Cuando se combina con otros indicadores, el capital contable puede ser una herramienta fantástica para medir una salud financiera de la empresa. En general, comprender el patrimonio de los accionistas le permite calcular el patrimonio neto de su empresa a partir de su balance general. Por ejemplo, si su capital social es positivo, sugiere que su empresa podrá pagar a sus acreedores. Además, muestra que tiene una buena situación financiera.
Un número negativo puede sugerir que los activos de su empresa son menores que sus pasivos. En otras situaciones, esto puede implicar que su empresa está en el al borde de la quiebra. Una vez que haya determinado el capital social, podrá evaluar si necesita o no hacer ajustes para mejorar su corporación. En esta publicación, definiremos el capital contable, explicaremos cómo calcularlo y brindaremos ejemplos prácticos y recomendaciones para aumentarlo.
¿Qué es el capital contable?
El patrimonio de los accionistas es el valor total de los activos de un inversionista después de deducir y liquidar los pasivos. También se conoce como patrimonio de los accionistas o valor contable de una empresa. El capital contable es la diferencia entre los activos y los pasivos de una empresa, similar al capital contable del propietario. Por lo tanto, calcular el capital contable de los accionistas es un enfoque maravilloso para tener una idea de la salud de una empresa.
¿Qué se incluye en el capital contable de los accionistas?
El capital contable se informa sobre la hoja de balances como capital pagado, utilidades retenidas, otros resultados integrales acumulados, acciones propias, acciones preferentes y acciones ordinarias. Se definen de la siguiente manera:
- Pagado en capital: Este es el capital que una corporación recibe de los inversionistas cuando emite acciones ordinarias y preferentes.
- Ganancias retenidas: Son las ganancias totales de una empresa después de pagar dividendos a los accionistas.
- Otros resultados integrales acumulados: Esto consiste en ingresos, gastos, ganancias y pérdidas que no se muestran en el ingreso neto en un estado de resultados.
- Autocartera: Esto se refiere a las acciones en circulación que una corporación ha recomprado de los accionistas.
- Acciones preferentes: Las acciones preferentes son acciones en las que los dividendos tienen prioridad. En otras palabras, los accionistas recibirán dividendos antes que los accionistas comunes.
- Acciones comunes: Estas son acciones que son representativas de la propiedad corporativa.
Cómo determinar el capital contable de los accionistas
Calcular el capital contable de los accionistas puede ayudarlo a comprender mejor el estado financiero de su empresa. Aunque puede pronosticar una bancarrota futura, conocer el capital contable de sus accionistas le dirá si necesitará o no tomar medidas para ayudar a que su negocio se mantenga a flote. El capital contable se calcula deduciendo los pasivos de una corporación de sus activos. Para calcular el capital contable, utilice la siguiente fórmula:
Activo total – Pasivo total = Capital contable.
Alternativamente, puede calcular el patrimonio de los accionistas sumando el capital social y las ganancias retenidas y restando las acciones de tesorería. La ecuación para esto sería:
Capital social + Utilidades retenidas – Acciones en tesorería = Patrimonio total de los accionistas
Aunque determinar el capital contable de los accionistas no es una mirada integral a la solidez financiera de su empresa, puede proporcionar un indicador aproximado de su posición actual y futura.
Ejemplos de capital contable
Aquí hay algunos ejemplos de capital accionario en acción:
ejemplo 1
Su banco tenía $3 millones en activos a diciembre de 2018. También tiene pasivos totales de $2 millones. Esto sugiere que el capital contable total del banco era de $1 millón en ese momento. Esto se debe a que: $3 millones (activos) - $2 millones (pasivos) = $1 millón (patrimonio de los accionistas). Esta es la cantidad de dinero que tendrán los accionistas cuando su banco haya pagado todos sus pasivos. Este capital contable estará en el balance general indicando cada componente que conforma el capital contable, como acciones ordinarias, acciones preferentes, utilidades retenidas, otros ingresos integrales acumulados y más.
ejemplo 2
Si el puesto de limonada de su hijo tiene $50 en activos pero solo $20 en pasivos para la semana, el capital contable sería de $30. Esto se debe al hecho de que $50 (activo) - $20 (pasivo) = $30 (patrimonio de los accionistas). Esta cifra positiva podría indicar que el puesto de limonada está funcionando bien financieramente.
ejemplo 3
Su pequeña empresa tiene un valor total de activos de $10,000 en noviembre de 2019. Su empresa también tiene $7,000 en pasivos totales. Esto significa que para noviembre de 2019, el capital contable total de su empresa era de $3,000. En otros términos, $10,000 (activo) menos $7,000 (pasivo) es igual a $3,000 (patrimonio de los accionistas). Los $3,000 es lo que tienen los accionistas después de que su pequeña empresa haya pagado todos sus pasivos.
¿Qué indica un aumento o una disminución?
Si calcula regularmente el capital contable de los accionistas, probablemente haya observado un crecimiento o una reducción. Estas son algunas de las posibles explicaciones para ambos:
Aumentar el capital de los accionistas
Hay varias razones por las que el capital contable puede aumentar con el tiempo, entre ellas:
- Profit
- Liquidación de inventario (S)
- Cambios en el proceso de valoración de activos
- Aumento de las ganancias mantenidas
- Los accionistas aportan más capital
Disminución del Capital Contable.
Estas son algunas de las posibles causas de una reducción en el capital contable:
- Depreciación de activos
- Más pasivos
- Recompra de acciones en circulación
- Más acciones propias
- Los gastos aumentan
- Utilidades retenidas reducidas
- Dividendos pagados a los accionistas
Cómo aumentar el capital de los accionistas
Si su empresa tiene mala salud financiera y tiene un capital contable negativo, es posible que desee explorar la aplicación de varias estrategias para aumentar el capital contable. Aquí hay algunas ideas para aumentar el valor neto de su empresa o el capital social:
#1. Reducir pasivos
Al reducir la cantidad de pasivos, aumenta la cantidad de capital contable general. Considere reducir sus compromisos financieros o sus gastos comerciales para reducir las responsabilidades.
#2. Aumente sus ganancias retenidas.
Si su empresa se vuelve más rentable, observará un aumento en las utilidades retenidas. Considere despedir personal, eliminar cualquier beneficio o bonificación existente y adoptar equipos y maquinaria más rentables para mejorar las ganancias retenidas. Si mejora los ingresos por ventas de su empresa, verá un aumento en sus ganancias retenidas.
#3. Vender activos depreciados
Otra estrategia para aumentar el capital de los accionistas es identificar cualquier activo que posea su empresa que se haya depreciado con el tiempo. Estos activos también se pueden liquidar (convertir en efectivo) para obtener ganancias.
#4. Aumenta tu capital pagado.
Si un accionista hace una donación monetaria o de otro tipo a una empresa, aumentará el valor de su inversión en el negocio, así como el valor de cada acción en circulación. Esto se reflejará en el balance general como un aumento en el capital contable.
Es crucial recordar que, si bien medir el capital contable de los accionistas puede ser útil, debe usarse junto con otras herramientas para brindarle una imagen precisa del valor neto de su empresa.
El papel de las utilidades retenidas en el aumento del capital contable
Las ganancias retenidas (RE) son los ingresos netos de las operaciones de una empresa, así como otras actividades comerciales que mantiene como capital social adicional. Las utilidades retenidas son, por lo tanto, un componente del capital contable. Reflejan los rendimientos sobre el capital social total reinvertido en la empresa.
Además, las ganancias retenidas se acumulan y crecen en tamaño con el tiempo. Además, las ganancias retenidas acumuladas pueden exceder la cantidad de capital social donado y eventualmente convertirse en ocasiones en la fuente principal de capital social.
Las empresas pueden devolver una parte del capital social a los accionistas si no pueden asignar el capital social de manera que produzca la rentabilidad requerida. La recompra de acciones es el intercambio de capital inverso entre una corporación y sus accionistas. Cuando la empresa vuelve a adquirir sus acciones, se convierten en acciones de tesorería y su valor en dólares se registra en la contracuenta de acciones de tesorería.
Las acciones en tesorería continúan contándose como acciones emitidas, pero no se consideran en circulación y, por lo tanto, no se incluyen en los cálculos de dividendos o ganancias por acción (EPS). Cuando una empresa necesita adquirir capital adicional, las acciones de tesorería siempre se pueden volver a emitir a los accionistas para su compra. Si una empresa no desea conservar las acciones para financiarlas en el futuro, puede optar por retirarlas.
Aplicaciones en inversiones personales
Con diversos productos de deuda y de capital en mente, podemos aplicar esta información a nuestras decisiones personales de inversión. Aunque muchas decisiones de inversión están influenciadas por el nivel de riesgo que estamos dispuestos a asumir, no podemos pasar por alto todos los componentes cruciales discutidos anteriormente. Los bonos son pasivos contractuales en los que los pagos anuales están garantizados a menos que el emisor incumpla, pero los pagos de dividendos por la posesión de acciones son discrecionales y no fijos.
Los tenedores de bonos anteceden a los accionistas preferenciales, quienes anteceden a los accionistas ordinarios en términos de secuencia de pago y liquidación. Como resultado, desde el punto de vista de un inversionista, la deuda es la inversión menos riesgosa y, para las empresas, es el método de financiamiento más económico porque los pagos de intereses son deducibles de impuestos y la deuda generalmente brinda un menor rendimiento a los inversionistas.
Sin embargo, la deuda es la forma de financiamiento más riesgosa para las empresas, ya que la corporación debe cumplir con el compromiso con los tenedores de bonos de realizar pagos de intereses mensuales, independientemente de las condiciones económicas.
Preguntas frecuentes sobre el capital contable
¿Cómo se calcula la equidad?
El capital contable de los accionistas se calcula restando los activos totales de una empresa de sus pasivos totales. Todos estos números se pueden encontrar en el balance de una empresa.
¿Es el capital contable igual al efectivo disponible?
No, porque las cuentas de capital para los activos totales y los pasivos totales, el efectivo y los equivalentes de efectivo son solo una pequeña parte del panorama financiero de una empresa.
¿Qué aumentará el capital de los accionistas?
Esencialmente, hay dos formas en que el capital contable de los accionistas puede crecer. Uno es para que los accionistas existentes o nuevos inviertan más dinero en la empresa, aumentando el interés de los accionistas en un negocio, y el otro es para que la empresa obtenga y mantenga ganancias.
¿Es el capital contable igual al efectivo disponible?
Sin capital no es lo mismo que efectivo disponible.
- Equity Capital Market (ECM): guía detallada con ejemplo
- Qué son las INVERSIONES A CORTO PLAZO: definición, ejemplos y bancos
- Mapeo de Stakeholders: Guía de la Herramienta de Mapeo para una Gestión Efectiva de Stakeholders
- Relación de efectivo: fórmula, cálculos y ejemplos
- Balance General vs Estado de Pérdidas y Ganancias: Relaciones y Diferencias
