هل تساءلت يومًا عن كيفية عمل السندات في المدارس أو السجن أو حتى في صناعة البناء؟ غالبًا ما يستخدم المستثمرون في مشاريع البناء نوعًا معينًا من سندات الضمان يسمى سندات البناء. نوع معين من ضمانات الضمان يسمى "سند البناء" للحماية من التأخير أو الخسارة المالية التي يسببها فشل المقاول في إنهاء العمل أو الالتزام بشروط العقد. سندات السجن هي نوع خاص من سندات الضمان. يمكن لمقاطعات المدارس اقتراض الأموال عن طريق بيع السندات المدرسية. نظرًا لأن الأنظمة المدرسية لا تحتوي عادةً على الكثير من الأموال الإضافية في متناول اليد ، فيجب عليها اقتراض الأموال من أجل إجراء عمليات شراء رأسمالية كبيرة مثل بناء مرافق جديدة أو إجراء إصلاحات كبيرة.
كيف تعمل السندات
تعمل السندات كأوراق دين. يتلقى المُصدر قرضًا رأسماليًا من حامل السند ، والذي يطلب بعد ذلك السداد وفقًا لشروط السند. مع السندات ، يقرض المستثمر الأموال إلى شركة أو الحكومة. حتى تاريخ مستقبلي محدد مسبقًا ، يقوم المقترض بسداد دفعات فائدة متسقة قبل سداد الرصيد الأساسي للقرض.
تصدر الحكومات والشركات سندات كوسيلة لزيادة رأس المال. عن طريق شراء السندات ، فأنت تقرض بشكل أساسي أموال المصدر. في المقابل ، يعدون بسداد المبلغ الاسمي للقرض في تاريخ محدد ودفع مدفوعات الفائدة الدورية على طول الطريق ، عادةً مرتين في السنة.
سندات المدرسة
على غرار كيفية عمل الرهون العقارية أو سندات الشركات ، تعمل السندات المدرسية أيضًا. الهدف الرئيسي هو منح المقترض إمكانية الوصول الفوري إلى الأموال حتى يتمكن من إنفاقها على الفور ثم سدادها تدريجيًا. السندات هي نوع من أدوات الاقتراض قصيرة الأجل المستخدمة في منطقة المدارس لتمويل مجموعة متنوعة من المشاريع باهظة الثمن. تستخدم المدارس السندات عادةً لتمويل مبادرات تحسين رأس المال ، مثل ترقية نظام التدفئة في المدرسة الثانوية أو بناء صالة ألعاب رياضية جديدة.
لا يتعين على المناطق التعليمية إصدار سندات في أي وقت. يجب عليهم إقناع الناخبين المحليين بدعمهم ، جزئيًا من خلال إظهار الحاجة إلى المال. عندما يوافق الناخبون على إجراء السندات ، تبدأ المنطقة التعليمية في بيع السندات في السوق المفتوحة. بالمقارنة مع السندات الأخرى ، توفر السندات المدرسية للمستثمرين ميزة كبيرة لأنهم عادة لا يخضعون للضرائب الحكومية أو الفيدرالية. نظرًا لأن السندات المدرسية معفاة من ضريبة أرباح رأس المال ، فهي استثمار جذاب بشكل خاص لأن الناس يدفعون عادةً معدل ضريبة أرباح رأس المال بنسبة 15٪ على الدخل من السندات.
كيف تعمل السندات في المدرسة؟
يجوز للمنطقة التعليمية اقتراض المال بمساعدة سند مدرسي وافق عليه الناخبون ، على غرار الرهن العقاري. يوافق مجلس الأمناء على انتخابات السندات ، وبالتالي يصرح لهم ببيع السندات بموجب قانون الولاية. يتيح استخدام السندات للمقاطعات تمويل مشاريع باهظة الثمن على مدى فترة زمنية أطول دون التدخل في أنشطتها التعليمية العادية. بعبارة أخرى ، توفر السندات دافعي الضرائب وتحميهم مع تمكين تمويل النفقات الرأسمالية الجارية مثل تطوير التسهيلات الضرورية.
السند هو شكل من أشكال التمويل المعتمد من الدولة لمجموعة محددة من المشاريع. في حالة موافقة الناخبين على اقتراح السندات ، تبيع منطقة المدرسة العدد المصرح به من السندات وتستخدم الأموال التي تم جمعها من البيع لتمويل المشاريع الموضحة في الاقتراح. عادةً ما يستغرق سداد السندات من 20 إلى 30 عامًا.
تعمل سندات المدرسة عندما تشكل المدرسة لجنة مواطنين تطوعية قبل أي تصويت على السندات لصياغة حزمة سندات يقدمونها إلى مجلس الأمناء. يوافق المجلس على حزمة السندات ، بما في ذلك الأغراض المحددة التي سيتم استخدام أموال السندات من أجلها والتكاليف المقدرة لكل مشروع يغطيها السند.
بعد موافقة الناخب ، قد تقدم المنطقة التعليمية سندات للمشترين الذين سيحصلون على مدير المدرسة والفوائد. بموجب القانون ، فإن فترة الدفع البالغة 40 عامًا هي الحد الأقصى. يتم الموافقة على مبلغ معين بالدولار ، أو الحد الأقصى الذي قد تبيعه المنطقة دون الدعوة إلى انتخابات أخرى ، من قبل الناخبين.
عندما تكون هناك حاجة إلى التمويل للمشاريع الرأسمالية ، والتي تحدث عادة مرة أو مرتين في السنة ، قد تبيع المنطقة التعليمية لاحقًا هذه السندات كسندات "بلدية".
استخدامات السندات المدرسية
- إقامة منشآت تعليمية جديدة
- تعديلات المبنى على مباني المدرسة الحالية
- تجديد الهياكل المدرسية الحالية
- ترقيات في كفاءة الطاقة
- حيازة الأرض
- توسيع الموقع وتحسينه
- بناء وتجديد مرافق ألعاب القوى والتربية البدنية
- شراء حافلات مدرسية
سندات السجن
يتم تقديم تاريخ جلسة ومبلغ كفالة محدد سلفًا إلى الشخص المحتجز مع اعتقاله. وهم الآن مسؤولون عن دفع مقابل الإفراج عنهم في انتظار مواعيد الاعتقال والمحاكمة ، مع أصدقائهم و / أو عائلاتهم. يوقع المدعى عليه الجنائي على تعهد كضمان للمثول أمام المحكمة أو أنه سيدفع مبلغًا محددًا من المال. يشترك ضامن الكفالة في التوقيع على سند الكفالة ويجمع رسومًا من الجاني مقابل ضمان السداد.
وديعة تأمين قابلة للاسترداد تُعرف باسم الكفالة تُمكّن المدعى عليه من الإفراج عن المتهم حتى موعد محاكمته. يعمل الوديعة كضمان لضمان أن المدعى عليه سيظهر في المحكمة للمحاكمة أو أي إجراءات قضائية أخرى ذات صلة.
يقدم ضامن الكفالة ، المعروفين أيضًا باسم وكلاء سندات الكفالة ، التزامات خطية للمحاكم الجنائية يتعهدون فيها بدفع كامل مبلغ الكفالة في حالة عدم حضور المدعى عليهم الذين يضمنون مثولهم في مواعيد محاكمتهم.
يطلبون عادةً دفع 10٪ مقدمًا مقابل خدماتهم ، مع إمكانية وجود تكاليف إضافية. سيأخذ سعاة الكفالة مجموعة متنوعة من الضمانات ، مثل المجوهرات والأسهم والسندات والأسهم والعقارات والسيارات وبطاقات الائتمان.
كيف تعمل سندات السجن؟
تعمل سندات السجن عندما يعقد القاضي عادةً جلسة استماع بكفالة لمشتبه به في قضية جنائية. للقاضي القول الفصل في مبلغ الكفالة. إذا كان المدعى عليه متهمًا بارتكاب جريمة عنيفة أو يبدو أنه يمثل خطرًا على الهروب ، فيجوز للقاضي رفض الكفالة تمامًا أو تحديدها بمبلغ مرتفع للغاية. بعد تحديد الكفالة ، يكون للمدعى عليه الخيارات التالية: البقاء خلف القضبان حتى يتم توضيح التهم في المحكمة. احصل على سند الكفالة. طالما أن القضية معلقة ، ادفع كامل مبلغ الكفالة.
المستندات بمثابة عقد بين الشخص الذي يرسل الكفالة والتأكد من فهمه التام لاتفاقه ليكون مسؤولاً عن حضور المدعى عليه في جميع إجراءات المحكمة. بالإضافة إلى ذلك ، ستوضح الأوراق ما خاطروا به (في شكل ضمانات) لضمان مثول هذا الشخص في المحكمة. ستغطي الأعمال الورقية أيضًا التكاليف المرتبطة.
يُمنح ضامن الكفالة تاريخ المحكمة ، والإيصال ، وجميع الأوراق اللازمة عند وصولهم إلى السجن حتى يكون لديهم جميع المعلومات التي يحتاجون إليها لمتابعة القضية. اعتمادًا على الخطوات ومدى ازدحام السجن ، قد يستغرق ذلك عدة ساعات. يكون وكيل الكفالة مسؤولاً عن دفع كامل مبلغ الكفالة للمحكمة في حالة عدم تمكن المدعى عليه من الحضور في أي إجراءات قضائية. اعتمادًا على شروط اتفاقهم ، قد يفقد الشخص الذي سحب سند الكفالة أي ضمانات أو يتعرض لعقوبات إضافية إذا لم يحضر المدعى عليه للمحكمة.
ما هي أنواع الكفالة المختلفة؟
يتم ترحيل الكفالة نيابة عن المدعى عليه من قبل شركة سندات الكفالة في حالة الكفالة المضمونة. سيدفع المدعى عليه لشركة سند الكفالة رسومًا (عادةً ما تكون من 10٪ إلى 15٪ من إجمالي مبلغ الكفالة) ، وستقوم الشركة بدفع الكفالة نيابة عن المدعى عليه. اعتمادًا على شروط عقدهم ، قد يفقد الشخص الذي سحب سند الكفالة أي ضمانات أو يواجه غرامات إضافية إذا فشل المدعى عليه في المثول أمام المحكمة. يتم سرد أنواع الكفالة المختلفة أدناه.
# 1. كفالة الاعتراف
يعمل هذا عندما ينفذ المدعى عليه عقدًا مكتوبًا مع المحكمة يتعهد فيه بالتزامه بالالتزام بشروط معينة وسيظهر في المحكمة حسب الحاجة. قد يتم إرسال ضابط إنفاذ الكفالة لإعادة المدعى عليه إلى المحكمة ، وقد يتم مصادرة أي كفالة معلن عنها ، إذا لم يحضروا أو اتبعوا القواعد.
# 2. الكفالة النقدية
عندما يدفع المدعى عليه أو cosigner مبلغ الكفالة نقدًا ويسلمها إلى المحكمة. عندما تنتهي القضية ، يتم إرجاع أموال الكفالة إلى دافعها إذا حضر المدعى عليه لجميع جلسات المحاكمة المقررة.
# 3. الكفالة العقارية
عندما يطرح المدعى عليه أصولًا مثل العقارات أو المجوهرات أو الأسهم بقيمة لا تقل عن مبلغ الكفالة. حتى يتم إجراء جميع المظاهر المجدولة ، ستحتفظ المحكمة بالممتلكات قبل إعادتها إلى المدعى عليه.
كيف تعمل السندات في البناء؟
من خلال تقديم سند البناء ، يشهد الطرف المسؤول عن مشروع البناء أنه يمكنه إنهاء العمل وفقًا لشروط الاتفاقية. كل من المقاول والضمان مسؤولان عندما ينتهك المقاول أيًا من شروط العقد.
سندات البناء ، يشار إليها أيضًا باسم سندات ترخيص المقاول ، هي سندات تُستخدم لمشاريع إنشاء محددة. يجب أن يكون لدى المقاول سندات بناء من أجل العمل في جميع الأشغال العامة والمشاريع الحكومية تقريبًا. بشكل عام ، يجب إرسال سند عقد أو سند بناء من قبل المقاول الذي يريد تقديم عطاء على مشروع بناء.
يمنح سند البناء لصاحب المشروع راحة البال بأن المقاول سينفذ شروط العقد. في المشاريع الكبيرة ، قد يكون هناك نوعان من سندات البناء: أحدهما لتغطية مخاطر الفشل الوظيفي ككل ، والآخر لتغطية مخاطر فشل المقاولين من الباطن في تلقي مدفوعات مقابل عملهم وإمداداتهم.
عادة ما يشمل سند البناء ثلاثة أطراف:
- يشار إلى مالك المشروع أو المستثمر أيضًا باسم الملتزم به.
- القائمين على بناء المشروع.
- كفيل السند أو كفالته.
عادة ما تكون المنظمة الحكومية التي تسرد مهمة تعاقدية يتعين عليها إكمالها هي مالك المشروع أو المستثمر. بصرف النظر عن طمأنة الملتزم بأن لديه القدرة المالية للإشراف على المشروع ، يعد المدير أيضًا بأن البناء سيتم الانتهاء منه على أعلى مستوى ضروري. الكفيل ، الذي يشتري سند بناء من المقاول ويحقق بدقة في خلفية الأخير ووضعه المالي قبل الموافقة على السند ، مطلوب بموجب القانون. إذا لم يتبع المقاول أيًا من شروط العقد ، فسيتم محاسبة الضمان أيضًا.
أنواع سندات البناء
# 1. محاولة السندات
تتطلب عملية تقديم العطاءات التنافسية تقديم ضمانات أولية. يُطلب من كل مقاول منافس تقديم ضمان عطاء مع عطاءاته من أجل حماية مالك المشروع في حالة انسحاب المقاول من العقد بعد منحه العقد أو عدم تقديم عرض أداء ، وهو أمر ضروري لبدء العمل على المشروع.
# 2. التأمينات النهائية
يتم استخدام ضمان حسن الأداء بدلاً من ضمان العطاء عندما يقبل المقاول العطاء ويبدأ العمل في المشروع. يجب أن يكون عمل المقاول على قدم المساواة وخالٍ من العيوب ووفقًا للشروط والأحكام المحددة في العقد حتى يتجنب المالك الخسارة المالية.
# 3. سند الدفع
سيكون المقاول الفائز قادرًا على دفع رواتب موظفيه والمقاولين من الباطن وموردي المواد ، وفقًا لشروط هذا السند ، والذي يُعرف أيضًا باسم سند دفع العمالة والمواد.
كيف يمكنك كسب المال من السندات؟
الخطوة الأولى هي الاحتفاظ بهذه السندات حتى تنضج وتحصيل الفائدة عليها. يتلقى حاملو السندات عادةً مدفوعات الفائدة مرتين في السنة. الطريقة الثانية لكسب المال من السندات هي بيعها بأكثر مما دفعته في الأصل.
كيف يعمل السند لمدة 5 سنوات؟
يستحق السند بعد خمس سنوات ، وعند هذه النقطة تدفع الشركة لكل حامل سندات 1,000 دولار بالقيمة الاسمية.
ما هي عيوب السندات؟
- ترتفع أسعار السندات عندما تنخفض أسعار الفائدة.
- إعادة استثمار الأرباح بمعدل أقل مما كانوا يكسبونه في السابق.
- قد يكون للسندات معدل عائد سلبي عندما يرتفع التضخم بشكل كبير.
كم تدفع السندات لك؟
تمنحك صناديق السندات المرونة لاستثمار المزيد من الأموال وقتما تشاء وإعادة استثمار أرباح الأرباح تلقائيًا. على الرغم من أن المبلغ قد يتغير اعتمادًا على حالة السوق ، فإن غالبية صناديق السندات توفر دخلاً شهريًا منتظمًا. تدفع معظم السندات مرتين في السنة
لماذا السندات ليست استثمارا جيدا؟
السندات لها بعض العيوب ، مثل تقلبات أسعار الفائدة ، واضطراب السوق ، وانخفاض العوائد ، والتغيرات في الاستقرار المالي للمُصدر. ترتبط أسعار السندات وأسعار الفائدة بشكل عكسي. في حالة ارتفاع أسعار السندات ، تنخفض أسعار الفائدة ، والعكس صحيح.
هل يمكن أن تخسر المال إذا كان لديك سند حتى تاريخ الاستحقاق؟
يسترد حاملو السندات الذين يحتفظون بها حتى الاستحقاق (عندما تصبح مستحقة) قيمتها الاسمية ، أو "القيمة الاسمية". لكن حاملي السندات الذين يبيعون سنداتهم قبل أن تنضج قد يتلقون مدفوعات مختلفة تمامًا.
كم تبلغ قيمة السند بعد 20 عامًا؟
سيحدد نوع السندات في هذا الوقت ، يتم ضمان أن تؤدي فترة الاستحقاق البالغة 20 عامًا لسندات سلسلة EE إلى معدل فائدة ثابت. تضمن الحكومة حصولك على ضعف القيمة الاسمية للسند بعد 20 عامًا.
وفي الختام
تصدر الحكومات والشركات سندات كوسيلة لزيادة رأس المال. عندما تشتري سندًا ، فأنت تقرض بشكل أساسي أموال المصدر ، ويوافقون على سداد المبلغ الاسمي للقرض في تاريخ محدد بالإضافة إلى مدفوعات الفائدة الدورية على طول الطريق ، عادةً مرتين في السنة. من خلال شراء السند ، فإنك تقرض الأموال بشكل فعال للشركة التي أصدرته. في المقابل ، توافق الشركة على دفع مدفوعات الفائدة لك طوال مدة القرض. ستحدد شروط السند مقدار الفائدة وعدد مرات دفعها. بشكل عام ، تتمتع السندات طويلة الأجل بمعدلات فائدة أعلى ، تُعرف أيضًا باسم القسائم. يقوم المُصدر بسداد أصل القرض أو مبلغ القرض الأولي عندما يصل السند إلى تاريخ استحقاقه.
مقالات ذات صلة
- BAIL BOND: التعريف وكيف يعمل
- سندات للاستثمار: أفضل السندات وأنواعها وسندات حكومية وكيفية الاستثمار فيها
- كيف تستثمر في السندات: دليل وما يجب أن تعرفه
- هل السندات استثمار جيد الآن في عام 2023؟
مراجع حسابات
