説明します。
#4. キャッシュフローの割引
割引キャッシュ フローは、企業の価値を決定するもう XNUMX つのアプローチです。 『Lead with Finance』という本では、この手法が評価の頂点であると賞賛されています。 ビジネスや投資がもたらすと予想されるキャッシュ フローや収益を時間の経過とともに減少させることで、そのビジネスや投資にどれだけの価値があるかを知ることができます。 キャッシュ フローを割り引いて将来の収益の現在価値を計算するには、年金率と期間を使用します。
販売するビジネスをどのように評価しますか
現在、取引を成立させられる企業は 30% のみです。 したがって、自分のビジネスを価値以上の価格で売却したい場合、または買収市場に参入している場合は、下調べをして会社の正確な評価を得ることが不可欠です。 販売するビジネスを評価する方法は次のとおりです。
#1. 会社のキャッシュフローを予測するために最善を尽くしてください
あなたのビジネスを売りに出すためには、全体的な形態と規模をよりよく把握した上で、会社のキャッシュ フローをより明確に把握する必要があります。 「売り手の裁量的キャッシュフロー」（SDCF）モデルは、企業の収益性を評価するための指標となるため、多くの人が広く使用しています。
#2. 最近販売された企業および「販売用」企業の「コンプ」（同等）を利用する
事業評価の一般的な経験則の XNUMX つは、貴社のような企業が最近手を替えた価格 (「コンプ」とも呼ばれます) に注目することです。 同じ地理的地域にある貴社のような企業の最近の売上を調査することで、妥当な提示価格をより正確に知ることができます。
#3. 会社についての情報を収集する
売却したいビジネスの価値を評価するには、需要と供給の原則を使用して住宅の公正市場価格を決定するようにしてください。 周りをよくよく見てください。 その地域の同等の企業の提示価格と販売価格を考慮してください。 これを使用して、その分野の企業の価値を大まかに見積もることができます。
#4. 購入条件を考える
導き出される数字は、あなたが買い手であるか売り手であるか、販売の詳細に応じて変わります。 事業売却の推定金融取引額は、いくつかの要因に非常に敏感です。 多額の負債などの負債は、企業価値を低下させる可能性があります。
#5. 専門家に相談して正式な見積もりを取得する
専門家と協力することで知識と経験のメリットが得られるだけでなく、専門のビジネス アナリストやビジネス ブローカーを雇うことで、会社を正確に評価するために必要な公平な視点を得ることができます。 多くのブローカーは、公的評価に関する事前の専門知識を持っていたり、有能な鑑定士にアクセスしたりできます。 Accredited in Business Valuation (ABV) は、訓練を受けた専門家のみが使用できる称号です。 この認定には会計士試験の合格点が必要です。
収益に基づいてビジネスをどのように評価しますか
業界、市場動向、経済情勢などの多くの要因が、ビジネス収益ベースの価値に影響を与える可能性があります。 この戦略は、まだ持続的な収益性を達成していない新興企業やその他の非公開企業にとって理想的です。 ビジネス価値の収益アプローチは、新規および中小企業の経営者に最も適しています。 さらに、ビジネス収益ベースの値は、ソフトウェア関連ソリューションのプロバイダーなど、急速な拡大が予測される組織でよく使用されます。
収益ベースのビジネス価値はどのように機能しますか?
収益が評価される時間間隔の長さ、または収益を定量化するために導入された方法論によって、乗数の評価が決まります。 被乗数は、特定の企業の固有の特性に起因する追加の影響を受ける可能性があります。 たとえば、潜在力、収益予測が不十分で、経常収益の割合が少ない、徐々に拡大する企業の場合、収益乗数は XNUMX 未満になる可能性があります。 同様に、予想される拡大が大きく、経常利益の増加が見込まれる企業は、被乗数も高くなります。 卓越した価値の決定要因は収益倍率です。
さらに、事業ベースの収益の計算には、企業の販売価格を過去 12 か月間の収益で割る必要があります。 結果として得られる結果は、購入者が企業に対してどの程度の報酬を支払う傾向があるかを、年間収益の比率として表しています。
利益に基づいてビジネスをどのように評価しますか
将来の所有者が運営事業の潜在的な収益を判断する必要があるため、利益によって企業の価値を判断することが有効になります。 したがって、多くの企業は「最終的な」収益によって評価されます。 利益乗数のアプローチでは、企業が生み出す収益を、企業の価値を決定するための基本的な基盤として利用する必要があります。 この結果の最適化は、営利企業の全体的な魅力を考慮する無数の追加の要因と変数に応じて、反復的な改良の対象となります。
利益多重評価を行うには、XNUMX つの基本的な数値を所有する必要があります。XNUMX つは企業が年間で獲得する純利益または利益であり、XNUMX つ目は同様のビジネスが従来から利用している業界全体のベンチマークです。 考慮すべき最初の測定は、組織で得られる平均年間利益に関係します。 前会計年度に発生した収益を考慮することもできますが、変数が多数あるため、信頼できる近似値が得られない可能性があります。
ビジネスの価値をどのように計算しますか?
ビジネスの総価値を決定するには、設備や在庫などのすべての資産を考慮する必要があります。 これには、企業が所有するすべての品目の合計価値を計算することが含まれます。 純資産を計算する前に、未払いの負債を差し引くことが重要です。 企業の貸借対照表は、企業の全体的な価値を評価するための基本的な基盤として機能します。
ビジネスの価値は何倍の利益ですか?
興味深いのは、企業の価値が年間利益の XNUMX 倍または XNUMX 倍になる可能性があるということです。 これは、企業の価値が単年度の収益よりも大幅に高くなる可能性があることを意味します。 これは、会社を売却したり、投資家を惹きつけようとしている経営者にとって重要な考慮事項です。 ビジネスの将来について十分な情報に基づいた意思決定を行うには、ビジネスの価値を理解することが重要です。 ビジネスの価値や価値を判断したい場合、正確な数値を得るために使用できるさまざまな方法があります。 そのような方法の XNUMX つは、企業の株価と XNUMX 株あたりの利益の関係を考慮した株価収益率 (P/E) 評価です。
ビジネスを評価するための経験則とは?
ビジネスの価値を判断する場合、一般的に使用されるアプローチの XNUMX つは、経験則を利用することです。 これには、事業が展開されている業界などのさまざまな要因を考慮し、企業収益やフリー キャッシュ フローなどの経済的メリットに相当する金額を適用することが含まれます。 そうすることで、企業の全体的な価値の見積もりを得ることができ、合併や買収から不動産計画など、さまざまな状況で役立ちます。
ビジネスを評価する最も簡単な方法は何ですか?
ビジネスの評価に関しては、その価値を判断するために使用できるさまざまな方法があります。 最も簡単で一般的に使用される方法の XNUMX つは時価総額です。 このアプローチには、XNUMX 株当たりの現在の市場価格に発行済み株式の総数を乗じて、企業の発行済み株式の総額を計算することが含まれます。 したがって、この方法を使用することで、投資家やアナリストは企業の全体的な価値と、同じ業界または市場の他の企業との比較を迅速に把握できます。
10万ドルの会社のオーナーはいくら稼いでいますか?
最近のデータによると、CEO の給与が最も大幅に増加したのは、5 万ドルから 10 万ドルの範囲の資金を調達した企業であることが観察されています。 興味深いのは、この特定のグループの CEO の平均給与が 12 年に前年と比較して 2019% も急増していることです。 この数字によると、2018年のCEOの平均給与は145,000万2019ドルだったのに対し、162,000年にはXNUMX万XNUMXドルに上昇した。 この昇給は、それぞれのスタートアップの成功におけるこれらCEOの重要性の増大と、会社の目標達成に向けた彼らの貴重な貢献の評価を浮き彫りにしている。
売上高 1 万ドルのビジネスの価値はいくらですか?
売上 1 万ドルのビジネスの価値は、多くの要因によって決まります。 市場の状況、競争、業務効率は、最も重要な要素の XNUMX つである企業の収益性に影響を与える可能性があります。 資産、設備、知的財産、ブランド認知などのビジネス資産も、その価値に影響を与える可能性があります。
参考文献
- td.com
- ビズバイセル.com
- wikihow.com
- エクビスタ.com
- smallbusiness.chron.com
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