El seguimiento de acciones en empresas que no cotizan en bolsa puede ser muy desafiante, ya que no están obligadas a enviar informes de cumplimiento y declaraciones de divulgación a los intercambios regulatorios. A diferencia de las empresas que cotizan en bolsa, que tienen que presentar declaraciones de divulgación y documentos relevantes a la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) cuando venden sus acciones a nuevos propietarios, las empresas que no cotizan en bolsa no tienen que hacer estas cosas.
Esta falta de necesidad de informes o divulgación pública hace que sea más difícil rastrear acciones en empresas que no cotizan en bolsa. Afortunadamente, todavía hay formas de rastrear el rendimiento de sus inversiones en empresas que no cotizan en bolsa. Por un lado, puede monitorear empresas que no cotizan en bolsa mediante el uso de plataformas como Equidad de pastel y otros sitios similares.
Estos son algunos consejos y recomendaciones para realizar un seguimiento de las inversiones no cotizadas:
#1. Establezca comunicaciones activas con el liderazgo corporativo
Lo primero que tienes que hacer si invertiste dinero en empresas no cotizadas es establecer buenas y activas líneas de comunicación con los encargados de administrar las empresas no cotizadas en las que invertiste. El hecho de que pueda invertir en una empresa que no cotiza en bolsa significa que puede tener información privilegiada sobre cómo se venden, compran y negocian sus acciones. Pero no sea demasiado complaciente porque las empresas cambian a la gente en la gerencia todo el tiempo por cualquier razón que se les ocurra.
Si todavía se encuentra en esa etapa en la que piensa si debe ingresar o no a una empresa que no cotiza en bolsa, se aplica el mismo consejo. Debe identificar formas en las que puede tener líneas de comunicación buenas y activas con la gerencia, preferiblemente la alta gerencia, de una empresa que no cotiza en bolsa. En la medida de lo posible, elija empresas que tengan un directorio compuesto por ejecutivos y gerentes profesionales de un conjunto diverso de intereses amplios e independientes.
Debe asegurarse de invertir solo en empresas que no cotizan en bolsa y cuyos miembros de la junta son conocidos en la comunidad empresarial por su integridad, honestidad y responsabilidad profesional. Lea sobre ellos, así como conocer incluso el puntaje de crédito comercial de la empresa. Recuerde que dichas empresas no cotizan en bolsa y no tienen las mismas obligaciones de divulgación que las que cotizan en bolsa. En resumen, no están obligadas a ser tan transparentes para el público inversionista como las empresas que cotizan en bolsa porque no ofrecen acciones para la venta al público en general en una bolsa que cotiza en bolsa.
#2. Leer Planes E Informes Estratégicos
Siempre debe leer los planes comerciales anuales estratégicos, así como todos los informes y estados financieros relevantes de la empresa que no cotiza en bolsa que está siguiendo. La mayoría de estos parecen ser simplemente conceptos y presentaciones en papel, pero al menos le dan una idea de los compromisos públicos de los líderes corporativos sobre a dónde pretenden llevar la empresa y qué pretenden hacer en el futuro cercano. Algunos de ellos difieren de estos planes, pero, en general, son buena información sobre gobierno corporativo y responsabilidad.
Habiendo establecido buenas comunicaciones y relaciones comerciales con la alta gerencia, así como con los equipos de finanzas y contabilidad, debe solicitar de manera proactiva copias de todos los documentos corporativos y de gestión relevantes, que tiene derecho a ver. Esto le dará acceso a actualizaciones importantes sobre la empresa acciones no cotizadas. Como copropietario, tiene derecho a esta información privilegiada. También sería su base para cualquier consulta que pueda enviar a la gerencia sobre sus planes para el crecimiento futuro de los ingresos.
#3. Leer estados financieros e informes con regularidad
A menudo es fácil presentar las mejores visiones corporativas y planes estratégicos. Simplemente reúna a los genios residentes en la empresa y haga que realicen presentaciones que contengan las últimas palabras de moda corporativas, y tendrá una visión corporativa que puede atraer a los inversores más populares.
Sin embargo, la única forma en que puede entender cómo le está yendo a la empresa es leyendo y analizando los estados financieros y los informes con regularidad. La única manera de averiguar lo que realmente está sucediendo sin tener que visitar las instalaciones de su empresa es sumergirse en los estados e informes financieros.
Los estados financieros y los informes contienen la información más pertinente sobre cómo la empresa gasta su dinero y cuántos ingresos obtiene. Como dicen, aquí es donde el caucho se encuentra con la carretera. Los estados financieros y los informes dicen a dónde fue a parar el dinero de la empresa. Esto le da una idea de si la gerencia está aprovechando al máximo las finanzas de la empresa. Los informes también dirán exactamente cuánto gana la empresa cada mes, trimestre o año. Con esta información, puede tener una base objetiva para evaluar la empresa.
Sin embargo, a diferencia de las empresas que cotizan en bolsa, no podrá obtener copias de estos estados financieros e informes en algún lugar de Internet. Tendrá que solicitarlos de manera proactiva a los departamentos de finanzas o contabilidad de la empresa. Si están iniciando nuevos proyectos o productos, a veces, también puede solicitar información de sus departamentos de desarrollo comercial o desarrollo de productos. Esto le da un adelanto de cómo se ve el camino a seguir para su inversión en una empresa que no cotiza en bolsa.
#4. Manténgase al tanto de las noticias comerciales y financieras
También debe mantenerse al tanto de las noticias comerciales y financieras. Ciertos factores fundamentales, como las condiciones económicas, los negocios y los eventos financieros, la estabilidad política y otros desarrollos del mercado, afectarán tanto a las empresas que cotizan como a las que no cotizan en bolsa. La empresa que no cotiza en bolsa en la que invirtió puede tener intereses e inversiones en áreas donde las interrupciones podrían provocar pérdidas de productividad o incluso pérdidas de ingresos. Sería prudente tener un aviso sobre estas cosas.
Además de las cosas generales, también debe realizar un seguimiento de lo que sucede con la empresa que no cotiza en la bolsa a nivel empresarial. Puede hacer esto solicitando pronósticos de ventas e informes de ventas de los departamentos de marketing y ventas, con la frecuencia que le permitan. Esto le permitiría tener una buena idea de la viabilidad financiera y el rendimiento de la empresa comparando la visión a medio y largo plazo presentada por la dirección ejecutiva en sus informes con el rendimiento comercial real de la empresa indicado en los informes de ventas.
Para llevar: aproveche al máximo el hecho de ser un experto
Lo más importante que debe hacer para realizar un seguimiento de sus acciones en una empresa que no cotiza en bolsa es fomentar buenas relaciones comerciales con el equipo de administración, así como con los gerentes senior en los departamentos de operaciones comerciales, finanzas y contabilidad. Estas personas serían las primeras en sentir o saber si algo anda mal.
Sea un inversionista activo. Leer planes de negocios, estados financieros e informes. Solicite copias de planes de marketing e informes de rendimiento de ventas. A su manera, apoye y promueva su empresa no cotizada.
