Es ist wichtig, auf die zehnjährige Treasury-Rendite zu achten. Ob Sie an der Börse investieren, ein Haus oder ein Auto kaufen oder sich Geld leihen möchten, um ein Unternehmen aufzubauen, der zehnjährige Treasury-Satz übt auf alle seinen Einfluss aus. Die Rendite zehnjähriger Staatsanleihen ist jedoch ein wirtschaftlicher Indikator, der Auskunft über das Vertrauen der Anleger und die Stärke des Aktienmarkts gibt. Renditemuster sind entscheidend, um zu verstehen, wie die Renditen zehnjähriger Treasuries von heute im Vergleich zur Vergangenheit zurechtkommen. Lesen Sie weiter, um mehr über den Zehn-Jahres-Treasury-Rendite-Chart und die Kursnotierung zu erfahren.
Zehnjährige Treasury-Renditenhistorie in den USA
Die US-Treasury-Rendite verkauft Anleihen über eine Auktion. Auch die Renditen werden durch ein Bietverfahren festgelegt. Die Sätze für die zehnjährige Laufzeit sinken, wenn die Renditen steigen, wenn die Sicherheit hoch ist. Dies liegt daran, dass die Anleger der Meinung sind, dass sie nicht auf Nummer sicher gehen müssen. Daher finden Sie anderswo höher rentierende Investitionen.
Wenn das Vertrauen niedrig ist, steigen die Anleihekurse und die Renditen fallen, da die Nachfrage nach dieser sicheren Anlage steigt. Dieser Vertrauensaspekt ist auch außerhalb der USA zu spüren. Die geopolitischen Umstände anderer Länder wirken sich auch auf den Renditechart für zehnjährige US-Staatsanleihen aus.
Staatsanleihen sind risikoarme Anlagen, da sie durch das Vertrauen und die Kreditwürdigkeit der US-Regierung gestützt werden. Natürlich leihen diejenigen, die Staatsanleihen kaufen, der US-Regierung Geld. Und als Gegenleistung für die Kreditaufnahme zahlt der Staat den Investoren Zinsen als Kreditkosten. Die zehnjährige Treasury-Rendite ist die Benchmark, die verwendet wird, um die Hypothekenzinsen in den USA zu bestimmen. Die Marktkräfte bestimmen jedoch die Kapitalrendite, die Aktionäre benötigen, um der Regierung Geld zu leihen.
Der Geschichte nach gelten alle zehnjährigen US-Staatsanleihen als risikofrei, da sie durch das volle Vertrauen und die Kreditwürdigkeit der Regierung der Vereinigten Staaten abgesichert sind, die nie mit ihren Schulden in Verzug geraten ist.
Zehnjahres-Treasury-Renditediagramm
Die zehnjährige Treasury-Rendite Interaktives Diagramm, das die tägliche zehnjährige Treasury-Rendite zeigt, stammt aus dem Jahr 1962. Die zehnjährige Treasury-Rendite ist die Benchmark, die zur Festlegung der Hypothekenzinsen in den USA verwendet wird, und ist die liquideste und am häufigsten gehandelte Anleihe der Welt . Die aktuelle zehnjährige Treasury-Rendite (Stand April 2022) beträgt 2.90 %.
Chart der zehnjährigen Treasury-Rendite von März 2019 bis März 2020 stetig zurückgegangen mit Absichten, dass die Federal Reserve Niedrigzinsen beibehalten oder weiter senken würden. Ende Februar 2020 verstärkte sich der Ertragsrückgang angesichts der wachsenden Besorgnis über die wirtschaftlichen Auswirkungen der COVID-19-Pandemie. Als die US-Notenbank Anfang März eine Notzinssenkung um 50 Basispunkte anordnete, beschleunigte sich der Rückgang der zehnjährigen Treasury-Rendite noch weiter, wobei die Rendite auf 0.32 % fiel, ein Rekordtief, bevor sie sich erholte.
Die zehnjährige Treasury-Rendite stieg von Mitte 2020 bis Anfang 2021. Obwohl die Rendite zuletzt gesunken ist, liegt sie immer noch deutlich über dem Stand zu Jahresbeginn.
Der Anstieg zeigt den Optimismus der Wall Street in Bezug auf die wirtschaftliche Erholung, da der COVID-19-Impfstoff weiterhin verteilt wird, sagt Jeffrey Hibbeler, Senior Portfolio Manager bei Exencial Wealth Advisors mit Sitz in Huntersville, North Carolina. Als die Renditen niedriger waren, wandten sich die Anleger anderen Anlagemöglichkeiten wie Aktien zu, um höhere Renditen zu erzielen. In jüngerer Zeit dürfte der Anstieg des Renditeniveaus die Volatilität der Aktienkurse antreiben.
Eine umgekehrte Kurve ist eine abnormale Sensation, bei der die Renditen kurzfristiger Anleihen höher werden als die langfristiger. Wenn Anleger kurzfristig mehr Rendite verlangen als langfristig, glauben sie, dass die Wirtschaft auf einen Einbruch zusteuert.
Renditequote für zehnjährige Staatsanleihen
Die zehnjährige Treasury-Rendite gibt dem Anleihenhändler an, ob die Anleihe derzeit mit einem Abschlag oder Aufschlag im Vergleich zu anderen Anleihen gehandelt wird. Der Kauf einer Anleihe auf Nettorenditebasis bedeutet, dass die Rendite auch den Gewinn des Maklers oder den Aufschlag für die Ausführung des Handels beinhaltet.
Zehnjährige Treasury-Renditen werden so genau beobachtet, und die Kenntnis ihrer historischen Muster ist entscheidend, um zu verstehen, wie sich die heutigen Renditen im Vergleich zu historischen Zinssätzen entwickeln. Auf der Website der US-Treasury-Rendite können Anleger die Entwicklung der zehnjährigen Treasury-Renditen einfach analysieren.
Der Zinssatz für zehnjährige Staatsanleihen ist die Rendite, die man für die Anlage in eine US-Regierung erhält, die Staatsanleihen mit einer Laufzeit von zehn Jahren ausgibt. Die zehnjährige Treasury-Rendite ist am längeren Ende der Zinskurve enthalten. Viele Analysen verwenden die Zehnjahresrendite als „risikolosen“ Zinssatz bei der Bewertung der Märkte oder einzelner Wertpapiere. Der Geschichte zufolge erreichte der Zinssatz für zehnjährige Staatsanleihen 15.84 1981 %, als die Fed die Leitzinsen anhob, um die Inflation einzudämmen.
Der zehnjährige Staatsanleihensatz liegt bei 2.72 %, verglichen mit 2.79 % am vorherigen Markttag und 1.69 % im letzten Jahr. Dies liegt unter dem langjährigen Durchschnitt von 4.28 %.
Wie Treasury Yield funktioniert
Staatsanleihen sind risikoarme Anlagen, da sie durch das Vertrauen und die Kreditwürdigkeit der US-Regierung gestützt werden. Im Allgemeinen leihen diejenigen, die Staatsanleihen kaufen, der US-Regierung Geld. Und als Gegenleistung für die Kreditaufnahme zahlt der Staat den Investoren Zinsen als Kreditkosten. Die Marktkräfte bestimmen jedoch die Kapitalrendite, die Aktionäre benötigen, um der Regierung Geld zu leihen.
Schatzwechsel haben einen festen Zinssatz und der Höchstbietende kann sie bei der Jungfernauktion kaufen. Wann immer es einen großen Wertpapiermarkt gibt, werden die Preise in der Zwischenzeit über den Nennwert hinaus geboten. Allerdings zahlt der Staat bei Fälligkeit nur den Nennwert des Instruments zurück, wodurch die Rendite sinkt. Ein Anleihegläubiger mit Anleihen im Wert von 10,000 US-Dollar erhält bei Fälligkeit nur 10,000 US-Dollar zurück. Auf der anderen Seite sinken bei einem Rückgang die Kreditzinsen für Verbraucher und Unternehmen.
Ebenso, wenn der Markt für Staatsanleihen fällt, steigt die Rendite der Staatsanleihen, um dies auszugleichen. Wenn die Nachfrage jedoch minimal ist, zahlen die Anleger nur unterdurchschnittlich. Dies erhöht jedoch die Rendite des Anlegers. Dies liegt daran, dass er die Anleihe zu einem reduzierten Preis kaufen und bei Fälligkeit den vollen Nennwert zurückerhalten kann. Also, weil die Regierung höhere Zinssätze zahlt, um mehr potenzielle Käufer in zukünftigen Auktionen anzuziehen.
Jedes Schatzpapier hat eine einzigartige Rendite. Normalerweise rentieren längerfristige Staatsanleihen mehr als kürzerfristige Staatsanleihen. Die kurze Laufzeit von Schatzwechseln macht sie zu den ertragsärmsten unter den T-Notes und T-Bonds. Die 3-monatige T-Bill-Rendite beträgt 0.711 %, die zehnjährige 2.628 % und die 30-jährige 2.624 %, während die 5-jährige US-Staatsanleihe am 2.7. April 5 bei 2022 % liegt. Alle diese Renditen sind täglich auf der Website des Finanzministeriums verfügbar.
Investieren in zehnjährige Treasury-Renditen?
Es gibt gute Gründe, sich vor einer Investition in Treasury Gedanken zu machen. Es gibt nirgendwo eine sicherere Geldanlage. Gutscheinzahlungen bieten garantierte Einnahmen, die Ihre Investition sicher machen, unabhängig davon, was in der Wirtschaft oder an den Finanzmärkten passiert. Zehnjährige Schuldverschreibungen können jedoch einen Vergleich zwischen den extrem niedrigen Auszahlungen auf T-Rechnungen bieten. Als Bonus unterliegen die meisten Staatsanleihen keinen staatlichen und lokalen Steuern, obwohl Sie für jedes Einkommen, das Sie verdienen, weiterhin Bundessteuern schulden.
Als Anleger sollten Sie darauf abzielen, einen gewissen Anteil an Anleihen oder anderen festverzinslichen Anlagen in Ihrer Vermögensallokation zu haben, um die Portfoliodiversifikation zu verbessern. Daher kann es für Sie sehr einfach sein, Erträge aus Staatsanleihen zu fixieren, um ein Zuhause in Ihrem Anlageprozess zu haben. Außerdem hängt es ganz von Ihrem Alter ab, wie viele Plätze Sie ihnen zuweisen. Ein jüngerer Anleger mit einem langfristigen Horizont sollte eine viel geringere Allokation in festverzinsliche Wertpapiere, insbesondere niedrig verzinsliche Staatsanleihen, haben als ein Anleger, der viel näher am Rentenalter steht.
Für Menschen im Ruhestand sollte die Allokation in Anleihen sehr hoch sein, mit einer Mischung aus Anleihen mit höheren Renditen, die einen Einkommensstrom mit Anleihen mit niedrigeren Renditen zur Kapitalerhaltung generieren können. Viele Rentner, insbesondere diejenigen, die mit einem Finanzberater zusammenarbeiten, können jedoch von Portfolios mit gestaffelten Anleihen profitieren, die eine Vielzahl von Fälligkeitsdaten enthalten, um einen kontinuierlichen Einkommensstrom zu schaffen.
Derzeit sind Treasury-Auktionen ein potenzieller Katalysator, da Trader vor den Verkäufen taktisch Short-Positionen oder kurvensteiler werdende Positionen setzen. Der Zyklus umfasst eine Auktion für dreijährige Schuldverschreibungen im Wert von 50 Milliarden US-Dollar am Dienstag, eine zehnjährige Schuldverschreibung im Wert von 37 Milliarden US-Dollar am Mittwoch und eine 23-jährige Anleihe im Wert von 30 Milliarden US-Dollar am Donnerstag.
Die aktuelle zehnjährige Rendite stieg am Montag um bis zu drei Basispunkte auf den höchsten Stand seit Januar 2020, nachdem die europäischen Staatsanleihen stärker ausverkauft worden waren.
Bedeutung der zehnjährigen Treasury-Rendite
Die zehnjährige Treasury-Rendite ist sehr wichtig, da sie als starke wirtschaftliche Benchmark dient und viele andere Zinssätze beeinflusst. Wenn also die Zehnjahresrendite steigt, Hypothekenzinsen und andere Kreditzinsen sind automatisch hoch. Und wenn die Zehnjahresrendite sinkt und die Hypothekenzinsen sinken, erstarkt der Wohnungsmarkt, was sich wiederum positiv auf das Wirtschaftswachstum des Landes auswirkt.
Die Treasury-Rendite beeinflusst auch den Zinssatz, zu dem Unternehmen Geld leihen können. Wenn die Zehnjahresrendite hoch ist, werden Unternehmen mit teureren Kreditkosten konfrontiert, die ihre Fähigkeit einschränken können, sich an den Arten von Projekten zu beteiligen, die zu Wachstum und Schaffung führen.
Darüber hinaus wirkt sich die Zinsquote für zehnjährige Staatsanleihen auf den Aktienmarkt aus, wobei Aktivitäten im Renditebereich Volatilität erzeugen. Steigende Renditen bedeuten, dass Anleger nach Anlagen mit höherer Rendite suchen. Es könnte aber auch Anleger abschrecken, die befürchten, dass die steigenden Zinsen Kapital von der Börse abziehen. Sinkende Renditen deuten darauf hin, dass die Kreditzinsen der Unternehmen sinken werden, was es für Unternehmen bequemer macht, Kredite aufzunehmen und zu expandieren.
Internationale Angelegenheiten können auch erhebliche Auswirkungen auf US-Staatsanleihen haben, die als die sichersten Anlagen der Welt gelten. Historisch gesehen ist eine zehnjährige Treasury-Rendite bei internationalen Investoren oft sehr gefragt, was zu niedrigeren Renditen führt, wenn geopolitische Ereignisse zu Störungen führen.
Faktoren, die die zehnjährige Treasury-Rendite beeinflussen
#1. Wirtschaftslage
Investoren werden von wirtschaftlichen Faktoren beeinflusst. Das Steigen und Fallen der Kurse der Anleihen hängt mit dem Alter der Anleihen sowie mit der Nachfrage zusammen. Anleger sind immer auf der Suche nach den höchsten Renditen. Wenn neue Anleihen zu höheren Zinsen ausgegeben werden, fallen die Preise für bestehende Anleihen, weil die Nachfrage nach neuen Anleihen steigt, aber wenn die Zinsen für neu ausgegebene Anleihen niedrig sind, verlangen Investoren bestehende Anleihen mit höheren Zinsen.
#2. Anforderung
Infolge der gestiegenen Nachfrage nach neuen oder bestehenden Staatsanleihen erhalten Anleger niedrigere Renditen, trotz eines möglichen Rückgangs der Jahreszinsen aufgrund der gestiegenen Nachfrage nach neuen oder bestehenden Staatsanleihen Die Nachfrage steigt, wenn die wirtschaftlichen Bedingungen die Anleger dazu zwingen, nach Renditen zu suchen außerhalb der Börse.
Bei großer Nachfrage bieten Investoren zum oder über dem Nennwert. In diesem Fall ist die Rendite niedrig, da sie eine geringere Rendite auf ihre Investition erzielen. Es ist es ihnen jedoch wert, weil sie wissen, dass ihre Investition sicher ist. Sie sind bereit, für ein geringeres Risiko eine geringe Rendite in Kauf zu nehmen.
#3. Lieferung von T-Rechnungen
Wenn die Nachfrage nach T-Rechnungen schwankt, schwankt auch das Angebot. Der Bund kann im Rahmen seiner Geldpolitik das Angebot erhöhen oder reduzieren. Die Regierung kann Kapital zur Finanzierung von Initiativen, zur Lohnabrechnung oder zum Schuldendienst verwenden. Wenn die US-Regierung einen Haushaltsüberschuss hat, wie es in der Vergangenheit zwischen 1998 und 2000 der Fall war, benötigt die zehnjährige Treasury-Rendite weniger geliehenes Geld. Sie wird weniger Schatzanweisungen und Anleihen ausgeben.
#4. Geldpolitik
Geldbeschaffung, Anleihen und ihre vorgeschlagenen Zinssätze beeinflussen Finanzmärkte. Der Bund kontrolliert die langfristigen Zinssätze nicht. Es kontrolliert jedoch seine Politik in Bezug auf kurzfristige Zinsen. Legt auch die Basis für Renditen auf Staatsanleihen mit längerer Reife fest. Die Fed nutzt die Geldpolitik, um die Inflation oder andere wirtschaftliche Schwankungen zu kontrollieren.
#5. Inflation
Inflation führt tendenziell zu höheren Zinssätzen und Anleiherenditen. Ursache für die hohen Renditen Ende der 1970er und Anfang der 1980er Jahre war die damals hohe Inflation. Dies veranlasste jedoch den Vorsitzenden der US-Notenbank, Paul Volcker, Anfang der 1980er Jahre die kurzfristigen Zinssätze anzuheben.
In diesen Zeiten hoher Inflationsraten ist die reale Rendite, die Sie erhalten, niedriger als es den Anschein hat. Wenn die Inflation steigt, sinken die Anleiherenditen. Wenn Inflationsdruck entsteht, steigen die Renditen von Staatsanleihen, da festverzinsliche Produkte weniger begehrt sind.
Können Sie in die 10-jährige Treasury-Rendite investieren?
Bei einem Mindestkauf von 100 USD und in 100-Dollar-Schritten bietet das US-Finanzministerium 10-jährige Schuldverschreibungen, Schuldverschreibungen mit kürzerer Laufzeit, T-Bills und Anleihen direkt über die TreasuryDirect-Website an. Das Bieten kann kompetitiv oder nicht kompetitiv sein. Auch eine Bank oder ein Makler kann zum Kauf von Staatsanleihen hinzugezogen werden.
Was passiert, wenn die Rendite 10-jähriger Staatsanleihen steigt?
Hypothekenzinsen werden durch die Rendite der 10-Jahres-Anleihe dargestellt. Er gilt als Spiegelbild dessen, was Anleger über die Wirtschaft denken. Anleger bevorzugen Anlagen mit höherem Risiko und höherer Rendite, wenn die Rendite von Staatsanleihen steigt, was auf einen Rückgang der Nachfrage nach diesen Anleihen hindeutet. Eine rückläufige Produktion deutet auf das Gegenteil hin.
Was passiert, wenn die 10-jährige Treasury-Rendite sinkt?
Die Hypothekenzinsen und die 10-Jahres-Rendite sinken beide, wenn der Immobilienmarkt stärker wächst, was der Wirtschaft und dem Wirtschaftswachstum zugute kommt. Der Zinssatz, zu dem Unternehmen Geld leihen können, wird ebenfalls von der Rendite der 10-jährigen Staatsanleihen beeinflusst.
Wie hoch wird die Rendite 10-jähriger Staatsanleihen im Jahr 2023 steigen?
Die Rendite einer zehnjährigen US-Staatsanleihe lag im Februar 3.62 bei 2023 Prozent, und es wurde erwartet, dass sie bis August 4.12 auf 2023 Prozent steigen würde.
Was ist die höchste 10-Jahres-Treasury-Rendite in der Geschichte?
Im September 1981 erreichte die 10-jährige Staatsanleihe der Vereinigten Staaten ein Allzeithoch von 15.82.
Sind hohe Treasury-Renditen gut?
Je länger die Renditen langfristiger US-Staatsanleihen über Null liegen, desto optimistischer blicken Anleger auf die Zukunft der Wirtschaft. Hohe langfristige Renditen könnten aber auch ein Hinweis auf eskalierende Inflationserwartungen sein.
Verlieren Sie Geld, wenn die Anleiherenditen steigen?
Da Anleiherenditen und -kurse umgekehrt korrelieren, werden steigende Anleihekurse in der Regel als schlechter Trend angesehen. Die derzeit am Markt befindlichen Anleihekurse sinken, wenn die Renditen steigen. Das Gesetz von Angebot und Nachfrage regelt dies.
Häufig gestellte Fragen zur Rendite zehnjähriger Staatsanleihen
Was war die höchste Rendite einer zehnjährigen Staatsanleihe?
Die höchste zehnjährige Treasury-Rendite liegt bei über 2.75 %, da Händler auf Inflationsdaten warten.
Wie kaufe ich eine 10-jährige Staatsanleihe?
Sie können Schatzanweisungen direkt vom US-Finanzministerium oder über eine Bank, einen Makler oder einen Händler kaufen.
Sind Schatzwechsel eine gute Investition?
Schatzwechsel sind eine der sichersten Anlagen, aber ihre Rendite ist im Vergleich zu den meisten anderen Anlagen gering. Im Allgemeinen können T-Bills für Anleger geeignet sein, die kurz vor oder im Ruhestand stehen.
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