غالبًا ما يتم شراء السندات من وسيط سندات عبر قنوات وساطة كاملة الخدمات أو الخصم ، بنفس الطريقة التي يتم بها شراء الأسهم من سمسار البورصة. في حين أن توفر خدمات الوساطة عبر الإنترنت قد قلل من رسوم الاستثمار ، فإن التعامل مع وسيط السندات يمكن أن يظل باهظ التكلفة بالنسبة لبعض مستثمري التجزئة. فيما يلي تفصيل لكيفية شراء السندات ، بما في ذلك المنصات المتاحة مثل Robinhood و E-Trade.
كيفية شراء سندات الشركات
تحتاج العديد من شركات السمسرة المتخصصة إلى ودائع أولية كبيرة ؛ 5,000 دولار أمر شائع. قد يتم تطبيق رسوم صيانة الحساب أيضًا. وبالطبع اللجان التجارية. يمكن أن تتراوح عمولات الوسيط من 0.5٪ إلى 2٪ ، اعتمادًا على مبلغ ونوع السند المكتسب.
عند استخدام وسيط (حتى الوسيط العادي الخاص بك) لشراء السندات ، قد يتم إخبارك أن المعاملة بدون عمولة. ومع ذلك ، فمن الشائع أن يتم ترميز السعر بحيث تشتمل التكلفة التي تدفعها عمليًا على رسوم تعويض. إذا لم يستفيد الوسيط من الصفقة ، فمن غير المرجح أن يقدم الخدمة.
افترض أنك قدمت طلبًا لعشرة سندات شركات بسعر 1,025،1,035.25 دولارًا لكل سند. سيتم إخبارك ، مع ذلك ، أنها تكلف 10,352.50 دولارًا لكل سند ، مما يجعل إجمالي استثمارك 10,250 دولارًا بدلاً من 1 دولارًا. يبلغ الفرق عمولة XNUMX٪ للوسيط.
ابحث عن أحدث أسعار السندات للتأكد من العلامات قبل الشراء ؛ يمكنك أيضًا استخدام محرك التقارير التجارية والامتثال (TRACE) ، والذي يعرض جميع المعاملات التي تتم خارج البورصة (OTC) في سوق السندات الثانوية. استخدم حكمك لتحديد ما إذا كانت رسوم العمولة مفرطة أم أنك على استعداد لقبولها.
كيفية شراء السندات الحكومية
يعمل شراء السندات الحكومية ، مثل سندات الخزانة في الولايات المتحدة أو سندات التوفير الكندية في كندا ، بشكل مختلف قليلاً عن شراء السندات التجارية أو البلدية. توفر العديد من المؤسسات المالية لعملائها خيار شراء السندات الحكومية من خلال حساباتهم الاستثمارية العادية. إذا لم تتمكن من الحصول على هذه الخدمة من خلال البنك أو الوساطة التي تتعامل معها ، فيمكنك شراء هذه الأوراق المالية مباشرة من الحكومة.
يمكن الحصول على سندات وأذون الخزانة (سندات الخزانة وأذون الخزانة) في الولايات المتحدة ، على سبيل المثال ، من خلال TreasuryDirect. TreasuryDirect ، برعاية وزارة الخزانة الأمريكية ، مكتب الخدمات المالية ، يسمح للمستثمرين من القطاع الخاص بشراء وبيع وحيازة سندات الخزانة والسندات والسندات والأوراق المالية المحمية من التضخم (TIPS) وسلسلة I و Series EE من سندات الادخار في شكل غير ورقية من خلال الحسابات الإلكترونية. لا توجد رسوم أو عمولات ، ولكن يجب أن يكون لديك رقم ضمان اجتماعي أو رقم تعريف دافع الضرائب وعنوان أمريكي وحساب بنكي أمريكي للشراء من خلال الموقع.
كيف تستثمر في صناديق السندات
هناك خيار آخر للتعرض للسندات وهو الاستثمار في صندوق السندات (صندوق مشترك أو صندوق تداول في البورصة (ETF) يمتلك السندات فقط). هذه الأموال مريحة لأنها عادةً ما تكون منخفضة التكلفة وتحتوي على أساس متنوع من السندات ، مما يلغي الحاجة إلى إجراء دراستك الخاصة للعثور على مخاوف معينة.
عند شراء وبيع هذه الأموال (أو ، في هذا الصدد ، السندات في السوق المفتوحة) ، ضع في اعتبارك أنك منخرط في معاملات "السوق الثانوية" ، مما يعني أنك تشتري من مستثمر آخر بدلاً من المصدر. أحد عيوب الصناديق المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة هو أن المستثمرين لا يعرفون تاريخ استحقاق جميع السندات في محفظة الصندوق لأنها تتغير بشكل متكرر ، وبالتالي فإن أدوات الاستثمار هذه ليست مناسبة للمستثمرين الذين يعتزمون الاحتفاظ بالسند حتى تاريخ الاستحقاق.
عيب آخر للصناديق المشتركة هو أنه يجب عليك دفع رسوم إضافية لمديري المحافظ ، ولكن صناديق السندات عادة ما يكون لها نسب نفقات أقل من صناديق الأسهم. تقدم صناديق ETFs السندات المدارة بشكل سلبي والتي تتبع مؤشر السندات أقل النفقات من أي نوع.
بصرف النظر عن سندات الخزانة والشركات والبلديات المذكورة أعلاه ، هناك العديد من السندات الأخرى التي يمكن استخدامها بشكل استراتيجي في محفظة متنوعة بشكل جيد ومدرة للدخل. يتطلب فهم مخاطر هذه السندات فحص عوائدها فيما يتعلق بسندات الخزانة الأمريكية وكذلك السندات المماثلة من نفس النوع والاستحقاق.
كيفية شراء السندات على التجارة الإلكترونية
البحث عن السندات المتاحة في التجارة الإلكترونية
- قم بتسجيل الدخول إلى www.us.etrade.com. إذا لم يكن لديك حساب بالفعل ، فيجب عليك إنشاء حساب. الاتجاهات مباشرة. ما عليك سوى النقر فوق المربع الأخضر "فتح حساب".
- عرض محفظة السندات المعروضة للبيع. وستشمل أذون وسندات الخزانة الصادرة عن الولايات المتحدة ، وسندات الوكالات الحكومية والشركات ، والسندات البلدية ، وشهادات الإيداع.
- استفد من أداة البحث. انتقل إلى مركز Bond التابع لـ E * Trade وحدد "البحث عن عروض السندات الحالية".
- املأ الفراغات في نموذج البحث السريع للحصول على قائمة بالسندات التي تفي بالمعايير الخاصة بك. يمكنك أيضًا استخدام خيار البحث المتقدم لتضييق نطاق نتائج البحث. يمكنك ، على سبيل المثال ، قصر بحثك على سندات الخزينة أو السندات ذات العائد المحدد.
- استفد من حاسبة السندات. عندما تختار سندًا يثير اهتمامك ، يمكنك الحصول على سعر محسوب وعائد لمساعدتك في التخطيط لاستثمارك.
- احذف رقم CUSIP لأي روابط تجذب انتباهك. سيكون هذا الرقم مطلوبًا للحصول على معلومات حول السند أو الحصول على عرض أسعار أو تقديم طلب. حددتها لجنة إجراءات تحديد الأوراق المالية الموحدة برقم مكون من تسعة أرقام.
الحصول على عرض أسعار السندات من التجارة الإلكترونية
- تقديم طلب عرض أسعار سند معين. هذا لا يعني إجراء عملية شراء أو تقديم طلب. قبل أن تشتري سندًا ، يجب أن تتلقى عرض أسعار.
- في Bond Center ، انتقل إلى قسم "Get a Bond Quote". سيقودك هذا إلى نفس الشاشة التي عادة ما تضع فيها طلبك ، لكنك لا تفعل ذلك في الوقت الحالي.
- أدخل عدد السندات التي تريد تضمينها في عرض الأسعار الخاص بك.
- قم بتوفير أرقام CUSIP للسندات المعنية.
- حدد "طلب عرض أسعار" من القائمة المنسدلة. سيوفر لك هذا أفضل أسعار السندات المتاحة.
- حدد "معاينة طلب عرض الأسعار". تحقق من صحة جميع المعلومات ، وخاصة رقم CUSIP. بعد التحقق مرة أخرى من المعلومات ، انقر على "تقديم الطلب".
- في شاشة "عرض طلبات السندات" ، انتظر حتى يظهر عرض الأسعار الخاص بك. ستقوم E * Trade بمسح الأسواق وإمدادك بالمعلومات اللازمة. قد يستغرق الإجراء ما يصل إلى 15 دقيقة.
عمل أمر شراء السندات على E * Trade
- في Bond Center ، انتقل إلى علامة التبويب "شراء أو بيع السندات".
- حدد ما إذا كنت تريد شراء سندات الخزانة في المزاد أم لا. لشراء سندات الخزانة في المزاد ، انتقل إلى صفحة "مزاد الخزينة" وأدخل عدد السندات التي تريد شرائها. اختر إصدار الخزينة الذي تريد شراءه من قائمة الاحتمالات. عندما تقوم بمعاينة طلبك ، انقر فوق "تقديم الطلب" للمتابعة.
- شراء السندات غير المزاد عن طريق تحديد "شراء" في صفحة "شراء أو بيع السندات".
- أدخل عدد السندات التي ترغب في شرائها ، بالإضافة إلى أرقام CUSIP.
- اختر ما إذا كنت تريد وضع أمر سوق للسند بسعر غير محدد أو تحديد السعر الخاص بك للسند. أدخل هذا الرقم في شاشة "تحديد السعر". ضع في اعتبارك الحد الأدنى من معايير التسمية. عندما تقوم بمعاينة طلبك ، سيتم إخبارك ما إذا كان السعر الذي أدخلته لا يتطابق مع هذه الشروط. على سبيل المثال ، يجب عليك شراء السند بالكامل ، وليس جزء منه فقط. يبدأون من 1,000 دولار ويصعدون من هناك. بعض تجار السندات لديهم متطلبات شراء بحد أدنى 10,000 دولار.
- عندما تكون مستعدًا لشراء سندات ، قم بتأكيد تفاصيل طلبك على شاشة "معاينة الطلب" وانقر على "تقديم الطلب".
- ابحث عن SmartAlert. سواء اشتريت سندات خزانة في مزاد أو قدمت طلبًا لسندات أخرى ، فسيتم إخطارك بمجرد اكتمال المعاملة. لن يستغرقك الأمر سوى بضع دقائق.
كيفية شراء السندات على Robinhood
Robinhood هو برنامج استثمار شائع يتيح لك شراء وبيع الأسهم وصناديق الاستثمار المتداولة والخيارات دون دفع عمولات. هل يمكنك ، مع ذلك ، شراء سندات على Robinhood؟ هيا نكتشف
هل يمكنك شراء سندات على Robinhood؟
لا يمكن شراء السندات الفردية مباشرة من منصة Robinhood.
ومع ذلك ، توفر المنصة صناديق السندات المتداولة في البورصة (الصناديق المتداولة في البورصة) ، والتي تسمح للمستثمرين بالمشاركة بشكل غير مباشر في محفظة السندات.
توفر السندات وصناديق السندات المتداولة في البورصة للمستثمرين الفرصة لكسب الدخل من خلال مدفوعات الفائدة الثابتة. ومع ذلك ، هناك بعض الفروق المهمة بين خياري الاستثمار.
أحد الاختلافات المهمة هو كيفية بيعها وشرائها.
يمكن شراء السندات الفردية مباشرة من المصدرين أو من خلال وسيط السندات والاحتفاظ بها حتى تاريخ الاستحقاق أو بيعها في السوق الثانوية لتحقيق ربح (أو خسارة).
من ناحية أخرى ، يمكن شراء صناديق ETFs الخاصة بالسندات وتداولها مثل الأسهم في البورصة على مدار اليوم.
تمييز آخر في التنويع.
تتطلب السندات الفردية منك وضع كل أموالك في مُصدر واحد ، لكن صناديق الاستثمار المتداولة للسندات توفر تنويعًا سريعًا من خلال امتلاك سلة من السندات من العديد من المُصدرين.
أين يمكنني شراء السندات؟
بسبب الاستثمار الأولي المطلوب ، قد يكون شراء السندات أكثر صعوبة من شراء الأسهم. بينما تبلغ القيمة الاسمية لمعظم السندات 1,000 دولار ، إلا أن هناك بدائل لشراء السندات بسعر أقل. يمكن شراء السندات بزيادات قدرها 100 دولار أمريكي من خلال وسيط أو ETF أو مباشرة من حكومة الولايات المتحدة.
وسطاء
يمكن شراء السندات من خلال وسيط عبر الإنترنت ؛ اكتشف كيفية فتح حساب وساطة لتبدأ. ستشتري سندات من مستثمرين آخرين يتطلعون لبيعها باستخدام هذه الإستراتيجية. من خلال شراء السندات مباشرة من بنك الاستثمار المكتتب في عرض السندات الأولي ، قد تتمكن من كسب خصم من القيمة الاسمية للسند.
ETFs
غالبًا ما تشتري ETF السندات من مجموعة متنوعة من الشركات ، مع بعض الصناديق التي تركز على السندات قصيرة ومتوسطة وطويلة الأجل ، أو توفر الانكشاف على صناعات أو أسواق معينة. قد يفكر المستثمرون الأفراد في الأموال لأنها توفر تنويعًا سريعًا ولا تتطلب عمليات شراء ضخمة.
تشير كلمة السندات إلى مقدار الوقت حتى ينضج السند. أحد الاختلافات المهمة بين السندات قصيرة الأجل وطويلة الأجل هو أن السندات طويلة الأجل تقدم غالبًا معدلات فائدة أعلى بسبب ارتفاع مخاطر أسعار الفائدة. بعبارة أخرى ، من المرجح أن تتعرض السندات طويلة الأجل لتغيرات أسعار الفائدة وحساسية لها على مدى فترة زمنية أطول.
حكومة الولايات المتحدة
وضعت الحكومة الفيدرالية مخططًا على موقع Treasury Direct الإلكتروني يسمح للمستثمرين بشراء السندات الحكومية مباشرة من الحكومة دون دفع عمولة إلى وسيط أو وسطاء آخرين.
كم من المال تحتاج لبدء شراء السندات؟
يجب الحصول على السندات الفردية ككل ، ويتم إصدار معظم السندات بزيادات قدرها 1,000 دولار. هذا يعني أنه يجب أن يكون لديك هذا المبلغ على الأقل في رصيد حساب الوساطة الخاص بك للبدء.
كيف يمكن للمبتدئين الاستثمار في السندات؟
تعتبر صناديق السندات المشتركة أو الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) الطريقة الأكثر ملاءمة لشراء السندات. تحتوي الصناديق على محافظ ضخمة ومتنوعة ذات دخل ثابت تشمل مئات أو حتى آلاف السندات.
ما هي أنواع السندات الخمسة؟
سندات الخزانة ، والمدخرات ، والوكالة ، والبلدية ، وسندات الشركات هي الأنواع الخمسة من السندات.
هل تجني السندات الكثير من المال؟
لقد حققت السندات الحكومية طويلة الأجل تاريخياً ما يقرب من 5٪ في متوسط العوائد السنوية ، مقارنة بـ 10٪ للأسهم في متوسط العوائد السنوية.
كيف تكسب المال من السندات؟
هناك طريقتان للربح من الاستثمار في السندات. الخيار الأول هو الاحتفاظ بالسندات حتى تنضج وكسب مدفوعات الفائدة عليها. عادة ، يتم دفع فائدة السندات مرتين في السنة. الاستراتيجية الثانية للربح من السندات هي بيعها بسعر أعلى مما دفعته مقابلها.
كم تكلفة السندات؟
يتراوح متوسط تكلفة السند المكفول بين 1٪ و 15٪ من مبلغ السند. هذا يعني أنه يمكنك دفع ما بين 100 دولار و 1,500 دولار لشراء تغطية سند بقيمة 10,000 دولار.
هل يمكنني شراء السندات من فيديليتي؟
يمكنك بالتأكيد. تقدم Fidelity مجموعة متنوعة من السندات والأقراص المدمجة وصناديق الاستثمار المتداولة.
ختاما،
يجب تضمين استثمارات السندات في محفظة متنوعة بشكل جيد ، ويوفر معظم الوسطاء الآن وصولاً مريحًا إلى سوق السندات ، إما بشكل مباشر أو من خلال صناديق السندات المشتركة أو صناديق الاستثمار المتداولة. ومع ذلك ، عند النظر إلى سوق السندات ككل ، يمكن أن يكون معقدًا ومربكًا. ستكون الأنواع المختلفة من السندات هي الأنسب لك اعتمادًا على أهدافك الاستثمارية ، والتعرض الضريبي ، وتحمل المخاطر ، والأفق الزمني. سيساعدك فهم مخاطر وخصائص كل شكل من أشكال السندات على تحديد متى وكم من فئة الأصول لاستخدامها في محفظتك.
مراجع حسابات
