Un pagamento in mongolfiera è una somma forfettaria pagata alla fine del termine di un prestito, molto più di tutti i pagamenti precedenti. I mutuatari con prestiti a palloncino possono effettuare pagamenti inferiori all'inizio di un prestito in cambio di un pagamento più grande (a palloncino) alla fine del termine del prestito. Questi prestiti sono generalmente migliori per i mutuatari con un buon credito e un reddito elevato.
Ma c'è un problema? Scopriamolo…
Che cos'è un pagamento con palloncino?
Un pagamento in mongolfiera è l'importo finale dovuto su un prestito che è strutturato come una serie di piccoli pagamenti mensili seguiti da un'unica grande somma alla fine della durata del prestito. I pagamenti anticipati potrebbero essere tutti o quasi tutti i pagamenti degli interessi del prestito, con il pagamento in mongolfiera come capitale del prestito. Questo è indicato come un prestito in mongolfiera.
Il mutuo ipotecario balloon è diventato popolare negli anni che hanno preceduto la crisi finanziaria del 2007-2008. Ha consentito alle persone che volevano acquistare una casa di ottenere una rata del mutuo che potevano permettersi, almeno inizialmente.
La crisi finanziaria non ha eliminato il prestito palloncino, ma ora è più comunemente utilizzato per i prestiti alle imprese. Un progetto può essere finanziato con un prestito che richiede pagamenti minimi in anticipo, con il pagamento del palloncino dovuto solo quando il progetto genera un profitto.
Un pagamento in mongolfiera è analogo a un rimborso proiettile.
Comprensione dei pagamenti con palloncino
Come implica il termine "palloncino", il pagamento finale su questo tipo di prestito è sostanziale.
Negli ultimi anni i pagamenti in mongolfiera sono diventati più comuni nei prestiti commerciali rispetto ai prestiti al consumo. Consente a un prestatore commerciale di ridurre i costi a breve termine coprendo il pagamento del palloncino con guadagni futuri.
I singoli acquirenti di case usano la stessa logica, ma i rischi sono più significativi. Gli acquirenti di case mantengono bassi i costi a breve termine supponendo che i loro redditi saranno significativamente più alti quando il pagamento del palloncino sarà dovuto, che saranno in grado di rifinanziare il mutuo prima della scadenza o che saranno in grado di vendere la casa e pagare l'intero mutuo prima che il pagamento del palloncino sia dovuto.
Durante la crisi finanziaria del 2008-2009, i proprietari di case che hanno utilizzato i mutui a palloncino per finanziare i loro acquisti si sono trovati nell'impossibilità di vendere le loro case a un prezzo elevato per rimborsare l'importo preso in prestito.
I pagamenti in mongolfiera sono spesso raggruppati in mutui a due fasi. Un mutuatario riceve un tasso di interesse introduttivo e spesso inferiore in questa struttura di finanziamento all'inizio del prestito. Dopo un periodo di prestito iniziale, il prestito passa a un tasso di interesse più elevato.
ARM contro Prestito Balloon
Un mutuo a tasso variabile (ARM) viene spesso confuso con un prestito a palloncino. Un ARM fornisce al mutuatario un tasso introduttivo per un determinato periodo, in genere da uno a cinque anni. Il tasso di interesse si ripristina quindi e può essere ripristinato regolarmente fino a quando il prestito non viene completamente rimborsato.
L'incentivo è un tasso di interesse iniziale esiguo rispetto a un tasso ipotecario a tasso fisso. Lo svantaggio è la possibilità di un tasso significativamente più alto in futuro.
A differenza dei prestiti in mongolfiera, un ARM si regola automaticamente.
Esempi di pagamenti con palloncino
I pagamenti Balloon sono più comunemente associati ai seguenti tipi di prestito, sebbene questi prodotti possano differire dalle loro controparti tradizionali.
Ipoteche
I mutui a palloncino consentono agli acquirenti di case qualificati di finanziare le loro case con pagamenti mensili del mutuo inizialmente bassi.
Il mutuo per la casa a soli interessi è un tipico esempio di mutuo a palloncino, in quanto consente ai proprietari di casa di posticipare il pagamento del capitale da tre a dieci anni e invece di effettuare solo pagamenti di interessi.
I mutui per soli interessi e altri mutui a palloncino sono generalmente utilizzati da acquirenti di case con un buon patrimonio netto con un buon credito e un capitale sufficiente per pagare un capitale elevato con un programma di ammortamento regolare.
Tuttavia, la maggior parte dei mutuatari ipotecari balloon non effettua il pagamento balloon quando scade il periodo di pagamento basso. Invece, per evitare di pagare la grossa somma forfettaria in contanti, è comune rifinanziare o vendere prima la casa.
Prestiti aziendali
Le aziende utilizzano spesso prestiti a palloncino per soddisfare esigenze di finanziamento a breve termine o per acquistare immobili commerciali.
Un prestito in mongolfiera può essere un modo conveniente per fornire un finanziamento del gap per un'azienda che necessita di capitale circolante ed è in attesa di un pagamento ingente da parte di un cliente. I prestiti balloon possono anche essere utili per le aziende che vogliono trasferirsi in un nuovo ufficio prima di vendere quello vecchio perché il piano di pagamento differito dà loro il tempo di vendere quello vecchio.
Le aziende affrontano gli stessi rischi dei consumatori quando si tratta di prestiti a palloncino. Assumersi una responsabilità che richiede un pagamento forfettario elevato può essere rischioso per un'azienda che non ha un flusso di reddito garantito.
Sebbene il rifinanziamento sia un'opzione per uscire da un prestito a palloncino, non vi è alcuna garanzia che ti verrà concesso un nuovo prestito. Se le tue entrate diminuiscono o il tuo settore soffre, ci sono buone probabilità che ti venga gravato un grosso debito insoluto.
Prestiti auto
I pagamenti in mongolfiera sono meno comuni nei prestiti auto rispetto ai mutui o ai prestiti commerciali. Tuttavia, le restrizioni sui prestiti nel settore dei prestiti auto sono meno rigorose, rendendo più facile per i consumatori ottenere questo tipo di prestito.
Molti mutuatari stipulano prestiti per auto in mongolfiera credendo che il loro reddito aumenterà al momento della scadenza del pagamento, lasciandoli incapaci di pagare la somma forfettaria.
Sebbene i prestiti per auto in mongolfiera possano aiutare i consumatori a garantire pagamenti mensili inferiori, vengono spesso utilizzati per motivi sbagliati.
È importante ricordare che i prestiti in mongolfiera non sono necessariamente più convenienti; distribuiscono il costo totale in modo diverso. Se non c'è alcuna garanzia che il tuo reddito aumenterà in modo significativo, dovresti scegliere un prestito che puoi finanziare interamente con il tuo reddito attuale.
Prestito completamente ammortizzato contro prestito a palloncino
Un prestito a palloncino consiste in una serie di pagamenti consistenti seguiti da un grosso pagamento alla fine, noto come pagamento a palloncino. D'altra parte, un prestito completamente ammortizzato è costituito da pagamenti uguali effettuati durante la durata del prestito. In questo caso il saldo al termine delle spese è pari a zero.
I pagamenti regolari in una struttura di prestito balloon sono inferiori a quelli di un prestito completamente ammortizzato per un prestito di dimensioni simili. È il vantaggio principale dei prestiti in mongolfiera.
Dove:
CP = Pagamento Costante.
BP = Pagamento in mongolfiera.
N = numero di pagamenti.
r = tasso di sconto.
Dove:
CP = Pagamento Costante.
N = numero di pagamenti.
r = tasso di sconto.
Domanda per un prestito di palloncini
Il prestito del pallone può essere efficace strumento di gestione finanziaria. Considera una piccola impresa che vuole creare un nuovo prodotto. Lo sviluppo richiederà un investimento e non genererà flussi di cassa nei primi anni. In questo caso, l'utilizzo di un prestito balloon ridurrà l'onere finanziario dell'azienda durante la fase di sviluppo perché i pagamenti iniziali sono inferiori.
Man mano che l'azienda matura e cresce, sarà in grado di generare flussi di cassa sufficienti per servire il pagamento in mongolfiera alla fine del prestito. Aiuta anche nella pianificazione finanziaria perché i pagamenti possono essere adeguati per riflettere la situazione finanziaria dell'azienda.
Quando scade esattamente il pagamento del palloncino?
Il pagamento di un mutuo ipotecario mongolfiera è in genere dovuto alla data di scadenza in cui il mutuo diventa interamente esigibile. Nel caso di un mutuo a palloncino di cinque anni, ad esempio, un pagamento a palloncino è dovuto alla fine del periodo di cinque anni e ripaga il saldo del prestito residuo. La data di scadenza esatta di un pagamento balloon è determinata dai termini del prestito ed è fissata all'inizio del mutuo balloon.
Cosa distingue un prestito a palloncino da altri tipi di prestiti?
I mutui a palloncino differiscono da altri tipi di prestito in alcuni modi, oltre ad avere a somma forfettaria dovuto alla fine del prestito.
Fornitori di prestito
Una distinzione significativa è il tipo di istituti di credito che forniscono prestiti a palloncino. Un pagamento in mongolfiera è una delle numerose caratteristiche che non sono consentite nella maggior parte dei mutui qualificati, che sono prestiti che soddisfano le linee guida stabilite e sono considerati stabili. Di conseguenza, i pagamenti in mongolfiera sono consentiti solo in alcuni prodotti ipotecari e sono disponibili solo da istituti di credito piccoli o privati o per specifici tipi di prestito, come l'edilizia.
Standard di qualificazione
Anche i requisiti di ammissibilità e il processo di sottoscrizione per i mutui balloon possono differire. Poiché le note a palloncino non sono considerate mutui qualificati, i prestatori che li offrono stabiliscono le loro esigenze. I mutui non qualificati, comprese le note a palloncino, in genere hanno requisiti più rigorosi per il mutuatario, come punteggi di credito più elevati e importi di acconto.
Tassi di interesse
I tassi di interesse sui mutui balloon sono un altro modo in cui differiscono da altri prestiti. Poiché gli istituti di credito si assumono molti rischi, i tassi ipotecari a mongolfiera sono generalmente più alti.
Pro e contro dei pagamenti con palloncini
Vantaggi
- Effettuerai piccoli pagamenti iniziali. I pagamenti mensili durante il periodo prefissato sono in genere inferiori a quelli di un prestito completamente ammortizzato, soprattutto se il mutuo balloon è di soli interessi.
- Puoi acquistare una casa prima. Gli acquirenti che prevedono un aumento significativo del reddito o un pagamento forfettario in futuro possono utilizzare un mutuo a palloncino per acquistare una casa prima piuttosto che dopo.
- Potresti avere un tempo di elaborazione più rapido. Molti prestatori di note a palloncino offrono un processo di sottoscrizione molto più breve rispetto ad altri tipi di prestito.
- I lavori di ristrutturazione degli investimenti possono essere finanziati. Gli acquirenti possono completare il progetto di costruzione effettuando pagamenti mensili bassi con prestiti fix-and-flip (che hanno caratteristiche di pagamento a palloncino). Tuttavia, come mutuatario, devi prestare attenzione con questi prestiti. Spesso vengono con tassi di interesse e commissioni esorbitanti.
- Ci saranno meno requisiti di documentazione. Un mutuo a palloncino potrebbe non richiedere una valutazione della casa o altra documentazione tipica del finanziamento tradizionale, a seconda delle condizioni del prestito e dell'istituto di credito.
Svantaggi
- Potresti perdere la casa. Un mutuo a palloncino è rischioso a meno che tu non sia sicuro di avere abbastanza soldi per estinguere il prestito. Se non riesci a pagare il pallone, il tuo prestatore può pignorare la tua casa.
- Potrebbe essere necessario prendere in prestito più denaro. Se non puoi effettuare il pagamento del palloncino quando è dovuto, potresti dover contrarre un altro prestito per coprirlo.
- Accumulerai capitale più lentamente. Le rate mensili del mutuo che precedono il pagamento finale del palloncino non ripagano molto il capitale con l'ammortamento del pagamento del palloncino - nel caso di prestiti di soli interessi, nessuno. Di conseguenza, i prestiti con pagamento in mongolfiera generano poco o nessun capitale di casa e possono essere difficili da rifinanziare.
- Potresti aver bisogno di aiuto per qualificarti. Gli istituti di credito ipotecario Balloon possono richiedere un punteggio di credito elevato o un acconto elevato.
- I tassi di interesse saranno più alti. A causa del rischio connesso, i tassi dei mutui balloon sono spesso più alti di quelli qualificati. Le opzioni di prestito standard, come i tradizionali mutui convenzionali, i prestiti FHA, VA e USDA, in genere offrono tassi migliori ai consumatori.
Come sbarazzarsi di un mutuo con un pagamento a palloncino
- Rifinanzia il prestito del pallone. Un pagamento a palloncino può essere evitato rifinanziando il prestito a un altro mutuo prima della scadenza del pagamento a palloncino.
- Effettua il pagamento del palloncino. Naturalmente, effettuare il pagamento del palloncino comporterà l'annullamento della nota del palloncino. Risparmiare la somma forfettaria durante il periodo di pagamento fisso, utilizzare i fondi previsti o prendere in prestito il denaro per effettuare il pagamento del pallone sono tutte opzioni.
- Vendi la casa. I mutuatari che non possono pagare i pagamenti in mongolfiera entro la data di scadenza possono vendere la proprietà per evitare un'inadempienza del prestito.
- Paga di più durante il primo periodo. Supponendo che non vi sia alcuna penalità di rimborso anticipato sul prestito, pagare di più durante il periodo iniziale riduce il capitale dovuto alla fine del periodo di prestito.
- Negozia una proroga. Un'estensione può essere possibile se il proprietario di una casa non può effettuare il pagamento del pallone in tempo. Tuttavia, questa opzione è probabilmente costosa e potrebbe comportare solo un'estensione a breve termine.
Connessioni importanti
Pagamento regolarmente
La dimensione dei pagamenti regolari e dei pagamenti a palloncino ha una relazione lineare. Il pagamento balloon diminuisce linearmente all'aumentare dei pagamenti periodici.
Quando il pagamento del pallone è pari a zero, l'importo normale è uguale al prezzo normale di un prestito identico completamente ammortizzato. Di conseguenza, un prestito completamente ammortizzato è un sottoinsieme di un prestito a palloncino in cui il pagamento a palloncino è pari a zero.
Tasso di interesse
Il tasso di interesse e il pagamento balloon hanno una relazione non lineare. All'aumentare del tasso di interesse del prestito, i pagamenti in mongolfiera possono diventare molto elevati. È significativo perché, con l'aumento dei tassi di interesse, la riduzione dei pagamenti balloon richiede prezzi regolari sempre più elevati, che possono avere un impatto sulla gestione finanziaria della società.
Alternative ai mutui Balloon
Se un mutuo in mongolfiera non fa per te, ecco altre opzioni.
Prestiti da costruzione a permanenti
In passato, le persone che volevano finanziare una casa di nuova costruzione dovevano ottenere un finanziamento provvisorio per la costruzione da una banca. Tuttavia, gli istituti di credito possono ora concedere prestiti una tantum per l'edilizia.
Durante la fase di costruzione, questi prestiti sono in genere prestiti di soli interessi che si convertono in mutui con pagamenti di capitale e interessi una volta completata la fase di costruzione. Questa opzione potrebbe essere una scommessa migliore rispetto a un prestito con un pagamento in mongolfiera.
Mutui a tasso variabile
Un prestito a palloncino può fornire alcuni degli stessi vantaggi di un mutuo a tasso variabile (ARM) ma con rischi diversi. Gli ARM in genere hanno tassi di interesse più bassi e pagamenti mensili all'inizio del prestito. Gli acquirenti di case di solito possono qualificarsi per un mutuo più grande quando acquistano una casa per la prima volta.
A differenza dei prestiti a palloncino, tuttavia, l'intero saldo di un ARM non diventa dovuto tutto in una volta. Invece, dopo un periodo fisso iniziale, il tasso di interesse e i pagamenti si adeguano per tutta la durata del prestito.
Puoi chiedere al tuo prestatore di stimare il pagamento più alto che potresti dover affrontare con l'ARM per determinare se i risparmi iniziali valgono il rischio.
Mutuo con pagamento graduato FHA
Gli acquirenti di case che utilizzano un mutuo con pagamento graduale sostenuto dalla Federal Housing Administration (FHA) vedranno i loro pagamenti aumentare nel tempo. Questi prestiti sono ideali per le persone che vogliono acquistare una casa subito ma non possono permettersi le rate mensili. Poiché ha funzionalità integrate che aiutano a garantire che i mutuatari possano permettersi le nuove commissioni man mano che aumentano, il programma di prestito è un'alternativa sicura ai mutui a palloncino.
Mutuo per un periodo di tempo più esteso
Un mutuo con una durata più lunga, ad esempio 40 anni, avrà una rata inferiore rispetto a un prestito con un periodo di ammortamento più breve. Di conseguenza, questa potrebbe essere un'opzione più stabile rispetto a un prestito in mongolfiera. Tuttavia, poiché effettuerai pagamenti per un periodo più lungo, potresti pagare più interessi per tutta la durata del prestito. Inoltre, i tassi di interesse sono generalmente più elevati rispetto ai prestiti con termini più brevi.
È legale accettare un pagamento con palloncino?
Un pagamento in mongolfiera è, infatti, uno strumento di debito legale. Un prestatore può progettare un prestito per un mutuatario che desidera pagare una serie di pagamenti mensili bassi seguiti da un unico grande pagamento principale alla fine del prestito.
Il mutuatario deve essere consapevole dell'obbligo a lungo termine di pagare il saldo principale alla fine del prestito tutto in una volta.
I pagamenti in mongolfiera sono una buona idea per l'acquisto di un'auto?
Un pagamento in mongolfiera può essere appropriato per i mutuatari che hanno un disperato bisogno di un'auto ma non possono permettersi un pagamento mensile elevato.
In tali casi, il mutuatario pagherà quasi certamente un tasso di interesse più elevato di quello che verrebbe addebitato su un prestito auto tradizionale.
Ancora più importante, il mutuatario deve tenere d'occhio ed essere pronto a pagare l'incombente pagamento del pallone alla fine del periodo di prestito.
Conclusione
I pagamenti in mongolfiera sono relativamente comuni nelle transazioni commerciali. Riducono i costi di finanziamento durante le prime fasi di un nuovo progetto e danno all'azienda il tempo di realizzare profitti dall'impresa prima di estinguere il saldo del prestito.
Sono disponibili per i consumatori, ma di solito solo per quelli con un acconto considerevole e un buon punteggio di credito.
Il pagamento in mongolfiera comporta rischi aggiuntivi se utilizzato per un mutuo sulla casa. L'acquirente paga principalmente o solo interessi per diversi anni, contando sulla crescita dei prezzi per fornire equità.
I mutuatari credono di poter rifinanziare il loro mutuo o vendere la loro casa per un profitto prima che il pagamento del palloncino sia dovuto. Questa strategia può avere successo solo se il mercato immobiliare subisce una flessione inaspettata e la loro casa acquista valore.
Articoli Correlati
- Mutuo: semplice guida 2023 per principianti e tutto ciò di cui hai bisogno Aggiornato!!!
- LINEA DI CREDITO PERSONALE (PLOC): definizione, pro, contro e migliori opzioni
- MIGLIORE EMAIL MARKETING PER LE PICCOLE IMPRESE: le 19 migliori scelte (+ Guida dettagliata)
- PAGAMENTO IN PALLONCINO DEL MUTUO: Capire come funziona
- CHE COS'È UN PAGAMENTO IN PALLONCINO: Definizione e come evitarlo
Riferimenti
