Le suivi des actions de sociétés non cotées peut être très difficile car elles ne sont pas tenues de soumettre des rapports de conformité et des déclarations de divulgation aux bourses réglementaires. Contrairement aux sociétés cotées, qui doivent soumettre des déclarations et des documents pertinents à la Securities and Exchange Commission (SEC) lorsqu'elles vendent leurs actions à de nouveaux propriétaires, les sociétés non cotées n'ont pas à faire ces choses.
Cette absence de nécessité de déclaration ou de divulgation publique rend plus difficile la recherche d'actions dans des sociétés non cotées. Heureusement, il existe encore des moyens de suivre la performance de vos investissements dans des sociétés non cotées. D'une part, vous pouvez surveiller les sociétés non cotées en utilisant des plateformes telles que Gâteau équité et autres sites similaires.
Voici quelques conseils et recommandations pour suivre les investissements non cotés :
# 1. Établir des communications actives avec la direction de l'entreprise
La première chose que vous devez faire si vous avez investi de l'argent dans des sociétés non cotées est d'établir de bonnes et actives lignes de communication avec les responsables de la gestion des sociétés non cotées dans lesquelles vous avez investi. Le fait que vous puissiez investir dans une société non cotée signifie que vous pourriez avoir une idée de la façon dont leurs actions sont vendues, achetées et échangées. Mais ne soyez pas trop complaisant, car les entreprises changent constamment de personnel de direction pour à peu près toutes les raisons auxquelles elles peuvent penser.
Si vous en êtes encore à ce stade où vous vous demandez si vous devriez ou non entrer dans une société non cotée, le même conseil s'applique. Vous devez identifier les moyens d'avoir des lignes de communication efficaces et actives avec la direction, de préférence la direction générale, d'une société non cotée. Dans la mesure du possible, choisissez des entreprises dont le conseil d'administration est composé de cadres et de gestionnaires professionnels issus d'un ensemble diversifié d'intérêts indépendants et larges.
Vous devez vous assurer de n'investir que dans des sociétés non cotées dont les membres du conseil d'administration sont connus dans le monde des affaires pour leur intégrité, leur honnêteté et leur responsabilité professionnelle. Renseignez-vous sur eux, ainsi que connaître même le pointage de crédit commercial de l'entreprise. N'oubliez pas que ces sociétés ne sont pas cotées et n'ont pas les mêmes obligations d'information que les sociétés cotées. En bref, elles ne sont pas obligées d'être aussi transparentes pour le public investisseur que les sociétés cotées, car elles n'offrent pas d'actions à vendre au grand public dans une bourse cotée.
# 2. Lire les plans et rapports stratégiques
Vous devez toujours lire les plans d'affaires annuels stratégiques, ainsi que tous les états financiers et rapports pertinents de la société non cotée que vous suivez. La plupart d'entre eux semblent n'être que des concepts et des présentations sur papier, mais au moins ils vous donnent une idée des engagements publics des dirigeants d'entreprise sur l'endroit où ils ont l'intention d'emmener l'entreprise et ce qu'ils ont l'intention de faire dans un proche avenir. Certains d'entre eux divergent de ces plans, mais, en général, ce sont de bonnes informations sur la gouvernance d'entreprise et la responsabilité.
Après avoir établi de bonnes communications et relations d'affaires avec la haute direction, ainsi qu'avec les équipes des finances et de la comptabilité, vous devriez demander de manière proactive des copies de tous les documents corporatifs et de gestion pertinents, que vous avez le droit de voir. Cela vous donnera accès à des mises à jour importantes sur l'entreprise actions non cotées. En tant que copropriétaire, vous avez droit à ces informations privilégiées. Ce serait également votre base pour toute requête que vous pouvez envoyer à la direction sur leurs plans de croissance future des revenus.
# 3. Lire régulièrement les états financiers et les rapports
Il est souvent facile de mettre en place les meilleures visions d'entreprise et plans stratégiques. Vous venez de rassembler les génies résidents de l'entreprise et de leur faire proposer des présentations contenant les derniers mots à la mode de l'entreprise, et vous aurez une vision d'entreprise qui peut inscrire les investisseurs les plus en vogue.
Mais la seule façon de comprendre comment l'entreprise se porte est de lire et d'analyser régulièrement les états financiers et les rapports. La seule façon de savoir ce qui se passe réellement sans avoir à visiter les locaux de votre entreprise est de plonger dans les états financiers et les rapports.
Les états financiers et les rapports contiennent les informations les plus pertinentes sur la façon dont l'entreprise dépense son argent et sur les revenus qu'elle gagne. Comme on dit, c'est là que le caoutchouc rencontre la route. Les états financiers et les rapports indiquent où est allé l'argent de l'entreprise. Cela vous donne une idée de savoir si oui ou non la direction tire le meilleur parti des finances de l'entreprise. Les rapports indiqueront également exactement combien l'entreprise gagne chaque mois, trimestre ou année. Avec ces informations, vous pouvez avoir une base objective pour évaluer l'entreprise.
Contrairement aux sociétés cotées en bourse, cependant, vous ne pourrez pas obtenir de copies de ces états financiers et rapports qui traînent quelque part sur Internet. Vous devrez les demander de manière proactive auprès des services financiers ou comptables de l'entreprise. S'ils lancent de nouveaux projets ou produits, vous pouvez parfois également demander des informations à leurs services de développement commercial ou de développement de produits. Cela vous donne un aperçu de ce à quoi ressemble le chemin à parcourir pour votre investissement dans une société non cotée.
# 4. Restez au courant des nouvelles commerciales et financières
Vous devez également vous tenir au courant de l'actualité économique et financière. Certains facteurs fondamentaux, tels que les conditions économiques, les événements commerciaux et financiers, la stabilité politique et d'autres évolutions du marché, affecteront à la fois les sociétés cotées et non cotées. La société non cotée dans laquelle vous avez investi peut avoir des intérêts et des investissements dans des domaines où les perturbations pourraient entraîner une perte de productivité ou même une perte de revenus. Il serait sage d'avoir un aperçu de ces choses.
Outre les grandes choses, vous devez également suivre ce qui se passe avec la société non cotée au niveau de l'entreprise. Vous pouvez le faire en demandant des prévisions de ventes et des rapports de ventes aux services marketing et commerciaux, aussi souvent qu'ils le permettent. Cela vous permettrait d'avoir une bonne idée de la viabilité financière et des performances de l'entreprise en comparant la vision à moyen et long terme présentée par la direction générale dans ses rapports avec la performance commerciale réelle de l'entreprise indiquée dans les rapports de vente.
Plat à emporter: Tirez le meilleur parti d'être un initié
La chose la plus importante à faire pour suivre vos actions dans une société non cotée est d'entretenir de bonnes relations d'affaires avec l'équipe de direction, ainsi qu'avec les cadres supérieurs des services des opérations commerciales, des finances et de la comptabilité. Ces personnes seraient les premières à sentir ou à savoir si quelque chose ne va pas.
Soyez un investisseur actif. Lire des plans d'affaires, des états financiers et des rapports. Demandez des copies des plans de marketing et des rapports sur les performances des ventes. A votre manière, soutenez et valorisez votre société non cotée.
