Anleihen werden oft über Full-Service- oder Discount-Brokerage-Kanäle von einem Anleihenmakler gekauft, genauso wie Aktien von einem Börsenmakler gekauft werden. Obwohl die Verfügbarkeit von Internet-Brokerage-Diensten die Anlagegebühren gesenkt hat, kann die Zusammenarbeit mit einem Anleihemakler für bestimmte Privatanleger immer noch unerschwinglich teuer sein. Hier finden Sie eine Aufschlüsselung, wie Sie Anleihen kaufen können, einschließlich verfügbarer Plattformen wie Robinhood und E-Trade.
So kaufen Sie Unternehmensanleihen
Viele spezialisierte Anleihemakler benötigen große Anfangseinlagen; 5,000 US-Dollar sind üblich. Es können auch Kontoführungsgebühren anfallen. Und natürlich Handelsprovisionen. Maklerprovisionen können je nach Betrag und Art der erworbenen Anleihe zwischen 0.5 % und 2 % liegen.
Wenn Sie einen Broker (auch Ihren regulären) für den Kauf von Anleihen nutzen, wird Ihnen möglicherweise mitgeteilt, dass die Transaktion provisionsfrei ist. Es ist jedoch üblich, dass der Preis so angehoben wird, dass die von Ihnen zu zahlenden Kosten praktisch eine Entschädigungsgebühr enthalten. Wenn der Broker keinen Gewinn aus der Transaktion zieht, ist es unwahrscheinlich, dass er die Dienstleistung erbringt.
Angenommen, Sie haben eine Bestellung für zehn Unternehmensanleihen zu einem Preis von 1,025 USD pro Anleihe aufgegeben. Ihnen wird jedoch gesagt, dass sie 1,035.25 US-Dollar pro Anleihe kosten, sodass Ihre Gesamtinvestition 10,352.50 US-Dollar statt 10,250 US-Dollar beträgt. Die Differenz beträgt 1 % Provision für den Makler.
Informieren Sie sich vor dem Kauf über den aktuellsten Anleihekurs, um den Aufschlag zu ermitteln. Sie können auch die Trade Reporting and Compliance Engine (TRACE) nutzen, die alle außerbörslichen (OTC) Transaktionen im Sekundärmarkt für Anleihen anzeigt. Entscheiden Sie nach eigenem Ermessen, ob die Provision zu hoch ist oder ob Sie bereit sind, sie zu akzeptieren.
So kaufen Sie Staatsanleihen
Der Kauf von Staatsanleihen wie Staatsanleihen in den USA oder Canada Savings Bonds in Kanada funktioniert etwas anders als der Kauf von Unternehmens- oder Kommunalanleihen. Viele Finanzinstitute bieten ihren Kunden die Möglichkeit, Staatsanleihen über ihre regulären Anlagekonten zu erwerben. Wenn Sie diesen Service nicht über Ihre Bank oder Ihr Maklerunternehmen in Anspruch nehmen können, können Sie diese Wertpapiere direkt von der Regierung kaufen.
Treasury Bonds und Bills (T-Bonds und T-Bills) können beispielsweise in den USA über TreasuryDirect erworben werden. TreasuryDirect, gesponsert vom United States Department of the Treasury Bureau of the Fiscal Service, ermöglicht es Privatanlegern, Schatzwechsel, Schuldverschreibungen, Anleihen, inflationsgeschützte Wertpapiere (TIPS) und Sparbriefe der Serien I und EE zu kaufen, zu verkaufen und zu halten in papierloser Form über elektronische Konten. Es fallen keine Gebühren oder Provisionen an, aber Sie müssen über eine Sozialversicherungsnummer oder Steueridentifikationsnummer, eine US-Adresse und ein US-Bankkonto verfügen, um über die Website einzukaufen.
Wie man in Rentenfonds investiert
Eine weitere Möglichkeit, sich in Anleihen zu engagieren, besteht darin, in einen Rentenfonds zu investieren (einen Investmentfonds oder Exchange Traded Fund (ETF), der nur Anleihen hält). Diese Fonds sind praktisch, da sie in der Regel kostengünstig sind und eine vielfältige Anleihenbasis enthalten, sodass Sie keine eigene Studie durchführen müssen, um bestimmte Bedenken zu ermitteln.
Bedenken Sie beim Kauf und Verkauf dieser Fonds (oder auch von Anleihen auf dem freien Markt), dass Sie sich an „Sekundärmarkt“-Transaktionen beteiligen, was bedeutet, dass Sie von einem anderen Anleger und nicht vom Emittenten kaufen. Ein Nachteil von Investmentfonds und ETFs besteht darin, dass Anleger nicht die Fälligkeit aller Anleihen im Fondsportfolio kennen, da sich diese häufig ändert. Daher sind diese Anlageinstrumente nicht für Anleger geeignet, die eine Anleihe bis zur Fälligkeit behalten möchten.
Ein weiterer Nachteil von Investmentfonds besteht darin, dass Sie den Portfoliomanagern zusätzliche Gebühren zahlen müssen, Rentenfonds weisen jedoch in der Regel niedrigere Kostenquoten auf als Aktienfonds. Passiv verwaltete Anleihen-ETFs, die einen Anleihenindex nachbilden, bieten die niedrigsten Kosten aller Art.
Neben den oben erwähnten Staats-, Unternehmens- und Kommunalanleihen gibt es zahlreiche weitere Anleihen, die in einem gut diversifizierten, ertragsgenerierenden Portfolio strategisch eingesetzt werden können. Um die Risiken dieser Anleihen zu verstehen, ist eine Untersuchung ihrer Renditen im Vergleich zu US-Staatsanleihen sowie vergleichbaren Anleihen gleicher Art und Laufzeit erforderlich.
So kaufen Sie Anleihen im E-Trade
Recherchieren Sie verfügbare Anleihen im E-Trade
- Melden Sie sich bei www.us.etrade.com an. Wenn Sie noch kein Konto haben, müssen Sie eines erstellen. Die Wegbeschreibung ist unkompliziert. Klicken Sie einfach auf das grüne Feld „Konto eröffnen“.
- Sehen Sie sich das zum Verkauf stehende Anleihenportfolio an. Dazu gehören von den Vereinigten Staaten ausgegebene Schatzwechsel und Anleihen, Staatsanleihen und Unternehmensanleihen, Kommunalanleihen und Einlagenzertifikate.
- Nutzen Sie die Suchfunktion. Gehen Sie zum Bond Center von E*Trade und wählen Sie „Aktuelle Anleiheangebote suchen“.
- Füllen Sie die Felder des Schnellsuchformulars aus, um eine Liste der Anleihen zu erhalten, die Ihren Kriterien entsprechen. Sie können auch die Option „Erweiterte Suche“ nutzen, um Ihre Suchergebnisse einzugrenzen. Sie können Ihre Suche beispielsweise auf Staatsanleihen oder Anleihen mit einer bestimmten Rendite beschränken.
- Nutzen Sie den Anleihenrechner. Wenn Sie sich für eine Anleihe entscheiden, die Sie interessiert, können Sie einen berechneten Preis und eine berechnete Rendite erhalten, die Ihnen bei der Planung Ihrer Investition hilft.
- Notieren Sie sich die CUSIP-Nummer aller Anleihen, die Ihre Aufmerksamkeit erregen. Diese Nummer wird benötigt, um Informationen über eine Anleihe einzuholen, ein Angebot einzuholen oder eine Bestellung aufzugeben. Das Committee on Uniform Securities Identification Procedures hat ihr eine neunstellige Nummer zugewiesen.
Erhalten Sie ein Anleiheangebot von E-Trade
- Senden Sie eine Anfrage für ein bestimmtes Anleiheangebot. Dies ist nicht dasselbe wie ein Kauf oder eine Bestellung. Bevor Sie eine Anleihe kaufen, sollten Sie ein Preisangebot erhalten.
- Gehen Sie im Bond Center zum Abschnitt „Bondangebot einholen“. Dadurch gelangen Sie zu demselben Bildschirm, auf dem Sie normalerweise Ihre Bestellung aufgeben würden, dies ist jedoch derzeit nicht der Fall.
- Geben Sie die Anzahl der Anleihen ein, die in Ihrem Angebot enthalten sein sollen.
- Geben Sie die CUSIP-Nummern für die betreffenden Anleihen an.
- Wählen Sie „Angebotsanfrage“ aus dem Dropdown-Menü. Dadurch erhalten Sie die besten verfügbaren Anleihepreise.
- Wählen Sie „Vorschau der Angebotsanfrage“. Überprüfen Sie, ob alle Angaben korrekt sind, insbesondere die CUSIP-Nummer. Nachdem Sie die Informationen noch einmal überprüft haben, klicken Sie auf „Bestellung aufgeben“.
- Warten Sie auf dem Bildschirm „Anleiheaufträge anzeigen“, bis Ihr Angebot angezeigt wird. E*Trade scannt die Märkte und stellt Ihnen die notwendigen Informationen zur Verfügung. Der Vorgang kann bis zu 15 Minuten dauern.
Aufgeben einer Anleihekaufbestellung auf E*Trade
- Gehen Sie im Bond Center auf die Registerkarte „Anleihen kaufen oder verkaufen“.
- Entscheiden Sie, ob Sie Staatsanleihen auf einer Auktion kaufen möchten oder nicht. Um Staatsanleihen auf einer Auktion zu kaufen, gehen Sie zur Seite „Staatsanleihen-Auktion“ und geben Sie die Anzahl der Anleihen ein, die Sie kaufen möchten. Wählen Sie aus der Liste der Möglichkeiten die Treasury-Emission aus, die Sie kaufen möchten. Wenn Sie mit der Vorschau Ihrer Bestellung fertig sind, klicken Sie auf „Bestellung aufgeben“, um fortzufahren.
- Kaufen Sie Anleihen, die nicht versteigert werden, indem Sie auf der Seite „Anleihen kaufen oder verkaufen“ die Option „Kaufen“ auswählen.
- Geben Sie die Anzahl der Anleihen ein, die Sie kaufen möchten, sowie die CUSIP-Nummern.
- Wählen Sie, ob Sie eine Marktorder für die Anleihe zu einem unbestimmten Preis platzieren oder Ihren eigenen Preis für die Anleihe festlegen möchten. Geben Sie diesen Betrag in den Bildschirm „Preis festlegen“ ein. Beachten Sie die Mindeststückelungsstandards. In der Vorschau Ihrer Bestellung werden Sie darüber informiert, wenn der von Ihnen eingegebene Preis nicht diesen Bedingungen entspricht. Beispielsweise müssen Sie die gesamte Anleihe kaufen, nicht nur einen Teil davon. Sie beginnen bei 1,000 US-Dollar und steigen von dort aus. Einige Anleihenhändler haben eine Mindestkaufanforderung von 10,000 US-Dollar.
- Wenn Sie bereit sind, Anleihen zu kaufen, bestätigen Sie die Einzelheiten Ihrer Bestellung auf dem Bildschirm „Vorschau der Bestellung“ und klicken Sie auf „Bestellung aufgeben“.
- Suchen Sie nach einem SmartAlert. Unabhängig davon, ob Sie Staatsanleihen auf einer Auktion erworben oder eine Bestellung für andere Anleihen aufgegeben haben, werden Sie benachrichtigt, sobald die Transaktion abgeschlossen ist. Es sollte nur ein paar Minuten dauern.
So kaufen Sie Anleihen bei Robinhood
Robinhood ist eine beliebte Anlagesoftware, mit der Sie Aktien, ETFs und Optionen kaufen und verkaufen können, ohne Provisionen zu zahlen. Können Sie jedoch Anleihen bei Robinhood kaufen? Lass es uns herausfinden
Kann man bei Robinhood Anleihen kaufen?
Einzelne Anleihen können nicht direkt auf der Robinhood-Plattform gekauft werden.
Die Plattform bietet jedoch Anleihen-ETFs (Exchange Traded Funds) an, die es Anlegern ermöglichen, indirekt an einem Anleihenportfolio zu partizipieren.
Sowohl Anleihen als auch Anleihe-ETFs bieten Anlegern die Möglichkeit, durch Festzinszahlungen Erträge zu erzielen. Es gibt jedoch einige wesentliche Unterschiede zwischen den beiden Anlageoptionen.
Ein wesentlicher Unterschied besteht darin, wie sie gekauft und verkauft werden.
Einzelne Anleihen können direkt vom Emittenten oder über einen Anleihenmakler erworben und bis zur Fälligkeit gehalten oder auf dem Sekundärmarkt mit Gewinn (oder Verlust) verkauft werden.
Anleihen-ETFs hingegen können den ganzen Tag über wie Aktien an einer Börse gekauft und gehandelt werden.
Ein weiterer Unterschied liegt in der Diversifizierung.
Bei einzelnen Anleihen müssen Sie Ihr gesamtes Geld bei einem einzigen Emittenten anlegen. Anleihen-ETFs bieten jedoch eine schnelle Diversifizierung, indem sie einen Korb mit Anleihen vieler Emittenten besitzen.
Wo kann ich Anleihen kaufen?
Aufgrund der erforderlichen Anfangsinvestition kann der Kauf von Anleihen schwieriger sein als der Kauf von Aktien. Während die meisten Anleihen einen Nennwert von 1,000 US-Dollar haben, gibt es Alternativen zum Kauf von Anleihen zu einem günstigeren Preis. Anleihen können in 100-Dollar-Schritten über einen Broker, einen ETF oder direkt von der US-Regierung erworben werden.
Brokers
Anleihen können über einen Online-Broker erworben werden; Erfahren Sie, wie Sie ein Maklerkonto eröffnen, um loszulegen. Mit dieser Strategie kaufen Sie Anleihen von anderen Investoren, die sie verkaufen möchten. Wenn Sie im Rahmen einer Erstanleiheemission eine Anleihe direkt von der übernehmenden Investmentbank kaufen, können Sie möglicherweise einen Abschlag auf den Nennwert der Anleihe erhalten.
ETFs
Ein ETF kauft häufig Anleihen verschiedener Unternehmen, wobei sich einige Fonds auf kurz-, mittel- und langfristige Anleihen konzentrieren oder ein Engagement in bestimmten Branchen oder Märkten bieten. Einzelne Anleger könnten Fonds in Betracht ziehen, da sie eine schnelle Diversifizierung ermöglichen und keine großen Anschaffungen erfordern.
Das Wort „Anleihe“ bezieht sich auf die Zeit bis zur Fälligkeit der Anleihe. Ein wesentlicher Unterschied zwischen kurzfristigen und langfristigen Anleihen besteht darin, dass längerfristige Anleihen aufgrund des höheren Zinsrisikos häufig höhere Zinssätze bieten. Mit anderen Worten: Langfristige Anleihen sind über einen längeren Zeitraum eher Zinsänderungen ausgesetzt und reagieren empfindlicher darauf.
Regierung der Vereinigten Staaten
Die Bundesregierung hat auf der Website von Treasury Direct ein Programm eingerichtet, das es Anlegern ermöglicht, Staatsanleihen direkt von der Regierung zu kaufen, ohne eine Provision an einen Makler oder andere Zwischenhändler zu zahlen.
Wie viel Geld benötigen Sie, um mit dem Kauf von Anleihen zu beginnen?
Einzelne Anleihen müssen als Ganzes erworben werden und die meisten Anleihen werden in 1,000-Dollar-Schritten ausgegeben. Das bedeutet, dass Sie mindestens diesen Betrag auf Ihrem Brokerage-Konto haben müssen, um beginnen zu können.
Wie kann ein Anfänger in Anleihen investieren?
Rentenfonds oder Exchange Traded Funds (ETFs) sind die bequemste Art, Anleihen zu kaufen. Fonds haben riesige, vielfältige Rentenportfolios, die Hunderte oder sogar Tausende von Anleihen umfassen.
Welche 5 Arten von Anleihen gibt es?
Staatsanleihen, Sparanleihen, Agenturanleihen, Kommunalanleihen und Unternehmensanleihen sind die fünf Arten von Anleihen.
Bringen Anleihen viel Geld?
Langfristige Staatsanleihen haben in der Vergangenheit eine durchschnittliche Jahresrendite von etwa 5 % erzielt, verglichen mit einer durchschnittlichen Jahresrendite von 10 % bei Aktien.
Wie verdient man Geld mit Anleihen?
Es gibt zwei Möglichkeiten, von Anleiheninvestitionen zu profitieren. Die erste Möglichkeit besteht darin, die Anleihen bis zur Fälligkeit zu behalten und dafür Zinszahlungen zu erhalten. In der Regel werden Anleihezinsen zweimal im Jahr gezahlt. Die zweite Strategie, mit Anleihen Geld zu verdienen, besteht darin, sie zu einem höheren Preis zu verkaufen, als Sie dafür bezahlt haben.
Wie viel kosten Anleihen?
Die durchschnittlichen Kosten einer Bürgschaft betragen zwischen 1 % und 15 % des Bürgschaftsbetrags. Das bedeutet, dass Sie zwischen 100 und 1,500 US-Dollar für den Kauf einer Anleiheversicherung im Wert von 10,000 US-Dollar zahlen können.
Kann ich Anleihen von Fidelity kaufen?
Das können Sie sicherlich. Fidelity bietet eine vielfältige Auswahl an Anleihen, CDs und Anleihen-ETFs.
Abschließend,
Anleihenanlagen sollten in ein gut diversifiziertes Portfolio aufgenommen werden, und die meisten Broker bieten mittlerweile bequemen Zugang zum Anleihenmarkt, entweder direkt oder über Anleihen-Investmentfonds oder ETFs. Als Ganzes betrachtet kann der Anleihenmarkt jedoch komplex und verwirrend sein. Abhängig von Ihren Anlagezielen, Ihrem Steuerrisiko, Ihrer Risikotoleranz und Ihrem Zeithorizont sind verschiedene Arten von Anleihen für Sie am besten geeignet. Wenn Sie die Risiken und Merkmale jeder Anleiheform kennen, können Sie entscheiden, wann und wie viel von dieser Anlageklasse Sie in Ihrem Portfolio verwenden möchten.
Bibliographie
