Die Dividendenaktienrendite zeigt den Gesamtbetrag der Dividendenzahlungen eines Unternehmens in einem bestimmten Jahr an. Die Rendite wird als Prozentsatz und nicht als genauer Dollarbetrag angezeigt. Dies macht es einfacher zu verstehen, wie viel Gewinn der Aktionär für jeden investierten Dollar erwarten kann. Das Verständnis der Dividendenrendite und ihrer Funktionsweise wird Ihnen helfen, Ihre Dividendenstrategie zu optimieren und Anlageoptionen genau zu vergleichen.
Aktienrendite
Die Dividendenrendite einer Aktie gibt an, wie viel wiederkehrendes Einkommen die Aktionäre im vergangenen Jahr im Verhältnis zum Marktwert ihrer Aktien erhalten haben. Die Dividendenrendite wird von Anlegern häufig herangezogen, um festzustellen, ob es rentabel wäre, eine Aktie zu kaufen und zu halten. Unternehmen behalten einen bestimmten Teil ihrer Gewinne, um sie in das Unternehmen zu reinvestieren, während sie einen Teil dieser Gewinne als Dividenden ausschütten.
Die Aktionäre eines Unternehmens erhalten Dividendenzahlungen. Die Höhe des Gewinns, der auf allen Dividendenzahlungen basiert, die Anleger aus dem Besitz der Aktien dieses Unternehmens erhalten, wird anhand der Dividendenrendite gemessen. Aktien mit Dividendenrendite könnten eine gute Wahl für Anleger sein, die ein passives Einkommen suchen. Als Dividendenaktien werden Aktien eines Unternehmens bezeichnet, die den Anlegern regelmäßig einen Teil seiner Erträge ausschütten. Dividendenaktien können auch zur Stabilisierung Ihres Portfolios beitragen, da Dividenden zahlende Unternehmen häufig gut etabliert sind.
Wie man in Dividendenaktien investiert
Der Aufbau eines Portfolios aus einzelnen Dividendenaktien ist trotz des Zeit- und Arbeitsaufwands für viele Anleger lohnenswert. So kaufen Sie eine Dividendenaktie:
#1. Suchen Sie nach einer Aktie, die Dividenden zahlt
Auf vielen Finanzwebsites, einschließlich der Website Ihres Online-Brokers, können Sie nach Aktien suchen, die Dividenden zahlen. Suchen Sie daher gründlich nach Aktien, die Dividenden ausschütten.
#2. Bewerten Sie die Aktie
Bewerten Sie zunächst die Dividendenrenditen der Konkurrenten einer Aktie mit hoher Dividende, bevor Sie tiefer in die Materie einsteigen. Ein Warnsignal kann die Dividendenrendite eines Unternehmens sein, wenn diese deutlich über den Renditen seiner Vergleichsgruppe liegt. Zumindest lohnt es sich, das Geschäft und die Sicherheit der Dividende weiter zu untersuchen.
#3. Überprüfen Sie die Ausschüttungsquote der Aktie
Die Aktienausschüttungsquote gibt den Prozentsatz des Unternehmensumsatzes an, der für Dividenden verwendet wird. Eine überhöhte Ausschüttungsquote, die im Allgemeinen über 80 % liegt, aber je nach Branche variieren kann, weist darauf hin, dass ein erheblicher Teil der Gewinne des Unternehmens in Dividendenzahlungen fließt.
#4. Wählen Sie die Lagermenge aus, die Sie kaufen möchten
Wenn Sie planen, einzelne Aktien zu kaufen, weil Sie eine Diversifizierung benötigen, müssen Sie bestimmen, welcher Anteil Ihres Portfolios in jede Aktie investiert wird. Wenn Sie beispielsweise 20 Aktien kaufen, könnten Sie jeweils 5 % Ihres Portfolios investieren. Wenn die Aktie jedoch ein höheres Risiko birgt, möchten Sie möglicherweise weniger davon kaufen und mehr Mittel in sicherere Anlagen investieren. Wenn Sie Ihre Dividenden reinvestieren möchten, müssen Sie Ihre Kostenbasis bzw. den Preis, den Sie ursprünglich für die Aktie gezahlt haben, neu berechnen.
Dividendenrenditen über 4 % sollten genau unter die Lupe genommen werden, Dividendenrenditen über 10 % sollten sehr ernst genommen werden, da sie riskant sind. Eine hohe Dividendenrendite kann unter anderem ein Zeichen dafür sein, dass die Ausschüttung nicht nachhaltig ist oder dass Aktionäre ihre Bestände abstoßen, was den Aktienkurs senken und die Dividendenrendite erhöhen würde.
Dividendenaktienrendite
Die Dividendenrendite ist ein Maß für die Dividendenausschüttung pro Dollar, der in eine Aktie, einen Investmentfonds oder einen börsengehandelten Fonds (ETF) investiert wird. Sie ist ein Verhältnis, anhand dessen Sie Ihr jährliches Dividendeneinkommen bestimmen können. Die Dividendenrendite misst, wie viel vom aktuellen Preis eines Wertpapiers für seine jährliche Dividendenzahlung verwendet wird. Diese prozentuale Rendite gibt Aufschluss über Ihre jährliche Kapitalrendite basierend auf den Kosten des von Ihnen erworbenen Wertpapiers.
Da Sie mit jedem investierten Dollar mehr Geld verdienen, kann eine hohe Dividendenrendite verlockend sein, ist aber nicht immer eine gute Sache. Wenn die Dividendenzahlungen schneller gestiegen sind als die Gewinne des Unternehmens, könnte dies ein Hinweis darauf sein, dass der Aktienkurs des Unternehmens gesunken ist.
Was beeinflusst die Dividendenrendite?
#1. Aktienkurse
Der Aktienkurs eines Unternehmens hat einen erheblichen Einfluss auf die Dividendenrendite. Die Dividendenrendite sinkt, wenn die Aktienkurse steigen, es sei denn, Unternehmen beschließen, die Dividendenzahlungen zu erhöhen. Es ist nicht immer schlecht, wenn die Dividendenrendite aufgrund steigender Aktienkurse sinkt. Dies könnte darauf hindeuten, dass die Anleger mehr Vertrauen in das Unternehmen haben und es für eine bessere Investition halten. Darüber hinaus kann eine sinkende Dividendenrendite durch die Wertsteigerung, die Sie durch steigende Aktienkurse erhalten, ausgeglichen werden.
#2. Markt-Trends
Da sich die Dividendenrenditen je nach Sektor, Branche und Fondskategorie erheblich unterscheiden können, ist es bei der Bewertung der Dividendenrenditen wichtig, die Renditen von Unternehmen derselben Branche – oder von Fonds derselben Kategorie – zu vergleichen.
#3. Unternehmenswachstum
Im Allgemeinen zahlen größere, ältere Unternehmen mit einer Erfolgsbilanz in Bezug auf Zuverlässigkeit und konstante Leistung eher Dividenden und bieten höhere Renditen als jüngere, kleinere Unternehmen. Wachstumsaktien, die ihre Gewinne und Einnahmen schnell und exponentiell steigern, ziehen es vor, Gewinne zu reinvestieren, anstatt Dividenden zu zahlen. Aus diesem Grund ist die Wahrscheinlichkeit, dass Dividendeninvestoren ihre Portfolios auf Wachstumsaktien konzentrieren, deutlich geringer.
#4. Grundlagen des Geschäfts
Obwohl sie verlockend sein können, weisen hohe Dividendenrenditen gelegentlich darauf hin, dass ein Unternehmen Probleme hat. Wenn der Aktienkurs aufgrund sinkender Unternehmensgewinne oder eines sinkenden Anlegervertrauens sinkt, kann die Rendite steigen.
Manchmal erhöhen scheiternde Unternehmen ihre Dividenden, um die Rendite zu steigern und neue Investoren anzulocken. Allerdings könnten die Dividenden des Unternehmens nicht haltbar sein, es sei denn, es schafft die Wende und sorgt weiterhin für hohe Ausschüttungen.
Die Vorteile von Dividendenrenditen
Bei richtiger Anwendung und nach sorgfältiger Prüfung des Unternehmens, das hinter der finanziellen Rentabilität der Auszahlung steht, kann die Dividendenrendite eine nützliche Messgröße sein. Die Dividendenrendite steigt mit der Zeit. Erkenntnisse aus der Vergangenheit deuten darauf hin, dass die Konzentration auf Dividenden die Rendite eher steigern als verringern könnte. Nachdem das Unternehmen eine Dividende beschlossen hat, kann der Anleger weitere Aktien reinvestieren. Hierbei handelt es sich um eine Form der Gewinnverzinsung, die der eines Sparkontos ähnelt.
Darüber hinaus kann die Dividendenrendite ein hilfreiches Bewertungsinstrument sein. Eine Aktie kann zu einer besseren – oder schlechteren – Bewertung gehandelt werden, wenn die Rendite deutlich von ihrem historischen Niveau oder dem vergleichbarer Unternehmen abweicht. Wenn die Rendite zudem deutlich über der vergleichbarer Unternehmen liegt, könnte das ein Warnsignal sein.
Nachteile von Dividendenrenditen
Auch wenn hohe Dividendenrenditen attraktiv sind, können sie das Wachstumspotenzial des Unternehmens gefährden. Jeder Dollar, den ein Unternehmen als Dividende an seine Aktionäre ausschüttet, ist wahrscheinlich ein Dollar, den das Unternehmen nicht reinvestiert, um zu wachsen und mehr Kapitalgewinne zu erzielen. Steigt der Aktienwert der Aktionäre, während sie sie halten, aufgrund des Geschäftswachstums, können sie auch ohne Dividendenzahlungen immer noch höhere Renditen erzielen.
Anlegern wird davon abgeraten, eine Aktie ausschließlich auf der Grundlage ihrer Dividende zu analysieren. Wenn die Aktien eines Unternehmens fallen, ist die Rendite oft sehr hoch. Die Höhe der Dividende oder deren Streichung kann in Betracht gezogen werden, wenn der Aktienkurs eines Unternehmens ausreichend sinkt.
So berechnen Sie die Aktienrendite
Die Dividendenrendite wird berechnet, indem der Dollar-Gesamtbetrag der jährlichen Dividenden einer Aktie oder eines Fonds mit dem Aktienkurs multipliziert wird.
Dividendenrendite = Dividende pro Aktie / Preis pro Aktie
Stellen Sie sich ein Unternehmen vor, das Aktien für 50 US-Dollar handelt und eine jährliche Dividende von 1.50 US-Dollar pro Aktie ausschüttet. Die Dividendenrendite wird berechnet, indem die Dividende pro Aktie durch den Aktienkurs geteilt wird: 1.50 $ / 50 $ = 0.03.
Durch die Umrechnung der Dezimalzahl in einen Prozentsatz erhalten Sie eine Dividendenrendite von 3 %. Wenn Sie zu diesem Preis in die Aktien des Unternehmens investieren würden und die Dividendenausschüttung gleich bleiben würde, würden Sie jährlich 3 % Dividende erhalten.
Besuchen Sie die Investor-Relations-Website des Unternehmens und sehen Sie sich den Jahresabschluss an, um zu erfahren, wie viel Dividende das Unternehmen pro Aktie ausgezahlt hat. Mit dem Nasdaq-Dividendenverlaufstool können Sie auch die Dividendenbilanz bedeutender Unternehmen einsehen.
Sie müssen jedoch entscheiden, welchen Zeitrahmen Sie bei der Ermittlung der jährlichen Dividendenrendite berücksichtigen möchten. Hier sind einige typische Techniken.
- Vorjahr: Die Summe der Dividendenzahlungen an Aktionäre finden Sie in den Jahresfinanzberichten der Unternehmen. Dies ist auf ihren Websites oder über die US-Börsenaufsichtsbehörde (Securities and Exchange Commission) zugänglich. Möglicherweise benötigen Sie jedoch neuere Daten, wenn das Jahresende schon einige Zeit her ist.
- Nachlaufende 12 Monate (TTM): Börsennotierte Unternehmen veröffentlichen auch vierteljährliche Berichte, die Dividendensummen enthalten; Indem Sie einige davon überprüfen, können Sie eine aktuellere Gesamtsumme für das Vorjahr ermitteln.
- Vierteljährlich gezahlte Dividenden: Um die Jahressumme zu berechnen, multiplizieren Sie die letzte vierteljährliche Dividendensumme mit vier.
Was ist eine gute Rendite für eine Aktie?
Anleger definieren eine gute Dividendenrendite als einen Wert zwischen 2 % und 6 %, aber es gibt noch viele andere Faktoren, die berücksichtigt werden müssen, bevor sie allein aufgrund ihrer Dividendenrendite entscheiden, ob eine Aktie eine gute Investition ist. Was für Sie ein gutes Anlageziel ist, hängt zu einem großen Teil von Ihren Anlagezielen ab.
Wenn die Rendite mehr als 4 % beträgt, kann es sich um eine tolle Investition handeln, die jedoch auch recht riskant sein kann. Es gibt einen Grund, warum Hochzinsaktien eine so hohe Rendite erzielen. Informieren Sie sich daher unbedingt, bevor Sie in sie investieren. Da Unternehmen Dividenden als Prozentsatz des Aktienkurses berechnen, würden sie durch eine Senkung des Aktienkurses eine höhere Rendite erzielen.
Bedenken Sie auch, dass das Unternehmen seine Gewinne wahrscheinlich reinvestiert, wenn es keine oder eine niedrigere Dividende als üblich gibt. Am Ende könnte dies zu einem deutlich höheren Aktienkurs statt zu einer Rendite führen.
Was ist eine Aktienrendite im Vergleich zu einer Dividende?
Der Begriff „Dividendenrendite“ beschreibt den Anteil des Aktienkurses eines Unternehmens, den es aktuell über ein Jahr ausschüttet. Eine Finanzkennzahl namens Dividendenrendite veranschaulicht die Anzahl der jährlichen Dividendenzahlungen, die ein Unternehmen im Vergleich zum Aktienkurs leistet.
Was ist die Aktienrenditeformel?
Dividenden sind die individuelle Einnahmequelle der Aktionäre an der Börse. Sie berechnen die Aktienrendite, indem Sie die jährliche Dividende pro Aktie durch den Aktienkurs der Aktie dividieren.
Aktienrendite = (Dividende pro Aktie/Aktienkurs) x 100
Ist eine Rendite von 20 % schlecht?
In vielen Fällen deutet eine hohe Dividendenrendite eher auf ein Risiko und eine schlechte Performance als auf eine Chance hin. Hier sind einige Gründe, warum Privatanleger bei der Bewertung einer potenziellen Investition noch einmal darüber nachdenken sollten, exorbitante Dividendenrenditen als Schlüsselindikator zu verwenden. Deshalb ist es wichtig, die Gesamtrendite über die Dividendenrendite zu stellen. Sie sollten die Wertentwicklung einer Aktie oder eines Anteils, einschließlich Dividenden, in die Gesamtrendite der Anlage einbeziehen. Eine zu hohe Dividendenrendite weist in der Regel auf ein Risiko hin, auf das über längere Zeiträume hinweg schlechte Gesamtrenditen folgen.
Ist eine Rendite von 5 % gut?
Teilen Sie die gesamten jährlichen Dividendenzahlungen pro Aktie durch den aktuellen Kurs der Aktie, um die Dividendenrendite zu erhalten, und geben Sie diese als Prozentsatz an. Eine gute Rendite liegt zwischen 2 % und 6 %, aber mehrere Variablen können Einfluss darauf haben, ob eine höhere oder niedrigere Ausschüttung darauf hindeutet, dass eine Aktie eine sinnvolle Investition ist.
Ist eine Rendite von 10 % gut?
Wenn die Märkte unruhig sind, ist eine Investition in Aktien mit hoher Dividendenrendite sinnvoll, da diese Unternehmen solide Auszahlungsmöglichkeiten bieten. Ein Anleger sollte Renditen über 4 % genau prüfen und Renditen über 10 % sehr ernst nehmen, da sie riskant sind. Eine zu hohe Dividendenrendite kann unter anderem ein Zeichen dafür sein, dass die Ausschüttung nicht nachhaltig ist oder dass Anleger die Aktie abstoßen, was den Aktienkurs senkt und die Dividende erhöht.
Zusammenfassung
Obwohl die Dividendenrendite ein wesentlicher Faktor für die Kapitalrendite einer Aktie sein kann, sollten Sie Ihre Anlageentscheidungen nicht ausschließlich darauf stützen. Berücksichtigen Sie die Dividendenrendite als Teil des Gesamtbildes, zusammen mit anderen Kennzahlen wie der Performance im Vergleich zu wichtigen Benchmark-Indizes und Unternehmensfundamentaldaten, um sicherzustellen, dass Ihre Investitionen langfristig solide sind.
Anleger sollten vorsichtig sein, wenn sie ein Unternehmen bewerten, das eine höhere Dividendenrendite als der Branchendurchschnitt aufweist und offenbar in finanziellen Schwierigkeiten steckt. Ein starker Rückgang des Aktienkurses, der als Nenner der Renditegleichung dient, kann den Quotienten der Berechnung deutlich erhöhen.
Ähnliche Artikel
- WAS IST EINE DIVIDENDE: Beispiel, Aktien, Zahlung auf Aktien und Einkommen
- DIVIDENDEN-INDEXFONDS: Beste High-Index-Fonds Fidelity & Vanguard
- DIVIDENDEN-INVESTITIONEN: Bedeutung, Funktionsweise und Nachteile
Bibliographie
