يمكن أن يكون تتبع الأسهم في الشركات غير المدرجة أمرًا صعبًا للغاية حيث لا يُطلب منهم تقديم تقارير الامتثال وبيانات الإفصاح إلى التبادلات التنظيمية. على عكس الشركات المدرجة ، التي يتعين عليها تقديم بيانات الإفصاح والمستندات ذات الصلة إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) عند بيع أسهمها لمالكين جدد ، لا يتعين على الشركات غير المدرجة القيام بهذه الأشياء.
هذا النقص في الحاجة إلى الإبلاغ أو الإفصاح العلني يجعل من الصعب تعقب الأسهم في الشركات غير المدرجة. لحسن الحظ ، لا تزال هناك طرق يمكنك من خلالها تتبع أداء استثماراتك في الشركات غير المدرجة. لأحد ، يمكنك مراقبة الشركات غير المدرجة من خلال استخدام منصات مثل كعكة الأسهم ومواقع أخرى مماثلة.
فيما يلي بعض النصائح والتوصيات لتتبع الاستثمارات غير المدرجة:
# 1. إقامة اتصالات نشطة مع قيادة الشركات
أول شيء عليك فعله إذا استثمرت أموالًا في شركات غير مدرجة هو إنشاء خطوط اتصال جيدة وفعالة مع المسؤولين عن إدارة الشركات غير المدرجة التي استثمرت فيها. حقيقة أنك قادر على الاستثمار في شركة غير مدرجة تعني أنه قد يكون لديك بعض المسار الداخلي فيما يتعلق بكيفية بيع وشراء وتداول أسهمهم. لكن لا تفرط في الرضا عن الذات لأن الشركات تغير الأشخاص في الإدارة طوال الوقت لأي سبب يخطر ببالهم.
إذا كنت لا تزال في تلك المرحلة التي تعتقد فيها ما إذا كان عليك الذهاب إلى شركة غير مدرجة أم لا ، فإن نفس النصيحة تنطبق. يجب عليك تحديد الطرق التي يمكنك من خلالها الحصول على خطوط اتصال جيدة ونشطة مع الإدارة - ويفضل الإدارة العليا - لشركة غير مدرجة. قدر الإمكان ، اختر الشركات التي لديها مجلس إدارة يتألف من مديرين تنفيذيين ومديرين محترفين من مجموعة متنوعة من المصالح المستقلة والواسعة.
يجب أن تتأكد من الاستثمار فقط في الشركات غير المدرجة التي لديها أعضاء مجلس إدارة معروفين في مجتمع الأعمال بنزاهتهم وصدقهم ومسؤوليتهم المهنية. اقرأ عنها ، واعرف أيضًا ملفات درجة الائتمان التجارية للشركة. تذكر أن هذه الشركات غير مدرجة وليس لديها نفس التزامات الإفصاح مثل الشركات المدرجة. باختصار ، ليسوا ملزمين بأن يكونوا شفافين أمام الجمهور المستثمر مثل الشركات المدرجة لأنهم لا يعرضون أسهمًا للبيع للجمهور العام في بورصة مدرجة.
# 2. قراءة الخطط الاستراتيجية والتقارير
يجب عليك دائمًا قراءة خطط العمل السنوية الاستراتيجية ، بالإضافة إلى جميع البيانات المالية والتقارير ذات الصلة للشركة غير المدرجة التي تتابعها. يبدو أن معظم هذه الأفكار مجرد مفاهيم وعروض تقديمية ورقية ، ولكنها على الأقل تعطيك فكرة عن الالتزامات العامة لقيادة الشركة حول المكان الذي يعتزمون فيه نقل الشركة وما ينوون القيام به في المستقبل القريب. يختلف بعضها عن هذه الخطط ، لكنها بشكل عام معلومات جيدة عن حوكمة الشركات والمساءلة.
بعد إقامة اتصالات جيدة وعلاقات تجارية مع الإدارة العليا ، بالإضافة إلى فرق المالية والمحاسبة ، يجب أن تطلب بشكل استباقي نسخًا من جميع مستندات الشركة والإدارة ذات الصلة ، والتي يحق لك الاطلاع عليها. سيتيح لك هذا الوصول إلى تحديثات مهمة حول الشركة أسهم غير مدرجة. بصفتك مالكًا جزئيًا ، يحق لك الحصول على هذه المعلومات الداخلية. سيكون أيضًا أساسك لأي استعلام يمكنك إرساله إلى الإدارة حول خططهم الخاصة بنمو الدخل في المستقبل.
# 3. قراءة القوائم المالية والتقارير بانتظام
غالبًا ما يكون من السهل وضع أفضل الرؤى والخطط الإستراتيجية للشركات. ما عليك سوى جمع العباقرة المقيمين في الشركة وجعلهم يأتون بعروض تقديمية تحتوي على أحدث العبارات الطنانة للشركة ، وستكون لديك رؤية مؤسسية يمكنها الاشتراك في أهم المستثمرين.
لكن الطريقة الوحيدة التي يمكنك من خلالها فهم كيفية أداء الشركة هي قراءة وتحليل البيانات المالية والتقارير على أساس منتظم. الطريقة الوحيدة التي يمكنك من خلالها معرفة ما يحدث بالفعل دون الحاجة إلى زيارة مقر شركتك هي من خلال الغوص في البيانات المالية والتقارير.
تحتوي البيانات والتقارير المالية على أكثر المعلومات ذات الصلة حول كيفية إنفاق الشركة لأموالها ومقدار الدخل الذي تحققه. كما يقولون ، هذا هو المكان الذي يلتقي فيه المطاط بالطريق. البيانات والتقارير المالية توضح أين ذهبت أموال الشركة. يمنحك هذا فكرة عما إذا كانت الإدارة تحقق أقصى استفادة من الموارد المالية للشركة أم لا. ستوضح التقارير أيضًا بالضبط مقدار ما تحققه الشركة في كل شهر أو ربع أو سنة. باستخدام هذه المعلومات ، يمكنك الحصول على أساس موضوعي لتقييم الشركة.
على عكس الشركات المدرجة ، لن تتمكن من الحصول على نسخ من هذه البيانات المالية والتقارير الموجودة في مكان ما على الإنترنت. سيكون عليك أن تطلبها بشكل استباقي من أقسام المالية أو المحاسبة في الشركة. إذا كانوا يبدؤون مشاريع أو منتجات جديدة ، في بعض الأحيان ، يمكنك أيضًا طلب معلومات من أقسام تطوير الأعمال أو تطوير المنتجات. يمنحك هذا نظرة خاطفة على ما يبدو عليه الطريق أمامك لاستثمارك في شركة غير مدرجة.
# 4. ابق على اطلاع على الأخبار المالية والتجارية
يجب عليك أيضًا مواكبة الأخبار المالية والتجارية. ستؤثر بعض العوامل الأساسية ، مثل الظروف الاقتصادية ، والأعمال التجارية ، والأحداث المالية ، والاستقرار السياسي ، وتطورات السوق الأخرى ، على الشركات المدرجة وغير المدرجة على حد سواء. قد يكون للشركة غير المدرجة التي استثمرت فيها مصالح واستثمارات في المجالات التي قد تؤدي فيها الاضطرابات إلى خسارة أو إنتاجية أو حتى خسارة في الدخل. سيكون من الحكمة أن يكون لديك تنبيه عن هذه الأشياء.
بصرف النظر عن أشياء الصورة الكبيرة ، يجب عليك أيضًا تتبع ما يحدث مع الشركة غير المدرجة على مستوى المؤسسة. يمكنك القيام بذلك عن طريق طلب توقعات المبيعات وتقارير المبيعات من كل من أقسام التسويق والمبيعات ، كلما سمحت بذلك. سيمكنك ذلك من الحصول على فكرة سليمة عن الجدوى المالية للشركة وأدائها من خلال مقارنة العرض على المدى المتوسط إلى الطويل الذي قدمته الإدارة التنفيذية في تقاريرها مع أداء الأعمال الفعلي للشركة المشار إليه في تقارير المبيعات.
الوجبات الجاهزة: حقق أقصى استفادة من كونك من المطلعين
أهم شيء يجب القيام به لتتبع حصصك في شركة غير مدرجة هو تعزيز علاقات عمل جيدة مع فريق الإدارة ، وكذلك مع كبار المديرين في أقسام العمليات التجارية والتمويل والمحاسبة. سيكون هؤلاء الأشخاص أول من يشعر أو يعرف ما إذا كان هناك خطأ ما يحدث.
كن مستثمرًا نشطًا. اقرأ خطط الأعمال والبيانات المالية والتقارير. اطلب نسخًا من خطط التسويق وتقارير أداء المبيعات. بطريقتك الخاصة ، قم بدعم وترويج شركتك غير المدرجة.
