購入価格の配分とは、取得者が適切な購入価格を複数の製品に割り当てる取得会計の慣行です。 資産及び負債 取引で取得したビジネス/会社の。
これは、買収者が購入価格を会社の資産と負債に割り当てることを可能にする買収会計のプロセスです。
これは、小規模な会社が財務上の問題や倒産に苦しんでいるときによく発生します。 大規模な組織は、会社を買収することを決定できます。これには、会社の負債が含まれます。 この取引を完了するには、 公正な価値 対象企業の可視および無形資産に割り当てる必要があります。
ただし、それは表面にすぎません。 この記事では、「購入価格の割り当て」という用語について、その定義、直接的な影響、およびこれが何を意味するかを完全に理解するために必要なことなど、より多くの情報を提供します。
PPAの意味
購入価格配分は、 のれん会計 会社の買い手が会社の資産と負債の一部または全部の間で購入価格を分割する方法。 会社が会社を買収することを決定すると、必要なプロセスが実行されます。
購入価格の割り当ては、単に契約に署名し、買収される会社にリソースを提供するよりも複雑です。 また、公正価値とのれんの決定も含まれます。
購入価格を割り当てる前に、公正価値を決定する必要があります。 そして、残りはのれんに分配されます。
PPA は通常、合併および買収会計の慣行に従って運営されます。 あ 合併または買収 通常、価格購入の割り当てに必要な税金および財務報告が必要です。
ほとんどの場合、購入価格の配分には、正味の識別可能な資産、のれん、評価増が含まれます。 PPAの各部分の重要性は次のとおりです
識別可能な有形および無形資産:
購入価格の配分プロセスを実行するには、有形資産と無形資産を識別する手順が整っている必要があります。 識別可能な資産は、取得した企業/会社の合計値です。
企業の識別可能な資産は、測定可能な価値を持つ資産です。 無形資産は、法的権利と契約に関連する資産です。
XNUMX 番目の会社の購入中、買収者は対象会社の有形資産と無形資産の両方を買い取ることができ、対象会社の法的権利が含まれます。
有形簿価を計算するには:
正味有形簿価 = 資産 – 既存ののれん – 負債
のれん:
のれんは、配分の購入価格と会社の資産の公正価値との差額を示す財務諸表です。 会計方程式を保証する手段として機能します。
のれんは、年間ベースで、購入価格の配分に誤りがないかチェックした後に注目すべき金額です。 資産から負債を差し引いた正味の価値です。
書き上げる：
購入価格の配分では、資産に評価増が必要になります。 評価増は、対象企業の簿価に対する柔軟な増加です。
実際の償却額を決定するために、評価の専門家が会社の公正価値にアクセスするために採用されます。
対象会社の資産は、棚卸資産、無形資産、または有形固定資産として計上できます。
買取価格配分スケジュール
購入価格の配分は、ターゲット企業の資産の特定の価値を評価するのに役立ちます。
これには、会社の有形および無形の資産と負債も含まれます。
購入価格を適切に割り当てるには、取得スケジュールを設定する必要があります。
購入価格配分スケジュールでは、契約には、購入価格の XNUMX 番目の提案された配分を示す評価増を準備し、対象会社に引き渡す発効日が含まれます。これには、資産と想定される負債の両方が含まれます。 .
一般的に、バイヤーは多くの場合、購入割り当てスケジュールに関連する費用と手数料を担当します。
購入価格配分スケジュールでは、買収者と対象企業の両方が、購入価格を資産と負債に配分することに同意する必要があります。
購入価格のスケジュールは単純で簡単に見えるかもしれませんが、これは必ずしもそうではありません. 契約書にアーンアウト条項があるとすると、対象企業が取引で過払い金を受け取った場合、
次に、実際の価値を得るために別の評価を行う必要があります。 これは、PPA スケジュールに簡単に影響を与える可能性があります。
税購入価格配分
CEOとして別の会社を購入するには、資産の購入価格に関する税法と条件を理解する必要があります。 購入価格の配分に関する公式の税規則は、納税者がより良い税結果をもたらす資産に価値を置くことを阻止することを目的としています。
しかし、この税制は、買い手と売り手に、購入価格の合計をどのように分割するかについて合意する理由を与えます。 有利な税制上の結果をもたらす価格について、取引の両当事者が合意する必要があります。
IRS フォームの購入価格の割り当て
IRS フォーム 8594 によると、購入価格を均等に配分する必要がある 7 つの資産価値があります。 ただし、これらの条件を順守するために、購入者は、公正価値を通じて総購入価格を資産に割り当てる必要があります。
それにもかかわらず、ここにXNUMXつの資産価値クラスがあります：
現金及び同等物（クラスⅠ資産）：
IRS フォームによると、現金およびその同等物はクラス I 資産です。 購入価格から、対象会社から買収者に譲渡された資産を差し引いた額を減らすことができます。
有価証券（クラスⅡ資産）：
PPA の場合、有価証券は重要ですが、市場相場が容易に入手できない場合は、代わりに公正価値を使用できます。 外貨やCDなど、すぐに手に入る商品です。
売掛金 (クラス III ):
これは、資産価値のクラス III の一部です。 また、住宅ローンやクレジット カード債権も含まれます。
棚卸資産（クラス IV 資産）:
棚卸資産は、クラス XNUMX の資産価値の一部です。 購入者と販売者が購入価格の配分に同意するシナリオでは、資産に対するキャピタル ゲインである可能性のある属性を受け取る可能性が高くなります。
固定資産 (クラス V 資産):
クラス XNUMX の資産には通常、土地、資産、設備などが含まれます。
無形資産 (クラス VI 資産):
クラス XNUMX 資産は無形資産です。 多くの場合、継続企業またはのれんから継続企業またはのれんを差し引いて計算されます。
無形資産は、商標、顧客契約、特許、ドメイン名などであり、
のれん（クラスVII資産）：
クラスXNUMXの資産はのれんです。 のれんは、企業の資産の公正価値に対する配分の残りの購入価格です。
買取価格の配分例
購入価格の割り当ての例を次に示します。
企業は、別の支店のために 50 番目の会社を購入したいと考えています。 その後、同社は XNUMX 番目の会社を XNUMX 万ドルで購入しました。 その後、購入者である法人は、公式の会計基準への購入価格の配分を満たさなければなりません。
対象会社は、資産と引き受けた負債を見積もる必要があります。 彼らはまた、買収を完了します。
対象企業の帳簿価額資産は 20 万ドルで、帳簿価額負債は 5 万ドルです。 つまり、15 番目の会社の識別可能な資産の価値は 20 ドル (5 万ドル - XNUMX 万ドル) です。
50 万ドルの取得のために支払われた価格は、識別可能な資産、引き受けた負債、および評価増の額を超えるため、購入者はのれんを計上します。 5万ドルの善意を認めなければなりません。
買取価格の配分はどうする？
多くの人は、購入価格の配分は複雑だと考えています。
購入価格の配分は簡単なので、これは正しくありません。
購入価格を割り当てる方法の簡単な手順は次のとおりです。
公正価値 (FV) の属性:
購入価格を配分する最初のステップは、購入した有形および無形資産に公正価値を割り当てることです。
未使用の差額を割り当てます。
資産の簿価を記入します。 資産の公正価値と購入価格との間の未使用の差額を営業権に配分する必要があります。
資産と負債を効果的に管理します。
対象企業の純資産とその負債を公正価値に分類する必要があります。
計算：
購入者の残高の計算に進む必要があります。
購入価格配分は何に使用されますか?
購入価格配分の主な目的は、資産と負債の購入価格を配分することです。
これは多くの場合、M&A 契約が最終段階に達した後に行われます。
買収者と対象企業の両方が、取引が完了する前に資産と引き受けた負債を整理することができます。 また、税金に関しては、取引中に何を支払うべきか、何を期待すべきかを明確に把握できます。
ただし、PPA がより大きな税効果をもたらすことは周知の事実です。 そのため、買収者と対象企業の両方が、資産をどのように配分するかについて、その影響のほとんどを回避するためのより良いオプションを選択する必要があります。
購入価格の配分はなぜ重要なのですか?
企業の売買において、購入価格の配分の重要性を損なうことはできません。 ただし、購入価格の配分の重要性は次のとおりです。
- 買付代金の配分とは、買主と売却手段との間の契約を明確にし、対象会社の資産及び引き受ける負債を配分すべきことをいう。
- 一般に、PPA はより高い税の問題を抱えています。契約の両当事者が基本継続企業の引き下げに同意した場合、これにより税のエクスポージャが削減される可能性が高くなります。
- 購入価格配分のもう XNUMX つの重要性は、配分プロセスが売り手の資産を定義するのに役立つことです。 ほとんどの場合、売り手は会社の実際の価値を認識していない可能性がありますが、PPA の助けを借りて、資産と負債が明確に定義されます。
購入価格の割り当ては必要ですか?
はい。 購入価格の配分は、売り手と買い手の両方にとって不可欠な要件です。 取引中、ターゲット企業の所得税に関する税務および財務報告をIRSに提出するために、PPAプロセスが必要になります。
購入価格の配分の責任者は誰ですか?
買取価格の配分は、買取を行う会社と販売を行う会社の両方の仕事です。 買い手と売り手は、資産の正確な購入価格配分を持っている必要があります。 ケースが逆になり、両方が互いに矛盾する場合、これは売り手に税金の影響を与える可能性があります. したがって、買収を確定する前に、両当事者が購入価格の配分について合意する必要があります。
公正価値配分とは何ですか?
公正価値配分は、買収時に資産を売却し、負債を移転するために使用される価格債権です。 公正価値は、取得者と販売者が設定された価格に同意したときに資産が購入される評価価格です。
公正価値とは、売掛金、現金、有価証券などです。
公正価値を計算するために、対象会社の資産と負債は市場価値で測定されます。 あれは、
公正価値 = C×(1+r×( 360 x ))−D
どこ：
D=満期日までに投資家が受け取る配当の数
C = 有価証券の現在価値
r = ブローカーが請求する金利
x = 契約の残り日数
配当金 = 買収者が予定日前に受け取る配当金の数
まとめ
買収価格の配分は、買収者が別の会社を買収する手段として、買収価格を会社の資産および負債の全部または一部に分配する、のれん会計を適用する方法です。
買収者と対象企業 (買い手と売り手) の両方が、購入価格の配分に責任を負います。 これは、買収時により良い税結果を予測する手段で資産価値を配分する納税者の力を減らすため、買い手と売り手の両方にとって不可欠な要件です。 この概要が検索の参考になれば幸いです。
参考文献
- 企業金融研究所.com
- Wikipedia.com
- Wallstreetprep.com
- デロイト.com
- レオバーウィック.com
- Investopedia.com
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