إذا لم تكن قادرًا على الحصول على أموال لمشروعك التجاري الأخير ، فقد يكون المستثمر الملاك هو الحل. بشكل عام ، يساعد المستثمرون الملاك أصحاب الأعمال الصغيرة ورجال الأعمال بالمال خلال مرحلة البدء وما بعدها. ولكن كيف يمكنك البحث عن مستثمر لشركتك؟ حسنًا ، لا داعي للذعر. ستوفر هذه المقالة المعلومات الصحيحة التي تحتاجها للعثور على مستثمرين ملاك ولفت انتباههم إلى عملك الصغير.
ما المقصود بالمستثمرين الملائكة؟
المستثمرون المموّلون هم أفراد ذوو ثروات عالية يقدمون المال للشركات التي ترغب في البدء في مقابل جزء من العمل ، وعادة ما يكون ذلك في شكل أسهم أو حقوق ملكية.
يبحث هؤلاء الأفراد عن شركات ناشئة ومشاريع جديدة يعتقدون أنها ستنجح على المدى الطويل.
على الرغم من أن المبلغ يختلف من سنة إلى أخرى ، استثمر المستثمرون الملاك حوالي 25 مليار دولار في 70,000 ألف شركة حتى عام 2017.
فوائد المستثمرين الملاك
- لا مسؤوليات: لا يدين أصحاب الأعمال للداعم الملائكي بأي شيء إذا فشلت شركتهم لأنهم لم يطلبوا خط ائتمان جديد ولأن غالبية تمويل الملاك يتضمن صفقات الأسهم.
- نصف الوقت ، المستثمرون الملاك هم أيضًا أصحاب أعمال ولكن لديهم ثروة من الخبرة. غالبًا ما تكون الخبرة والتجربة في مجال تنظيم المشاريع متوفرة بشكل كبير بين المستثمرين الملاك. يعتقد جاريت بولانكو ، مستثمر ملاك معتمد دعم 29 شركة ، أن الداعمين الماليين الذين أسسوا شركات ناجحة بأنفسهم مفيدون بشكل خاص.
كيف يعمل المستثمرون الملاك
الخطوات في إجراء الاستثمار الفعلي هي كما يلي:
- يجد المستثمرون المموّلون شركات ناشئة للاستثمار فيها من خلال ندوات أو مؤتمرات تجارية أو صناعية أو شفهية ، أو توصيات من منظمات الاستثمار المهنية ، أو منتديات الأعمال التجارية عبر الإنترنت ، أو الأحداث الإقليمية.
- إذا كان هناك اهتمام مشترك ، فسيقوم المستثمر الملاك بمقابلة مؤسسي الشركة الناشئة ، ومراجعة أوراق الاستثمار التجاري ، وتقييم الصناعة التي تستهدفها الشركة.
- يتم إنشاء صحيفة شروط أو عقد بمجرد أن تصل إلى اتفاق شفهي بين المستثمرين الملاك. وهي تتضمن شروطًا للاستثمار ، والدفعات أو النسب المئوية لحقوق الملكية ، وحقوق وحماية المستثمر ، ومعايير الحوكمة والتحكم ، واستراتيجية خروج نهائية للمستثمر الملاك.
- عند اكتمال العقد ، يتم إبرام عقد قانوني حقيقي وتوقيعه ، للإشارة إلى الإكمال الرسمي للمعاملة والإفراج عن الأموال المستثمرة لاستخدامها من قبل الشركة.
كيفية البحث عن المستثمرين الملاك
فيما يلي خطوات عملية يجب اتخاذها كشركات صغيرة تحتاج إلى العثور على مستثمرين ملاك وجذبهم.
# 1. صنع الملعب المناسب
إذا قمت بتكييف عرضك بشكل صحيح ، فستكون لديك فرصة أفضل للحصول على المستثمر الملاك الذي تحتاجه. بشكل عام ، يحتاج المستثمرون إلى معرفة كيفية عمل عملك ، وكيف يلبي حاجة لم يتم تلبيتها بعد ، وما إذا كان هناك مجال للنمو ، وما إذا كانوا يثقون بفريقك القيادي أم لا.
يجب أن يحتوي اقتراحك أيضًا على معلومات مالية ، وتحليل للمنافسة ، ومعلومات حول السوق وأي مسائل قانونية.
# 2. انظر حولك
يرغب العديد من المستثمرين الملاك في المشاركة بنشاط في الشركات التي يستثمرون فيها. ومن ثم ، فإنهم يختارون الشركات المحلية. يحصل المستثمرون الملاك الذين يضعون الأموال في الأعمال التجارية المحلية الصغيرة على إعفاءات ضريبية من العديد من حكومات الولايات والحكومات المحلية ، بما في ذلك ولاية ديلاوير.
لذا ، فإن البحث عن مستثمر ملاك محلي قد يكون الخطوة الأولى نحو العثور على الاستثمار المناسب.
# 3. استفد من كل فرصة تحصل عليها من الشبكات
يجب أن تكون موجهًا نحو مستثمر ملاك ، في معظم الظروف. وبالتالي ، من أجل اكتشاف المستثمرين الملائكة ، يجب أن تتعرف على الشخص المناسب (الشخص الذي يمكنه اقتراحك على المستثمر الملاك الذي تبحث عنه) ، الأمر الذي يتطلب الانخراط في الأعمال التجارية والمشهد الاجتماعي في منطقتك.
# 4. افهم أن معظم الملائكة لا تطير بمفردها
في حين أن بعض المستثمرين الملاك يعملون بمفردهم ، فإن الغالبية يشكلون شبكة نقابية أو غير رسمية حيث يمكنهم تجميع أموالهم ونشر المخاطر.
استشر مركز التنمية الاقتصادية المحلي أو مكتب المستقبل المجتمعي أو مركز تطوير الأعمال. قد يكون هناك مجتمع مزدهر من المستثمرين الملائكة في منطقتك.
# 5. ابحث عن مستثمر ملاك جيد من خلال الاتصال بالمنظمات القطاعية والمجتمعات عبر الإنترنت.
ابدأ بإحدى هاتين الشبكتين الملاك:
جمعية الملاك كابيتال (ACA):
مع أكثر من 14,000 مؤيد خاص ، وأكثر من 250 تجمع ملاك ، ومراحل مرخصة ، فإن ACA هي أكبر جمعية تطوير مهني للملائكة على نطاق عالمي.
ACA نشطة في الشرق الأوسط وأمريكا الجنوبية وكندا والولايات المتحدة.
منتدى الملاك ماسنجر (AMF):
يمكن لصندوق النقد العربي أن يقدم أعمالًا جديدة إلى داعمي الملاك من الأفراد والشركات الذين تم فحصهم مسبقًا والذين يمكنهم توفير تمويل رأس المال من 100,000،1 دولار إلى مليون دولار.
الشبكات الاجتماعية هي مصدر إضافي للمؤسسات الصغيرة التي تبحث عن استثمارات ملاك. استخدم وظيفة البحث على LinkedIn ، على وجه الخصوص ، لتحديد المستثمرين الملاك النشطين في منطقتك.
Venture Capitalists مقابل Angel Investors
في حين أن كلاً من المستثمرين الملاك وأصحاب رأس المال الاستثماري (VC) يوفرون التمويل للشركات مقابل حصة من الأرباح ، إلا أن هناك اختلافات مهمة بين هذين النوعين من المستثمرين. كلاهما يميل إلى الاستثمار في الشركات الناشئة ، لكن عادة ما يشاركان في مراحل مختلفة من حياة الشركة الناشئة. فيما يلي الاختلافات الرئيسية بين رأس المال الاستثماري والمستثمر الملاك.
- يقدم المستثمرون الملاك الأموال للشركات التي بدأت للتو ، بينما يتدخل أصحاب رؤوس الأموال بمجرد أن يحقق العمل بعض التقدم في السوق.
- عادة ما يضع المستثمرون الملاك أموالهم في الأعمال التجارية ، لكن أصحاب رؤوس الأموال يجمعون الأموال من أماكن أخرى.
- إن احتمالية قيام مستثمر ممول بتمويل فكرة ما أعلى من احتمالية تمويل معظم أصحاب رؤوس الأموال المغامرين ، الذين يفضلون رؤية دليل على المفهوم.
- مصدر الأموال هو تمييز آخر. المستثمرون الملاك هم مستثمرون أفراد يستخدمون أموالهم الخاصة. يستثمر مديرو صناديق رأس المال الاستثماري أموالهم الخاصة وأموال المستثمرين الآخرين بالإضافة إلى أموالهم الخاصة.
- عادةً ما يكتب المستثمرون الملاك الأفراد شيكات أصغر بكثير من الشيكات التي يكتبها أصحاب رؤوس الأموال ، والتي غالبًا ما تكون بمليوني دولار أو أكثر. تتراوح قيمة هذه الشيكات عادةً من 2 دولار إلى 10,000 دولار.
- يميل المستثمرون المموّلون إلى الحفاظ على نهج "عدم التدخل" في مشاركة الشركة. من ناحية أخرى ، ينضم المستثمرون المغامرون عادةً إلى مجلس إدارة الشركة ويشاركون في كيفية إدارتها.
المستثمرون الملاك للشركات الناشئة
# 1. المستثمر العائلي
إن الرغبة في مساعدة صديق أو أحد أفراد العائلة تحفز المستثمر العائلي ، الذي يشبه إلى حد كبير فردًا داعمًا من أفراد الأسرة يعرفك أكثر من كونه مستثمرًا ملاكًا نموذجيًا. إنهم يثقون بك ، وهذا هو المنطلق الرئيسي لاستثماراتهم.
# 2. علاقة المستثمر
زميل العمل السابق من صاحب العمل السابق أو أحد معارفك القدامى في العمل هو مستثمر العلاقة. هذا المستثمر لديه تاريخ في التعامل معك وقد يفهم أو لا يفهم ما يفعله عملك الجديد. من ناحية ، يريدون أن يكونوا متعاونين ، لكنهم يريدون أيضًا شيئًا في المقابل.
# 3. مستثمر الفكرة
ربما يكون المستثمر على دراية بالسوق الذي تستهدفه شركتك. ربما يكون هذا النوع من المستثمرين الملاك هو الأكثر فائدة لأنه يمكن أن يساعدك في التحقق من صحة فكرتك إلى حد ما.
هناك حد أدنى من المشاعر الموجودة على الطاولة لأن استثماراتهم تركز على المفهوم (دائمًا شيء جيد). يمكنهم فتح الأبواب لاتصالات الشركاء وتقديم المشورة الصوتية إذا كان يمكنك الحصول عليها على متن الطائرة.
ستقضي معظم وقتك في إقناع Idea Investor بأنك وفريقك هم أفضل المرشحين لمعالجة المشكلة.
# 4. المستثمر الذي كان بعيدًا في يوم من الأيام
مع مستثمر العلاقة أو المستثمر الفكرة ، من المحتمل أن يكون المستثمر الذي تمت إزالته مرة واحدة مرتبطًا باتصال شخصي أو مهني. على الأرجح ، لا يعرفونك ولا يعرفون ما هو الجيد أو السيئ في فكرتك. لديهم إيمان بأن شخصًا آخر سوف يعرّفهم على آفاق استثمار مربحة.
# 5. رئيس الملائكة المستثمر
رئيس الملائكة هو مستثمر علاقة أو مستثمر فكرة له سجل حافل في إنتاج الأموال للملائكة الآخرين (وربما غير الملائكة) أيضًا.
إنهم يعرفون الكثير من المستثمرين الملاك الآخرين أو قاموا ببناء مشروع تجاري ناجح في نفس المجال. هؤلاء الأشخاص لا يقدرون بثمن بسبب قدرتهم على ممارسة سلطة كبيرة وجذب مستثمرين مرموقين تمت إزالتهم مرة واحدة.
كيف يحصل المستثمرون الملاك على السداد؟
كثيرًا ما يتوقع المستثمر الملاك عائدًا بنسبة 30٪ على استثماراته. كجزء من استراتيجية الخروج الخاصة بهم ، سيكون لدى المستثمرين الملاك عائد على توقعات الاستثمار في الاعتبار. من أجل استرداد استثماراتهم الأولية وأي أرباح ، يقومون الآن ببيع أسهم شركاتهم.
كم تدفع للمستثمر؟
العائد الطبيعي الذي يطلبه المستثمرون الملاك على الأموال التي يستثمرونها في عملك هو ما بين 20 و 25 بالمائة. من أجل التعويض عن المخاطر العالية التي يتعرضون لها ، قد يأخذ أصحاب رؤوس الأموال المغامرة المزيد. على سبيل المثال ، إذا كان المنتج لا يزال قيد التطوير ، فقد يرغب المستثمر في 40٪ من الشركة.
هل الملاك المستثمر فكرة جيدة؟
إنه ليس متاحًا للجميع ، ولكن إذا كنت ترغب في استثمار جزء متواضع من أموالك ، فهو خيار جذاب.
ما هي مخاطر العمل مع المستثمرين الملائكة
عادة ما تأتي التوقعات الأعلى للمستثمر الملاك على حساب تحمّله للمخاطر العالية. إنهم يعملون لكسب المال ، وعندما يكون هناك مبلغ كبير من المال على المحك ، سيرغبون في رؤية مكافأة مثلما يفعل أي شخص آخر.
كم عدد المستثمرين الملاك في الولايات المتحدة؟
وفقًا لأدق الأرقام ، استثمر ما يقرب من 300,000 شخص كملائكة خلال العامين الماضيين. بناءً على صافي ثروة تبلغ مليون دولار أمريكي أو أكثر ، يمكن أن يقرر 1 ملايين شخص إضافي أن يصبحوا مستثمرين ملاك.
هل الاستثمار في الملائكة محفوف بالمخاطر؟
نعم. وفقًا لأحد الأبحاث الأكاديمية حول استثمارات الملاك الأمريكية ، أدى 52 في المائة من الصفقات التي استثمر فيها الملائكة إلى خسارة بعض أو كل رأس مالهم الاستثماري بسبب فشل الشركات. للحصول على عائد على استثماراتهم ، يقوم المستثمرون الملاك الأكثر ذكاءً بعمل عشرة استثمارات على الأقل ، معتمدين على واحد أو اثنين لتغطية جميع تكاليفهم تقريبًا.
وفي الختام
المستثمرون الملاك هم أفضل نهج للبحث عن الأموال للشركات الصغيرة المحتاجة. توضح هذه المقالة كيف يمكنك العثور على مستثمرين ملاك.
- تمويل الأسهم: الأنواع ، المصادر ، المزايا والعيوب
- كيف تبدأ الأعمال التجارية بدون نقود: طرق سهلة لبدء مشروع تجاري بدون تمويل
- 5 أسرار للعثور على التمويل الخفي
- جمع الأموال للأعمال التجارية: أفضل 15 فكرة إبداعية (محدّثة)
- زيادة رأس المال: 7 طرق لزيادة رأس المال لبدء التشغيل
كيفية البحث عن المستثمرين الملاك: المراجع
